أفضل أسهم توزيعات الأرباح في مؤشر داو جونز: قائمة مختصرة لمستثمري الدخل

<p>أفضل أسهم توزيعات الأرباح في مؤشر داو جونز: قائمة مختصرة لمستثمري الدخل</p>
<p>جيريمي سالفوتشي</p>
<p>5 دقائق قراءة</p>
<p>بالنسبة للمستثمرين الذين يتطلعون إلى بناء محفظة تولد دخلاً، فإن مؤشر داو جونز الصناعي - أقدم مؤشر أسهم في أمريكا - هو مكان رائع للبحث عن أسهم توزيعات الأرباح. أسهم توزيعات الأرباح هي شركات تشارك جزءًا من أرباحها مع المساهمين في شكل مدفوعات نقدية دورية.</p>
<p>وبينما لا يعد دفع توزيعات الأرباح شرطًا للقبول في المؤشر، فإن تاريخًا طويلاً من زيادة مدفوعات توزيعات الأرباح للمساهمين يشير إلى القوة والنضج، وهي أمور يبحث عنها فريق اختيار مؤشر داو جونز عند اختيار الأسهم.</p>
<p>تُختار مكونات مؤشر داو جونز من قبل مجموعة من خمسة أشخاص تُعرف باسم لجنة المؤشرات، والتي تضم ثلاثة ممثلين من S&amp;P Dow Jones Indices وممثلين اثنين من صحيفة وول ستريت جورنال، وهي صحيفة أسسها تشارلز داو، الذي أنشأ المؤشر في عام 1896. عند إضافة أسهم إلى مؤشر داو جونز ليحل محل الشركات التي تم استبعادها، تأخذ لجنة المؤشرات في الاعتبار "سمعة كل شركة، وتاريخها في النمو المستدام، واهتمامها بالمستثمرين، وتمثيلها القطاعي للسوق الأوسع"، وفقًا لـ S&amp;P Global. في الأساس، يتكون مؤشر داو جونز الصناعي من شركات ناجحة من الدرجة الأولى تمثل أفضل ما في صناعتها أو قطاعها - والعديد منها يدفع توزيعات أرباح ممتازة.</p>
<p>وبينما توجد العديد من الأسهم التي ليست ضمن مؤشر داو جونز الصناعي والتي قد يكون لديها عوائد توزيعات أرباح أعلى، فإن اختيار أسهم توزيعات الأرباح من مؤشر داو جونز يمكن أن يكون رهانًا أكثر أمانًا، حيث أن هذه الشركات عادة ما تكون أقدم وأقوى وأقل عرضة لفقدان قيمة كبيرة عند الاحتفاظ بها على المدى الطويل. أضف إلى ذلك المدفوعات النقدية الفصلية لك، ولديك بداية لمحفظة قوية ومتنوعة قطاعيًا وتدر دخلاً.</p>
<p>إذًا، ما هي أسهم مؤشر داو جونز التي لديها أعلى عوائد توزيعات أرباح؟ وربما بنفس الأهمية، ما هي الأسهم التي لديها أعلى نسب توزيعات أرباح، وما هي الأسهم التي زادت مدفوعات توزيعات أرباحها أكثر من غيرها على مدى العقد الماضي، مما يشير إلى ميل لزيادة توزيعات الأرباح بمرور الوقت؟</p>
<p>قبل أن نتعمق في التفاصيل، دعنا نحدد بعض المصطلحات:</p>
<p>شرح عائد توزيعات الأرباح مقابل نسبة توزيعات الأرباح</p>
<p>يتم حساب عائد توزيعات الأرباح للسهم عن طريق قسمة مدفوعات توزيعات الأرباح السنوية للشركة للسهم الواحد على سعر سهم الشركة. بعبارة أخرى، عائد توزيعات الأرباح هو مقدار النقد المجاني الذي تحصل عليه من امتلاك سهم واحد من أسهم الشركة سنويًا.</p>
