Nadzieje na obniżkę stóp procentowych zniknęły: Kup teraz te bezpieczne królewskie dywidendy o wysokiej stopie zwrotu 5%

Pomimo prognozy Rezerwy Federalnej o jednej obniżce stóp w 2026 roku, rosnąca liczba ekonomistów i analityków uważa, że w tym roku żadne obniżki mogą nie nastąpić. Rezerwa Federalna utrzymuje stopy procentowe na niezmienionym poziomie od 3,5% do 3,75% przez dwa kolejne posiedzenia, ponieważ inflacja nadal utrzymuje się powyżej docelowego poziomu banku centralnego wynoszącego 2%, a rynek pracy wykazuje oznaki osłabienia. Urzędnicy Fed podnieśli swoją prognozę inflacji na 2026 rok, przewidując obecnie wskaźnik cen wydatków na konsumpcję osobistą na poziomie 2,7%, co jest nadal znacznie powyżej docelowego poziomu 2%, a siedmiu z 19 uczestników FOMC zasygnalizowało, że spodziewa się niezmienionych stóp przez cały rok. Jeśli inflacja będzie nadal rosła, liczba ta z pewnością wzrośnie.
Szybka lektura
Głosujący gubernatorzy Rezerwy Federalnej sygnalizują, że obniżki stóp procentowych są poza stołem do lata, a mogą być poza nim przez resztę 2026 roku.
Wraz ze wzrostem inflacji i gwałtownym wzrostem cen energii, to jest główny powód, dla którego nadzieje na obniżkę stóp maleją.
Przy stopach utrzymujących się na obecnym poziomie w dającej się przewidzieć przyszłości, akcje wysokiej jakości o stopie zwrotu 5% i więcej mają teraz sens.
Inwestorzy wzrostowi i dochodowi poszukujący bezpiecznego pasywnego dochodu i mający nadzieję na zdobycie części całkowitego zwrotu po drodze powinni skupić się na akcjach wysokiej jakości, które płacą dywidendy 5%+ teraz. Oczekiwania na obniżki stóp utrzymywały się od miesięcy, a wielu na Wall Street uważało, że dwie obniżki były pewne na 2026 rok, a niektórzy wierzyli w możliwość trzech. Przy tych pozornie rozwianych nadziejach, akcje wysokiej jakości o stopie zwrotu 5% lub wyższej będą w popycie, coraz więcej inwestorów dochodzi do wniosku, że scenariusz braku obniżek stóp staje się coraz jaśniejszy.
Przeskanowaliśmy naszą bazę danych badań dywidendowych 24/7 Wall St. dotyczących akcji wysokodochodowych, które mogą wytrzymać zmienność rynkową, płacą dywidendy 5% lub wyższe i oferują solidny potencjał wzrostu, zwłaszcza gdy ta wyprzedaż się zakończy. Ważne jest, aby pamiętać, że mieliśmy krótką bessę w zeszłym roku, kiedy niektóre z głównych indeksów spadły o 20%, a następnie inteligentnie odbiliśmy. Kiedy obecna sprzedaż się zakończy, główne indeksy powinny szybko odbić, ale pamiętając o tym, inwestorzy powinni teraz skalować zakupy akcji, kupując częściową pozycję w oczekiwaniu na dalszą sprzedaż.
Wszystkie pięć naszych najlepszych pomysłów ma rating Kupuj w wielu najlepszych firmach z Wall Street, które obsługujemy.
Dlaczego zajmujemy się akcjami dywidendowymi o wysokiej stopie zwrotu?
Od 1926 roku dywidendy stanowiły około 32% całkowitego zwrotu z S&P 500, podczas gdy wzrost kapitału stanowił 68%. Dlatego zrównoważony dochód z dywidend i potencjał wzrostu kapitału są niezbędne do oczekiwań całkowitego zwrotu. Badanie przeprowadzone przez Hartford Funds we współpracy z Ned Davis Research wykazało, że akcje dywidendowe przyniosły roczny zwrot w wysokości 9,18% w ciągu 50 lat od 1973 do 2023 roku. W tym samym okresie było to ponad dwukrotnie więcej niż roczny zwrot dla nienadających dywidendy (3,95%).
