Nvidia Put Opsiyonlarında Büyük, Olağandışı İşlem - Yatırımcılar NVDA'ya Olumlu

Nvidia Inc. (NVDA) hisseleri son 3 ve 6 ayda piyasa karmaşası rağmen sabit kalmıştır. Sonuç olarak, NVDA put opsiyonlarından olağandışı büyük hacimde 17.6% daha düşük strike fiyatında işlem görülmüştür. Yatırımcılar bir sonraki 7 ay için %6.38'lik kısa-put stratejisi getirisinden memnuniyet duymaktadır. NVDA, 16 Mart Salı günü $181.93'te kapanmıştır, bu, 25 Şubat'taki kârlı çıkarılmadan önceki $195.56 zirvesinden oldukça aşağıda olsa da, 5 Şubat'taki $171.88 düşük seviyesinden yükselidir. Ancak Barchart'ta NVDA hisselerinin son 6 ay boyunca nispeten sabit kaldığı görülmektedir. Diğer Barchart Haberleri - Zaman Bozunmasına Karşı Mücadele Etmeyi Bırakın: Kredi Spread'leri Opsiyon Yatırımcıları için Oyunu Nasıl Değiştiriyor - Bu Microsoft Stok Bear Call Spread'i 4 Haftada %14 Getiri Sağlayabilir OTM NVDA'ya Kısa Satmak Çalışıyor Nvidia'nın temel değerini ve oynanış yollarını iki son Barchart makalesinde tartıştım. 27 Şubat'taki bir Barchart makalesinde, NVDA'nın $263 ile $295 arasında, %44.5 ila %62 daha fazla değer taşıyabileceğini gösterdim ("Nvidia'nın Devasa Özgür Nakit Akışı Marjları NVDA Stoku %45 Yükseltebilir.") Ve 1 Mart'taki takip Barchart makalesinde, bir ay vade sonu periyotlarında out-of-the-money (OTM) put opsiyonlarına kısa satmanın mantıklı olduğunu gösterdim. Ayrıca in-the-money (ITM) daha uzun vadeli çağrıları satın almayı tartıştım ("Nvidia Stoku Aşırı Satılmış Olabilir - NVDA'nın En İyi Oynanışı Nedir?") Şu ana kadar bu çalışmıştır. Örneğin, 2 Nisan vade sonu $165.00 put opsiyon primi 17 Mart'ta sadece $1.25'e kadar düşmüş, sadece 16 gün kalmıştır. Bu put sözleşmesi muhtemelen değerini yitirecek, yatırımcının tüm 3.12% getiriyi (yani, $5.15/$165.00) bir ay için saklamasına izin verecektir. Bazı yatırımcıların şimdi daha uzun vadeli put opsiyon sözleşmelerine kısa satmaya baktığı ortaya çıkmıştır. 7 Aylık Sözleşmeler için Olağandışı Kısa-Put NVDA Hacmi Bu, Barchart Olağandışı Stok Opsiyonları Faaliyet Raporunda görülebilir. 16 Ekim vade sonu put sözleşmelerinin 6,100'in üzerinde $150.00 strike fiyatında işlem gördüğünü göstermektedir. Bu strike fiyatı Salı kapanışından 17.6% daha düşüktür ve dönem 213 gün uzaktadır. Kısa satıcıların orta noktada aldığı prim $9.57'dir, bu da bu put opsiyonlarının kısa satıcılarına bir sonraki 7 ay için şaşırtıcı 6.38% getiri sağlamaktadır (yani, $9.57/$150.00 = 0.0638). Bu, bir aracı firma şirketiyle $15,000 değerinde güvenlik teminatı sağlayan bir yatırımcının bu sözleşmeye "Açık Satmak" emri vererek hemen hesabında $957 toplamasına olanak tanımaktadır. Ayrıca, bu ticri kısa-put oynam olarak başlatma olasılığı yüksek olan kurumsal yatırımcıların çok daha düşük potansiyel kırılma noktası satın alma noktasına sahiptir:

"seo_title": "NVDA Put Opsiyonları Patlaması: Hisse Senedi Sabit Kalmasına Rağmen Yatırımcılar Olumlu"

"meta_description": "NVDA put opsiyonlarındaki olağandışı artış, yatırımcıların Nvidia'ya olan olumlu duygusunu gösteriyor."

