Miliarder Bill Ackman Bisa Menjadi Warren Buffett Berikutnya: 55% Portofolionya Diinvestasikan pada 4 Saham AI

<p>Miliarder <a href="https://www.fool.com/investing/how-to-invest/famous-investors/bill-ackman/">Bill Ackman</a> berharap dapat menciptakan kembali kesuksesan Warren Buffett dengan mengubah Howard Hughes Holdings menjadi "versi modern dari Berkshire Hathaway." Visinya mulai terbentuk pada bulan Desember ketika Howard Hughes mengumumkan rencana untuk mengakuisisi perusahaan asuransi dan reasuransi khusus Vantage Group.</p>
<p>Ackman berencana untuk menciptakan perusahaan investasi yang berfokus pada asuransi, seperti yang dilakukan Buffett dengan Berkshire. Apakah ia akan mencapai tujuan itu masih harus dilihat, tetapi reksa dana lindungnya memiliki rekam jejak yang menggembirakan. Reksa dana tersebut mengungguli S&amp;P 500 sebesar 40 poin persentase selama dekade terakhir.</p>
<p>Reksa dana lindung nilai Ackman, Pershing Square Capital Management, memiliki 55% asetnya yang diinvestasikan dalam empat saham kecerdasan buatan:</p>
<ul>
<li>Uber Technologies (<a href="/quote/nyse/uber/">UBER</a>+0,57%) adalah 16% dari portofolio. Harga target median Wall Street sebesar $105 per saham menyiratkan potensi kenaikan 46% dari harga saham saat ini sebesar $73.</li>
<li>Amazon (<a href="/quote/nasdaq/amzn/">AMZN</a>+1,00%) adalah 14% dari portofolio. Harga target median Wall Street sebesar $285 per saham menyiratkan potensi kenaikan 36% dari harga saham saat ini sebesar $209.</li>
<li>Alphabet adalah 14% dari portofolio. Harga target median Wall Street sebesar $385 per saham menyiratkan potensi kenaikan 23% dari harga saham saat ini sebesar $312.</li>
<li>Meta Platforms adalah 11% dari portofolio. Harga target median Wall Street sebesar $850 per saham menyiratkan potensi kenaikan 31% dari harga saham saat ini sebesar $650.</li>
</ul>
<p>Investor harus mempertimbangkan dengan serius untuk membeli keempat saham tersebut, tetapi saya akan fokus pada dua saham yang menurut Wall Street memiliki potensi kenaikan terbesar: Uber dan Amazon.</p>
<h2>Uber Technologies: 16% dari portofolio Bill Ackman</h2>
<p>Berikut adalah tesis investasi: Uber menjalankan platform berbagi tumpangan dan pengiriman makanan terbesar di dunia, yang menjadikannya mitra ideal bagi perusahaan mana pun yang ingin mengkomersialkan <a href="https://www.fool.com/investing/stock-market/market-sectors/consumer-discretionary/automotive-stocks/self-driving-car-stocks/">teknologi mengemudi otonom</a>. Uber berharap untuk mengerahkan 100.000 robotaxi pada tahun 2027 (dengan bantuan dari mitranya) dan perusahaan tersebut berpikir akan menjadi fasilitator terbesar perjalanan kendaraan otonom (AV) pada tahun 2029.</p>
<p>Di AS, Uber bekerja sama dengan <a href="https://www.fool.com/investing/how-to-invest/stocks/how-to-invest-in-waymo-stock/">Waymo</a> milik Alphabet untuk menghubungkan penumpang dengan robotaxi di Phoenix, Austin, dan Atlanta; dan bekerja sama dengan Avride untuk menghubungkan penumpang dengan AV di Dallas. Di Timur Tengah, Uber bekerja sama dengan WeRide untuk menghubungkan penumpang dengan robotaxi di Abu Dhabi, Dubai, dan Riyadh. Perusahaan berencana untuk memperluas kemitraan mereka ke 12 kota lagi pada tahun 2030.</p>