Enterprise Products Partners
Enterprise Products Partners (NYSE: EPD) to amerykańska firma zajmująca się transportem rurociągami gazu ziemnego i ropy naftowej, z siedzibą w Houston w Teksasie. Firma ta jest jednym z największych publicznie notowanych partnerstw energetycznych, wypłacającym bardzo niezawodną dywidendę w wysokości 5,87%. Wskaźnik zadłużenia do EBITDA firmy wynosi od 3,1x do 3,4x, co jest umiarkowane dla firmy energetycznej z sektora midstream, a jej wskaźnik pokrycia odsetek wynosi 5x. Enterprise Products Partners generuje silne wolne przepływy pieniężne, z przepływami pieniężnymi z działalności operacyjnej wynoszącymi około 8,8 miliarda dolarów, co daje około 4,2 miliarda dolarów wolnych przepływów pieniężnych rocznie, po odliczeniu wydatków kapitałowych. Kolejną znaczącą korzyścią dla akcjonariuszy jest to, że większość długu korporacyjnego ma stałe oprocentowanie, co ogranicza ryzyko wzrostu stóp procentowych.
Enterprise Products Partners świadczy różne usługi energetyczne z sektora midstream, w tym:
Gromadzenie
Przetwarzanie
Transport i magazynowanie gazu ziemnego, płynów gazu ziemnego (NGL) i frakcjonowanie
Terminalowanie importu i eksportu
Usługi platform wydobywczych offshore
Firma posiada cztery raportowane segmenty działalności:
Rurociągi i usługi gazu ziemnego
Rurociągi i usługi NGL
Usługi petrochemiczne
Rurociągi i usługi ropy naftowej
Jednym z powodów, dla których wielu analityków lubi tę akcję, może być jej wskaźnik pokrycia dystrybucji. Wskaźnik pokrycia firmy jest znacznie powyżej 1x, co czyni ją stosunkowo mniej ryzykowną w sektorze MLP.
Stifel ma rating Kupuj z ceną docelową 41 USD.
Ford
Założona w 1903 roku przez Henry'ego Forda i 11 inwestorów stowarzyszonych, ten legendarny producent samochodów wypłaca obecnie akcjonariuszom bogatą dywidendę w wysokości 5,09%. Ford Motor Company (NYSE: F) rozwija, dostarcza i serwisuje gamę ciężarówek Forda, samochodów dostawczych i vanów, pojazdów sportowo-użytkowych oraz luksusowych pojazdów Lincoln na całym świecie.
Działa w pięciu segmentach:
Ford Blue
Ford Model e
Ford Pro
Ford Next
Ford Credit
Firma sprzedaje pojazdy Ford i Lincoln, części serwisowe i akcesoria za pośrednictwem dystrybutorów, dealerów i salonów samochodowych do klientów flotowych, firm wynajmujących samochody na dobę i rządów. Zajmuje się również finansowaniem i leasingiem pojazdów za pośrednictwem dealerów samochodowych. Ponadto oferuje umowy sprzedaży ratalnej dla nowych i używanych pojazdów, a także bezpośrednio finansuje leasing nowych samochodów dla klientów detalicznych i komercyjnych, w tym firm leasingowych, podmiotów rządowych, firm wynajmujących samochody na dobę i klientów flotowych.
Ponadto oferuje pożyczki hurtowe dealerom na finansowanie zakupu zapasów pojazdów, a także pożyczki na finansowanie kapitału obrotowego, ulepszanie obiektów dealerskich, zakup nieruchomości dealerskich i wspieranie innych programów dealerskich dotyczących pojazdów.
Bank of America niedawno rozpoczął pokrycie z ratingiem Kupuj i ceną docelową 17 USD.
Prudential
Prudential Financial (NYSE: PRU) oferuje gamę ubezpieczeń, zarządzania inwestycjami oraz innych produktów i usług finansowych. Z bogatą stopą zwrotu z dywidendy w wysokości 5,81%, ten gigant ubezpieczeniowy i inwestycyjny jest bezpieczną opcją dla konserwatywnych inwestorów. Prudential oferuje ubezpieczenia, zarządzanie inwestycjami oraz inne produkty i usługi finansowe w Stanach Zjednoczonych i za granicą. Firma przekształciła się w głównego ubezpieczyciela na życie w USA i Japonii, a jej konserwatywne podejście biznesowe pozwoliło jej utrzymać silny bilans i przekroczyć wymogi kapitałowe regulacyjne.
