تتراجع العقود الآجلة للأسهم مع ارتفاع النفط بسبب الشكوك حول وقف إطلاق النار

أسعار العقود الآجلة للأسهم تنخفض مع الشكوك حول الهدنة وترفع أسعار النفط

استأنفت الأسهم انخفاضها بينما تراجعت أسعار النفط بنحو ثلث انخفاضها يوم الأربعاء مع مراقبة المتداولين للهدنة الأمريكية الإيرانية الهشة التي انهارت مع كل ساعة، حيث اتهم كلا الجانبين الآخر بانتهاكات بينما لا يزال مضيق هرمز مغلقًا بشكل فعال وكثفت إسرائيل الضربات على لبنان. اعتبارًا من الساعة 8:00 صباحًا بتوقيت شرق الولايات المتحدة، انخفضت العقود الآجلة لمؤشر S&P بنسبة 0.4٪ بعد أن قال محللو بلومبرج إن السيناريو الأفضل قد تم تسعيره بالفعل؛ وانخفضت العقود الآجلة لـ Nasdaq بنسبة 0.3٪ مع انخفاض أسهم Mag7 في الغالب. انخفض مؤشر Stoxx 600 الأوروبي بنسبة 0.7٪. انخفضت أسهم الأسواق الناشئة بنحو 1٪. ارتفع الدولار بشكل طفيف على الرغم من انخفاض عوائد سندات الخزانة الأمريكية لمدة 10 سنوات بمقدار 1 نقطة أساس؛ ارتفعت عوائد المملكة المتحدة المماثلة بست نقاط أساس بعد انخفاضها بنحو 20 نقطة أساس يوم الأربعاء. قفز النفط الخام برنت إلى 98 دولارًا للبرميل في إشارة إلى أن مضيق هرمز لا يزال مغلقًا بشكل فعال. تتضمن التقويم الاقتصادي للولايات المتحدة الدخل/الإنفاق الشخصي لشهر فبراير (مع مؤشر أسعار المستهلك الشخصي)، والمطالبات الأولية للبطالة الأسبوعية، والتقدير الثالث لـ 4Q الناتج المحلي الإجمالي (8:30 صباحًا) ومبيعات ومخزونات التجارة بالجملة لشهر فبراير (10 صباحًا). الجدول الزمني للمتحدثين في الاحتياطي الفيدرالي فارغ حتى 14 أبريل.

في التداول قبل الافتتاح، معظم أسهم Mag 7 أقل (Alphabet -0.7٪، Amazon +0.8٪، Apple -0.4٪، Nvidia -0.7٪، Meta Platforms +1٪، Microsoft -0.1٪، -0.3٪)

