Interesujące Opcje Put i Call IBIT na 20 kwietnia

Kontrakt put przy cenie wykonania $39.00 ma aktualną ofertę kupna w wysokości $1.27. Jeśli inwestor chciałby sprzedać ten kontrakt put, zobowiązuje się do zakupu akcji po cenie $39.00, ale również zbierze premię, co umieszcza koszt bazowy akcji na poziomie $37.73 (przed prowizjami brokera). Dla inwestora, który i tak jest zainteresowany zakupem akcji IBIT, może to stanowić atrakcyjną alternatywę dla zapłaty $39.34/akcję dzisiaj.
Ponieważ cena wykonania $39.00 stanowi przybliżoną 1% zniżkę w stosunku do aktualnej ceny handlowej akcji (in innymi słowy jest ona poza pieniądzem o ten procent), istnieje również możliwość, że kontrakt put wygaśnie bez wartości. Aktualne dane analityczne (w tym greckie i implikowane greckie) sugerują, że obecne prawdopodobieństwo tego wynosi 55%. Stock Options Channel będzie śledzić te prawdopodobieństwa w czasie, aby zobaczyć, jak się zmieniają, publikując wykres tych liczb na naszej stronie internetowej pod stroną szczegółów kontraktu dla tego kontraktu. W przypadku wygaśnięcia kontraktu bez wartości, premia stanowiłaby 3.26% zwrotu na zainwestowany kapitał lub 84.90% w ujęciu rocznym — w Stock Options Channel nazywamy to YieldBoost.
Poniżej znajduje się wykres przedstawiający historię handlu w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy dla Ishares Bitcoin Trust Etf, z podświetleniem na zielono, gdzie znajduje się cena wykonania $39.00 w stosunku do tej historii:
Przechodząc do opcji call w łańcuchu opcji, kontrakt call przy cenie wykonania $40.00 ma aktualną ofertę kupna w wysokości $1.10. Jeśli inwestor chciałby kupić akcje IBIT po aktualnej cenie $39.34/akcję, a następnie sprzedać kontrakt call, aby otworzyć go jako „pokryty call”, zobowiązuje się do sprzedaży akcji po cenie $40.00. Biorąc pod uwagę, że sprzedający call również zbierze premię, zapewni to całkowity zwrot (z wyłączeniem dywidend, jeśli występują) w wysokości 4.47%, jeśli akcje zostaną sprzedane przy wygaśnięciu 20 kwietnia (przed prowizjami brokera). Oczywiście, duży zysk mógłby potencjalnie zostać pominięty, jeśli akcje IBIT naprawdę wzrosną, dlatego ważne jest, aby przyjrzećć się historii handlu w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy dla Ishares Bitcoin Trust Etf, a także przeanalizować podstawy biznesowe. Poniżej znajduje się wykres przedstawiający historię handlu IBIT w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy, z podświetleniem na czerwono ceny wykonania $40.00:
Biorąc pod uwagę fakt, że cena wykonania $40.00 stanowi przybliżoną 2% premię w stosunku do aktualnej ceny handlowej akcji (in innymi słowy jest ona poza pieniądzem o ten procent), istnieje również możliwość, że kontrakt pokrzyty call wygaśnie bez wartości, w którym to przypadku inwestor zatrzyma zarówno swoje akcje, jak i zebraną premię. Aktualne dane analityczne (w tym greckie i implikowane greckie) sugerują, że obecne prawdopodobieństwo tego wynosi 56%. Na naszej stronie internetowej pod stroną szczegółów kontraktu dla tego kontraktu, Stock Options Channel będzie śledzić te prawdopodobieństwa w czasie, aby zobaczyć, jak się zmieniają i opublikuje wykres tych liczb (wykres historii handlu kontraktu opcyjnego również zostanie przedstawiony). W przypadku wygaśnięcia kontraktu pokrzytego call bez wartości, premia stanowiłaby 2.80% dodatkowego wzrostu zwrotu dla inwestora lub 72.90% w ujęciu rocznym, co nazywamy YieldBoost.
Implikowana zmienność w przykładzie kontraktu put wynosi 47%, podczas gdy implikowana zmienność w przykładzie kontraktu call wynosi 46%.
Tymczasem obliczamy rzeczywistą zmienność w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy (biorąc pod uwagę ostatnie 249 dni handlowych oraz dzisiejszą cenę $39.34) na poziomie 45%. Aby uzyskać więcej pomysłów na kontrakty opcji put i call, które warto rozważyć, odwiedź StockOptionsChannel.com.
Najlepsze YieldBoost Calls z S&P 500 »
Zobacz także:
Lista akcji dywidendowych z sektora technologii Historia podziału PNQI
Tanie akcje technologiczne
Opinie i poglądy wyrażone w niniejszym artykule są opiniami autora i niekoniecznie odzwierciedlają poglądy Nasdaq, Inc.