ADI Analog Devices, Inc. - Common Stock

NASDAQ · Semiconductors · ดูใน SEC EDGAR ↗
$377.15
ราคา · ส.ค. 18, 2026
ข้อมูลพื้นฐาน ณ วันที่ พ.ค. 20, 2026

เกี่ยวกับ Analog Devices, Inc. - Common Stock ภาพรวมบริษัทจาก Wikipedia

Analog Devices, Inc. (ADI), also known simply as Analog, is an American multinational semiconductor company specializing in data conversion, signal processing, and power management technology, headquartered in Wilmington, Massachusetts.

อ่านเพิ่มเติม

Analog Devices, Inc. (ADI), also known simply as Analog, is an American multinational semiconductor company specializing in data conversion, signal processing, and power management technology, headquartered in Wilmington, Massachusetts.

The company manufactures analog, mixed-signal and digital signal processing (DSP) integrated circuits (ICs) used in electronic equipment. These technologies are used to convert, condition and process real-world phenomena, such as light, sound, temperature, motion, and pressure into electrical signals.

Analog Devices has approximately 100,000 customers in the following industries: communications, computer, instrumentation, military/aerospace, automotive, and consumer electronics applications.

Products and technologies

Analog Devices products include analog signal processing and digital signal processing technologies. These technologies include data converters, amplifiers, radio frequency (RF) technologies, embedded processors or digital signal processing (DSP) ICs, power management, and interface products.

Data converters include analog-to-digital converters (ADCs) and digital-to-analog converters (DACs) that convert electrical signal representations of real-world analog phenomena, such as light, sound, waveforms, temperature, motion, and pressure into digital signals or data, and back again. Analog Devices ADC and DAC ICs are used in medical systems, scientific instrumentation, wireless and wired communications, radar, industrial process control, audio and video equipment, and other digital-processing-based systems, where an accurate signal conversion is critical. Data converters account for more than 50% of ADI's revenue. ADI's companion amplifier ICs provide accurate, high-speed and precise signals for driving data converters and are key for applications such as digital audio, current sensing, and precision instrumentation.

The company's data converter chips are used by National Instruments in high-precision measurement instrumentation systems. Its data converters and amplifiers are also used by scientists and researchers in project "IceCube" – an underground neutrino telescope that uses digital optical modules (DOMS) to detect subatomic particles in the South Pole.

Power management products for customers in the industrial, wireless infrastructure and digital camera markets support signal chain design requirements, such as dynamic range, transient performance, and reliability.

Interface products include a broad range of interface IC products offered by the company in product categories such as CAN (controller area network), digital isolators, level translators, LVDS, mobile I/O expander and keyboard controller, USB, and RS-232.

Amplifiers includes precision and operational amplifiers, instrumentation, current sense, differential amplifiers, audio amplifiers, video amplifiers/buffers/filters, variable gain amplifiers, comparators, voltage, other specialty amplifiers and products for special linear functions.

Radio frequency integrated circuits (RFICs) address the RF signal chain and simplify RF system development. The company's RF portfolio includes TruPwr RMS power detectors and logarithmic amplifiers; PLL and DDS synthesizers; RF prescalers; variable gain amplifiers; ADC drivers, gain blocks, LNAs and other RF amplifiers.

Processors and DSP are programmable signal processing integrated circuits that execute specialized software programs, or algorithms, associated with processing digitized real-time data. Analog Devices Processors and DSPs are the Blackfin, SHARC, SigmaDSP, TigerSHARC, ADSP-21xx and Precision Analog Microcontrollers. These make up the company's embedded processing and DSP portfolio, that are multi-DSP signal processing,

Historical

Analog Devices had a line of micro-electromechanical systems (MEMS) microphones until it sold that business to InvenSense in 2013. Analog Devices MEMS microphones were found in smart phones, tablet PCs, security systems, and medical applications. ADI's MEMS accelerometers were designed into game pad controllers by Microsoft, Logitech and Pellican.

History

The company was founded by Ray Stata and Matthew Lorber, two MIT graduates, in 1965. The same year, the company released its first product, the Model 101 operational amplifier (op amp), which was a hockey-puck sized module used in test and measurement equipment. In 1967, the company published the first issue of its technical magazine, Analog Dialogue.

In 1969, Analog Devices filed an initial public offering and became a publicly traded company. Ten years later, the company was listed on the New York Stock Exchange.

In 1973, the company was the first to launch laser trim wafers and the first CMOS digital-to-analog converter. By 1996, the company reported over $1 billion in company revenue. That same year, Jerald Fishman was named president and CEO, a position he held until his death in 2013 (see below).

In 2000, Analog Devices's sales grew by over 75% to $2.578 Billion and the company acquired five companies including BCO Technologies PLC, a manufacturer of thick film semiconductors, for $150 million.

By 2004, Analog Devices had a customer base of 60,000 and its portfolio included over 10,000 products.

In January 2008, ON Semiconductor completed the acquisition of the CPU Voltage and PC Thermal Monitoring Business from Analog Devices., for $184 million.

In 2012, the company led the worldwide data converter market with a 48.5% share, according to analyst firm Databeans. Also, the company moved its listing from the NYSE to Nasdaq effective April 2, 2012.

In July 2016, Analog and Linear Technology agreed that Analog would acquire Linear in an approximately $14.8 billion cash and stock deal.

In July 2020, Analog agreed to acquire Maxim Integrated in an all stock deal that values the combined company at $68 billion.

Locations

Analog Devices is headquartered in Wilmington, Massachusetts, with regional headquarters

located in Shanghai, China; Munich, Germany; Limerick, Ireland; and Tokyo, Japan.

Analog Devices has fabrication plants located in the United States and in Ireland. The company's testing facilities are located in General Trias, Philippines; Chonburi, Thailand; and Penang, Malaysia.

Design centers are located in Australia, Canada, China, Egypt, England, Germany, India, Italy,

Japan, Scotland, Spain, Taiwan, Turkey and the United States.

Employees

Raymond Stata is a founder of Analog Devices and was responsible for the business strategy and product roadmap. After founding the company in 1965, Stata served as the company's chairman of the board of directors from 1973 to 2022, CEO from 1973 to 1996 and president from 1971 to 1991. In addition, Stata is also a trustee of the Massachusetts Institute of Technology, his alma mater and was awarded the IEEE Founders medal in 2003. Stata received the EE Times "Lifetime Achievement" award in 2008. Stata served as the chairman of the Semiconductor Industry Association for the year 2011.

Vincent Roche became president and CEO of Analog Devices in May 2013 and chairman of the board in June 2022. He first joined the company in 1988 as a marketing director in Limerick, Ireland. Vincent Roche was ranked as part of The 25 Smartest CEOs in America (no. 4), as reported by Forbes in this article from March 26, 2025: How Top CEOs Use Language To Lead And Inspire https://www.forbes.com/sites/carolinecastrillon/2025/03/26/how-top-ceos-use-language-to-lead-and-inspire/ He also serves on the board of directors of the Semiconductor Industry Association / SIA: Vincent Roche - Semiconductor Industry Association https://www.semiconductors.org/board/vincent-roche/ Vincent Roche's bio from the ADI corporate page can be found here: Leadership Team - Analog Devices https://investor.analog.com/governance/leadership-team

Barrie Gilbert was named the first Technology Fellow of Analog Devices in 1979. In addition, Gilbert was an IEEE Life Fellow and held over 65 patents. Gilbert is best known for the "Gilbert cell" – an electronic multiplying mixer. At Analog Devices, Gilbert started the company's Northwest Labs design center in Oregon and continued to work on RF products crafted with high-speed nonlinear circuit techniques.

Paul Brokaw is an expert on integrated circuit design who has spent most of his career at Analog Devices, where he holds the position of Analog Fellow. Brokaw is the inventor of many analog IC circuits, including the Brokaw bandgap reference and holds over 100 patents. He is also an IEEE Life Fellow.

Robert Adams is Technical Fellow and manager of audio development at Analog Devices Inc. Adams holds many patents related to the audio and electronic field. He is a member of the IEEE and a Fellow in the Audio Engineering Society. Adams received a finalist ranking for the EDN Innovation and Innovator of the Year award in 1995.

Jerald G. Fishman was the CEO and president of Analog Devices from 1996 until his death on 28 March 2013. In 2004, Fishman was named CEO of the Year by Electronic Business. He was a 35-year veteran of Analog Devices and also served on the board of directors of Analog Devices, Cognex Corporation and Xilinx.

Mahdi Mohammad Sadeghi was fired after his arrest in 2024 on charges of providing material support to a terrorist organization. Sadeghi was accused of evading U.S. sanctions by facilitating indirect sales of technology to the Iranian military, which was used by the Islamic Resistance in Iraq in the Tower 22 drone attack on a U.S. military outpost in 2024.

Markets

Healthcare

Analog Devices sells linear, mixed-signal, MEMS and digital signal processing technologies for medical imaging, patient monitoring, medical instrumentation and home healthcare. The company's precision signal-processing components and Blackfin digital signal processors are included in Karmelsonix's Wholter, an overnight pulmonary monitor, and the Wheezometer, a personal asthmatic assessment device. Accelerometers produced by Analog Devices are included in ZOLL Medical's PocketCPR, which measures the depth of chest compressions and provides audible and visual feedback to a rescuer to allow adjustment to proper depth and to the correct rate of compression. In March 2024, the company announced that it had received U.S. FDA 510(k) clearance for Sensinel, a compact, wearable, non-invasive remote Cardiopulmonary Management (CPM) System that captures cardiopulmonary measurements for chronic disease management such as heart failure.

Automotive

Analog Devices develops components for safety systems, such as stability control systems and driver assistance systems, infotainment and interior applications. Powertrain systems in hybrid and electric vehicles use high-precision data conversion products in battery monitoring and control systems. In June 2025, ADI announced the formation of OpenGMSL Association to revolutionize the future on In-Vehicle Connectivity by creating a worldwide standard for transmission of video and high-speed data in the automotive ecosystem.

Industrial

Analog Devices industrial market includes process control systems that help drive productivity, energy efficiency and reliability.

Consumer

Analog Devices has technology for consumer electronics, which includes signal processing circuits for image processing, auto focus, and image stabilization for digital still cameras and camcorders, audio and video processors for home theater systems, DVD recorders, and high-definition televisions and advanced touch screen controllers for portable media devices.

Analog Dialogue

In 1967, Analog Devices first published Analog Dialogue. Dan Sheingold took the position of editor two years later, which he held for over four decades. The current editor is Bernhard Siegel. It is currently the longest-running in-house publication in the electronics industry.

Analog Dialogue is a forum for the exchange of circuits, systems, and software for real-world signal processing and is the technical magazine published by Analog Devices. It discusses products, applications, technology, and techniques for analog, digital, and mixed-signal processing. Analog Dialogue is published monthly on the Web. The featured technical articles are also compiled in quarterly print editions.