<p>Uber juga bekerja sama dengan Nvidia untuk menyediakan data dan infrastruktur (perangkat keras, perangkat lunak, sensor) yang dibutuhkan mitranya untuk mengembangkan AV. Perusahaan baru-baru ini memperkenalkan serangkaian layanan operasi armada yang menangani kebutuhan seperti telemetri, bantuan jarak jauh, dukungan lapangan, dan asuransi. Uber berencana untuk menghadirkan robotaxi ke sekitar 10 pasar baru dalam waktu dekat, termasuk Los Angeles, San Francisco, dan London.</p>
<p>Bill Ackman memperkirakan laba disesuaikan Uber akan tumbuh lebih dari 30% setiap tahun selama beberapa tahun. Angka ini sedikit lebih optimis daripada konsensus Wall Street, yang memperkirakan laba akan meningkat sebesar 25% setiap tahun selama tiga tahun ke depan. Namun, valuasi saat ini sebesar 15 kali laba terlihat menarik dalam kedua skenario.</p>
<h2>
<a href="/quote/nasdaq/amzn/">NASDAQ: AMZN</a>
</h2>
<h3>Poin Data Utama</h3>
<h2>Amazon: 14% dari portofolio Bill Ackman</h2>
<p>Berikut adalah tesis investasi: Amazon memiliki pasar online terbesar di Amerika Utara dan Eropa Barat, dan bisnis ritelnya kemungkinan akan menjadi semakin menguntungkan karena perusahaan semakin mengandalkan <a href="https://www.fool.com/investing/stock-market/market-sectors/information-technology/ai-stocks/">kecerdasan buatan</a> (AI) dan robotika. Selain itu, Amazon Web Services (AWS) adalah penyedia terkemuka infrastruktur cloud dan layanan platform, yang memberikan perusahaan jalur yang jelas untuk memonetisasi permintaan infrastruktur AI.</p>
<p>Amazon telah membangun ratusan aplikasi <a href="https://www.fool.com/terms/g/generative-ai/">AI generatif</a> untuk meningkatkan efisiensi dalam operasi ritelnya. Aplikasi tersebut mengoptimalkan perkiraan permintaan, penempatan inventaris, produktivitas tenaga kerja, dan rute pengiriman jarak terakhir. Amazon juga merupakan operator robot industri bergerak terbesar; perusahaan telah mengembangkan model AI yang mempercepat navigasi robot, dan sedang mengembangkan kerangka kerja untuk mendukung perintah <a href="https://www.fool.com/terms/n/natural-language-processing/">bahasa alami</a>.</p>
<p>Sementara itu, AWS mendominasi ruang infrastruktur cloud dan layanan platform dengan pangsa pasar 41%, menurut Gartner. Hal itu saja memberikan perusahaan keunggulan utama dalam memonetisasi AI. "AWS adalah tempat sebagian besar data dan beban kerja perusahaan berada, dan sebagian alasan mengapa sebagian besar perusahaan ingin menjalankan AI di AWS," kata CEO Andy Jassy. Tetapi AWS juga telah membangun chip kustom (sekarang bisnis senilai $10 miliar) dan berfungsi sebagai penyedia cloud utama untuk <a href="https://www.fool.com/investing/how-to-invest/stocks/how-to-invest-in-anthropic-stock/">Anthropic</a>.</p>
<p>Beberapa investor gugup karena Amazon menghabiskan banyak uang untuk AI, tetapi investasi tersebut menunjukkan tanda-tanda membuahkan hasil. Pada kuartal keempat, margin operasi (tidak termasuk biaya satu kali) meningkat 1,5 poin persentase, dan pendapatan AWS meningkat 24%, pertumbuhan tercepat sejak 2022. Selain itu, valuasi saat ini sebesar 29 kali laba terlihat menarik untuk perusahaan yang labanya diperkirakan akan meningkat sebesar 17% setiap tahun selama tiga tahun ke depan.</p>