تتراجع أسهم Applied Digital (APLD) بنسبة 1٪ بعد أن فات هامش الإيرادات الإجمالي للشركة المشغلة لمراكز البيانات في الربع الثالث تقدير متوسط ​​محلل.
ترتفع أسهم CoreWeave (CRWV) بنسبة 6٪ بعد أن أعلنت شركة مزود الحوسبة السحابية عن اتفاقية طويلة الأجل موسعة مع Meta لتوفير سعة سحابية للذكاء الاصطناعي حتى ديسمبر 2032 مقابل حوالي 21 مليار دولار.
ترتفع أسهم Marvell Technology (MRVL) بنسبة 2٪ بعد أن قامت Barclays بترقية السهم إلى زيادة الوزن، مشيرة إلى الطلب على المنتجات البصرية.
تتصاعد أسهم Instacart (CART) بنسبة 2٪ بينما تقوم Raymond James بالترقية إلى تفوق الأداء، واصفة قطاع البقالة بأنه سوق للتجارة الإلكترونية غير المنفذة بشكل كاف.
تتراجع أسهم Simply Good Foods (SMPL) بنسبة 16٪ بعد أن توقعت الشركة المصنعة للأطعمة المعلبة انخفاض صافي المبيعات السنوي بنسبة تصل إلى 10٪.
ترتفع أسهم STAAR Surgical (STAA) بنسبة 23٪ بعد أن قالت الشركة المصنعة للإمدادات الطبية إنها تتوقع تجاوز المبيعات الصافية للربع الأول 90 مليون دولار، مقارنة بـ 42.6 مليون دولار في نفس الفترة من العام الماضي. تجاوز التقدير توقعات وول ستريت.
تكتسب أسهم Texas Instruments (TXN) بنسبة 1.6٪ بعد أن قامت Stifel بترقية السهم إلى الشراء، مشيرة إلى "عدة عوامل إيجابية" يجب أن تدعم توقعات الشركة المصنعة لأشباه الموصلات.
ترتفع أسهم Whitestone REIT (WSR) بنسبة 11٪ بعد أن دخلت شركة الاستثمار العقاري المتخصصة في البيع بالتجزئة في اتفاقية اندماج نهائية مع صناديق Ares Real Estate للاستحواذ عليها مقابل 19 دولارًا للسهم في صفقة نقدية بالكامل تقدر قيمتها بحوالي 1.7 مليار دولار.
في مجال الذكاء الاصطناعي، باع موظفو Anthropic بعض الأسهم للمستثمرين، مما أنهى بيع حصص ثانوي بدأ في وقت سابق من هذا العام. أسهم Meta مرتفعة في التداول قبل الافتتاح، حيث كان المحللون بشكل عام إيجابيين بشأن نموذج الذكاء الاصطناعي الذي أظهره يوم الأربعاء. يُقال إن PIMCO تتطلع إلى بيع جزء من 14 مليار دولار من التمويل الدينى الذي تقدمه لمركز بيانات ضخم في ميشيغان لشركة Oracle. في أخبار الشركات الأخرى، أفادت WSJ أن ديزني تستعد لإجراء تسريحات كبيرة في واحدة من أولى التحركات الهامة تحت قيادة الرئيس التنفيذي الجديد. ستؤجل Seven & i Holdings طرحًا عامًا لأعمالها في مجال متاجر البقالة في الولايات المتحدة مخططًا له في وقت لاحق من هذا العام.

لقد تخلت الأسواق عن بعض التحركات الكبيرة التي شوهدت يوم الأربعاء عندما أدت التفاؤل بشأن الاتفاق بشأن وقفة لمدة أسبوعين في القتال إلى إشعال رالي تخفيف. استمرار القتال في الشرق الأوسط، وتخلله ضربات إسرائيلية في لبنان، هدد بتقويض الهدنة الهشة. بدا أن كل من إيران والجانب الإسرائيلي الأمريكي يختلفان حول ما إذا كانت الهدنة تغطي لبنان. ومع ذلك، على الرغم من تصاعد الخطاب، ظلت الهدنة مستقرة إلى حد كبير يوم الخميس، مع انخفاض الهجمات عبر الدول العربية في الخليج العربي.

"هناك قدر معقول من الشكوك في السوق بشأن الهدنة والمفاوضات القادمة"، قال رافائيل ثوين، رئيس استراتيجيات أسواق رأس المال في Tikehau Capital. "السؤال الكبير هو ما هو وضع الاقتصاد العالمي بعد الأزمة."

في وقت سابق من هذا الأسبوع، تعهد ترامب بالحفاظ على القوات الأمريكية في الخليج العربي قبل محادثات مع إيران؛ من المقرر عقد الجولة الأولى من المفاوضات المباشرة يوم السبت في إسلام أباد. في غضون ذلك، توقعت Goldman أن النفط برنت سيبلغ متوسط ​​أكثر من 100 دولار للبرميل حتى عام 2026 إذا ظل المضيق مغلقًا لمدة شهر آخر.

كان الكثير من التحركات يوم الأربعاء مدفوعًا بتغطية المراكز القصيرة وعودة إلى المواقف الطبيعية: وفقًا لمكتب Goldman للتداول، هرع صناديق التحوط لإغلاق رهانات ضد أسهم الولايات المتحدة بوتيرة لم يشهدها منذ مارس 2020. قد تعني الهدنة، إلى جانب الأرباح القادمة التي تدفع إلى زيادة الإمكانات للحركات الخاصة عبر الأسهم، "ضغطًا هبوطيًا على الارتباطات الضمنية"، وفقًا لخبراء استراتيجيات Citi.