"verdict_text": "Panel, NVDA çevresindeki olağandışı put hacmi ve olumlu duyguyu tartışıyor, farklı yorumlar arasındaki temel inanç ve riskler hakkında. Bazıları bunu olumlu görse de, diğerleri yüksek volatilite, değerlendirme sıfırlaması ve likiditeye dayalı düzeltmeler gibi potansiyel riskler konusunda uyarıda bulunuyor. Olumlu görünse de, bazıları piyasa karmaşası, değerlendirme sıfırlaması ve likiditeye dayalı düzeltme riskleri konusunda dikkat çekiyor."

"ai_comment_1": "Makale iki ayrı fenomeni karıştırıyor: olağandışı put hacmi ve olumlu duygu. Evet, 6,100 adet Ekim $150 put opsiyonu işlem gördü - ama hacim yalnızca inanç kanıtlamaz. Kısa put opsiyonları, aşırı yatırımcılar tarafından aşağı yönlü risk koruması veya yöne bakılmaksızın getiri avcıları tarafından satılabilir. 7 ay için %6.38'lik getiri (yıllıklaştırıldığında yaklaşık %5.5) %17.6 düşüş riski için düşük düzeydedir. Daha endişeli olan: makale 27 Şubat değerleme modelini ($263-$295) spekülatif gösteriyor - DCF gösterilmiyor. '6 aylık sabit' iddiası gerçek volatiliteyi gizliyor. Bu kısa-put stratejileri için promosyonel içerik gibi görünüyor, tarafsız analiz değil."

"ai_comment_2": "Makale bu $150 strike put opsiyonlarını olumlu güven oyuna çeviriyor, ancak bu klasik 'buhar treninin önünde para toplama' senaryosudur. 7 ay boyunca %6.38'lik getiri cazip olsa da, NVDA'nın yüksek-beta profilindeki volatilite riskini göz ardı ediyor. Piyasa temelde kârlı çıkarıldıktan sonra 'volatilite çöküşü' fiyatını koyuyor, ancak makroekonomik rüzgarlar veya tedarik zinciri kısıtlamaları yarıiletken çoklu çarpanlarının yeniden değerlendirilmesine zorlarsa, %17.6 tampon hızla buharlaşacaktır. Yatırımcılar temel olarak büyüme varlığı üzerinde sigorta satıyor, bu durumda daha geniş teknoloji sektörü faiz oranı hassasiyeti ve değerlendirme sıkışması ile mücadele ederken."

"ai_comment_3": "[Mevcut Değil]"

"ai_comment_4": "Ekim 16 $150 NVDA put opsiyonlarında olağandışı yüksek hacim (6,100 sözleşme) - $181.93 kapanışından %17.6 OTM - kurumsal kısa-put oyunlarının %6.38 getiri ($9.57 prim/$150 strike) 213 günlük %213 dönem için $150 strike fiyatında kovaladığını gösteriyor, NVDA'nın kırılma noktasının üzerinde tutunmasına bahse girmektedir (yaklaşık $140). Bu, NVDA'nın piyasa karmaşası arasındaki sabit dayanıklılığı, sağlam FCF marjları (yazarın $263-295 adil değeri) ve önceki başarılı kısa OTM put opsiyonları (örneğin, Nisan $165'den $5.15'e $1.25'e) ile uyumludur. Kârlı çıkarıldıktan sonraki düşüş arasında bullish akış, zemin oluşturma öneriyor, ancak 6 aylık sabit grafik AI/yarıiletkenlerde yatırım masrafları yorgunluğu risklerini vurguluyor."

}