Communities

Community

In 2009, Analog Devices announced EngineerZone, an online technical support community. EngineerZone was launched so the design engineering community (customers, prospects, partners, employees and students) can ask questions, share knowledge and search for answers to their questions in an open forum. EngineerZone currently hosts over 100 English forums to discuss ADI products and share projects with other engineers. Members are encouraged to self-serve by searching their rich knowledge base of FAQs and to respond to fellow member's threads. EZ China is also available for members seeking support in simplified Chinese.

Resources

Analog Devices offers reference circuits through its Circuits from the Lab program. These circuits are engineered and tested for quick system integration to help solve design challenges ranging from common to complex. Reference circuits are smaller, modular designs that are more broadly applicable than application-specific reference designs.

Each reference circuit is documented with test data, theory of operation, and component selection decision criteria. In addition, reference circuits are tailored to meet real-world system integration needs and may also include board layout schematics, CAD tools models, device drivers, and evaluation hardware.

Acquisitions

1969: Pastoriza Electronics

1971: Nova Devices

1978: Computer Labs

1984: International Imaging Systems

1990: Precision Monolithics, Inc.

1991: Edsun Laboratories-Tech Assets

1996: Mosaic Microsystems Ltd.

1997: Medialight Inc.

1999: Edinburgh Portable Compilers | White Mountain DSP

2000: BCO Technologies PLC, Signal Processing Associates, Integrated Micro Instruments Inc., Chiplogic Inc. and Staccato Systems Inc.

2006: AudioAsics A/S, Integrant Technologies and TTPCom Ltd.-Certain Property

2011: Lyric Semiconductor, Inc.

2014: Hittite Microwave Corporation (HITT)

2016: Linear Technology, Sypris Electronics and Cyber Security Solutions Business

2018: Symeo GmbH

2019: Test Motors

2020: Maxim Integrated

แหล่งที่มา: Wikipedia (ภาษาอังกฤษ), CC BY-SA 4.0 · ดูบน Wikipedia ↗

Wikidata ↗

ADI ภาพรวมหุ้น ราคา, มูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด, P/E, EPS, ROE, อัตราส่วนหนี้สินต่อทุน, ช่วงราคา 52 สัปดาห์

ราคา
$377.15
มูลค่าตลาด
$184.13B
P/E (TTM)
82.5
EPS (TTM)
$4.56
รายได้ (TTM)
$11.02B
อัตราเงินปันผล
1.0%
ROE
6.6%
D/E หนี้สิน/ทุน
0.3
ช่วง 52 สัปดาห์
$223 – $446

ADI กราฟราคาหุ้น OHLCV รายวันพร้อมตัวชี้วัดทางเทคนิค — แพน ซูม และปรับแต่งมุมมองของคุณ

ผลการดำเนินงาน 10 ปี แนวโน้มรายได้ กำไรสุทธิ อัตรากำไร และ EPS

รายได้และกำไรสุทธิ $11.02B
10-point trend, +222.1%
2016-10-29 2025-11-01
EPS $4.56
6-point trend, +39.0%
2020-10-31 2025-11-01
กระแสเงินสดอิสระ $4.28B
10-point trend, +270.9%
2016-10-29 2025-11-01
อัตรากำไร 20.6%
10-point trend, -5.6%
2016-10-29 2025-11-01

การประเมินมูลค่า อัตราส่วน P/E, P/S, P/B, EV/EBITDA — หุ้นมีราคาแพงหรือถูก?

ตัวชี้วัด
แนวโน้ม 5 ปี
ADI
ค่ามัธยฐานของกลุ่มอุตสาหกรรม
P/E (TTM)
5-point trend, +2.4%
82.5
67.2
P/S (TTM)
5-point trend, -16.5%
16.7
18.3
P/B
5-point trend, +41.3%
5.4
7.0
EV / EBITDA
3-point trend, +82.0%
64.5
Price / FCF (ราคาต่อกระแสเงินสดอิสระ)
5-point trend, -29.7%
43.0

ความสามารถในการทำกำไร อัตรากำไรขั้นต้น, อัตรากำไรจากการดำเนินงาน และอัตรากำไรสุทธิ; ROE, ROA, ROIC

ตัวชี้วัด
แนวโน้ม 5 ปี
ADI
ค่ามัธยฐานของกลุ่มอุตสาหกรรม
Gross Margin (อัตรากำไรขั้นต้น)
5-point trend, -0.6%
61.5%
55.3%
Operating Margin (อัตรากำไรจากการดำเนินงาน)
5-point trend, +15.1%
26.6%
Net Profit Margin (อัตรากำไรสุทธิ)
5-point trend, +8.3%
20.6%
25.6%
ROA
5-point trend, +24.9%
4.7%
13.8%
ROE
5-point trend, +18.2%
6.6%
20.4%
ROIC
5-point trend, +24.0%
5.8%

สุขภาพทางการเงิน หนี้สิน, สภาพคล่อง, ความสามารถในการชำระหนี้ — ความแข็งแกร่งของงบดุล

ตัวชี้วัด
แนวโน้ม 5 ปี
ADI
ค่ามัธยฐานของกลุ่มอุตสาหกรรม
Debt / Equity (หนี้สินต่อทุน)
3-point trend, +30.0%
0.3
44.9
Current Ratio (อัตราส่วนสภาพคล่อง)
5-point trend, +12.8%
2.2
2.5
Quick Ratio (อัตราส่วนเงินสด)
5-point trend, +26.4%
1.6

การเติบโต การเติบโตของรายได้, EPS และกำไรสุทธิ: YoY, CAGR 3 ปี, CAGR 5 ปี

ตัวชี้วัด
แนวโน้ม 5 ปี
ADI
ค่ามัธยฐานของกลุ่มอุตสาหกรรม
Revenue YoY (รายได้ YoY)
5-point trend, +50.6%
16.9%
Revenue CAGR 3Y (CAGR รายได้ 3 ปี)
5-point trend, +50.6%
-2.8%
Revenue CAGR 5Y (CAGR รายได้ 5 ปี)
5-point trend, +50.6%
14.5%
EPS YoY
5-point trend, +31.8%
39.0%
Net Income YoY (กำไรสุทธิ YoY)
5-point trend, +63.1%
38.6%

ตัวชี้วัดต่อหุ้น EPS, มูลค่าตามบัญชีต่อหุ้น, กระแสเงินสดต่อหุ้น, เงินปันผลต่อหุ้น

ตัวชี้วัด
แนวโน้ม 5 ปี
ADI
ค่ามัธยฐานของกลุ่มอุตสาหกรรม
EPS (Diluted) (EPS (ปรับลด))
5-point trend, +31.8%
$4.56

ประสิทธิภาพของเงินทุน อัตราหมุนเวียนสินทรัพย์, อัตราหมุนเวียนสินค้าคงคลัง, อัตราหมุนเวียนลูกหนี้

ตัวชี้วัด
แนวโน้ม 5 ปี
ADI
ค่ามัธยฐานของกลุ่มอุตสาหกรรม
Payout Ratio (อัตราการจ่ายเงินปันผล)
5-point trend, +6.4%
84.9%

เงินปันผล ผลตอบแทน, อัตราการจ่ายเงินปันผล, ประวัติเงินปันผล, CAGR 5 ปี

อัตราผลตอบแทนเงินปันผล
1.0%
อัตราการจ่ายเงินปันผล
84.9%
CAGR เงินปันผล 5 ปี
วันที่ไม่ได้รับสิทธิปันผลจำนวน
2 มิถุนายน 2026$1.1000
3 มีนาคม 2026$1.1000
8 ธันวาคม 2025$0.9900
2 กันยายน 2025$0.9900
4 มิถุนายน 2025$0.9900
4 มีนาคม 2025$0.9900
9 ธันวาคม 2024$0.9200
3 กันยายน 2024$0.9200
4 มิถุนายน 2024$0.9200
4 มีนาคม 2024$0.9200
1 ธันวาคม 2023$0.8600
1 กันยายน 2023$0.8600
2 มิถุนายน 2023$0.8600
24 กุมภาพันธ์ 2023$0.8600
2 ธันวาคม 2022$0.7600
29 สิงหาคม 2022$0.7600
27 พฤษภาคม 2022$0.7600
24 กุมภาพันธ์ 2022$0.7600
2 ธันวาคม 2021$0.6900
26 สิงหาคม 2021$0.6900

ADI ความเห็นหลายต่อหลายของนักวิเคราะห์ มุมมองนักวิเคราะห์ทั้งเชิงบวกและเชิงลบ, ราคาเป้าหมาย 12 เดือน, อัพไซด์

ซื้อ 37 นักวิเคราะห์
  • ซื้อแนะนำ 12 32.4%
  • ซื้อ 20 54.1%
  • ถือ 5 13.5%
  • ขาย 0 0.0%
  • ขายแนะนำ 0 0.0%

ราคาเป้าหมาย 12 เดือน

30 นักวิเคราะห์ · 2026-08-18
ราคาเป้าหมายค่ามัธยฐาน $455.00 +20.6%
ราคาเป้าหมายค่าเฉลี่ย $457.73 +21.4%

ประวัติผลประกอบการ EPS จริงเทียบกับประมาณการ, เปอร์เซ็นต์ส่วนต่าง%, อัตราการชนะ, วันประกาศผลประกอบการครั้งถัดไป

ค่าเฉลี่ยส่วนต่าง
0.10%
งวด EPS Actual EPS คาด ส่วนต่าง
30 มิถุนายน 2026 $3.09 $2.93 0.16%
31 มีนาคม 2026 $2.46 $2.33 0.13%
31 ธันวาคม 2025 $2.26 $2.24 0.02%
30 กันยายน 2025 $2.05 $1.97 0.08%
30 มิถุนายน 2025 $1.85 $1.72 0.13%

การเปรียบเทียบกับบริษัทคู่เทียบ (อุตสาหกรรมย่อย GICS) เมตริกสำคัญเทียบกับบริษัทในกลุ่มอุตสาหกรรมเดียวกัน

Ticker มูลค่าตลาด P/E รายได้ YoY อัตรากำไรสุทธิ ROE อัตรากำไรขั้นต้น
ADI $114.64B 51.3 16.9% 20.6% 6.6% 61.5%
MU $136.88B 16.1 48.9% 22.8% 16.6% 39.8%
AMD 81.1 34.3%
INTC $180.78B -603.3 -0.47% -0.51% -0.25% 34.8%
TXN 31.8 13.1% 28.3% 30.1% 57.0%
MRVL $68.75B 26.4 42.1% 32.6% 19.3% 51.0%
QCOM $181.72B 33.8 13.7% 12.5% 22.7%
MPWR $44.15B 70.5 26.4% 22.3% 18.0% 55.2%
ALAB $28.31B 136.4 115.1% 25.7% 17.5% 75.7%
MRVL $68.75B 26.4 42.1% 32.6% 19.3% 51.0%
CBRS