<p>عائد توزيعات الأرباح = توزيعات الأرباح المدفوعة للسهم / سعر السهم</p>
<p>من ناحية أخرى، يتم حساب نسبة توزيعات الأرباح للسهم عن طريق قسمة توزيعات الأرباح المدفوعة للسهم الواحد من قبل الشركة على أرباحها للسهم الواحد. بعبارة أخرى، إنها تعبر عن النسبة المئوية لأرباح الشركة التي تشاركها مع المساهمين كتوزيعات أرباح كل عام.</p>
<p>نسبة توزيعات الأرباح = توزيعات الأرباح المدفوعة للسهم / الأرباح للسهم</p>
<p>أسهم مؤشر داو 30 وبيانات توزيعات الأرباح الخاصة بها</p>
<p>أدناه، يمكنك رؤية عوائد توزيعات الأرباح ومدفوعاتها الحالية (حتى آخر تحديث لهذا المقال) لكل سهم في مؤشر داو جونز، بالإضافة إلى متوسط ​​نمو مدفوعات توزيعات الأرباح السنوية على مدى السنوات العشر الماضية.</p>
<p>مايكروسوفت كورب.</p>
<p>MSFT</p>
<p>22%</p>
<p>0.88%</p>
<p>10% سنويًا</p>
<p>أبل إنك.</p>
<p>AAPL</p>
<p>13%</p>
<p>0.38%.</p>
<p>7.5% سنويًا</p>
<p>آي بي إم كورب.</p>
<p>IBM</p>
<p>58%</p>
<p>2.76%</p>
<p>2.5% سنويًا</p>
<p>إنفيديا كورب.</p>
<p>NVDA</p>
<p>1%</p>
<p>0.02%</p>
<p>9.2% سنويًا</p>
<p>سيلزفورس إنك.</p>
<p>CRM</p>
<p>14%</p>
<p>0.9%</p>
<p>بدأت الدفع في 2024</p>
<p>سيسكو سيستمز إنك.</p>
<p>CSCO</p>
<p>44%</p>
<p>2.09%</p>
<p>6.6% سنويًا</p>
<p>غولدمان ساكس جروب إنك.</p>
<p>GS</p>
<p>27%</p>
<p>1.49%</p>
<p>19.5% سنويًا</p>
<p>أمريكان إكسبريس كو.</p>
<p>AXP</p>
<p>21%</p>
<p>0.97%</p>
<p>10.7% سنويًا</p>
<p>فيزا إنك.</p>
<p>V</p>
<p>21%</p>
<p>0.79%</p>
<p>17.40% سنويًا</p>
<p>جي بي مورغان تشيس آند كو.</p>
<p>JPM</p>
<p>29%</p>
<p>1.9%</p>
<p>12.2% سنويًا</p>
<p>ترافيلرز كومبانيز إنك.</p>
<p>TRV</p>
<p>16%</p>
<p>1.42%</p>
<p>5.9% سنويًا</p>
<p>كاتربيلر إنك.</p>
<p>CAT</p>
<p>31%</p>
<p>0.79%</p>
<p>7.5% سنويًا</p>
<p>هانيويل إنترناشونال إنك.</p>
<p>HON</p>
<p>43%</p>
<p>1.91%</p>
<p>7.5% سنويًا</p>
<p>بوينغ كو.</p>
<p>BA</p>
<p>N/A</p>
<p>N/A</p>
<p>N/A</p>
<p>3 إم كو.</p>
<p>MMM</p>
<p>36%</p>
<p>1.79%</p>
<p>-1.4% سنويًا</p>
<p>هوم ديبوت إنك.</p>
<p>HD</p>
<p>63%</p>
<p>2.49%</p>
<p>15.1% سنويًا</p>
<p>ماكدونالدز كورب.</p>
<p>MCD</p>
<p>59%</p>
<p>2.12%</p>
<p>7.9% سنويًا</p>
<p>أمازون.كوم إنك.</p>
<p>AMZN</p>
<p>N/A</p>
<p>N/A</p>
<p>N/A</p>
<p>نايكي إنك</p>
<p>NKE</p>
<p>95%</p>
<p>2.49%</p>
<p>11.2% سنويًا</p>
<p>أمجين إنك</p>
<p>AMGN</p>
<p>44%</p>
<p>2.56%</p>
<p>11.1% سنويًا</p>
<p>يونايتد هيلث جروب إنك</p>