حتى إذا أدت المحادثات في نهاية الأسبوع إلى سلام دائم، فإن آثار الحرب ستتردد. سيتعين تلطيف توقعات الأرباح بسبب التداعيات التضخمية للحرب، وفقًا لهيلين جيويل من BlackRock. وفي البنوك المركزية، قال مدير تنفيذي سابق في بنك اليابان إن بنك اليابان من المرجح أن يرفع سعره المرجعي هذا الشهر لتجنب التأخر في السيطرة على التضخم. سيحصل صانعو السياسات في الاحتياطي الفيدرالي على أحدث قراءة لمؤشر التضخم المفضل لديهم، PCE الأساسي، لاحقًا، قبل بيانات مؤشر أسعار المستهلك يوم الجمعة. من المرجح أن يكون الأخير، الذي يغطي شهر مارس، أكثر إثارة للاهتمام لأنه سيبدأ في عكس تأثير الصراع في الشرق الأوسط.

في السياسة، تغادر كبار المدعين العامين في قسم العدل لمكافحة الاحتكار وثلاثة محامين محامين كبار في الوكالة، وفقًا لأشخاص مطلعين. يُقال إن الولايات المتحدة تفكر في رفع العقوبات عن البنك المركزي الفنزويلي لتسهيل تدفق مليارات الدولارات إلى اقتصاد البلاد المنهك.

بالانتقال إلى بداية موسم الأرباح الأسبوع المقبل، سيتعين تلطيف التوقعات بسبب التداعيات التضخمية للحرب، قالت هيلين جيويل من BlackRock Inc. "إذا نظرت إلى توقعات الأرباح في الوقت الحالي للسنة، فهي لا تزال في منتصف العشرينات - 15، 16، 17، 18٪ - "، قالت جيويل، التي تعد كبيرة المستثمرين الدوليين في الأسهم الأساسية في أكبر شركة إدارة أصول في العالم. "هناك مجال كبير لخفض الأرباح قليلاً."

في يوم الخميس، ستقدم مقياس الاحتياطي الفيدرالي المفضل للتضخم لمحة عن ضغوط الأسعار قبل الحرب. يرى الاقتصاديون أن مؤشر أسعار المستهلك الشخصي الأساسي - PCE، الذي يستبعد الغذاء والطاقة، قد ارتفع بنسبة 0.4٪ للشهر الثالث على التوالي في شهر فبراير، مما يشير إلى أن التقدم نحو تضاؤل التضخم كان يتوقف حتى قبل الصراع.

تراجعت أسهم أوروبا تتبع نظيراتها الآسيوية، حيث انخفض مؤشر Stoxx 600 بنسبة 0.7٪ بعد أفضل يوم لها منذ مارس 2022. كما انخفضت عقود الآجلة للأسهم الأمريكية. ارتفعت أسهم النفط مع النفط الخام برنت. العديد من المتخلفين في قطاع النفط بالأمس هم أكبر الرابحين اليوم، بما في ذلك Var Energi و Equinor و BP و TotalEnergies. فيما يلي أكبر الحركات يوم الخميس:

تتصاعد أسهم ITM Power بنسبة تصل إلى 17٪، وهي الأكبر في 10 أشهر، بعد أن تعهدت الحكومة البريطانية باستثمار ما يقرب من 87 مليون جنيه إسترليني في شركة الطاقة النظيفة لدفع تطوير منشأة تصنيع تقنية الهيدروجين الخاصة بها
تتصاعد أسهم Rexel بنسبة تصل إلى 4.1٪ بعد أن رفع المحللون في Jefferies شركة إمدادات الكهرباء الفرنسية إلى الشراء من الاحتفاظ، قائلين إنها في وضع جيد للتفوق على إرشاداتها بفضل الأسعار المرتفعة وعوامل النمو
تتصاعد أسهم Technip Energies بنسبة تصل إلى 4.1٪ إلى أعلى مستوى لها منذ سبتمبر بعد أن حصلت الشركة الهندسية على عقد لتحسين مجمع Long Son للبتروكيماويات في فيتنام
ترتفع أسهم Vallourec بنسبة تصل إلى 5.2٪ بعد الإعلان عن اتفاقية توريد مدتها خمس سنوات مع Fervo Energy بقيمة تصل إلى 800 مليون دولار، والتي تقول CIC Markets إنها "توضح فعالية" استراتيجية قطاع New Energies الخاصة بالشركة
تتصاعد أسهم AG Barr بنسبة تصل إلى 4.7٪ بعد أن بدأت بنك أوف أمريكا تغطية الشركة المصنعة للمشروبات الغازية في المملكة المتحدة بتقييم الشراء وهدف سعر مرتفع في الشارع يبلغ 850 بنسًا. يذكر بنك أوف أمريكا إمكانات النمو لـ IRN-BRU
تتصاعد أسهم DCC بنسبة تصل إلى 4.1٪ بعد أن رفع المحللون في BNP Paribas تصنيفهم إلى تفوق الأداء من محايد على أساس تقييم بائع الطاقة وتأثير أسعار الطاقة الإيجابي
تتصاعد أسهم Melia Hotels بنسبة تصل إلى 3.9٪، إلى أعلى مستوى لها منذ سبتمبر 2018، حيث رفعت Kepler Cheuvreux توصيتها بشأن شركة الفنادق الإسبانية إلى الاحتفاظ من تخفيض
تتصاعد أسهم Abivax بنسبة تصل إلى 3.8٪ بعد أن رفع Oddo BHF هدف سعره على شركة التكنولوجيا الحيوية الفرنسية، قائلًا إن مرض كرون يمكن أن يمثل فرصة تجارية أكبر من التهاب القولون التقرحي
تتراجع أسهم Alstom بنسبة 7.2٪، وهي الأكبر في عشرة أشهر، بعد أن أشارت الشركة المصنعة للقطارات الفرنسية إلى رياح عملة في معاينة الأرباح. يخفض JPMorgan (زيادة الوزن) التقديرات بسبب رياح العملة
تتداول أسهم Man Group بأقل من سعر إغلاقها الأخير بنسبة 7.7٪، ويرجع ذلك جزئيًا إلى التداول بدون حقوق توزيع الأرباح القادمة. خفض محللو Deutsche Bank تقديرات الأرباح وهدف السعر قبل نتائج الربع الأول
تتراجع أسهم Netcompany بنسبة تصل إلى 6.5٪، وهي الأكبر في شهرين، بعد أن خفض ABG Sundal Collier توصيته على شركة استشارات تكنولوجيا المعلومات الدنماركية إلى الاحتفاظ من الشراء، معتبرًا أن المخاطر والمكافآت "أقل إقناعًا" بعد سلسلة قوية من الأسهم
تتراجع أسهم Grieg Seafood بنسبة تصل إلى 7.9٪، وهي الأكبر منذ مايو الماضي، بعد أن خيبت الشركة النرويجية للأسماك والسلمون أرباحها الأولية للربع الأول، مما أدى إلى خفض DNB Carnegie لتقديرات EPS لعام 2026 بنسبة 12٪
في وقت سابق من الجلسة، تراجعت أسهم الشركات الكورية الجنوبية Samsung Electronics و SK Hynix، وهما أكبر العوامل السلبية. انخفض معظم المعايير الوطنية في المنطقة، حيث كان Kospi هو الخاسر الأكبر يليه Nifty 50 في الهند. قفزت معيار الأسهم الآسيوية بنسبة 5٪ في الجلسة السابقة، وهي الأكبر في حوالي عام واحد، حيث ارتفعت الأصول الخطرة العالمية على التفاؤل بشأن الهدنة. لقد ارتفعت بأكثر من 8٪ حتى الآن في عام 2026.

"لا تزال مخاطر العناوين مرتفعة"، وفقًا لكايل رودا، محلل في Capital.com. "الأسواق ليست بالضرورة خارج الغابة بعد. هناك عدة متغيرات يمكن أن تعطل معنويات السوق."