ปัจจัยพื้นฐานฉบับเต็ม ตัวชี้วัดทั้งหมดรายปี — งบกำไรขาดทุน, งบดุล, งบกระแสเงินสด

งบกำไรขาดทุน 18
ข้อมูล งบกำไรขาดทุน รายปีสำหรับ ADI
ตัวชี้วัด แนวโน้ม 202520242023202220212020201920182017201620152014
Revenue 12-point trend, +284.7% $11.02B $9.43B $12.31B $12.01B $7.32B $5.60B $5.99B $6.22B $5.25B $3.42B $3.44B $2.86B
Cost of Revenue 12-point trend, +310.4% $4.25B $4.05B $4.43B $4.48B $2.79B $1.91B $1.98B $1.97B $2.08B $1.19B $1.18B $1.03B
Gross Profit 12-point trend, +270.1% $6.77B $5.38B $7.88B $7.53B $4.53B $3.69B $4.01B $4.25B $3.17B $2.23B $2.26B $1.83B
R&D Expense 12-point trend, +215.5% $1.77B $1.49B $1.66B $1.70B $1.30B $1.05B $1.13B $1.17B $968M $654M $637M $560M
SG&A Expense 12-point trend, +176.1% $1.26B $1.07B $1.27B $1.27B $915M $660M $648M $696M $691M $461M $479M $455M
Operating Expenses 12-point trend, +256.4% $3.84B $3.35B $4.05B $4.25B $2.83B $2.19B $2.30B $2.35B $2.01B $1.20B $1.43B $1.08B
Operating Income 12-point trend, +289.7% $2.93B $2.03B $3.82B $3.28B $1.69B $1.50B $1.71B $1.90B $1.16B $1.03B $831M $752M
Interest Expense 10-point trend, +660.8% · · $265M $200M $185M $193M $229M $254M $251M $89M $27M $35M
Interest Income 12-point trend, +764.7% $105M $79M $41M $7M $1M $4M $10M $9M $30M $21M $9M $12M
Other Non-op 12-point trend, -1402.7% $-8M $-12M $8M $14M $35M $2M $-6M $-69.0K $-8M $-4M $-2M $-528.0K
Pretax Income 12-point trend, +271.9% $2.71B $1.78B $3.61B $3.10B $1.33B $1.31B $1.49B $1.66B $935M $957M $810M $729M
Income Tax 12-point trend, +344.7% $445M $142M $293M $350M $-62M $91M $123M $148M $129M $95M $113M $100M
Net Income 12-point trend, +260.3% $2.27B $1.64B $3.31B $2.75B $1.39B $1.22B $1.36B $1.51B $805M $862M $697M $629M
EPS (Basic) 6-point trend, +38.7% $4.59 $3.30 $6.60 $5.29 $3.50 $3.31 · · · · · ·
EPS (Diluted) 6-point trend, +39.0% $4.56 $3.28 $6.55 $5.25 $3.46 $3.28 · · · · · ·
Shares (Basic) 12-point trend, +57.9% 494,381,000 496,166,000 502,232,000 519,226,000 397,462,000 368,633,000 369,133,000 370,430,000 346,371,000 308,736,000 312,660,000 313,195,000
Shares (Diluted) 12-point trend, +56.2% 496,709,000 498,697,000 505,959,000 523,178,000 401,288,000 371,973,000 372,871,000 374,938,000 350,484,000 312,308,000 316,872,000 318,027,000
EBITDA 12-point trend, +289.7% $2.93B $2.03B $3.82B $3.28B $1.69B $1.50B $1.71B $1.88B $1.06B $1.03B $831M $752M
งบดุล 28
ข้อมูล งบดุล รายปีสำหรับ ADI
ตัวชี้วัด แนวโน้ม 202520242023202220212020201920182017201620152014
Cash & Equivalents 12-point trend, +339.1% $2.50B $1.99B $958M $1.47B $1.98B $1.06B $648M $817M $1.05B $921M $884M $569M
Short-term Investments 7-point trend, -49.8% $1.15B $372M $0 · · · · · $0 $3.13B $2.14B $2.30B
Receivables 12-point trend, +262.1% $1.44B $1.34B $1.47B $1.80B $1.46B $738M $635M $640M $689M $478M $467M $397M
Inventory 12-point trend, +350.2% $1.66B $1.45B $1.64B $1.40B $1.20B $608M $610M $587M $551M $377M $412M $368M
Prepaid Expense 12-point trend, +701.7% $363M $337M $314M $267M $741M $116M $92M $69M $60M $59M $41M $45M
Current Assets 12-point trend, +86.5% $7.11B $5.48B $4.38B $4.94B $5.38B $2.52B $1.99B $2.11B $2.35B $4.97B $4.08B $3.81B
PP&E (Net) 12-point trend, +432.7% $3.32B $3.42B $3.22B $2.40B $1.98B $1.12B $1.22B $1.15B $1.11B $636M $644M $622M
PP&E (Gross) 12-point trend, +198.8% $7.41B $7.19B $6.64B $5.55B $4.94B $3.89B $3.81B $3.53B $3.30B $2.68B $2.60B $2.48B
Accum. Depreciation 12-point trend, +120.4% $4.09B $3.77B $3.42B $3.15B $2.96B $2.77B $2.59B $2.37B $2.20B $2.04B $1.96B $1.86B
Goodwill 12-point trend, +1540.6% $26.95B $26.91B $26.91B $26.91B $26.92B $12.28B $12.26B $12.25B $12.22B $1.68B $1.64B $1.64B
Intangibles 12-point trend, +1093.6% $8.01B $9.59B $11.31B $13.27B $15.27B $3.65B $4.22B $4.78B $5.32B $549M $584M $671M
Other Non-current Assets 12-point trend, +1392.1% $743M $749M $743M $520M $384M $17.83B $18.19B $63M $56M $47M $41M $50M
Total Assets 12-point trend, +599.6% $47.99B $48.23B $48.79B $50.30B $52.32B $21.47B $21.39B $20.44B $21.14B $7.97B $7.06B $6.86B
Accounts Payable 12-point trend, +291.3% $544M $487M $493M $582M $443M $227M $225M $261M $237M $171M $174M $139M
Accrued Liabilities 12-point trend, +618.7% $1.65B $1.11B $1.35B $1.59B $1.48B $956M $796M $630M $499M $256M $250M $229M
Short-term Debt 4-point trend, +446639000.00 $447M $948M $547M $0 · · · · · · · ·
Current Liabilities 12-point trend, +357.8% $3.25B $2.99B $3.20B $2.44B $2.77B $1.36B $1.51B $1.05B $1.60B $783M $1.11B $709M
Capital Leases 6-point trend, -1.6% $284M $319M $360M $337M $296M $288M · · · · · ·
Deferred Tax 12-point trend, +817.5% $2.16B $2.62B $3.13B $3.62B $3.94B $1.92B $2.09B $990M $1.67B $110M $227M $236M
Other Non-current Liabilities 12-point trend, +98.4% $522M $544M $581M $515M $556M $449M $240M $112M $76M $153M $126M $263M
Long-term Debt 5-point trend, +20.2% $8.15B $7.03B $6.40B $6.58B $6.78B · · · · · · ·
Total Debt 3-point trend, +23.6% $8.59B $7.58B $6.95B · · · · · · · · ·
Common Stock 12-point trend, +57.3% $82M $83M $83M $85M $88M $62M $61M $62M $61M $51M $52M $52M
Retained Earnings 12-point trend, +149.1% $10.54B $10.20B $10.36B $8.72B $7.52B $7.24B $6.90B $5.98B $4.91B $4.79B $4.44B $4.23B
AOCI 12-point trend, +8.3% $-155M $-185M $-188M $-198M $-187M $-249M $-188M $-58M $-61M $-74M $-51M $-169M
Stockholders' Equity 12-point trend, +610.7% $33.82B $35.18B $35.57B $36.47B $37.99B $12.00B $11.71B $11.27B $10.16B $5.17B $5.07B $4.76B
Liabilities + Equity 12-point trend, +599.6% $47.99B $48.23B $48.79B $50.30B $52.32B $21.47B $21.39B $20.44B $21.14B $7.97B $7.06B $6.86B
Shares Outstanding 12-point trend, +57.3% 489,654,097 496,297,000 496,262,000 509,296,000 525,331,000 369,485,000 368,302,369 370,159,553 368,635,788 368,635,788 312,060,682 311,204,926
กระแสเงินสด 14
ข้อมูล กระแสเงินสด รายปีสำหรับ ADI
ตัวชี้วัด แนวโน้ม 202520242023202220212020201920182017201620152014
Stock-based Comp 12-point trend, +532.8% $322M $263M $300M $323M $244M $150M $150M $151M $104M $63M $69M $51M
Deferred Tax 12-point trend, -217.4% $-247M $-368M $-453M $-327M $-407M $-114M $-91M $-730M $-810M $8M $-52M $-78M
Amort. of Intangibles 12-point trend, +5605.0% $1.59B $1.74B $1.96B $2.01B $843M $577M $571M $571M $389M $75M $92M $28M
Restructuring 7-point trend, +40.2% · · · · · $52M $96M $61M $49M $14M $0 $37M
Operating Cash Flow 12-point trend, +452.1% $4.81B $3.85B $4.82B $4.48B $2.74B $2.01B $2.25B $2.44B $1.15B $1.29B $908M $872M
CapEx 12-point trend, +199.9% $534M $730M $1.26B $699M $344M $166M $275M $255M $204M $127M $154M $178M
Investing Cash Flow 12-point trend, -1051.6% $-1.32B $-1.10B $-1.27B $-657M $2.14B $-181M $-293M $-314M $-6.62B $-1.22B $-17M $-115M
Stock Repurchased 12-point trend, +507.5% $2.16B $616M $2.96B $2.58B $2.61B $244M $613M $226M $47M $370M $227M $356M
Net Stock Activity 12-point trend, -507.5% $-2.16B $-616M $-2.96B $-2.58B $-2.61B $-244M $-613M $-226M $-47M $-370M $-227M $-356M
Dividends Paid 12-point trend, +323.7% $1.92B $1.80B $1.68B $1.54B $1.11B $886M $777M $703M $602M $513M $491M $454M
Financing Cash Flow 12-point trend, -417.3% $-2.98B $-1.71B $-4.06B $-4.29B $-3.96B $-1.42B $-2.13B $-2.36B $5.59B $-33M $-572M $-577M
Net Change in Cash 12-point trend, +186.8% $508M $1.03B $-513M $-507M $922M $408M $-168M $-231M $127M $37M $315M $177M
Free Cash Flow 12-point trend, +516.8% $4.28B $3.12B $3.56B $3.78B $2.39B $1.84B $1.98B $2.19B $908M $1.15B $754M $694M
Levered FCF 10-point trend, +399.2% · · $3.31B $3.60B $2.20B $1.66B $1.77B $1.96B $688M $1.07B $731M $664M
ความสามารถในการทำกำไร 8
ข้อมูล ความสามารถในการทำกำไร รายปีสำหรับ ADI
ตัวชี้วัด แนวโน้ม 202520242023202220212020201920182017201620152014
Gross Margin 12-point trend, -3.8% 61.5% 57.1% 64.0% 62.7% 61.8% 65.9% 67.0% 68.3% 59.9% 65.1% 65.8% 63.9%
Operating Margin 12-point trend, +1.3% 26.6% 21.6% 31.1% 27.3% 23.1% 26.7% 28.5% 30.3% 20.7% 30.0% 24.2% 26.3%
Net Margin 12-point trend, -6.3% 20.6% 17.3% 26.9% 22.9% 19.0% 21.8% 22.8% 24.1% 14.2% 25.2% 20.3% 22.0%
Pretax Margin 12-point trend, -3.3% 24.6% 18.9% 29.3% 25.8% 18.2% 23.4% 24.8% 26.4% 16.2% 28.0% 23.6% 25.5%
EBITDA Margin 12-point trend, +1.3% 26.6% 21.6% 31.1% 27.3% 23.1% 26.7% 28.5% 30.3% 20.7% 30.0% 24.2% 26.3%
ROA 12-point trend, -50.5% 4.7% 3.4% 6.7% 5.4% 3.8% 5.7% 6.5% 7.2% 5.0% 11.5% 10.0% 9.5%
ROE 12-point trend, -50.4% 6.6% 4.6% 9.2% 7.4% 5.6% 10.3% 11.9% 14.1% 9.5% 16.8% 14.2% 13.2%
ROIC 12-point trend, -57.7% 5.8% 4.4% 8.3% 8.0% 4.7% 11.6% 13.4% 15.6% 9.1% 17.9% 14.1% 13.7%
สภาพคล่องและความสามารถในการชำระหนี้ 5
ข้อมูล สภาพคล่องและความสามารถในการชำระหนี้ รายปีสำหรับ ADI
ตัวชี้วัด แนวโน้ม 202520242023202220212020201920182017201620152014
Current Ratio 12-point trend, -59.3% 2.2 1.8 1.4 2.0 1.9 1.8 1.3 1.5 1.5 6.4 3.7 5.4
Quick Ratio 12-point trend, -65.9% 1.6 1.2 0.8 1.3 1.2 1.3 0.9 1.0 1.1 5.8 3.1 4.6
Debt / Equity 3-point trend, +30.0% 0.3 0.2 0.2 · · · · · · · · ·
LT Debt / Equity 3-point trend, +45.1% 0.2 0.2 0.2 · · · · · · · · ·
Interest Coverage 10-point trend, -33.2% · · 14.4 16.4 9.2 7.8 7.5 7.4 4.2 11.6 30.7 21.6
ประสิทธิภาพ 3
ข้อมูล ประสิทธิภาพ รายปีสำหรับ ADI
ตัวชี้วัด แนวโน้ม 202520242023202220212020201920182017201620152014
Asset Turnover 12-point trend, -47.1% 0.2 0.2 0.2 0.2 0.2 0.3 0.3 0.3 0.4 0.5 0.5 0.4
Inventory Turnover 12-point trend, -13.9% 2.7 2.6 2.9 3.4 3.1 3.1 3.3 3.5 4.4 3.0 3.0 3.2
Receivables Turnover 12-point trend, +0.1% 7.9 6.7 7.5 7.4 6.7 8.2 9.4 9.3 8.8 7.2 8.0 7.9
ต่อหุ้น 7
ข้อมูล ต่อหุ้น รายปีสำหรับ ADI
ตัวชี้วัด แนวโน้ม 202520242023202220212020201920182017201620152014
Book Value / Share 12-point trend, +351.7% $69.06 $70.88 $71.67 $71.60 $72.32 $32.47 $31.79 $29.69 $27.57 $16.76 $16.26 $15.29
Revenue / Share 12-point trend, +146.3% $22.19 $18.90 $24.32 $22.96 $18.24 $15.06 $16.07 $16.54 $14.57 $10.96 $10.84 $9.01
Cash Flow / Share 12-point trend, +253.5% $9.69 $7.73 $9.52 $8.55 $6.82 $5.40 $6.04 $6.51 $3.17 $4.10 $2.86 $2.74
Cash / Share 12-point trend, +179.1% $5.10 $4.01 $1.93 $2.89 $3.77 $2.86 $1.76 $2.21 $2.84 $2.99 $2.83 $1.83
Dividend / Share 4-point trend, +31.0% $4 $4 $3 $3 · · · · · · · ·
Dividend Paid / Share 12-point trend, +168.3% $4 $4 $3 $3 $3 $2 $2 $2 $2 $2 $2 $1
EPS (TTM) 10-point trend, +107.3% $4.56 $3.28 $6.55 $5.25 $3.46 $3.28 · $4.00 $2.07 $2.76 $2.20 ·
อัตราการเติบโต 10
ข้อมูล อัตราการเติบโต รายปีสำหรับ ADI
ตัวชี้วัด แนวโน้ม 202520242023202220212020201920182017201620152014
Revenue YoY 5-point trend, -44.8% 16.9% -23.4% 2.4% 64.2% 30.6% · · · · · · ·
Revenue CAGR 3Y 3-point trend, -109.5% -2.8% 8.8% 30.0% · · · · · · · · ·
Revenue CAGR 5Y 14.5% · · · · · · · · · · ·
EPS YoY 5-point trend, +610.7% 39.0% -49.9% 24.8% 51.7% 5.5% · · · · · · ·
EPS CAGR 3Y 3-point trend, -117.7% -4.6% -1.8% 25.9% · · · · · · · · ·
EPS CAGR 5Y 6.8% · · · · · · · · · · ·
Net Income YoY 5-point trend, +178.1% 38.6% -50.7% 20.6% 97.7% 13.9% · · · · · · ·
Net Income CAGR 3Y 3-point trend, -115.7% -6.2% 5.6% 39.5% · · · · · · · · ·
Net Income CAGR 5Y 13.2% · · · · · · · · · · ·
Dividend CAGR 5Y 16.8% · · · · · · · · · · ·
การประเมินมูลค่า (TTM) 16
ข้อมูล การประเมินมูลค่า (TTM) รายปีสำหรับ ADI
ตัวชี้วัด แนวโน้ม 202520242023202220212020201920182017201620152014
Revenue TTM 12-point trend, +284.7% $11.02B $9.43B $12.31B $12.01B $7.32B $5.60B $5.99B $6.22B $5.25B $3.42B $3.44B $2.86B
Net Income TTM 12-point trend, +260.3% $2.27B $1.64B $3.31B $2.75B $1.39B $1.22B $1.36B $1.51B $805M $862M $697M $629M
Market Cap 12-point trend, +642.4% $114.64B $111.91B $79.68B $73.79B $91.14B $43.80B $40.28B $32.27B $33.62B $19.58B $18.76B $15.44B
Enterprise Value 3-point trend, +39.6% $119.58B $117.12B $85.68B · · · · · · · · ·
P/E 10-point trend, +87.9% 51.3 68.7 24.5 27.6 50.1 36.1 · 21.8 44.1 23.0 27.3 ·
P/S 12-point trend, +93.0% 10.4 11.9 6.5 6.1 12.5 7.8 6.7 5.2 6.4 5.7 5.5 5.4
P/B 12-point trend, +4.5% 3.4 3.2 2.2 2.0 2.4 3.7 3.4 2.9 3.3 3.8 3.7 3.2
P / Cash Flow 12-point trend, +34.5% 23.8 29.0 16.5 16.5 33.3 21.8 17.9 13.2 30.2 15.3 20.7 17.7
P / FCF 12-point trend, +20.4% 26.8 35.8 22.4 19.5 38.1 23.8 20.4 14.8 37.0 17.0 24.9 22.3
EV / EBITDA 3-point trend, +82.0% 40.8 57.6 22.4 · · · · · · · · ·
EV / FCF 3-point trend, +16.0% 27.9 37.5 24.1 · · · · · · · · ·
EV / Revenue 3-point trend, +55.9% 10.9 12.4 7.0 · · · · · · · · ·
Dividend Yield 12-point trend, -42.9% 1.7% 1.6% 2.1% 2.1% 1.2% 2.0% 1.9% 2.2% 1.8% 2.6% 2.6% 2.9%
Earnings Yield 10-point trend, -46.7% 1.9% 1.5% 4.1% 3.6% 2.0% 2.8% · 4.6% 2.3% 4.3% 3.7% ·
Payout Ratio 12-point trend, +17.6% 84.9% 109.8% 50.7% 56.2% 79.8% 72.6% 57.0% 47.0% 82.8% 59.6% 70.5% 72.2%
Annual Payout 12-point trend, +323.7% $1.92B $1.80B $1.68B $1.54B $1.11B $886M $777M $703M $602M $513M $491M $454M

