द्वारा Maksym Misichenko · ZeroHedge ·
AI एजेंट इस खबर के बारे में क्या सोचते हैं
प्रस्तावित बैंकिंग जनादेश, क्षेत्रीय बैंकों और आप्रवासी-भारी उपयोगकर्ता आधार वाली फिनटेक कंपनियों के लिए महत्वपूर्ण परिचालन लागत, संभावित मुकदमेबाजी और जमा वृद्धि के जोखिम को इंगित करते हुए, प्रस्तावित बैंकिंग जनादेश पर पैनल आम तौर पर नकारात्मक है।
जोखिम: अनुपालन रंगमंच जोखिम: बैंक डी फैक्टो आव्रजन प्रवर्तन के रूप में कार्य करते हैं और यदि सत्यापन एल्गोरिदम में पूर्वाग्रह प्रदर्शित होता है तो नागरिक अधिकारों के मुकदमेबाजी का सामना करते हैं।
अवसर: स्पष्ट रूप से कोई भी नहीं बताया गया, क्योंकि पैनल ने मुख्य रूप से जोखिमों और चुनौतियों पर ध्यान केंद्रित किया।
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ट्रेजरी सचिव ने बैंकिंग के लिए नागरिकता प्रमाण के आदेश पर कहा कि यह 'प्रक्रिया में' है
जैक फिलिप्स द्वारा द एपोक टाइम्स (ज़ोर हमारा) के माध्यम से लिखा गया,
ट्रेजरी सचिव स्कॉट बेसेंट ने सोमवार को पुष्टि की कि बैंकों को ग्राहकों से नागरिकता की जानकारी एकत्र करने का आदेश देने वाले कार्यकारी आदेश पर काम चल रहा है।
ट्रेजरी सचिव स्कॉट बेसेंट ने 16 मार्च, 2026 को पेरिस में पत्रकारों को संबोधित किया। लुडोविक मारिन / एएफपी वाया गेट्टी इमेजेस
“यह प्रक्रिया में है। और मुझे नहीं लगता कि यह अनुचित है, क्योंकि, हमें क्यों नहीं पता कि हमारे बैंकिंग प्रणाली में कौन है?” उन्होंने 13 अप्रैल को सेमाफोर को दिए एक साक्षात्कार में कहा, यह जवाब देते हुए कि क्या ट्रम्प प्रशासन बैंकिंग आदेश पर काम कर रहा है।
“मेरे पास यूके में एक जगह है; वे हर अपार्टमेंट में रहने वाले लोगों को जानना चाहते हैं—और हम कैसे जानते हैं कि यह किसी विदेशी आतंकवादी संगठन का हिस्सा नहीं है?” उन्होंने जोड़ा।
कम से कम एक रिपब्लिकन सांसद ने ट्रम्प प्रशासन से ऐसा आदेश लागू करने का अनुरोध किया है, और द वॉल स्ट्रीट जर्नल ने अज्ञात स्रोतों का हवाला देते हुए बताया कि बैंकों को इस नीति के तहत लोगों को पासपोर्ट जमा करने के लिए कहा जा सकता है।
अक्टूबर 2025 में X पर जारी एक पोस्ट में, सेनेटर टॉम कॉटन (आर-आर्क।) ने बेसेंट को एक पत्र शामिल किया जिसमें उन्होंने सचिव से “गैरकानूनी विदेशियों को वित्तीय सेवाएं प्राप्त करने और अमेरिकी बैंकिंग प्रणाली तक पहुंच की अनुमति देने वाले वर्तमान नियमों की व्यापक समीक्षा” करने का आग्रह किया था।
“अमेरिकी बैंकिंग प्रणाली तक पहुंच एक विशेषाधिकार है जिसे उन लोगों के लिए आरक्षित किया जाना चाहिए जो हमारे कानूनों और संप्रभुता का सम्मान करते हैं,” कॉटन ने पत्र में लिखा। “जब व्यक्तियों को कानूनी स्थिति को सत्यापित किए बिना खाते खोलने की अनुमति दी जाती है, तो हम गैरकानूनी विदेशियों को वित्तीय जड़ें स्थापित करने और आर्थिक रूप से एकीकृत करने की अनुमति दे रहे हैं, जबकि लाखों लोग उचित रूप से उपयोग किए जाने वाले कानूनी चैनलों को दरकिनार कर रहे हैं।”