في الأسعار، انخفضت عوائد الخزانة قليلاً، بانخفاض 1 نقطة أساس إلى 4.29٪، وارتفعت بشكل طفيف عبر المنحنى بعد التداول في نطاقات صغيرة خلال الجلسة الآسيوية وصباح لندن؛ ارتفعت عوائد المملكة المتحدة المماثلة بست نقاط أساس بعد انخفاضها بنحو 20 نقطة أساس يوم الأربعاء. عوائد الولايات المتحدة انخفضت بمقدار 1.5 نقطة أساس بقيادة القطاعات المتوسطة، مما أدى إلى زيادة منحنى 5s30s بمقدار حوالي 1 نقطة أساس. 10 سنوات منخفضة بمقدار 1 نقطة أساس بالقرب من 4.28٪ مع ارتفاع عوائد نظرائها الأوروبيين بمقدار 3 نقاط أساس - 6 نقاط أساس في اليوم. عوائد أوروبا أعلى بشكل عام مع ارتفاع أسعار النفط حيث لا يزال حركة المرور في مضيق هرمز محظورة: ارتفعت عوائد المملكة المتحدة والألمانية بنسبة 7 نقاط أساس و 4 نقاط أساس على التوالي. تتضمن التقويم الاقتصادي للولايات المتحدة دخل/إنفاق شخصي لشهر فبراير (مع مؤشر أسعار المستهلك الشخصي)، والمطالبات الأولية للبطالة الأسبوعية، والتقدير الثالث لـ 4Q الناتج المحلي الإجمالي (8:30 صباحًا) ومبيعات ومخزونات التجارة بالجملة لشهر فبراير (10 صباحًا). الجدول الزمني للمتحدثين في الاحتياطي الفيدرالي فارغ حتى 14 أبريل.

نظرة عامة على السوق

S&P 500 ميني -0.3٪، Nasdaq 100 ميني -0.3٪، Russell 2000 ميني -0.6٪
Stoxx Europe 600 -0.6٪، DAX -1.2٪، CAC 40 -0.7٪
عائد سندات الخزانة لمدة 10 سنوات لم يتغير عند 4.29٪
VIX +0.4 نقاط عند 21.39
مؤشر الدولار بلومبرج لم يتغير عند 1202.1، اليورو +0.1٪ عند 1.1678 دولارًا
النفط الخام WTI +3.1٪ عند 97.38 دولارًا للبرميل

أخبار رئيسية طارئة

سيقود فانس التفاوض الأمريكي مع إيران يوم السبت، قالت سارة كاريولين ليفيت، المتحدثة باسم البيت الأبيض، يوم الأربعاء. Axios
حتى مع سعي الولايات المتحدة وإيران إلى ترسيخ هدنة، تسيطر إسرائيل على المزيد من الأراضي من جيرانها استعدادًا لصراع طويل الأمد في الشرق الأوسط. تعكس "مناطق عازلة" إسرائيل في غزة وسوريا ولبنان الآن تحولًا استراتيجيًا بعد هجمات 7 أكتوبر 2023، والذي يضع البلاد في حالة حرب شبه دائمة. رويترز
قال فانس يوم الأربعاء إن إسرائيل اقترحت على نفسها أن تضبط سلوكها فيما يتعلق بالضربات في لبنان طالما أن المفاوضات بين الولايات المتحدة وإيران جارية. Axios
تدرس البيت الأبيض خطة لمعاقبة بعض أعضاء حلف شمال الأطلسي الذين يعتقد الرئيس ترامب أنهم كانوا غير مفيدين للولايات المتحدة وإسرائيل خلال الحرب الإيرانية. Axios
ستتعرض أوروبا لـ "صدمة راكدة تضخمية" من النمو المنخفض والتضخم المرتفع على الرغم من الهدنة بين الولايات المتحدة وإيران، حذر كبار المسؤولين الاقتصاديين في التكتل. FT
قال محافظ بنك اليابان كازوو أودا إن أسعار الفائدة قصيرة وطويلة الأجل لا تزال سلبية بشكل واضح، مضيفًا أن الظروف المالية الراخية مستمرة، مع وجود زيادة معتدلة في الاستثمار. BBG
يُقال إن الولايات المتحدة تفكر في رفع العقوبات عن البنك المركزي الفنزويلي لتسهيل تدفق مليارات الدولارات إلى اقتصاد البلاد المنهك. BBG
حاول المستثمرون الأثرياء سحب أكثر من 20 مليار دولار من صناديق الديون الخاصة في الربع الأول، مما يسلط الضوء على الضغط المتزايد على فئة الأصول. يرجى استخدام أدوات المشاركة الموجودة عبر زر المشاركة في الأعلى أو الجانب من المقالات. قامت الصناديق التي تتتبعها FT، والتي تدير بشكل جماعي محافظ استثمارية بقيمة 300 مليار دولار، بتلبية أكثر من نصف طلبات الاسترداد التي تلقتها. تم إجبار العديد من المستثمرين على الانتظار حتى فتح نافذة استرداد لاحقًا من هذا الربع للخروج. FT
من المتوقع أن يمدد إدارة ترامب إعفاءها من العقوبات على النفط الروسي هذا الأسبوع، وفقًا لما ذكرته مصادر. سيؤدي ذلك إلى تكرار خطوة مماثلة على النفط الإيراني. سيمافور
تتوقع البنك الدولي نموًا عالميًا بنسبة 2.4٪ لعام 2027، بينما قالت إن الاستثمار لا يزال ضعيفًا حيث تنتظر الشركات إشارات أوضح حول البيئة الخارجية والسياسات المحلية، والتي تعتبر قيدًا ملزمًا على النمو.

