Poupança para a reforma: por que a geração Z não está apostando totalmente na aposentadoria

Mehjabin, 23 anos, é uma professora substituta que mora com seus pais em Londres. Ela não sabe se algum dia será capaz de parar de trabalhar.
Ela trabalha para uma agência de ensino, e em uma semana completa, ela poderia ganhar cerca de £650. No entanto, às vezes ela só consegue dois ou três dias por semana.
“É difícil conseguir um emprego permanente, e como não tenho nada estável agora, é difícil alcançar meus objetivos financeiros”, diz ela. “É realmente preocupante pensar no futuro. Não acho que a aposentadoria possa até ser possível … mesmo economizar pequenas quantias de dinheiro está se tornando impossível.”
Mehjabin não está sozinha. De acordo com a pesquisa do People’s Pension, um grande esquema de aposentadoria no local de trabalho no Reino Unido, 12% da geração Z – amplamente aqueles nascidos entre 1997 e 2012 – acham que as aposentadorias são inúteis porque não veem a aposentadoria como uma opção.
Um terço dos pesquisados sentiu que a indústria de serviços financeiros não comunicou os benefícios de economizar para a aposentadoria. Um quinto disse que as empresas financeiras tornaram as aposentadorias chatas e irrelevantes.
Quando o Guardian perguntou aos leitores por que não estavam economizando para uma aposentadoria, alguns citaram preocupações imediatas com o custo de vida.
Alex, 28 anos, mora em Cumbria e estava inscrito em uma aposentadoria por meio do trabalho, mas conseguiu colocar apenas uma porcentagem muito pequena de seu salário no esquema. Ele optou por sair e, em vez disso, tenta gerenciar seu dinheiro mês a mês.
Ele mora com seu marido, e juntos eles ganham £1.500 por mês – o que, ele diz, é limitado por responsabilidades de cuidado e, portanto, improvável de aumentar no futuro próximo.
“Quando os essenciais e as aulas de direção são pagos, temos cerca de £260 para coisas como roupas, viagens, entretenimento, etc”, diz ele. “Qualquer coisa que sobe vai para a poupança. Raramente saímos e compramos a maioria das coisas em segunda mão. Até cortamos nosso próprio cabelo.”
Alex diz que colocar dinheiro em uma conta de poupança de acesso imediato – o que muitas vezes significa uma taxa de juros baixa – é o melhor para suas circunstâncias financeiras, pois significa que os fundos podem ser facilmente retirados para quaisquer custos inesperados.
“Precisamos garantir que possamos acessar essas economias, pois você simplesmente não sabe o que vai acontecer”, diz ele. “É difícil pensar em algo como a aposentadoria quando estamos apenas tentando nos safar no presente.”
Alex diz que há uma desconexão entre como ele e seus pais veem as finanças, no sentido de que inicialmente não conseguiram entender por que ele parou de contribuir para a aposentadoria no final dos 20 anos.
“Eu tive que sentar meu pai e detalhar minhas finanças por completo para que ele entendesse que não nos resta muito depois dos custos de moradia, contas – que aumentam ano após ano – e essenciais”, diz ele.
“Ele ficou genuinamente chocado e agora entende por que os jovens têm dificuldade em olhar para o futuro.”
Ao falar sobre a aposentadoria, Alex usa o condicional “se”. Ele diz que provavelmente será diferente da ideia de aposentadoria de seus pais.
“Enquanto eles estão ansiosos por coisas como viajar, revisitar velhos hobbies, comprar propriedades, luto para imaginar a aposentadoria e a velhice e como isso funcionaria”, diz ele. “Imagino que meus anos de vida adulta serão mais preocupados em pagar as contas e pagar por mantimentos.”
Um relatório publicado pelo Pensions Policy Institute em 2025 descobriu que a geração Z tinha menos confiança nas instituições financeiras do que as gerações mais velhas, e que muitos acreditavam que os sistemas atuais não estariam em vigor no futuro.
O relatório descobriu que 73% esperavam que a pensão estatal fosse reduzida, com 25% esperando um corte significativo. Enquanto isso, 46% acreditavam que ela não existiria quando se aposentassem.
Kirsty Ross, a diretora de proposta da People’s Pension provider, diz: “Quando há inquietação e incerteza econômica, as coisas podem parecer fora de controle, especialmente quando se trata de finanças. Nossa pesquisa mostra que uma em cada dez jovens adultos se preocupa em nunca se aposentar confortavelmente ou mesmo de todo. Esse nível de preocupação reflete a pressão que muitos sentem.”
Especialistas em finanças pessoais dizem que, embora nunca seja tarde demais para começar uma aposentadoria, perder os primeiros anos de poupança custará caro.
“Eles continuam sendo uma das maneiras mais eficientes em termos de impostos de economizar para a aposentadoria”, diz Damien Fahy, o fundador do site de aconselhamento financeiro pessoal Money to the Masses. “Se você começar aos 20 anos e economizar £100 por mês, assumindo um crescimento de 7%, você pode ter cerca de £260.000 aos 60 anos.
“Se você esperar até os 30 anos para começar a economizar os mesmos £100, você estará olhando para aproximadamente £120.000. Esperar uma década literalmente custa a você metade do seu potencial fundo de aposentadoria.”
Helen Morrissey da plataforma de investimento Hargreaves Lansdown diz que o benefício de ser jovem é que você tem um horizonte de tempo mais longo para investir, então mesmo pequenas contribuições podem fazer a diferença.
“Fazer resoluções para aumentar as contribuições sempre que você receber um aumento salarial também pode ser uma boa maneira de aumentar o quanto entra ao longo do tempo”, ela acrescenta.
“Usar coisas como calculadoras online é uma ótima maneira de ver quanto você pode acabar tendo, e você pode modelar o impacto de aumentar as contribuições, se necessário.”