<p>UNH</p>
<p>54%</p>
<p>3.01%</p>
<p>16.7% سنويًا</p>
<p>جونسون آند جونسون</p>
<p>JNJ</p>
<p>48%</p>
<p>2.14%</p>
<p>5.8% سنويًا</p>
<p>ميرك آند كو إنك</p>
<p>MRK</p>
<p>37%</p>
<p>2.72%</p>
<p>6.5% سنويًا</p>
<p>بروكتر آند جامبل كو</p>
<p>PG</p>
<p>61%</p>
<p>2.59%</p>
<p>4.9%</p>
<p>وول مارت إنك</p>
<p>WMT</p>
<p>39%</p>
<p>0.75%</p>
<p>3%</p>
<p>كوكا كولا كو</p>
<p>KO</p>
<p>68%</p>
<p>2.56%</p>
<p>4.1%</p>
<p>المصدر: GuruFocus</p>
<p>ما يحتاج مستثمرو توزيعات الأرباح إلى مراعاته قبل شراء سهم</p>
<p>عند تقييم الشركات لتوزيعات الأرباح، هناك عدة عوامل مهمة يجب مراعاتها. أولاً، الأداء السابق ليس ضمانًا للنتائج المستقبلية. يمكن لأي شركة أن تتوقف عن دفع توزيعات الأرباح في أي وقت. ومع ذلك، فإنها عادة ما تحاول تجنب ذلك، حيث يشير ذلك للمستثمرين إلى أنها لا تملك ما يكفي من النقد المتاح.</p>
<p>ومع ذلك، فإن تاريخًا طويلاً من زيادة مدفوعات توزيعات الأرباح يشير عادةً إلى أن الشركة ستبذل قصارى جهدها للاستمرار في الدفع لمساهميها في المستقبل.</p>
<p>شيء آخر يجب الانتباه إليه هو نسبة توزيعات أرباح عالية جدًا. تحتاج الشركات إلى أموال متاحة للاستثمار في عملياتها واستكشاف فرص النمو. كلما اقتربت نسبة توزيعات الأرباح للسهم من 100%، قل النقد الذي تحتفظ به للحفاظ على صحة الشركة، مما قد يشير إلى عدم استقرار مستقبلي.</p>
<p>كلما زاد عائد توزيعات الأرباح للشركة، زادت الأموال المجانية التي تحصل عليها سنويًا مقابل كل دولار تستثمره. ومع ذلك، فإن العائد المرتفع جدًا قد يشير إلى انخفاض سعر سهم الشركة، مما قد يشير أيضًا إلى ضعف.</p>
<p>لذلك، فإن سهم توزيعات الأرباح المثالي للاستثمار طويل الأجل يجب أن يتمتع بعائد توزيعات أرباح صحي، ونسبة توزيعات أرباح عالية نسبيًا (ولكن ليست عالية جدًا)، وتاريخ قوي لزيادة توزيعات الأرباح المدفوعة للسهم بمرور الوقت.</p>
<p>إذًا، أي من أسهم مؤشر داو جونز الـ 30 تلبي هذه المعايير بشكل أفضل؟</p>
<p>ما هي أسهم مؤشر داو جونز التي يجب على مستثمري توزيعات الأرباح النظر في إضافتها إلى محافظهم؟</p>
<p>بالنظر إلى القائمة أعلاه، فإن بوينغ وأمازون لا تدفعان حاليًا توزيعات أرباح، لذا فهما مستبعدتان. بدأت سيلزفورس في دفع توزيعات الأرباح مؤخرًا، وانخفضت مدفوعات توزيعات أرباح 3 إم في المتوسط ​​على مدى العقود الماضية.</p>
<p>ومع ذلك، فإن أسهم مؤشر داو جونز التالية - دون ترتيب معين - تبدو أنها تتمتع بسجل صحي لنمو توزيعات الأرباح، ونسب توزيعات مستدامة، وعوائد لائقة، مما يعني أن أسهمها ميسورة التكلفة نسبيًا مقابل توزيعات الأرباح التي تقدمها:</p>