نظرة أكثر تفصيلاً على الأسواق العالمية مقدمة من Newqsuawk

كانت أسهم منطقة آسيا والمحيط الهادئ أقل في تراجع طفيف من ذروة الأيام السابقة التي أثارتها الهدنة و مع تلاشي التفاؤل على نطاق واسع وسط الفجوات الواسعة بين شروط السلام المقترحة من كل جانب. علاوة على ذلك، استمرت الضربات المتفرقة في الشرق الأوسط، مما أثار شكوكًا حول تنفيذ هدنة الولايات المتحدة وإيران لمدة أسبوعين. علاوة على ذلك، بدا أن كلا الجانبين يختلفان حول ما إذا كانت الهدنة تغطي لبنان، في حين أن الشحن في مضيق هرمز لا يزال مغلقًا بشكل فعال. ومع ذلك، ذكر مسؤول إيراني كبير أنه يمكن لإيران فتح مضيق هرمز يوم الخميس أو الجمعة قبل محادثاتهم المخطط لها. كان مؤشر MSCI Asia Pacific أقل بنسبة 1٪، مع انخفاض أسهم الشركات الكورية الجنوبية Samsung Electronics و SK Hynix بأكبر قدر. تداولت معظم المعايير الوطنية في المنطقة على انخفاض، حيث كان Kospi هو الخاسر الأكبر يليه Nifty 50 في الهند. قفز معيار الأسهم الآسيوية بنسبة 5٪ في الجلسة السابقة، وهي الأكبر في حوالي عام واحد، حيث ارتفعت الأصول الخطرة العالمية على التفاؤل بشأن الهدنة. لقد ارتفعت بأكثر من 8٪ حتى الآن في عام 2026.

أخبار آسيوية رئيسية

علقت المالية الكورية الجنوبية أن تقلبات الأسواق المالية وأسعار الصرف قد خفتت قليلاً.
أسواق أوروبا (STOXX 600 -0.6٪) تراجعت بعد الارتفاع المرتبط بالهدنة يوم الأربعاء بعد ظهور شقوق في الاتفاقية. أعلن الرئيس الأمريكي ترامب أنه سيبقي القوات الأمريكية في إيران وحولها حتى يتم الامتثال الكامل للاتفاقية الحقيقية التي تم التوصل إليها. علاوة على ذلك، أعلنت الحرس الثوري الإيراني عن ممر شحن جديد وتنسيق مع الحرس الثوري، مما أدى بشكل فعال إلى التحول من العبور المجاني إلى التدفقات الخاضعة للرقابة - مما يثير مخاطر الاضطرابات والاختناقات. (التفاصيل الكاملة متوفرة في موجز الأخبار من Newsquawk).

أخبار أوروبية رئيسية

قالت رئيسة الوزراء الإيطالية جورجا ميلوني إنها لن تستبعد تغييرًا في الحكومة، ولا تخطط للاستقالة؛ إذا اشتدت الأزمة في الشرق الأوسط، يجب على أوروبا أن تفكر في تعليق مؤقت لاتفاق الاستقرار والنمو. FT
حذر رئيس المفوضية الأوروبية دومبروفسكي من أن الاتحاد الأوروبي سيواجه لا يزال "صدمة راكدة تضخمية" من النمو المنخفض والتضخم المرتفع على الرغم من الهدنة بين الولايات المتحدة وإيران، بينما تستعد المفوضية الأوروبية لخفض توقعات النمو. FT