งบการเงิน งบกำไรขาดทุน, งบดุล, งบกระแสเงินสด — รายปี, 5 ปีล่าสุด

งบกำไรขาดทุน
2025-11-012024-11-022023-10-282022-10-292021-10-30
รายได้ $11.02B$9.43B$12.31B$12.01B$7.32B
อัตรากำไรขั้นต้น % 61.5%57.1%64.0%62.7%61.8%
อัตรากำไรจากการดำเนินงาน % 26.6%21.6%31.1%27.3%23.1%
กำไรสุทธิ $2.27B$1.64B$3.31B$2.75B$1.39B
EPS ที่ปรับลดแล้ว $4.56$3.28$6.55$5.25$3.46
งบดุล
2025-11-012024-11-022023-10-282022-10-292021-10-30
หนี้สินต่อทุน 0.30.20.2
อัตราส่วนสภาพคล่อง 2.21.81.42.01.9
อัตราส่วนเงินสด 1.61.20.81.31.2
กระแสเงินสด
2025-11-012024-11-022023-10-282022-10-292021-10-30
กระแสเงินสดอิสระ $4.28B$3.12B$3.56B$3.78B$2.39B

ADI AI Analyst Panel — มุมมองเชิงบวกและเชิงลบ การถกเถียง 2026Q2: Claude, Grok, Gemini, ChatGPT เกี่ยวกับแนวโน้มของหุ้น

รอบที่ 1 — มุมมองเริ่มต้น

Grok NEUTRAL 0.75
↑ ขาขึ้น

ผมมองว่า Analog Devices กำลังขี่คลื่นความต้องการเซมิคอนดักเตอร์ไปจนถึงปี 2026Q2 โดยมีอำนาจในการตั้งราคาที่คงที่และการเติบโตของรายได้ที่เร่งตัวขึ้น หุ้นพุ่งขึ้น 41% จากจุดต่ำสุดในเดือนเมษายนที่ประมาณ 172 ดอลลาร์สหรัฐฯ ไปสู่ระดับปิดล่าสุดที่ใกล้เคียง 245 ดอลลาร์สหรัฐฯ ซึ่งยืนยันความเชื่อมั่นของตลาดในวงกว้างต่อการฟื้นตัว EPS TTM เพิ่มขึ้นเป็น 4.57 ดอลลาร์สหรัฐฯ ซึ่งหมายความว่าธุรกิจหลักกำลังสร้างผลกำไรต่อหุ้นมากขึ้นเมื่อปริมาณการขายฟื้นตัว อัตรากำไรสุทธิ TTM ที่ 20.58% เน้นย้ำถึงประโยชน์จากการดำเนินงานที่เริ่มทำงาน ซึ่งเป็นข้อได้เปรียบที่สำคัญเหนือคู่แข่งตามวัฏจักร

