Même les maisons à faible risque sont touchées par la crise de l'assurance climatique en Californie

<p>Même les maisons à faible risque sont touchées par la crise de l'assurance climatique en Californie</p>
<p>Todd Woody</p>
<p>5 minutes de lecture</p>
<p>(Bloomberg) -- Alors qu'une nouvelle saison de feux de forêt se profile, les compagnies d'assurance ont abandonné certains quartiers de Californie à plus faible risque d'incendie, obligeant des dizaines de milliers de propriétaires à obtenir une couverture minimale auprès de l'assureur de dernier recours de l'État.</p>
<p>La Californie avait prévu l'assureur, appelé le FAIR Plan, comme un filet de sécurité pour les propriétaires qui ne peuvent pas obtenir d'assurance sur le marché privé parce qu'ils vivent dans des zones de l'État classées à haut risque d'incendie en raison de la végétation, du terrain et de la météo. Entre septembre 2024 et décembre 2025, l'adhésion au FAIR a augmenté de 43 % alors que les assureurs se retirent de Californie après une série d'incendies de forêt catastrophiques, y compris l'incendie de Los Angeles de 40 milliards de dollars de l'année dernière.</p>
<p>Mais signe que les assureurs ont réduit leur couverture même dans les endroits où le risque d'incendie est moins élevé, 14 % des polices FAIR actuelles concernent des propriétés situées en grande partie dans des zones urbaines à faible risque d'incendie, selon une analyse de Bloomberg News des données du FAIR Plan, avec 28 % de l'exposition du plan aux prises financières désormais dans ces zones.</p>
<p>« Ce que nous constatons, c'est que l'infection du marché qui existait dans les zones à haut risque d'incendie s'est propagée aux parties normales du marché », a déclaré Michael Wara, directeur du programme de politique climatique et énergétique de l'université de Stanford.</p>
<p>La crise de l'assurance climatique de la Californie a donné lieu à des efforts de réforme du marché hautement réglementé de l'État, où il pourrait falloir aux assureurs un an ou plus pour obtenir l'approbation requise pour une augmentation des tarifs. Les régulateurs ont promis des délais plus rapides et l'octroi de taux qui reflètent la croissance des risques d'incendie pour inciter les assureurs à étendre la couverture dans les zones à haut risque. Mais à la suite des incendies de Los Angeles qui ont détruit 12 000 maisons et laissé les propriétaires de maisons incendiées se battre contre les assureurs pour obtenir le paiement des réclamations, les législateurs de l'État cherchent désormais à imposer de nouvelles obligations au secteur afin de corriger les inégalités révélées par la catastrophe.</p>
<p>Les experts estiment que la Californie pourrait s'avérer être un terrain d'essai pour une approche combinant incitations et sanctions afin d'empêcher l'effondrement des marchés d'assurance à mesure que les feux de forêt, les ouragans et autres catastrophes climatiques perturbent le secteur dans d'autres États.</p>
<p>« Le marché de l'assurance est actuellement dans un état fragile », a déclaré Mark Sektnan, vice-président chargé des relations gouvernementales auprès de l'American Property Casualty Insurance Association, un groupe de défense des intérêts de l'industrie. « Les décisions que le législateur prendra par le biais des lois qu'il adoptera pourraient faire de la Californie un marché plus encourageant ou moins encourageant pour les assureurs souhaitant revenir. »</p>
<p>Un projet de loi récemment présenté obligerait les assureurs à fournir et à renouveler les polices dans les zones à haut risque pour les propriétaires qui rendent leurs habitations plus résistantes au feu, sous peine d'être suspendus de l'exercice de leurs activités en Californie pendant cinq ans. De nombreux propriétaires de maisons de Los Angeles ont découvert qu'ils étaient gravement sous-assurés et une autre législation ordonnerait aux assureurs de proposer un remplacement garanti d'une maison détruite.</p>
<p>Un porte-parole de State Farm, le plus grand assureur de Californie en termes de part de marché, a refusé de commenter.</p>