Działa w pięciu segmentach:
PGIM
Strategie Emerytalne
Ubezpieczenia Grupowe
Ubezpieczenie na życie indywidualne
Biznes Międzynarodowy
Segment PGIM oferuje usługi zarządzania inwestycjami i rozwiązania związane z publicznym rynkiem stałego dochodu, publicznym rynkiem akcji, długiem i kapitałem nieruchomości, prywatnym długiem i innymi alternatywami, a także strategie wieloaspektowe, dla klientów instytucjonalnych i detalicznych oraz jego rachunku ogólnego.
Segment Strategie Emerytalne zapewnia gamę produktów i usług inwestycyjnych i dochodowych związanych z emeryturą dla sponsorów planów emerytalnych w sektorze publicznym, prywatnym i non-profit. Rozwija i dystrybuuje indywidualne produkty rentowe zmienne i stałe.
Segment Ubezpieczenia Grupowe oferuje:
Różne plany ubezpieczeń na życie grupowe
Grupowe ubezpieczenia na wypadek długoterminowej i krótkoterminowej niepełnosprawności
Grupowe ubezpieczenia na życie korporacyjne, bankowe i posiadane przez powierników w Stanach Zjednoczonych, głównie dla klientów instytucjonalnych, do wykorzystania w związku z planami świadczeń pracowniczych i członkowskich
Ubezpieczenia od śmierci w wyniku nieszczęśliwego wypadku i okaleczenia oraz inne rozwiązania z zakresu ubezpieczeń dodatkowych
Usługi administracji planami w związku z jego ubezpieczeniami
Segment Ubezpieczenie na życie indywidualne rozwija i dystrybuuje produkty ubezpieczeniowe na życie zmienne, uniwersalne i terminowe.
Segment Biznes Międzynarodowy rozwija i dystrybuuje ubezpieczenia na życie, produkty emerytalne, produkty inwestycyjne, specyficzne produkty wypadkowe i zdrowotne oraz usługi doradcze. Firma dostarcza swoje produkty i usługi klientom indywidualnym i instytucjonalnym za pośrednictwem swoich własnych i zewnętrznych sieci dystrybucji.
Jefferies ma rating Kupuj z ceną docelową 154 USD.
VICI Properties
Vici Properties (NYSE: VICI) to fundusz powierniczy inwestujący w nieruchomości z siedzibą w Nowym Jorku, specjalizujący się w nieruchomościach kasynowych i rozrywkowych, wypłacający znakomitą stopę zwrotu z dywidendy w wysokości 6,38%. Jest to jeden z najlepszych wyborów na Wall Street w grupie net lease i jest idealny dla bardziej konserwatywnych inwestorów poszukujących ekspozycji na gry hazardowe i znaczącej dywidendy. VICI Properties jest członkiem S&P 500 z jednym z największych portfeli wiodących w branży obiektów rozrywkowych, hotelarskich i rozrywkowych, w tym trzech ikonicznych obiektów rozrywkowych na Strip w Las Vegas:
Caesars Palace Las Vegas
MGM Grand
The Venetian Resort Las Vegas
VICI Properties posiada 93 aktywa doświadczeniowe w zdywersyfikowanym geograficznie portfelu 54 nieruchomości hazardowych i 39 innych nieruchomości doświadczeniowych w całych Stanach Zjednoczonych i Kanadzie. Portfel obejmuje około 127 milionów stóp kwadratowych i zawiera około 60 300 pokoi hotelowych, a także ponad 500 restauracji, barów, klubów nocnych i punktów bukmacherskich.
