LPL이 이미 협력하던 사업부를 인수한 이유

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공식적으로 발표합시다.

LPL Financial는 이번 주 Mariner의 유닛으로 367명의 금융 자문가와 약 310억 달러의 자산을 관리하는 Mariner Advisor Network를 인수하기로 합의했습니다. 이 거래에는 LPL이 소수 지분을 보유하고 있는 하이브리드 RIA인 Private Advisor Group도 구매자로 포함됩니다. 하지만 LPL은 이미 자문가들이 제휴되어 있는 사업부를 왜 인수하는 걸까요? LPL은 오랫동안 플랫폼을 통해 이 네트워크를 지원해 왔지만, 이를 더 가깝게 가져옴으로써 더 많은 자산을 확보할 수 있게 되었고, 동시에 Mariner는 더 이상 핵심 RIA 전략에 속하지 않는 사업부에서 철수할 수 있게 되었습니다. 두 명의 업계 컨설턴트는 이 거래를 관련된 회사들에게 긍정적인 결과로 보았으며, 자문가들에게 사업 구조화에 더 많은 유연성을 제공하려는 더 넓은 변화를 반영한다고 말했습니다.

Willis Consulting의 설립자인 Bill Willis는 "대규모 RIA(Mariner와 같은)를 운영하면서 이러한 하이브리드 사업을 인수하면 잘 맞지 않고 가치 평가에 부담을 줍니다."라고 말했습니다. "순수 RIA가 가장 높은 배수를 받기 때문에, 아마도 이것은 순수한 자신으로 돌아가기 위한 약간의 정리 작업일 것입니다." 그는 LPL에게 이 거래는 회사가 이제 보관 및 청산 경제의 더 많은 부분을 통제하게 되므로 전략적이고 수익성이 있다고 덧붙였습니다.

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꽤 큰 거래

작년 LPL의 Commonwealth 인수만큼 화려하지는 않지만, 이번 최신 거래는 여전히 자산 관리 업계의 두 거물 간의 거래입니다. 채용 회사 Terrana Group의 최고 성장 책임자인 Marcus Samaan은 "이는 LPL의 성장 욕구와 사업 확장을 보여줍니다."라고 말했습니다. "우리는 사모 펀드가 사업부 인수의 판돈과 비용을 올리는 것을 보았기 때문에, 자산을 축적하고 이를 긴밀하게 유지하려는 이 경쟁은 점점 더 치열해지고 있습니다."

거래 세부 정보는 다음과 같습니다.

- 약 223명의 자문가는 기존 LPL 플랫폼에서 계속 운영하며 고객과 사업에 대한 중단 없는 서비스를 제공하고, 확장되는 자산 관리 및 사업 지원 솔루션 제품군에 액세스할 수 있습니다.

- 한편, 144명의 하이브리드 자문가는 Private Advisor Group의 하이브리드 RIA 모델로 전환하여 다중 보관 관계를 유지하고 동일한 LPL 플랫폼에서 계속 운영할 것입니다.

Mariner CEO인 Marty Bicknell은 성명에서 "이것은 이 자문가들에게 이상적인 결과이며, 그들이 제공하는 고객에 대한 안정성과 연속성을 유지하면서 LPL과의 관계를 확장할 수 있게 합니다."라고 말했습니다.