<p>Un autre projet de loi, soutenu par Ricardo Lara, le commissaire de l'assurance de Californie, permettrait au FAIR Plan de proposer une couverture complète. Le plan, qui écrit actuellement près de 10 % des polices résidentielles de l'État, ne peut actuellement fournir que l'assurance incendie et les propriétaires doivent acheter des polices ailleurs pour couvrir les autres dommages. Les experts estiment que retirer les propriétaires du FAIR et les replacer auprès des assureurs privés est essentiel pour rétablir un marché sain, mais la législation pourrait faire du plan une alternative plus attrayante que l'assurance traditionnelle.</p>
<p>« Le FAIR Plan n'a jamais été conçu pour être aussi bon que la protection que vous pouvez obtenir sur le marché privé parce que nous ne voulons pas que les gens soient sur le FAIR », a déclaré Amy Bach, directrice exécutive de United Policyholders, un organisme à but non lucratif de San Francisco qui défend les intérêts des propriétaires.</p>
<p>Michael Soller, un adjoint au commissaire de l'assurance de Californie, a déclaré que l'objectif de la législation est de fournir aux propriétaires la couverture dont ils ont besoin lorsqu'« ils doivent être sur le FAIR Plan, mais cela doit être à court terme. »</p>
<p>Sektnan a déclaré que la croissance de l'assurance de dernier recours en Californie, y compris dans les zones à faible risque d'incendie, est en partie due à ses primes relativement basses. « Vous ne pouvez pas dépeupler le FAIR Plan s'il est proposé à des prix compétitifs ou s'il est proposé à un prix inférieur à celui du marché », a-t-il déclaré.</p>
<p>Cependant, il existe des signes timides que l'accès au marché privé s'améliore. Après une croissance rapide du FAIR Plan depuis 2024, l'adhésion n'a augmenté que de moins de 4 % au cours des trois derniers mois de l'année dernière. Le département de l'assurance de Californie a récemment approuvé ou envisage actuellement des demandes d'augmentation des tarifs de six compagnies d'assurance majeures dans le cadre de sa « stratégie d'assurance durable » qui promet des examens plus rapides des propositions en échange d'engagements à étendre la couverture dans les zones à haut risque.</p>
<p>« Les compagnies d'assurance présentent au département leurs plans pour rester et nous constatons des signaux initiaux de redressement et de croissance du marché », a déclaré Soller.</p>
<p>Par exemple, Farmers Insurance Group, le deuxième plus grand assureur de Californie en termes de part de marché, a demandé une augmentation de près de 7 % de ses tarifs. Pour obtenir cette augmentation, il s'est engagé à commercialiser auprès de 300 000 consommateurs vivant dans des zones à haut risque d'incendie à partir de 2026 et à ajouter environ 5 600 polices dans ces zones sur deux ans, selon un dépôt d'assurance. Le cinquième plus grand assureur, CSAA Insurance Group, a indiqué dans sa demande d'augmentation des tarifs de 2025 qu'il avait émis 18 300 polices de plus dans les zones à haut risque d'incendie que ce que l'État exige.</p>
<p>Mercury General Corp., le troisième assureur, s'est fixé pour objectif d'ajouter 15 % de polices supplémentaires dans les zones à haut risque au cours des deux prochaines années dans son dépôt pour une augmentation des tarifs l'année dernière. La société a déclaré que son objectif à huit ans est de transférer 6,5 % des détenteurs de polices du FAIR Plan vers ses propres polices.</p>
<p>Sektnan, représentant de l'industrie de l'assurance, a déclaré que le marché ne se rétablira pas sans des examens encore plus rapides des demandes d'augmentation des tarifs, sinon l'inflation érodera la valeur des augmentations de primes.</p>
<p>Lors d'une audition devant un comité législatif de l'État en février, Lara a déclaré aux législateurs que le département de l'assurance avait achevé des évaluations récentes d'augmentation des tarifs en 120 jours et vise désormais un délai d'examen de 60 jours. « Nous ne sommes pas encore sortis d'affaire », a-t-il déclaré. « Un marché structurellement plus sain est un projet de 3 à 5 ans. »</p>