Saya memiliki utang mahasiswa sebesar $30.000. Apa yang terburuk yang bisa terjadi jika saya tidak membayarnya?

Saya punya utang mahasiswa $30.000. Apa yang bisa menjadi hal terburuk jika saya tidak membayarnya?

Aditi Shrikant

Waktu baca: 5 menit

Kepada Tanda Dolar,

Saya punya utang mahasiswa $30.000. Apa yang bisa menjadi hal terburuk jika saya berhenti membayar pinjaman saya? Saat ini, saya masih melakukan pembayaran, tetapi saya tergoda untuk berhenti.

Saya tidak peduli tentang membeli rumah atau memiliki properti. Saya saat ini memiliki apartemen dan tidak menghabiskan banyak waktu di sana. Saya juga tidak ingin memiliki anak — saya tidak pernah.

Saya lebih suka menghabiskan pendapatan disposable saya untuk bepergian atau pengalaman. Konsekuensi apa yang akan saya hadapi jika saya hanya berhenti membayar?

Peminjam yang Terpecah-pecah

Kepada Peminjam,

Tidak membayar pinjaman mahasiswa Anda bisa menjadi godaan yang dapat dimengerti, terutama ketika Anda menghadapi apa yang terasa seperti jumlah utang yang tidak dapat diatasi.

Tetapi mengabaikan pembayaran juga akan menambahkan ketidakpastian dan stres yang tak terhitung jumlahnya dalam hidup Anda, termasuk panggilan penagihan utang yang agresif, pemberitahuan hukum (untuk pinjaman swasta), ditambah kemungkinan penyitaan gaji dan pengembalian pajak Anda (untuk pinjaman federal).

Betsy Mayotte, presiden dari Institute of Student Loan Advisors, mengatakan bahwa dia semakin sering menerima pertanyaan ini karena rencana SAVE — sebuah inisiatif era Biden yang menurunkan pembayaran pinjaman mahasiswa, mencegah akumulasi bunga dan mempercepat pengampunan — telah dihentikan tahun ini.

Mayotte dan saya sangat menyarankan Anda untuk tidak mengambil jalan ini.

Bahkan jika Anda tidak ingin membeli rumah, tidak membayar dapat menyebabkan konsekuensi lain yang dapat secara signifikan memengaruhi kualitas hidup Anda. Memiliki utang yang belum dibayar dapat merusak skor kredit Anda dan mempersulit Anda untuk mendapatkan pinjaman.

“Kecuali Anda akan hidup dari uang tunai di bawah kasur Anda seumur hidup, gagal bayar pinjaman Anda akan memengaruhi Anda,” kata Mayotte.

Sebagai contoh, saldo utang Anda sebenarnya akan meningkat karena Anda akan dikenakan biaya penagihan. Anda mungkin berpikir: Apa pentingnya jika saldo meningkat jika saya tidak berencana untuk membayarnya?

Nah, jika Anda memiliki pinjaman federal, pemerintah dapat menyita hingga 15% dari gaji Anda. Itu juga dapat menahan pengembalian pajak dan tunjangan Jaminan Sosial Anda tanpa perintah pengadilan. Pemberi pinjaman swasta, di sisi lain, biasanya harus menggugat Anda di pengadilan sebelum mereka dapat menyita gaji atau aset Anda.

Pinjaman federal biasanya gagal bayar setelah 270 hari pembayaran yang terlewat, tetapi pinjaman swasta memiliki jangka waktu yang jauh lebih pendek. Sallie Mae, misalnya, biasanya menganggap pinjaman gagal bayar setelah 120 hari pembayaran yang terlewat.

Ada batasan waktu untuk mereka yang gagal bayar pinjaman mahasiswa swasta, yang bervariasi menurut negara bagian. Ini biasanya antara tiga dan 10 tahun. Pinjaman mahasiswa federal, bagaimanapun, tidak memiliki batasan waktu.

“Anda mungkin tidak peduli dengan kredit Anda, tetapi Anda akan membutuhkannya untuk sesuatu pada titik tertentu. Jika Anda gagal bayar dan kredit Anda buruk, suku bunga yang ditawarkan kepada Anda kemungkinan besar akan lebih tinggi, karena Anda dianggap sebagai risiko yang lebih tinggi,” tambah Mayotte.