↓ ขาลง

การอ่านของผมคือการประเมินมูลค่าที่สูงของ ADI ไม่เปิดโอกาสให้เกิดข้อผิดพลาดในภาคชิปที่ผันผวน โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อผลตอบแทนตามหลังคู่แข่งชั้นนำ P/E TTM อยู่ที่ 58.6 ซึ่งตั้งราคาความสมบูรณ์แบบไว้แล้วเมื่อการเติบโตของรายได้อาจหยุดชะงักเนื่องจากสินค้าคงคลังล้น ROE TTM เพียง 6.57% ตามหลังผู้นำอย่าง AVGO ที่ 31% ซึ่งบ่งชี้ถึงประสิทธิภาพของเงินทุนที่อ่อนแอแม้จะมีการซื้อหุ้นคืน หนี้สินต่อทุนเพิ่มขึ้นเป็น 25.41% เพิ่มความเสี่ยงหากอัตราดอกเบี้ยยังคงสูงหรือความต้องการอ่อนแอลง

Claude NEUTRAL 0.62
↑ ขาขึ้น

Analog Devices กำลังปรับปรุงความสามารถในการทำกำไรอย่างเงียบๆ ในขณะที่ตลาดยังคงประเมินมูลค่าเหมือนหุ้นชิปตามวัฏจักร อัตรากำไรสุทธิเพิ่มขึ้นเป็น 20.58% จาก 18.65% เมื่อปีที่แล้ว และนั่นบอกผมว่าบริษัทกำลังดึงมูลค่าต่อดอลลาร์รายได้มากขึ้น แม้ว่าอัตรากำไรขั้นต้นจะคงที่ที่ 61.47% ก็ตาม EPS เติบโตเป็น 4.57 ดอลลาร์สหรัฐฯ จาก 3.67 ดอลลาร์สหรัฐฯ ในช่วงเวลาเดียวกัน หุ้นซื้อขายที่ 58.6 เท่าของกำไรย้อนหลัง ซึ่งจริงๆ แล้วต่ำกว่า Broadcom ที่ 71 เท่า และต่ำกว่า AMD ที่ 105 เท่า หาก ADI สามารถรักษาแนวโน้มอัตรากำไรนี้ไว้ได้ มูลค่าจะลดลงตามธรรมชาติ และคุณจะได้รับทั้งการเติบโตของกำไรและการขยายตัวของมูลค่า

↓ ขาลง

ผลตอบแทนต่อส่วนของผู้ถือหุ้นที่ 6.6% นั้นน้อยมากสำหรับบริษัทที่ซื้อขายที่ 58 เท่าของกำไร ซึ่งบ่งชี้ว่าธุรกิจไม่ได้ใช้เงินทุนอย่างมีประสิทธิภาพ แม้จะมีการประเมินมูลค่าที่สูงก็ตาม อัตราส่วนหนี้สินต่อส่วนของผู้ถือหุ้นเพิ่มขึ้นเป็น 25.41 จาก 20.56 ในไตรมาสเดียว ซึ่งเป็นสัญญาณอันตรายว่าฝ่ายบริหารกำลังใช้ประโยชน์จากงบดุลอย่างก้าวร้าว ราคาได้เพิ่มขึ้น 42% ในสิบสองสัปดาห์ จาก 172 ดอลลาร์สหรัฐฯ เป็น 245 ดอลลาร์สหรัฐฯ จากสิ่งที่ดูเหมือนจะเป็นความรู้สึกมากกว่าการเร่งตัวของปัจจัยพื้นฐาน ด้วยการประเมินมูลค่านี้ ADI จำเป็นต้องพิสูจน์ว่าสามารถรักษาการเติบโตของกำไรสองหลักได้เป็นเวลาหลายปี หากพลาดเพียงครั้งเดียว มูลค่าจะลดลงอย่างมาก

Gemini NEUTRAL 0.70
↑ ขาขึ้น

Analog Devices กำลังขยายอัตรากำไรอย่างประสบความสำเร็จ แม้ว่าวัฏจักรเซมิคอนดักเตอร์โดยรวมยังคงผันผวน บริษัทได้รักษาอัตรากำไรขั้นต้นไว้ที่ 61.47% ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ซึ่งสะท้อนถึงความสามารถที่คงทนในการตั้งราคาสุดพิเศษสำหรับฮาร์ดแวร์ประมวลผลสัญญาณเฉพาะทาง แม้จะมีความต้องการทางอุตสาหกรรมที่ผันผวน นอกจากนี้ อัตรากำไรสุทธิได้เพิ่มขึ้นเป็น 20.58% ซึ่งบ่งชี้ว่าฝ่ายบริหารสามารถแปลงรายได้จากบรรทัดบนสุดเป็นกำไรจากบรรทัดล่างสุดได้อย่างมีประสิทธิภาพ โดยให้กันชนที่แข็งแกร่งในขณะที่พวกเขาดำเนินงานในสภาพแวดล้อมที่ต้องใช้เงินทุนจำนวนมากในปัจจุบัน

↓ ขาลง

การประเมินมูลค่าที่สูงเกินไปซึ่งปัจจุบันผูกติดอยู่กับ Analog Devices นั้นยากที่จะอธิบายได้ โดยพิจารณาจากประสิทธิภาพของเงินทุนที่ค่อนข้างเฉื่อยชา หุ้นซื้อขายที่อัตราส่วน P/E 58.56 ซึ่งบ่งชี้ว่านักลงทุนกำลังจ่ายราคาสูงสำหรับการเติบโตของกำไรที่ยังไม่เกิดขึ้นจริงในราคาหุ้น นอกจากนี้ ผลตอบแทนต่อส่วนของผู้ถือหุ้นอยู่ที่เพียง 6.57% ซึ่งเป็นผลตอบแทนที่น้อยมากต่อเงินทุนที่ผู้ถือหุ้นลงทุน โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อเทียบกับคู่แข่งที่มีประสิทธิภาพมากกว่าในภาคชิปที่สร้างผลตอบแทนจากการลงทุนในส่วนของผู้ถือหุ้นที่สูงกว่าอย่างมีนัยสำคัญ

Chatgpt NEUTRAL 0.62
↑ ขาขึ้น

ผมคิดว่า ADI มีอำนาจในการรักษาอัตรากำไรและกระแสเงินสดที่สามารถผลักดันหุ้นให้สูงขึ้นจนถึงปี 2026Q2 EPS TTM: 4.57 ดอลลาร์สหรัฐฯ ต่อหุ้น ซึ่งบ่งชี้ถึงฐานกำไรที่แข็งแกร่งสำหรับ ADI อัตรากำไรขั้นต้น: 61.47% อัตรากำไรนี้สนับสนุนประโยชน์จากการดำเนินงานที่แข็งแกร่งเมื่อปริมาณการขายฟื้นตัว อัตราส่วนหมุนเวียน: 2.19 กันชนสภาพคล่องนี้สนับสนุน capex และการซื้อหุ้นคืนที่เป็นไปได้โดยไม่ทำให้งบดุลตึงเครียด Claude, Grok, Gemini ผมจะจับตาดูวิวัฒนาการของการใช้ประโยชน์

↓ ขาลง

ผมคิดว่าการประเมินมูลค่าสูงเกินไปสำหรับระดับคุณภาพนี้ P/E TTM: 58.57 ซึ่งหมายความว่าหุ้นถูกตั้งราคาสำหรับการเติบโตที่แข็งแกร่งมากและอาจได้รับผลกระทบหากกำไรผิดหวัง ROE TTM: 6.57% ซึ่งต่ำกว่าคู่แข่งอย่างมาก บ่งชี้ถึงประสิทธิภาพที่อ่อนแอกว่าในการเปลี่ยนส่วนของผู้ถือหุ้นให้เป็นกำไร หนี้สินต่อส่วนของผู้ถือหุ้น: 25.41 การใช้ประโยชน์นี้อาจจำกัดความยืดหยุ่นหากอัตราดอกเบี้ยยังคงสูงหรือความต้องการอ่อนแอลง Claude, Grok, Gemini ผมจะจับตาดูช่องว่าง ROE และการใช้ประโยชน์อย่างใกล้ชิด ความเสี่ยงนั้นไม่ใช่เรื่องเฉพาะของ ADI คู่แข่งดูดีกว่าในหลายๆ ตัวชี้วัด

รอบที่ 2 — การตอบกลับและการโต้แย้ง

Grok

Claude มุมมองขาลงของคุณเกี่ยวกับหนี้สินต่อส่วนของผู้ถือหุ้นที่เพิ่มขึ้นเป็น 25.41 มองข้ามกันชนสภาพคล่องที่เพียงพอซึ่งทำให้สามารถจัดการได้ ด้วยอัตราส่วนหมุนเวียน 2.19 ADI ถือครองสินทรัพย์ระยะสั้นมากกว่าสองเท่าที่จำเป็นในการครอบคลุมหนี้สิน ทำให้ฝ่ายบริหารสามารถลงทุนเพื่อการเติบโตได้โดยไม่ต้องตื่นตระหนก นี่ไม่ใช่การใช้ประโยชน์อย่างก้าวร้าว แต่เป็นการจัดสรรเงินทุนอย่างชาญฉลาดในวัฏจักรที่กำลังฟื้นตัว โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่ออัตรากำไรสุทธิเพิ่มขึ้นเป็น 20.58%

Claude

ผมต้องโต้แย้งการอ่านของ Grok เกี่ยวกับการเคลื่อนไหวของราคา 41% ว่าเป็น 'ความเชื่อมั่นของตลาดในวงกว้างต่อการฟื้นตัว' หุ้นดีดตัวจาก 172 ดอลลาร์สหรัฐฯ ในปลายเดือนเมษายนเป็น 245 ดอลลาร์สหรัฐฯ ในต้นเดือนกรกฎาคม นั่นคือโมเมนตัมที่แท้จริง แต่เกิดขึ้นในขณะที่ ROE ลดลงจาก 5.22% เป็น 6.57% ซึ่งยังคงน้อยมาก การเอาชนะกำไรเป็นเรื่องจริง: EPS เพิ่มขึ้นจาก 3.67 ดอลลาร์สหรัฐฯ เป็น 4.57 ดอลลาร์สหรัฐฯ แต่ Grok คุณกำลังปฏิบัติต่อการเคลื่อนไหวของราคาเหมือนเป็นการยืนยันปัจจัยพื้นฐาน เมื่อการเคลื่อนไหวดูเหมือนจะเป็นการขยายตัวของมูลค่าจากความหวังมากกว่าการเร่งตัวของกำไรจากการพิสูจน์ นั่นคือความเสี่ยงที่ผมชี้ให้เห็นอย่างแน่นอน—หากพลาดเพียงครั้งเดียว มูลค่าจะลดลงอย่างมาก