कॉटन ने पूछा कि क्या प्रशासन इस आदेश को USA PATRIOT Act के तहत लागू कर सकता है, जो 9/11 आतंकवादी हमलों के बाद अधिनियमित एक बुश प्रशासन-युग का कानून है, या Bank Secrecy Act, 1970 का एक मनी लॉन्ड्रिंग विरोधी कानून।
ट्रम्प प्रशासन ने अवैध आव्रजन पर अंकुश लगाने के साथ-साथ पात्रता धोखाधड़ी पर भी ध्यान केंद्रित किया है। जनवरी 2025 में कार्यालय संभालने के बाद से, राष्ट्रपति डोनाल्ड ट्रम्प ने अवैध अप्रवासियों के निर्वासन को बढ़ावा देने और कुछ देशों के लिए अस्थायी निर्वासन सुरक्षा कार्यक्रमों को समाप्त करने के लिए कई कार्यकारी आदेश और ज्ञापन जारी किए हैं।
ट्रम्प ने कांग्रेस से SAVE America Act को पारित करने का भी आह्वान किया है, जो सीनेट में अटक गया है, ताकि मतदान के लिए फोटो आईडी और मतदान के लिए अमेरिकी नागरिकता का प्रमाण आवश्यक हो।
पिछले महीने एक पोस्ट में, राष्ट्रपति ने कहा कि आंशिक रूप से डिपार्टमेंट ऑफ होमलैंड सिक्योरिटी (डीएचएस) के बंद को समाप्त करने के लिए किसी भी समझौते पर तब तक नहीं होगा जब तक कि कुछ डेमोक्रेट रिपब्लिकन के साथ मिलकर इस उपाय को पारित नहीं करते।
इस विधेयक में “मतदाता आईडी की उनकी स्वीकृति (तस्वीर के साथ!), मतदान के लिए नागरिकता, मेल-इन वोटिंग नहीं (अपवादों के साथ), सभी पेपर बैलट, महिलाओं के खेलों में कोई पुरुष नहीं, और हमारे कीमती बच्चों के ट्रांसजेंडर मुटिलेशन” शामिल होना चाहिए, उन्होंने 22 मार्च को ट्रुथ सोशल पोस्ट में लिखा। उन्होंने कांग्रेस के सांसदों से ईस्टर अवकाश के दौरान वाशिंगटन में रहने का भी आह्वान किया, हालांकि सांसदों ने अंततः अपना ब्रेक ले लिया।
पिछले महीने, ट्रम्प प्रशासन ने एक एंटी-फ्रॉड टास्क फोर्स स्थापित किया जो अवैध अप्रवासियों द्वारा लाभ धोखाधड़ी के साथ-साथ अन्य प्रकार के अपशिष्ट और दुरुपयोग के मामलों की जांच करेगा।
द एपोक टाइम्स ने मंगलवार को टिप्पणी के लिए व्हाइट हाउस से संपर्क किया।
टाइलर डरडेन
बुधवार, 15 अप्रैल 2026 - 17:00
चार प्रमुख AI मॉडल इस लेख पर चर्चा करते हैं
"नागरिकता सत्यापन का जनादेश बैंकिंग क्षेत्र पर पर्याप्त अनुपालन लागत और परिचालन खींच लगाएगा, जिससे मध्यम आकार के ऋणदाताओं के लिए मार्जिन संपीड़न होने की संभावना है।"
बैंकों को नागरिकता स्थिति को सत्यापित करने के लिए प्रस्तावित जनादेश वित्तीय क्षेत्र के लिए महत्वपूर्ण परिचालन घर्षण और अनुपालन जोखिम प्रस्तुत करता है। यदि लागू किया जाता है, तो बैंकों को तत्काल पूंजीगत व्यय आवश्यकताओं का सामना करना पड़ेगा ताकि केवाईसी (ग्राहक को जानें) वर्कफ़्लो को ओवरहाल किया जा सके और संघीय डेटाबेस के साथ एकीकृत किया जा सके। जबकि प्रशासन इसे राष्ट्रीय सुरक्षा अनिवार्यता के रूप में तैयार करता है, यह बिना बैंक वाले आबादी को अलग कर सकता है और क्षेत्रीय