Kontrakty terminowe na S&P tracą na wartości w związku ze wzrostem cen ropy po doniesieniach o przejęciu wyspy Kharg

Kontrakty terminowe na S&P 500 E-Mini z marca (ESH26) spadają dziś rano o -0,40%, ponieważ ceny ropy naftowej nadal rosną w obliczu słabnących nadziei na deeskalację konfliktu na Bliskim Wschodzie.
Nastroje ucierpiały w piątek po tym, jak Axios poinformował, że USA rozważają plany przejęcia irańskiej wyspy Kharg, kluczowego ośrodka eksportu ropy naftowej Islamskiej Republiki, w celu wywarcia presji na Teheran, aby ponownie otworzył Cieśninę Ormuz.
Konflikt na Bliskim Wschodzie trwa już 21. dzień bez widocznego końca. Iran kontynuował ataki na sąsiednie państwa, nawet po tym, jak Izrael zasygnalizował, że powstrzyma się od atakowania irańskiej infrastruktury energetycznej. Cena ropy Brent wzrosła w piątek o ponad +2%, podczas gdy cena ropy WTI wzrosła o około +0,70%. Rentowność obligacji skarbowych rosła w całym spektrum, a dziesięcioletnia stopa wzrosła o pięć punktów bazowych do 4,31%.
Uczestnicy rynku przygotowują się również na nietypowo dużą liczbę wygasających dziś opcji.
Podczas wczorajszej sesji główne indeksy Wall Street zakończyły dzień na minusie. Akcje Magnificent Seven spadły, przy czym Tesla (TSLA) zanurkowała o ponad -3%, a Meta Platforms (META) spadła o ponad -1%. Ponadto akcje spółek wydobywczych spadły wraz ze spadkiem cen metali, przy czym Newmont Mining (NEM) zanurkował o ponad -6%, a Coeur Mining (CDE) spadł o ponad -5%. Dodatkowo Micron Technology (MU) spadł o ponad -3% i był największym procentowym przegranym na Nasdaq 100 po tym, jak producent chipów ostrzegł, że będzie musiał zwiększyć wydatki na produkcję, aby sprostać rosnącemu popytowi, przyćmiewając pozytywne wyniki FQ2 i prognozy FQ3. Po stronie wzrostów, Five Below (FIVE) wzrosła o ponad +10% po tym, jak sieć sklepów dyskontowych opublikowała pozytywne wyniki Q4 i przedstawiła silne prognozy Q1.
Raport Departamentu Pracy z czwartku pokazał, że liczba Amerykanów składających wnioski o zasiłek dla bezrobotnych w poprzednim tygodniu nieoczekiwanie spadła o -8 tys. do najniższego poziomu od 9 tygodni, wynoszącego 205 tys., w porównaniu z oczekiwanymi 215 tys. Ponadto indeks produkcji przemysłowej Philly Fed w USA nieoczekiwanie wzrósł w marcu do najwyższego poziomu od 6 miesięcy, wynoszącego 18,1, co było lepszym wynikiem niż oczekiwano 8,3. Jednocześnie sprzedaż nowych domów w USA w styczniu spadła o -17,6% m/m do najniższego poziomu od 3 i 1/4 roku, wynoszącego 587 tys., co było gorszym wynikiem niż oczekiwano 722 tys. Ponadto wiodący indeks gospodarczy Conference Board dla USA spadł w styczniu o -0,1% m/m, zgodnie z oczekiwaniami.
„Z punktu widzenia rynku, ceny ropy napędzają teraz nie tylko ceny akcji, ale także politykę Rezerwy Federalnej” – powiedział Dennis Follmer, dyrektor ds. inwestycji w Montis Financial. „Czas trwania tego wzrostu cen ropy jest dokładnie tym, co rynek próbuje ustalić, i dlatego istnieje zmienność”.
Kontrakty terminowe na stopy procentowe w USA przewidują 93,8% prawdopodobieństwo braku zmiany stóp i 6,2% szansę na podwyżkę stóp o 25 punktów bazowych na zakończenie kwietniowego posiedzenia Fed. Strategowie BNP Paribas stwierdzili, że Fed może nawet podnieść możliwość podwyżki stóp, jeśli ceny energii pozostaną wysokie, a bezrobocie stabilne.