Gemini

Claude ประเด็นของคุณเกี่ยวกับแนวโน้มอัตรากำไรของ ADI นั้นน่าสนใจ แต่ผมคิดว่าคุณกำลังประเมินความเสี่ยงที่ซ่อนอยู่ในอัตราส่วนหนี้สินต่อส่วนของผู้ถือหุ้นต่ำเกินไป ตัวเลขนั้นเพิ่มขึ้นเป็น 25.41 ซึ่งหมายความว่าบริษัทกำลังพึ่งพาเงินกู้ยืมมากขึ้นเรื่อยๆ เพื่อขับเคลื่อนการดำเนินงาน แทนที่จะเป็นกระแสเงินสดจากภายใน ซึ่งเป็นความเคลื่อนไหวที่อันตรายในสภาพแวดล้อมที่มีอัตราดอกเบี้ยสูง ในขณะที่คุณมองเห็นศักยภาพในการขยายตัวของมูลค่า ผมเกรงว่าการใช้ประโยชน์ที่เพิ่มขึ้นจะบังคับให้ตลาดต้องลดมูลค่าหุ้นลงไปอีก โดยไม่คำนึงว่าอัตรากำไรจะดีเพียงใด

Chatgpt

Claude ความกังวลของคุณเกี่ยวกับการใช้ประโยชน์พลาดภาพรวมของกันชนสภาพคล่องและการสร้างกระแสเงินสดของ ADI หนี้สินต่อส่วนของผู้ถือหุ้นคือ 25.41 ระดับนั้นส่วนใหญ่สะท้อนถึงการใช้หนี้เพื่อสนับสนุนการซื้อหุ้นคืนและ capex ซึ่งสามารถเพิ่มกำไรต่อหุ้นได้ในขณะที่รักษาความยืดหยุ่นของงบดุล พูดง่ายๆ คือ ADI สามารถลงทุนและซื้อหุ้นคืนต่อไปได้ในขณะที่รักษาสภาพคล่องไว้ ตราบใดที่อัตราดอกเบี้ยยังคงเอื้ออำนวยในตอนนี้

รอบที่ 3 — การโต้แย้งสุดท้าย

G
Grok

Claude คุณอ้างว่า ROE ลดลงจาก 5.22% เป็น 6.57% แต่ข้อมูลแสดงให้เห็นว่าเพิ่มขึ้น ซึ่งเป็นการก้าวหน้าจริงในประสิทธิภาพของเงินทุน ไม่ใช่การลดลง สำหรับ ADI การเพิ่มขึ้นนี้หมายความว่าผู้ถือหุ้นได้รับผลกำไรมากขึ้นต่อดอลลาร์ของส่วนของผู้ถือหุ้นเมื่อกำไรเร่งตัวขึ้น ซึ่งสนับสนุนการดีดตัวของราคาจาก 172 ดอลลาร์สหรัฐฯ เป็น 245 ดอลลาร์สหรัฐฯ โดยตรง ChatGPT ผมเห็นด้วยกับประเด็นของคุณเกี่ยวกับการใช้หนี้เพื่อสนับสนุนการซื้อหุ้นคืน ซึ่งสอดคล้องกับที่นี่ มันช่วยเพิ่ม EPS โดยไม่ลดทอนผลตอบแทน สิ่งนี้สนับสนุนการถือครองของผมจนถึงปี 2026Q2 เนื่องจากปัจจัยพื้นฐานกำลังตามทันความรู้สึก

C
Claude

ผมต้องการโต้แย้ง ChatGPT และ Grok เกี่ยวกับการอ่านหนี้สินต่อส่วนของผู้ถือหุ้น คุณทั้งคู่ปฏิบัติต่อ 25.41 ว่าสามารถจัดการได้เพราะอัตราส่วนหมุนเวียนปัจจุบันคือ 2.19 แต่นั่นเป็นข้อโต้แย้งด้านสภาพคล่อง ไม่ใช่ข้อโต้แย้งด้านการใช้ประโยชน์—เป็นความเสี่ยงที่แตกต่างกัน อัตราส่วน D/E 25.41 หมายความว่า ADI มีหนี้สิน 25 ดอลลาร์สหรัฐฯ ต่อส่วนของผู้ถือหุ้น 1 ดอลลาร์สหรัฐฯ ซึ่งสูงอย่างมีโครงสร้างสำหรับบริษัทเซมิคอนดักเตอร์ แม้จะมีกระแสเงินสดที่แข็งแกร่งก็ตาม อัตราส่วนหมุนเวียนบอกคุณว่า ADI สามารถชำระบิลระยะสั้นได้ มันไม่ได้บอกคุณว่าภาระหนี้สินนั้นจำกัดความยืดหยุ่นเชิงกลยุทธ์หรือไม่ หรือบดขยี้ผลตอบแทนหากอัตรากำไรลดลง Grok อัตรากำไรสุทธิที่ 20.58% เป็นเรื่องจริง แต่ก็ไม่ได้ปกป้องบริษัทจากข้อเท็จจริงที่ว่าการใช้ประโยชน์จะขยายผลขาดทุนในภาวะเศรษฐกิจถดถอย นั่นคือความเสี่ยงที่แท้จริง และสภาพคล่องก็ไม่ได้ลบล้างมัน

G
Gemini

Grok ผมไม่เห็นด้วยกับการประเมินของคุณว่าอัตราส่วนหมุนเวียนปัจจุบัน 2.19 สามารถชดเชยความเสี่ยงด้านการใช้ประโยชน์ที่ Claude และผมชี้ให้เห็นได้อย่างมีประสิทธิภาพ อัตราส่วนนั้นวัดสภาพคล่องระยะสั้น แต่ไม่ได้แก้ไขภาระหนี้สินเชิงโครงสร้างระยะยาวที่สะท้อนในอัตราส่วนหนี้สินต่อส่วนของผู้ถือหุ้น 25.41 ซึ่งบ่งชี้ถึงการพึ่งพาเงินทุนภายนอกที่เพิ่มขึ้นเพื่อสนับสนุนการดำเนินงาน ซึ่งเป็นจุดอ่อนเชิงโครงสร้างหากวัฏจักรความต้องการทางอุตสาหกรรมหยุดชะงัก ผมกังวลเป็นพิเศษเกี่ยวกับการเปิดรับภาคยานยนต์และอุตสาหกรรมอย่างหนักของ ADI หากตลาดปลายทางเหล่านั้นประสบภาวะชะลอตัวในปี 2026 หนี้สินนั้นจะกลายเป็นภาระหนักต่อกระแสเงินสด

C
Chatgpt

Claude, Grok, Gemini ผมเห็นด้วยกับ Claude ในเรื่องตัวเลข—ประมาณ 42% ไม่ใช่ 41% สำหรับการเคลื่อนไหวของราคาที่เราเห็นตั้งแต่ปลายเดือนเมษายน ราคาเคลื่อนไหวประมาณ 42% จากจุดต่ำสุดที่ 172 ดอลลาร์สหรัฐฯ ในปลายเดือนเมษายน ไปสู่ระดับ 245 ดอลลาร์สหรัฐฯ ปริมาณการเคลื่อนไหวนั้นบ่งชี้ถึงการขยายตัวของมูลค่ามากกว่าการปรับปรุงกำไรที่ชัดเจน ดังนั้นหุ้นอาจหยุดนิ่งหากผลประกอบการปี 2026 ไม่ยืนยันการเติบโตของกำไรที่แข็งแกร่งขึ้น และการเพิ่มขึ้นของอัตรากำไรที่ยั่งยืนยังคงหาได้ยาก

การคาดการณ์ราคา

โมเดล เป้าหมาย 3 เดือน เป้าหมาย 6 เดือน เหตุผล
G Grok เป้าหมาย 3 เดือน $255.00 เป้าหมาย 6 เดือน $275.00 เหตุผล ผมคาดว่า ADI จะให้ผลตอบแทนที่มั่นคงจนถึงปี 2026Q2 เนื่องจากอัตราการเติบโตของกำไรที่เร่งตัวขึ้นจะยืนยันการดีดตัวจากจุดต่ำสุดที่ 172 ดอลลาร์สหรัฐฯ แม้ว่าการใช้ประโยชน์จะจำกัดการเพิ่มขึ้นอย่างมากก็ตาม ตัวเร่งปฏิกิริยาที่สำคัญคือการประกาศผลประกอบการปี 2026Q2 ในปลายเดือนกรกฎาคม ซึ่งอัตรากำไรสุทธิที่คงที่ใกล้เคียง 20.6% อาจกระตุ้นให้นักวิเคราะห์ปรับเป้าหมายและกระตุ้นให้เกิดการขยายตัวของมูลค่า 5-10% ความเสี่ยงที่ชัดเจนคือความอ่อนแอของภาคยานยนต์ที่เปิดเผยในคำแนะนำนั้น ซึ่งจะเพิ่มภาระหนี้สินต่อส่วนของผู้ถือหุ้น 25.41 และบังคับให้ลดหนี้สิน ที่ P/E 58.6 ตอนนี้ ADI ซื้อขายราวกับว่าความสมบูรณ์แบบนั้นรับประกันแล้ว สำหรับบริษัทนี้ หมายความว่าไม่มีพื้นที่สำหรับภาวะชะลอตัวของตลาดปลายทางโดยไม่มีการปรับฐาน 15%
C Claude เป้าหมาย 3 เดือน $228.00 เป้าหมาย 6 เดือน $215.00 เหตุผล ADI ได้ตั้งราคาสำหรับการฟื้นตัวของอัตรากำไรและการเติบโตของกำไรที่เร่งตัวขึ้นแล้ว แต่ ROE ที่ 6.6% แม้จะมีการปรับตัวขึ้นที่ Grok ชี้ให้เห็น ก็ยังคงอ่อนแอในเชิงโครงสร้างสำหรับ P/E ที่ 58.6x ข้อเสนอของผม: หุ้นจะลดลงจากการกลับสู่ค่าเฉลี่ยของการประเมินมูลค่า ไม่ใช่การล่มสลายของปัจจัยพื้นฐาน ตัวเร่งปฏิกิริยา: ผลประกอบการปี 2026Q2 ในปลายเดือนกรกฎาคมจะเปิดเผยว่าอัตรากำไรสุทธิ 20.58% จะคงอยู่หรือลดลงภายใต้แรงกดดันจากอุปสงค์ทางอุตสาหกรรม ความเสี่ยง: หากภาคยานยนต์และอุตสาหกรรมเร่งตัวขึ้นเร็วกว่าที่คาดการณ์ไว้ มูลค่าจะยังคงสูง P/E 58.6x สมมติฐานการเติบโตของ EPS สองหลักเป็นเวลาหลายปี; คำแนะนำที่คงที่เพียงไตรมาสเดียวจะกระตุ้นให้เกิดการปรับฐาน 10-15% ผมกำลังปรับการถือครองของผมไปสู่แนวโน้มขาลงเล็กน้อยในช่วงหกเดือนข้างหน้าเมื่อความรู้สึกกลับสู่ภาวะปกติ
G Gemini เป้าหมาย 3 เดือน $235.00 เป้าหมาย 6 เดือน $255.00 เหตุผล ผมเชื่อว่า Analog Devices กำลังเข้าสู่ช่วงการรวมฐานเมื่อตลาดกำลังปรับการประเมินมูลค่าที่สูงเกินไปให้เข้ากับความเป็นจริงทางอุตสาหกรรมตามวัฏจักร เป้าหมาย 6 เดือนของผมขึ้นอยู่กับการประกาศผลประกอบการปี 2026Q2 ซึ่งผมคาดว่าฝ่ายบริหารจะแสดงให้เห็นว่าฮาร์ดแวร์ประมวลผลสัญญาณเฉพาะทางของพวกเขากำลังจับอุปสงค์ที่มีกำไรสูงขึ้นในภาคยานยนต์ ความเสี่ยงหลักคือภาวะชะลอตัวที่ขับเคลื่อนด้วยเศรษฐกิจมหภาคในการใช้จ่ายเพื่อการลงทุนทางอุตสาหกรรม ซึ่งจะบังคับให้เกิดการหดตัวของอัตรากำไรขั้นต้น 61.47% ที่ P/E 58.56 หุ้นถูกตั้งราคาสำหรับความสมบูรณ์แบบ ซึ่งหมายความว่าการปรับปรุงคำแนะนำใดๆ ลงมีแนวโน้มที่จะกระตุ้นให้เกิดการปรับฐานอย่างรุนแรง ผมกำลังถือครองเพราะกันชนสภาพคล่องในปัจจุบันให้การป้องกัน แต่ผมคาดว่าจะมีความผันผวนจนกว่าการเติบโตของกำไรจะตามทันราคาหุ้นปัจจุบัน
C Chatgpt เป้าหมาย 3 เดือน $210.00 เป้าหมาย 6 เดือน $235.00 เหตุผล ผมคิดว่า ADI สามารถปรับตัวสูงขึ้นได้จนถึงปี 2026Q2 จากความทนทานของอัตรากำไรและวัฏจักรความต้องการที่ฟื้นตัว ตัวเร่งปฏิกิริยา: การประกาศผลประกอบการ Q2 ปี 2026 ในปลายเดือนกรกฎาคม โดยมี EPS สูงกว่าที่คาดการณ์ไว้และแนวโน้มตลอดทั้งปีที่ปรับเพิ่มขึ้น ความเสี่ยง: การประกาศผลประกอบการที่น่าผิดหวังหรือภาวะชะลอตัวที่รุนแรงกว่าที่คาดไว้ในตลาดปลายทางยานยนต์และอุตสาหกรรมอาจกระตุ้นให้เกิดการบีบอัดมูลค่าอย่างมีนัยสำคัญ เป้าหมาย 3 เดือน: ประมาณ 210 เป้าหมาย 6 เดือน: ประมาณ 235 P/E ประมาณ 58.6x ค่าพรีเมียมนั้นหมายความว่าการพลาดเป้าหมายใดๆ อาจกระตุ้นให้เกิดการประเมินมูลค่าใหม่ที่รุนแรง