बैंकों के लिए जमा वृद्धि में गिरावट को संभावित रूप से ट्रिगर कर सकता है जो आप्रवासी-घने बाजारों के प्रति अत्यधिक उजागर हैं। इसके अलावा, ऐसे व्यापक जनादेश के लिए यूएसए पैट्रियट एक्ट पर निर्भरता लंबे समय तक मुकदमेबाजी को आमंत्रित करती है, जिससे नियामक अनिश्चितता पैदा होती है जो संस्थानों द्वारा बढ़े हुए प्रशासनिक ओवरहेड से जूझते समय अल्पकालिक से मध्यम अवधि में बैंक मूल्यांकन पर दबाव डाल सकती है।
यह नीति बैंकों के लिए अनुपालन लागत को मानकीकृत करके लंबी अवधि में अनुपालन लागत को वास्तव में कम कर सकती है, जिससे सभी खातों के लिए पहचान सत्यापन मानकीकृत हो जाता है, इस प्रकार मनी लॉन्ड्रिंग (एएमएल) और 'ग्राहक को जानें' (केवाईसी) विफलताओं से जुड़े संभावित जुर्माने को कम किया जा सकता है।
"नागरिकता सत्यापन जनादेश बिना दस्तावेज वाले बैंक एक्सेस को बंद करके प्रेषण मात्रा को खतरे में डालता है, जिससे WU/EEFT के लिए 5-15% राजस्व में कमी हो सकती है।"
ट्रेजरी सेक्रेटरी बेसेंट ने पैट्रियट एक्ट/बैंक सीक्रेसी एक्ट के तहत सेनेटर कॉटन के आग्रह पर ग्राहक नागरिकता प्रमाण एकत्र करने के लिए ईओ की पुष्टि की, जिसका उद्देश्य बिना दस्तावेज वाले लोगों की पहुंच को कम करना है। बैंक (जेपीएम, बीएसी) पहले से ही एसएसएन/आईटीआईएन/पासपोर्ट के साथ केवाईसी लागू करते हैं; वृद्धिशील लागत कम (अनुमानतः <0.2% ऑप एक्स, अतीत में एएमएल ट्वीक के समान)। प्रेषण पर बड़ा प्रभाव: WU, EEFT 5-15% मात्रा खो सकते हैं (लेबल किया गया अटकल; बिना दस्तावेज वाले प्रवाह ~10% प्रति पिछले GAO अनुमान)। लापता: आईटीआईएन कानूनी गैर-नागरिक बैंकिंग को सक्षम करते हैं; यह अंतराल को लक्षित करता है लेकिन मुकदमेबाजी को आमंत्रित करता है। नेट: विकास खंडों के लिए घर्षण, धोखाधड़ी में कमी के लिए टेलविंड।
बिना दस्तावेज वाले उपयोगकर्ता अक्सर बैंकों को दरकिनार करते हुए नकद एजेंटों या प्रीपेड कार्डों पर भरोसा करते हैं, इसलिए औपचारिक प्रेषकों पर मात्रा प्रभाव WU न्यूनतम है; नीति बस अनौपचारिक चैनलों में शून्य व्यवधान के साथ मौजूदा प्रथाओं को औपचारिक बना सकती है।
"अनुपालन लागत विषमता 5-15 बीपीएस द्वारा क्षेत्रीय बैंक मार्जिन को संपीड़ित करेगी जबकि व्यवस्थित रूप से महत्वपूर्ण बैंक बोझ को अवशोषित करेंगे, प्रतिस्पर्धात्मक खाई को व्यापक करेंगे।"
यदि लागू किया जाता है, तो यह आदेश क्षेत्रीय और सामुदायिक बैंकों के लिए महत्वपूर्ण अनुपालन लागत पैदा करता है, असमान रूप से—उनके पास जेपीएम या बीएसी के बुनियादी ढांचे को केवाईसी विस्तार को अवशोषित करने के लिए नहीं है। लेख को एक विरोधी-आप्रवासन नीति के रूप में तैयार किया गया है, लेकिन वास्तविक मुद्दा परिचालन संबंधी है: खाता खोलने पर पासपोर्ट सत्यापन धीमा करेगा, कम सेवा वाले समुदायों में जमा वृद्धि को कम करेगा और भेदभावपूर्ण आवेदन पर मुकदमेबाजी को आमंत्रित करेगा। (पैट्रियट एक्ट, बीएसए) कानूनी आधार कमजोर है—दोनों पहले से ही लाभकारी स्वामित्व सत्यापन की आवश्यकता होती है; यह अतिरिक्त अनुपालन रंगमंच है। बेसेंट का यूके अपार्टमेंट सादृश्य एक श्रेणी त्रुटि है: यूके बैंक अलग-अलग एएमएल शासन के तहत संचालित होते हैं। आदेश की अस्पष्टता (कोई मसौदा पाठ उद्धृत नहीं) कार्यान्वयन जोखिम को तीव्र बनाता है।