Jej nieruchomości są wynajmowane przez wiodących operatorów w branży gier, wypoczynku i hotelarstwa na podstawie długoterminowych umów najmu typu triple-net. Dywidenda firmy jest wspierana przez niezawodne przepływy pieniężne generowane z premierowych nieruchomości hazardowych, hotelarskich i rozrywkowych – wszystkie posiadane na podstawie długoterminowych umów najmu typu triple-net. To, co czyni jej strumień dochodów szczególnie atrakcyjnym, to fakt, że rosnący udział tych umów najmu obejmuje klauzule podwyżki czynszu powiązane z inflacją, rosnąc z 46% w 2026 roku do 90% do 2030 roku, skutecznie wliczając przyszły wzrost dochodów w portfel.
VICI Properties posiada rosnącą gamę partnerstw w zakresie nieruchomości i finansowania z wiodącymi operatorami w innych sektorach doświadczeniowych, w tym:
Bowlero
Cabot
Canyon Ranch
Chelsea Piers
Great Wolf Resorts
Homefield
Kalahari Resorts
VICI Properties posiada również cztery pola golfowe mistrzowskie i 33 akry niezabudowanych i słabo zagospodarowanych gruntów przylegających do Las Vegas Strip.
Baird ma rating Outperform z ceną docelową 34 USD.
Verizon
Verizon Communications (NYSE: VZ) to amerykańskie międzynarodowe przedsiębiorstwo telekomunikacyjne, które nadal oferuje ogromną wartość. Notuje się na poziomie 9,13 razy prognozowanych zysków na 2026 rok i wypłaca dywidendę w wysokości 5,41%. Verizon dostarcza gamę produktów i usług komunikacyjnych, technologicznych, informacyjnych i rozrywkowych dla konsumentów, przedsiębiorstw i podmiotów rządowych na całym świecie.
Wskaźnik pokrycia odsetek Verizon za ostatnie 12 miesięcy wynosi od 4,6x do 5x, co zapewnia wystarczający bufor na wypłaty dywidend. Dzięki bardzo przewidywalnemu strumieniowi przychodów z usług telekomunikacyjnych, firma ma mniejszą ekspozycję na cykle surowcowe. Ponadto duża skala pomaga w finansowaniu i absorpcji wstrząsów. Działa w dwóch segmentach.
Segment Konsumencki świadczy usługi bezprzewodowe w całych Stanach Zjednoczonych za pośrednictwem sieci Verizon i TracFone, a także za pośrednictwem umów hurtowych i innych. Świadczy również usługi szerokopasmowe z dostępem bezprzewodowym stacjonarnym (FWA) za pośrednictwem swoich sieci bezprzewodowych oraz powiązany sprzęt i urządzenia, takie jak:
Smartfony
Tablety
Smartwatche i inne urządzenia połączone bezprzewodowo
Segment ten świadczy również usługi przewodowe w regionach Mid-Atlantic i północno-wschodnich Stanach Zjednoczonych za pośrednictwem swojej sieci światłowodowej, portfolio produktów Verizon Fios i sieci opartej na miedzi.
Segment Biznesowy świadczy usługi i produkty komunikacji bezprzewodowej i przewodowej, w tym:
Szerokopasmowy dostęp FWA
Dane
Wideo i konferencje
Sieci korporacyjne
Bezpieczeństwo i zarządzanie siecią
Głos lokalny i międzymiastowy
Usługi dostępu do sieci w celu dostarczania różnych usług i produktów IoT dla firm, klientów rządowych oraz operatorów sieci bezprzewodowych i przewodowych w Stanach Zjednoczonych i za granicą.
Citigroup przyznał firmie rating Kupuj i cenę docelową 55 USD.
Nowy raport wstrząsa planami emerytalnymi
Możesz myśleć, że emerytura polega na wybieraniu najlepszych akcji lub ETF-ów i oszczędzaniu jak najwięcej, ale byłbyś w błędzie. Po opublikowaniu nowego raportu o dochodach z emerytury, zamożni Amerykanie przemyślają swoje plany i zdają sobie sprawę, że nawet skromne portfele mogą być poważnymi maszynami do generowania gotówki.
Wielu dowiaduje się nawet, że mogą przejść na emeryturę wcześniej niż oczekiwano.
Jeśli myślisz o przejściu na emeryturę lub znasz kogoś, kto to robi, poświęć 5 minut, aby dowiedzieć się więcej tutaj.