HELOCs estão mudando — e alguns proprietários podem não gostar das novas regras

<p>Algumas ofertas nesta página são de anunciantes que nos pagam, o que pode afetar quais produtos escrevemos, mas não as nossas recomendações. Veja a nossa <a href="https://finance.yahoo.com/personal-finance/guidelines-for-personal-finance-content-222326718.html">Divulgação do Anunciante</a>.</p>
<p>Durante anos, uma linha de crédito com garantia de imóvel (HELOC) foi uma das ferramentas de empréstimo mais flexíveis disponíveis para proprietários de imóveis. Você poderia abrir uma HELOC e sacar dela conforme necessário — pagando juros apenas sobre o saldo pendente.</p>
<p>Essa flexibilidade tem desaparecido nos últimos anos, no entanto. Com novos credores entrando no mercado de HELOC, muitos agora exigem que os mutuários retirem uma grande parte de sua linha de crédito antecipadamente. Se você está <a href="https://finance.yahoo.com/personal-finance/mortgages/article/best-heloc-lenders-223619700.html">procurando uma HELOC hoje</a>, é mais importante do que nunca entender como essas mudanças podem afetar suas opções e custos de empréstimo.</p>
<p>Veja como procurar uma HELOC que ainda tenha seu recurso mais poderoso.</p>
<p>O Federal Reserve estima que os proprietários de imóveis tenham mais de US$ 34 trilhões em <a href="https://finance.yahoo.com/personal-finance/mortgages/article/what-is-home-equity-160337406.html">equity imobiliário</a> no terceiro trimestre de 2025. No entanto, mais de 80% com hipotecas pendentes têm uma taxa de juros abaixo de 6%. Isso significa que um refinanciamento com saque em dinheiro provavelmente não será uma opção sensata para proprietários que buscam aproveitar o valor de sua casa.</p>
<p>É isso que torna as segundas hipotecas, como <a href="https://finance.yahoo.com/personal-finance/mortgages/article/home-equity-line-of-credit-heloc-201539345.html">linhas de crédito com garantia de imóvel</a> e <a href="https://finance.yahoo.com/personal-finance/mortgages/article/home-equity-loan-180802527.html">empréstimos com garantia de imóvel</a>, tão atraentes. Você mantém sua hipoteca principal de baixa taxa e usa um novo empréstimo para aproveitar seu equity.</p>
<p>Empréstimos com garantia de imóvel em parcela única são simples o suficiente. Você recebe uma distribuição única do valor total do equity que você tem permissão para pegar emprestado e paga uma taxa de juros fixa.</p>
<p>Linhas de crédito com garantia de imóvel têm um pouco mais de flexibilidade. Você saca do seu equity conforme necessário e paga uma taxa de juros variável sobre os saques. Isso lhe dá a oportunidade de pagar menos juros. Você pode quitar a linha de crédito e sacar dela novamente mais tarde.</p>
<p>Mas as coisas mudaram.</p>
<p>Leia mais: <a href="https://finance.yahoo.com/personal-finance/mortgages/article/heloc-vs-home-equity-loan-184445251.html">Linha de crédito com garantia de imóvel (HELOC) vs. empréstimo com garantia de imóvel</a></p>
<h2>O surgimento de credores de HELOC não bancários</h2>
<p>Instituições depositárias, como bancos e cooperativas de crédito, foram as fontes originais de HELOCs. Eles tinham o capital para emprestar de depósitos de clientes.</p>
<p>Então, credores não bancários surgiram. Sem depósitos, os ativos para empréstimo são derivados de investidores. Esses investidores institucionais têm uma estrutura de capital que favorece ativos de maior rendimento e pagamento mais rápido. Em outras palavras, os investidores que financiam HELOCs não bancárias buscam lucros generosos em um curto período de tempo.</p>
<p>Isso mudou a estrutura das HELOCs.</p>
<p>Anteriormente, os bancos permitiam que os clientes abrissem HELOCs sem um saque inicial da linha de crédito. Por exemplo, você obtém uma HELOC de US$ 150.000 e não saca dinheiro dela imediatamente. Obviamente, muitas pessoas tinham uma ideia do que usariam pelo menos parte do dinheiro, mas outras estavam abrindo HELOCs para usos "por via das dúvidas".</p>
<p>Com a entrada de credores não bancários no mercado, os saques iniciais tornaram-se cada vez mais rigorosos. É comum agora ver saques iniciais de 80% ou mais exigidos. Então, em nosso exemplo acima, com uma HELOC de US$ 150.000, você seria obrigado a sacar US$ 120.000 imediatamente. Talvez até os US$ 150.000 inteiros.</p>
<p>Isso elimina a capacidade de pagar juros apenas sobre o que você precisa.</p>
<p>Alguns credores também podem cobrar taxas com base na inatividade em uma HELOC, ou exigir saldos pendentes mínimos e saques periódicos.</p>
<p>Se você quiser os US$ 150.000 inteiros em equity, um empréstimo com garantia de imóvel em parcela única serviria ao propósito — com uma taxa de juros fixa que nunca muda.</p>
<h2>Outra desvantagem para o saque mínimo mais alto</h2>
<p>Estudos mostram que saques mínimos mais altos podem aumentar a probabilidade de pagamentos em atraso. Se um mutuário for obrigado a sacar mais do que realmente precisa — ou orçou — ele pode não conseguir pagar a conta.</p>
<p>Um <a href="https://www.hel.news/articles/bank-home-equity-news/heloc-utilization-delinquency-011525">relatório analisando HELOCs de 2023</a> afirmou: "Quase todos os credores de HELOC não bancários exigem um requisito de saque mínimo do mutuário de pelo menos 50% do valor disponível da linha, com alguns credores exigindo requisitos de saque mínimo muito mais altos de 75% a 100%. Mantendo tudo o mais igual, é possível que isso possa acelerar a inadimplência do mutuário e, finalmente, as perdas."</p>
<p>O estudo concluiu que "mutuários que utilizaram mais de 95% de seu crédito disponível são quase quatro vezes mais propensos a se tornarem severamente inadimplentes em comparação com mutuários com taxas de utilização mais baixas."</p>
<h2>Procure um credor de HELOC que ofereça flexibilidade</h2>
<p>Se você deseja uma HELOC que funcione como uma verdadeira linha de crédito, pesquise vários credores para encontrar aquele com a melhor taxa de juros e termos, bem como sem requisitos de saldo pendente mínimo, e o menor saque inicial.</p>
<p>Você pode descobrir que os credores que oferecem a maior flexibilidade de HELOC são instituições depositárias, como bancos e cooperativas de crédito.</p>