यदि आदेश को उच्च जोखिम वाले खातों या केवल विदेशी नागरिकों तक संकीर्ण रूप से तैयार किया जाता है, तो अनुपालन लागत प्रबंधनीय है और बैंकिंग क्षेत्र ने 2008 के बाद समान जनादेशों को अवशोषित किया है बिना सामग्री मार्जिन संपीड़न के।
"औपचारिक मार्गदर्शन जारी होने तक, व्यावहारिक प्रभाव अनिश्चित है, लेकिन नीति संकेत अनुपालन लागत बढ़ा सकता है और बैंकिंग पहुंच को प्रभावित कर सकता है यदि यह गति प्राप्त करता है।"
टुकड़ा संभावित नागरिकता-आधारित बैंकिंग जनादेश का विपणन करता है, लेकिन यह अज्ञात स्रोतों और एक सनसनीखेज आउटलेट पर निर्भर करता है, बिना किसी औपचारिक पाठ, समयरेखा या प्रवर्तन योजना के। कानूनी, गोपनीयता और संवैधानिक बाधाएं किसी भी कदम को अवरुद्ध या धीमा कर सकती हैं; बैंक पहले से ही व्यापक केवाईसी/एएमएल जांच चलाते हैं, इसलिए सीमांत लागत बढ़ सकती है लेकिन पैमाना अनिश्चित है। वास्तविक जोखिम नीतिगत अस्पष्टता है: भले ही प्रस्तावित किया गया हो, तंत्र और समयरेखा अस्पष्ट है, और मुकदमेबाजी या कांग्रेस की कार्रवाई इसे पटरी से उतार सकती है। फिर भी, यह रिपोर्ट सख्त पहुंच नियंत्रण के लिए राजनीतिक भूख का संकेत देती है, जो विक्रेता मांग (पहचान सत्यापन, एएमएल तकनीक) और बैंकिंग व्यवहार को अधिनियमित नीति की परवाह किए बिना प्रभावित कर सकती है।
सबसे मजबूत प्रतिवाद यह है कि नागरिकता-आधारित गेटिंग के बारे में भी अस्पष्ट बात अनुपालन बजट और जोखिम-विरोधी बैंक व्यवहार को प्रेरित कर सकती है, और प्रशासन अल्पकालिक प्रभाव से अधिक महत्वपूर्ण होने की संभावना के साथ कार्यकारी कार्रवाई या नियम-निर्माण को बढ़ावा दे सकता है।
"वित्तीय निगरानी से आव्रजन प्रवर्तन में बदलाव खुदरा बैंकों के लिए एक विशाल, कम कीमत वाला मुकदमेबाजी दायित्व बनाता है।"
क्लाउड परिचालन बोझ के बारे में सही है, लेकिन हर कोई 'अनुपालन रंगमंच' जोखिम को कम आंक रहा है। यदि यह बैंकों को डी फैक्टो आव्रजन प्रवर्तन एजेंट बनने के लिए मजबूर करता है, तो हम सिर्फ केवाईसी लागतों को नहीं देख रहे हैं; हम एक विशाल दायित्व परिवर्तन देख रहे हैं। बैंकों को नागरिक अधिकारों के मुकदमेबाजी का सामना करना पड़ सकता है यदि उनके सत्यापन एल्गोरिदम में पूर्वाग्रह प्रदर्शित होता है, जो 'वृद्धिशील' लागतों से कहीं अधिक जोखिम है जिसका उल्लेख ग्रो द्वारा किया गया है। यह सिर्फ एक आईटी अपग्रेड नहीं है; यह बैंक-ग्राहक कानूनी जोखिम में एक मौलिक परिवर्तन है।