W wiadomościach finansowych Fed i inni regulatorzy ujawnili w czwartek propozycje, które pozwoliłyby największym amerykańskim bankom na utrzymywanie o miliardy dolarów mniejszego kapitału na swoich bilansach, łagodząc zasady wprowadzone po kryzysie finansowym w 2008 roku w celu ochrony przed przyszłymi załamaniami.
Tymczasem Wall Street przygotowuje się na kwartalne wydarzenie znane jako „potrójne czarownice”, podczas którego wygasają kontrakty pochodne powiązane z akcjami, opcjami na indeksy i kontraktami terminowymi, co skłania inwestorów do zbiorowego przedłużenia obecnych pozycji lub otwarcia nowych. Według Citigroup, około 5,7 biliona dolarów w opcjach nominalnych powiązanych z poszczególnymi akcjami, indeksami i funduszami ETF ma wygasnąć dzisiaj, co stanowi największe marcowe wygaśnięcie w historii firmy sięgającej 1996 roku. Całkowita kwota obejmuje 4,1 biliona dolarów w kontraktach na indeksy, 772 miliardy dolarów w funduszach ETF i 875 miliardów dolarów w opcjach na pojedyncze akcje.
W piątek brak jest danych ekonomicznych z USA.
Na rynku obligacji rentowność benchmarkowych 10-letnich amerykańskich obligacji skarbowych wynosi 4,31%, co oznacza wzrost o +1,22%.
Indeks Euro Stoxx 50 spada dziś rano o -0,02%, niwelując wcześniejsze odbicie o +1%, ponieważ konflikt na Bliskim Wschodzie nadal ciążył na nastrojach. Akcje spółek energetycznych spadły w piątek, nawet gdy ceny ropy rosły. Indeks bazowy jest na dobrej drodze do odnotowania trzeciego z rzędu tygodniowego spadku, najdłuższego spadkowego trendu od kwietnia 2025 roku. Tymczasem JPMorgan, Morgan Stanley i Barclays spodziewają się teraz, że Europejski Bank Centralny podniesie stopy procentowe w 2026 roku, co stanowi znaczącą zmianę w stosunku do ich wcześniejszych prognoz o utrzymaniu stóp na niezmienionym poziomie, po tym jak decydenci podkreślili rosnące ryzyko inflacji wynikające z konfliktu na Bliskim Wschodzie. Członek Rady Prezesów EBC Joachim Nagel powiedział w piątek, że bank centralny może być zmuszony rozważyć podniesienie stóp procentowych już w przyszłym miesiącu, jeśli presja cenowa nasili się z powodu konfliktu. Oddzielnie członek Rady Prezesów EBC Francois Villeroy de Galhau powiedział, że bank centralny ani nie pozostanie bezczynny, ani nie zareaguje nadmiernie na zmienność cen ropy i gazu, i jest gotów do działania w celu stabilizacji inflacji na docelowym poziomie 2%. W wiadomościach korporacyjnych, Unilever Plc (ULVR.LN) wzrósł o ponad +1% po tym, jak grupa dóbr konsumpcyjnych potwierdziła, że prowadzi rozmowy z McCormick w związku z ofertą przejęcia jej biznesu spożywczego.
Dziś opublikowano dane dotyczące niemieckiego PPI, rachunku bieżącego strefy euro i bilansu handlowego strefy euro.
Niemiecki PPI za luty spadł o -0,5% m/m i -3,3% r/r, co było gorszym wynikiem niż oczekiwano +0,3% m/m i -2,7% r/r.
Rachunek bieżący strefy euro w styczniu wyniósł 37,9 mld euro, co było lepszym wynikiem niż oczekiwano 17,2 mld euro.
Bilans handlowy strefy euro w styczniu wyniósł -1,9 mld euro, co było gorszym wynikiem niż oczekiwano 12,8 mld euro.
Chiński indeks Shanghai Composite Index (SHCOMP) zamknął się spadkiem o -1,24%, podczas gdy japońskie rynki finansowe były zamknięte z powodu święta narodowego.