Selain itu, calon pemberi kerja dan pemilik tanah mungkin memeriksa kredit Anda, dan memiliki skor rendah dapat merusak peluang Anda untuk mendapatkan pekerjaan.

Pinjaman mahasiswa federal juga menawarkan rencana pembayaran berdasarkan pendapatan, yang memungkinkan Anda untuk melakukan pembayaran bulanan yang lebih rendah untuk jangka waktu umumnya 20 hingga 25 tahun, meskipun dalam beberapa kasus pengampunan mungkin terjadi lebih cepat, tergantung pada rencana dan saldo pinjaman. Pembayaran adalah persentase (biasanya 5% hingga 20%) dari pendapatan discretionary Anda, yang, tergantung pada rencana Anda, adalah selisih antara pendapatan bruto tahunan yang disesuaikan dan 100% hingga 225% dari pedoman kemiskinan federal untuk ukuran keluarga dan negara bagian Anda.

Anda juga dapat meminta penangguhan dari pemberi layanan pinjaman Anda jika Anda sementara dan benar-benar tidak mampu melakukan pembayaran pinjaman bulanan yang dijadwalkan karena kesulitan keuangan, pengeluaran medis dan/atau perubahan status pekerjaan Anda, di antara alasan lainnya. (Baca lebih lanjut tentang itu di sini.)

Jika Anda kesulitan membayar utang, mungkin membantu untuk menetapkan anggaran yang lebih ketat. Aturan 50/30/20 adalah kerangka kerja umum dan titik awal yang baik jika Anda membutuhkan beberapa struktur. Ini menyerukan untuk mengalokasikan 50% dari pendapatan Anda untuk kebutuhan, seperti perumahan; 30% untuk keinginan, seperti liburan dan layanan streaming; dan 20% untuk tabungan dan pembayaran utang, termasuk kontribusi pensiun dan dana darurat.

Pendekatan ini memungkinkan Anda untuk memasukkan perjalanan dan pengalaman sambil tetap bertanggung jawab secara fiskal.

Bernadette Joy, pendiri boot camp keuangan Crush Your Money Goals, membayar lunas utang $300.000 dalam tiga tahun dengan membuat perubahan kecil dan konsisten pada perilakunya.

Membayar lunas jumlah utang itu membutuhkan pendapatan yang besar untuk memulai, tentu saja, tetapi strateginya dapat digunakan oleh orang lain yang menghadapi tingkat utang yang lebih rendah. Misalnya, dia menghapus informasi kartu kreditnya dari teleponnya. “Menghapus aplikasi tidak cukup jika kartu Anda masih disimpan,” katanya. “Saya menghapus informasi pembayaran yang disimpan di mana-mana. Gesekan ekstra itu menghemat banyak uang bagi saya.”

Melacak pengeluaran Anda untuk melihat berapa banyak pendapatan Anda yang dialokasikan untuk layanan streaming, langganan yang tidak digunakan, atau makanan yang dibeli dari luar yang dapat Anda masak di rumah dapat membantu membebaskan uang tunai untuk dibayarkan ke utang Anda.

Pergeseran mental kecil yang membantu Joy tetap konsisten, katanya, adalah secara harfiah melihat jumlah pelunasannya daripada saldo utang totalnya: “Melihat angka itu turun membuat saya jauh lebih termotivasi daripada menatap total yang besar.”

Anda mungkin juga terlalu banyak uang yang ditahan dalam pajak. Jika Anda menyesuaikan Formulir W-4 Anda sehingga gaji Anda lebih mencerminkan apa yang sebenarnya Anda utang dalam pajak penghasilan, Anda dapat meningkatkan pendapatan bulanan Anda. Ini berarti Anda tidak akan menerima pengembalian pajak sebesar selama musim pajak, tetapi memiliki gaji yang secara konsisten lebih tinggi dapat membantu Anda mengikis $30.000 itu.

Fakta bahwa Anda terus membayar pinjaman Anda menunjukkan bahwa Anda memahami bahwa, dalam jangka panjang, itu adalah hal yang cerdas untuk dilakukan. Sementara tergoda untuk membayangkan apa yang bisa Anda beli tanpa pembayaran ini, sebaiknya jangan bertindak berdasarkan dorongan itu.