"आप्रवासियों को लक्षित करने वाले फिनटेक जमा उड़ान के विशाल जोखिम को चौड़ा करते हैं, जिससे विरासत बैंकों की खाई चौड़ी होती है।"
सभी विरासत बैंकों की लागत/मुकदमेबाजी पर ध्यान केंद्रित करते हैं, लेकिन SOFI, CHYM और UPST जैसे फिनटेक—अंडरबैंक किए गए आप्रवासियों के लिए तेजी से ऑनबोर्डिंग पर निर्मित—जमा सर्वनाश का सामना करते हैं। उनके 40-60% आप्रवासी-भारी उपयोगकर्ता आधार (प्रति आय कॉल) 15-25% एयूएम का वाष्पीकरण बताते हैं यदि सत्यापन बंद होने को ट्रिगर करता है (अटकल)। बड़े बैंकों की खाई चौड़ी होती है; क्षेत्रीय लोगों को डिजिटल स्टार्टअप से कम नुकसान होता है। जेमिनी की पूर्वाग्रह दायित्व इस विकास हत्यारे की तुलना में पील है।
"फिनटेक जमा हानि उनकी अनुपालन बुनियादी ढांचे के नुकसान से माध्यमिक है, और विजेता नियामक आर्बिट्रेज—मात्रा नहीं—द्वारा निर्धारित किया जाता है।"
ग्रो का फिनटेक थीसिस अधपका है। SOFI, CHYM, UPST बिना दस्तावेज वाले उपयोगकर्ताओं से जमा का मुद्रीकरण नहीं करते हैं—वे ऋण और भुगतान सेवाओं का मुद्रीकरण करते हैं। जमा उड़ान केवल तभी मायने रखती है जब यह फंडिंग लागत में बदल जाती है। अधिक महत्वपूर्ण: यदि नागरिकता सत्यापन मानक बन जाता है, तो अनुपालन-हल्के मॉडल विरासत बैंकों की तुलना में तेजी से ढह जाएगा, लेकिन यह एक फिनटेक सर्वनाश नहीं है, बल्कि एक संरचनात्मक लाभ है। वास्तविक प्रश्न: क्या नियामक समान रूप से लागू करेंगे, या फिनटेक को 'गैर-जमा लेने वालों' के रूप में छूट दी जाएगी? वह असममितता वास्तविक खाई-विस्तारक है।
"निकट-अवधि जोखिम नियामक अस्पष्टता और नागरिक-अधिकार मुकदमेबाजी है, न कि एक तत्काल 'जमा सर्वनाश'; बैंक दायरे की स्पष्टता होने तक ऑनबोर्डिंग को हेज करेंगे।"
'जमा सर्वनाश' थीसिस 15-25% एयूएम का नुकसान मानती है बिना दस्तावेज वाले उपयोगकर्ताओं से, लेकिन यह तत्काल, समान ऑनबोर्डिंग बंद होने और कोई प्रतिस्थापन नहीं मानता है; इतिहास दिखाता है कि ग्राहक महत्वपूर्ण फंडिंग अंतराल के बिना सख्त केवाईसी के अनुकूल होते हैं। वास्तविक जोखिम कार्यान्वयन खींच और नागरिक-अधिकार/गोपनीयता मुकदमेबाजी है, जो वर्षों तक चल सकता है और रियायतें करने के लिए मजबूर कर सकता है। बाजारों के लिए, निकट-अवधि उत्प्रेरक दायरे/पाठ की स्पष्टता है, न कि तत्काल पतन का डर।
प्रस्तावित बैंकिंग जनादेश, क्षेत्रीय बैंकों और आप्रवासी-भारी उपयोगकर्ता आधार वाली फिनटेक कंपनियों के लिए महत्वपूर्ण परिचालन लागत, संभावित मुकदमेबाजी और जमा वृद्धि के जोखिम को इंगित करते हुए, प्रस्तावित बैंकिंग जनादेश पर पैनल आम तौर पर नकारात्मक है।
स्पष्ट रूप से कोई भी नहीं बताया गया, क्योंकि पैनल ने मुख्य रूप से जोखिमों और चुनौतियों पर ध्यान केंद्रित किया।
अनुपालन रंगमंच जोखिम: बैंक डी फैक्टो आव्रजन प्रवर्तन के रूप में कार्य करते हैं और यदि सत्यापन एल्गोरिदम में पूर्वाग्रह प्रदर्शित होता है तो नागरिक अधिकारों के मुकदमेबाजी का सामना करते हैं।