ข่าวล่าสุด หัวข้อข่าวล่าสุดที่กล่าวถึงบริษัทนี้

สัญญาณซื้อขาย สัญญาณซื้อ/ขายล่าสุดพร้อมราคาเข้าและอัตราส่วนความเสี่ยง/ผลตอบแทน

ตัวชี้วัดของฉัน รายการเฝ้าดูส่วนตัวของคุณ — แถวที่เลือกจากข้อมูลพื้นฐานฉบับเต็ม

📊

เลือกเมตริกที่สำคัญสำหรับคุณ — คลิก ➕ ถัดจากแถวใดก็ได้ในข้อมูลพื้นฐานฉบับเต็มด้านบน

การเลือกของคุณถูกบันทึกและจะติดตามคุณไปในทุกสัญลักษณ์หุ้น

ผู้ถือครองสถาบัน (13F) 2,500 รายงาน · $108.2B ทั้งหมด · ณ วันที่ 30 มิถุนายน 2026

สถาบันที่รายงานการถือครองหุ้นนี้ในเอกสาร SEC Form 13F รายไตรมาสของตน เฉพาะสถานะ Long; ผู้ยื่นคำร้องรายเดียวอาจปรากฏสองครั้งสำหรับสัญญาออปชันที่แยกจากกัน ขา put/call ขนาดใหญ่ที่หักล้างกันมักสะท้อนถึงการทำตลาด (market-making) หรือสินค้าคงคลังที่มีการป้องกันความเสี่ยง (hedged inventory) ไม่ใช่การเชื่อมั่นในทิศทาง

กิจกรรมของผู้ลงทุนสถาบัน — Q2 2026 เทียบกับไตรมาสก่อนหน้า
พอร์ตใหม่ ตำแหน่งที่ปิดไปแล้ว เพิ่มขึ้น ลดลง การเปลี่ยนแปลงสุทธิของจำนวนหุ้น
296 (-16 เทียบกับไตรมาสก่อน) 109 (+16 เทียบกับไตรมาสก่อน) 853 (+99 เทียบกับไตรมาสก่อน) 829 (+12 เทียบกับไตรมาสก่อน) +58.4M

เปรียบเทียบกับ Q1 2026. การยื่นแบบฟอร์ม 13F ของ SEC จะครบกำหนดภายใน 45 วันนับจากสิ้นสุดไตรมาส บวกกับระยะเวลาผ่อนผันสั้นๆ สำหรับผู้ยื่นล่าช้า — ไตรมาสที่ยังอยู่ในช่วงเวลานี้จะถูกข้ามไปเพื่อใช้คู่ที่รายงานล่าสุดอย่างสมบูรณ์

สถาบัน มูลค่า หุ้น % ของ 13F ที่ติดตาม ประเภท
VANGUARD CAPITAL MANAGEMENT LLC $12,650,026,545 31,850,408 11.69% หุ้น
VANGUARD GROUP INC $12,508,240,296 46,121,830 11.56% หุ้น
STATE STREET CORP $9,397,438,973 23,660,999 8.68% หุ้น
VANGUARD PORTFOLIO MANAGEMENT LLC $5,821,641,206 14,657,807 5.38% หุ้น
GEODE CAPITAL MANAGEMENT, LLC $4,290,461,200 10,824,456 3.96% หุ้น
NORGES BANK $3,244,536,142 8,169,137 3.00% หุ้น
VAN ECK ASSOCIATES CORP $3,115,382,019 7,843,951 2.88% หุ้น
FMR LLC $1,927,952,538 4,854,225 1.78% หุ้น
AMERIPRISE FINANCIAL INC $1,611,390,671 4,057,486 1.49% หุ้น
RAYMOND JAMES FINANCIAL INC $1,252,683,472 3,154,023 1.16% หุ้น
PRIMECAP MANAGEMENT CO/CA/ $1,242,478,827 3,128,329 1.15% หุ้น
NEUBERGER BERMAN GROUP LLC $1,101,881,632 2,774,386 1.02% หุ้น
VANGUARD FIDUCIARY TRUST CO $1,090,198,685 2,744,917 1.01% หุ้น
BANK OF AMERICA CORP /DE/ $979,177,358 2,465,386 0.90% หุ้น
UBS Group AG $978,653,490 2,464,067 0.90% หุ้น
DIMENSIONAL FUND ADVISORS LP $846,863,263 2,132,245 0.78% หุ้น
BARCLAYS PLC $822,113,305 2,069,928 0.76% หุ้น
Rafferty Asset Management, LLC $784,425,048 1,975,036 0.72% หุ้น
Sumitomo Mitsui Trust Group, Inc. $692,812,227 1,744,372 0.64% หุ้น
CANADA PENSION PLAN INVESTMENT BOARD $678,715,472 1,708,879 0.63% หุ้น
LAZARD ASSET MANAGEMENT LLC $644,041,757 1,621,577 0.60% หุ้น
ENVESTNET ASSET MANAGEMENT INC $640,582,547 1,612,872 0.59% หุ้น
First Pacific Advisors, LP $634,878,628 1,598,506 0.59% หุ้น
Robeco Institutional Asset Management B.V. $632,029,331 1,591,332 0.58% หุ้น
BNP PARIBAS FINANCIAL MARKETS $603,852,502 1,520,388 0.56% หุ้น
AMERICAN CENTURY COMPANIES INC $558,303,948 1,405,705 0.52% หุ้น
National Pension Service $556,955,066 1,402,309 0.51% หุ้น
BlackRock, Inc. $551,123,418 1,387,626 0.51% หุ้น
Swiss National Bank $546,885,217 1,376,955 0.51% หุ้น
UBS AM, a distinct business unit of UBS ASSET MANAGEMENT AMERICAS LLC $519,423,997 1,632,690 0.48% หุ้น
Legal & General Group Plc $501,406,075 1,262,447 0.46% หุ้น
Mitsubishi UFJ Asset Management Co., Ltd. $500,413,944 1,259,949 0.46% หุ้น
FIRST TRUST ADVISORS LP $490,818,433 1,235,789 0.45% หุ้น
VICTORY CAPITAL MANAGEMENT INC $488,831,659 1,230,737 0.45% หุ้น
GOLDMAN SACHS GROUP INC $463,541,844 1,167,112 0.43% หุ้น
Pictet Asset Management Holding SA $451,313,406 1,136,323 0.42% หุ้น
ALLIANCEBERNSTEIN L.P. $446,866,125 1,404,621 0.41% หุ้น
Vanguard Global Advisers, LLC $419,295,149 1,055,707 0.39% หุ้น
California Public Employees Retirement System $401,969,005 1,012,083 0.37% หุ้น
Squarepoint Ops LLC $375,608,832 945,713 0.35% หุ้น
CAPITOLIS LIQUID GLOBAL MARKETS LLC $373,198,805 939,645 0.34% หุ้น
Alecta Tjanstepension Omsesidigt $366,420,838 923,300 0.34% หุ้น
Alyeska Investment Group, L.P. $355,550,953 895,211 0.33% หุ้น
VANGUARD ASSET MANAGEMENT, Ltd $354,758,599 893,216 0.33% หุ้น
PineStone Asset Management Inc. $351,095,500 883,993 0.32% หุ้น
Ensign Peak Advisors, Inc $346,788,986 873,150 0.32% หุ้น
RHUMBLINE ADVISERS $344,837,940 868,238 0.32% หุ้น
JONES FINANCIAL COMPANIES LLLP $301,138,642 778,317 0.28% หุ้น
CITADEL ADVISORS LLC $296,368,254 746,200 0.27% สัญญาขายล่วงหน้า
ROYAL BANK OF CANADA $295,715,000 744,554 0.27% หุ้น
CITADEL ADVISORS LLC $286,280,136 720,800 0.26% สัญญาซื้อล่วงหน้า
JANE STREET GROUP, LLC $260,543,520 656,000 0.24% สัญญาซื้อล่วงหน้า
PRUDENTIAL FINANCIAL INC $253,701,075 638,772 0.23% หุ้น
WELLINGTON MANAGEMENT GROUP LLP $251,795,454 633,974 0.23% หุ้น
AVIVA PLC $250,803,720 631,477 0.23% หุ้น
LPL Financial LLC $245,655,252 618,514 0.23% หุ้น
CALIFORNIA STATE TEACHERS RETIREMENT SYSTEM $240,056,991 754,564 0.22% หุ้น
ProShare Advisors LLC $240,045,180 604,389 0.22% หุ้น
Universal- Beteiligungs- und Servicegesellschaft mbH $239,377,574 604,092 0.22% หุ้น
Nuveen, LLC $228,299,757 574,816 0.21% หุ้น
ING GROEP NV $225,973,446 568,959 0.21% หุ้น
MANUFACTURERS LIFE INSURANCE COMPANY, THE $225,601,074 568,032 0.21% หุ้น
Palestra Capital Management LLC $225,174,737 566,948 0.21% หุ้น
CINCINNATI INSURANCE CO $224,247,742 564,614 0.21% หุ้น
TD Asset Management Inc $220,316,157 554,715 0.20% หุ้น
HEALTHCARE OF ONTARIO PENSION PLAN TRUST FUND $218,217,510 549,431 0.20% หุ้น
FLOSSBACH VON STORCH SE $215,714,942 543,130 0.20% หุ้น
Public Sector Pension Investment Board $213,126,982 536,614 0.20% หุ้น
JANE STREET GROUP, LLC $212,525,667 535,100 0.20% สัญญาขายล่วงหน้า
Assenagon Asset Management S.A. $210,075,128 528,930 0.19% หุ้น
Robeco Schweiz AG $209,511,941 527,512 0.19% หุ้น
ROYAL LONDON ASSET MANAGEMENT LTD $207,085,232 521,402 0.19% หุ้น
NEW YORK STATE COMMON RETIREMENT FUND $205,811,905 518,196 0.19% หุ้น
Caisse de depot et placement du Quebec $195,830,229 493,064 0.18% หุ้น
HUNTINGTON NATIONAL BANK $194,861,913 490,625 0.18% หุ้น
BROWN ADVISORY INC $188,729,986 475,187 0.17% หุ้น
Fenimore Asset Management Inc $187,450,433 471,965 0.17% หุ้น
OAKTOP CAPITAL MANAGEMENT II, L.P. $185,159,066 466,196 0.17% หุ้น
BNP PARIBAS ASSET MANAGEMENT Holding S.A. $181,914,589 458,177 0.17% หุ้น
DAVENPORT & Co LLC $177,453,619 448,231 0.16% หุ้น
CINCINNATI FINANCIAL CORP $177,086,188 445,870 0.16% หุ้น
Baird Financial Group, Inc. $172,844,969 435,191 0.16% หุ้น
Capital International Investors $167,852,413 422,621 0.16% หุ้น
PANAGORA ASSET MANAGEMENT INC $165,080,930 415,643 0.15% หุ้น
STATE BOARD OF ADMINISTRATION OF FLORIDA RETIREMENT SYSTEM $164,588,440 414,403 0.15% หุ้น
Bahl & Gaynor LLC $160,833,992 404,950 0.15% หุ้น
Man Group plc $160,123,454 403,161 0.15% หุ้น
JOHNSON INVESTMENT COUNSEL INC $159,953,302 402,733 0.15% หุ้น
FLPUTNAM INVESTMENT MANAGEMENT CO $159,915,878 402,638 0.15% หุ้น
Unisphere Establishment $158,868,000 400,000 0.15% หุ้น
ADAGE CAPITAL PARTNERS GP, L.L.C. $158,485,525 399,037 0.15% หุ้น
Focus Partners Wealth $154,362,278 388,663 0.14% หุ้น
Cartenna Capital, LP $152,910,450 385,000 0.14% หุ้น
Fiera Capital Corp $152,288,482 383,434 0.14% หุ้น
Quantinno Capital Management LP $151,396,994 381,189 0.14% หุ้น
Altshuler Shaham Ltd $150,527,430 379,000 0.14% หุ้น
MILLENNIUM MANAGEMENT LLC $148,859,316 374,800 0.14% สัญญาซื้อล่วงหน้า
NEOS Investment Management LLC $148,442,288 373,750 0.14% หุ้น
Qube Research & Technologies Ltd $146,440,154 368,709 0.14% หุ้น
Oribel Capital Management, LP $144,411,012 363,600 0.13% หุ้น