Chiński indeks Shanghai Composite Index zamknął się dziś niżej, ponieważ trwający konflikt na Bliskim Wschodzie nadal osłabiał nastroje. Akcje spółek z branży metali nieżelaznych przodowały w spadkach w piątek. Jednocześnie akcje fotowoltaiczne wzrosły po tym, jak Reuters poinformował, że Tesla szuka zakupu sprzętu o wartości 2,9 mld dolarów od chińskich dostawców do produkcji paneli i ogniw słonecznych. Indeks bazowy odnotował największy tygodniowy spadek od listopada. Tymczasem Chiny utrzymały swoje benchmarkowe stopy pożyczkowe bez zmian w piątek po raz 10. z rzędu, zgodnie z oczekiwaniami, ponieważ druga co do wielkości gospodarka świata rozpoczęła rok mocno, podczas gdy władze ustawiły niższy cel wzrostu. Roczna stopa procentowa pożyczek została utrzymana na poziomie 3,0%, podczas gdy pięcioletnia LPR pozostała na poziomie 3,5%, według Ludowego Banku Chin. PBOC stwierdził w oświadczeniu z czwartku, że w pełni wykorzysta swoje narzędzia finansowe, aby „stanowczo chronić stabilne działanie rynków akcji, obligacji, walut obcych i innych rynków finansowych”. Lu Ting, główny ekonomista ds. Chin w Nomura, powiedział: „Wyraźnie jest to odpowiedź na trwające konflikty wojskowe w Zatoce Perskiej, naszym zdaniem”. W wiadomościach korporacyjnych, Alibaba Group spadła o ponad -6% w Hongkongu po tym, jak gigant e-commerce opublikował niższe od oczekiwanych przychody FQ3, obciążone powolnym wzrostem w jego podstawowej działalności e-commerce. Jednocześnie Li Ning wzrósł o ponad +8% w Hongkongu po tym, jak producent odzieży sportowej odnotował silniejsze od oczekiwanych roczne wyniki.
Japoński indeks Nikkei 225 Stock Index był dziś zamknięty z powodu święta Równonocy Wiosennej. Rynki wznowią działalność w poniedziałek.
Ruchy akcji w USA przed otwarciem sesji
Akcje spółek z branży chipów spadły w handlu przedsesyjnym, przy czym ON Semiconductor (ON) i Micron Technology (MU) spadły o ponad -1%.
Super Micro Computer (SMCI) zanurkował o ponad -23% w handlu przedsesyjnym po tym, jak rząd USA oskarżył współzałożyciela firmy i dwie inne osoby o udział w spisku mającym na celu przekierowanie serwerów montowanych w USA do Chin z naruszeniem przepisów kontroli eksportu.
Mosaic (MOS) spadł o ponad -1% w handlu przedsesyjnym po tym, jak BofA obniżył rekomendację dla akcji do Neutral z Buy.
FedEx (FDX) wzrósł o ponad +8% w handlu przedsesyjnym po tym, jak firma transportowo-logistyczna opublikowała pozytywne wyniki FQ3 i podniosła swoje całoroczne prognozy.
Firefly Aerospace (FLY) zyskał ponad +6% w handlu przedsesyjnym po tym, jak firma świadcząca usługi startowe i technologii kosmicznych odnotowała lepsze od oczekiwanych przychody Q4.
Więcej ruchów akcji przed otwarciem sesji można znaleźć tutaj
Dzisiejsze najważniejsze wydarzenia dotyczące wyników spółek w USA: Piątek - 20 marca
New Found Gold (NFGC), Aura Biosciences (AURA), Titan Mining (TII), AirJoule Technologies (AIRJ), Milestone Pharmaceuticals (MIST), Nkarta (NKTX), Vor Biopharma (VOR), Rani Therapeutics Holdings (RANI).
W dniu publikacji Oleksandr Pylypenko nie posiadał (bezpośrednio ani pośrednio) pozycji w żadnych papierach wartościowych wymienionych w tym artykule. Wszystkie informacje i dane zawarte w tym artykule służą wyłącznie celom informacyjnym. Artykuł został pierwotnie opublikowany na Barchart.com