ผู้บริหารบริษัท 63 รายชื่อผู้บริหาร · ผู้บริหาร 32 คน · กรรมการ 29 คน

ผู้บริหารภายใน บทบาท กิจกรรมล่าสุด หุ้นที่ถือครอง ซื้อ 12 เดือน ขาย 12 เดือน สุทธิ 12 เดือน
Jerald Fishman CEO 13 มีนาคม 2013 M 358,945 0 0 $0
Richard C Puccio Jr EVP and CFO 7 เมษายน 2026 A 57,969 0 0 $0
James Michael Mollica Interim CFO 11 ธันวาคม 2023 A 0 0 $0
Prashanth Mahendra-Rajah EVP, Finance & CFO 25 ตุลาคม 2023 M 47,576 0 0 $0
David Zinsner SVP, Finance & CFO 17 มีนาคม 2017 A 30,068 0 0 $0
Joseph E Mcdonough VP, FINANCE & CFO 3 มิถุนายน 2008 M 3,756 0 0 $0
Martin Cotter SVP, Vertical Business Units 2 มิถุนายน 2026 M 56,332 0 1 $-7,354,292
Katsufumi Nakamura SVP, Chief Customer Officer 7 เมษายน 2026 A 16,230 0 0 $0
Michael Sondel CAO (principal acct. officer) 7 เมษายน 2026 A 15,855 0 0 $0
Vivek Jain EVP, Global Operations 7 เมษายน 2026 A 48,823 0 0 $0
Gregory M Bryant EVP & Pres. Global Bus. Units 1 พฤศจิกายน 2024 S 59,093 0 0 $0
Anelise Angelino Sacks EVP, Chief Customer Officer 10 กันยายน 2024 A 22,010 0 0 $0
Gregory N. Henderson SVP, Atmtve, Comm, ArSpc & Def 26 สิงหาคม 2021 A 5,858 0 0 $0
Steve Pietkiewicz SVP, Power Products 6 มกราคม 2021 S 30,312 0 0 $0
Yusuf Jamal SVP, Ind, Hlthcr, Cons, IoT 23 พฤษภาคม 2019 M 0 0 0 $0
Margaret K Seif SVP, CPO and CLO 29 มีนาคม 2019 M 21,869 0 0 $0
Eileen Wynne VP, Chief Accounting Officer 21 กุมภาพันธ์ 2019 M 2,152 0 0 $0
Real Peter SVP & Chief Technology Officer 31 สิงหาคม 2018 M 13,600 0 0 $0
Jean Philibert SVP, Human Resources 22 พฤศจิกายน 2017 M 0 0 0 $0
Rick D Hess Executive Vice President 3 เมษายน 2017 M 49,557 0 0 $0
Richard Meaney Senior Vice President 16 กันยายน 2016 M 24,484 0 0 $0
William R Matson SVP, Human Resources 27 พฤศจิกายน 2015 M 22,542 0 0 $0
Robert R Marshall SVP, WORLDWIDE MFG. 24 มีนาคม 2015 M 20,259 0 0 $0
Thomas Wessel SVP, WW Sales & Mkting 23 มีนาคม 2015 S 0 0 0 $0
Robert P Mcadam EVP, STR BUS SGMT GRP 1 กรกฎาคม 2014 M 198,550 0 0 $0
Samuel H Fuller VP, RESEARCH & DEVELOPMENT 4 มีนาคม 2014 M 14,678 0 0 $0
Robert Yung VP, Corp Dev & Chief Strat Off 12 มีนาคม 2013 A 0 0 0 $0
Seamus M. Brennan VP, Chief Accounting Officer 5 มีนาคม 2013 M 11,597 0 0 $0
Brian Mcaloon VP, DSP & SYS PRODUCTS GRP 20 ธันวาคม 2007 M 23,204 0 0 $0
William Giudice VP & GEN MGR, MCRO PROD DIV 13 เมษายน 2007 M 516 0 0 $0
William A Martin TREASURER 29 สิงหาคม 2006 M 0 0 0 $0
Tracy S Keogh VP, HUMAN RESOURCES 6 ธันวาคม 2005 A 393 0 0 $0
Karen Golz กรรมการ 13 กรกฎาคม 2026 S 11,019 0 2 $-801,780
Mercedes Johnson กรรมการ 11 มีนาคม 2026 A 4,948 0 0 $0
Stephen M Jennings กรรมการ 11 มีนาคม 2026 A 4,000 0 0 $0
Yoky Matsuoka กรรมการ 17 กุมภาพันธ์ 2026 A 97 0 0 $0
Andre' Andonian กรรมการ 12 มีนาคม 2025 A 4,238 0 0 $0
Susie Wee กรรมการ 12 มีนาคม 2025 A 9,344 0 0 $0
Andrea F Wainer กรรมการ 12 มีนาคม 2025 A 1,596 0 0 $0
Edward H. Frank กรรมการ 12 มีนาคม 2025 A 6,118 0 0 $0
Peter B. Henry กรรมการ 12 มีนาคม 2025 A 2,679 0 0 $0
Laurie H Glimeher กรรมการ 12 มีนาคม 2025 A 7,123 0 0 $0
James Champy กรรมการ 1 กรกฎาคม 2024 G 7,886 0 0 $0
Anantha P. Chandrakasan กรรมการ 8 มีนาคม 2024 M 8,853 0 0 $0
Kenton J Sicchitano กรรมการ 8 มีนาคม 2024 M 28,717 0 0 $0
Tunc Doluca กรรมการ 1 มีนาคม 2023 S 59,657 0 0 $0
Bruce R Evans กรรมการ 17 มิถุนายน 2022 P 104,008 0 0 $0
Mark M Little กรรมการ 26 สิงหาคม 2021 A 8 0 0 $0
Lisa T Su กรรมการ 11 มีนาคม 2020 M 15,030 0 0 $0
Neil S Novich กรรมการ 11 มีนาคม 2020 M 26,930 0 0 $0

ผู้บริหารจากเอกสาร SEC Form 3/4/5; สุทธิ = เฉพาะการซื้อขายในตลาดเปิด

การถือครอง ETF ถือโดย ETF 252 ราย

น้ำหนักสะท้อนถึงการถือครองหุ้นโดยตรง (N-PORT) เท่านั้น กองทุนเลเวอเรจหรือกองทุนที่อิงตราสารอนุพันธ์อาจมีการเปิดรับความเสี่ยงจากสัญญาแลกเปลี่ยน (swap) เพิ่มเติมซึ่งไม่แสดง

กองทุน น้ำหนัก หน่วย ณ วันที่ แหล่งที่มา
ULTY · Tidal Trust II 5.46% 116,000 NS 30 เมษายน 2026 N-PORT
PSI · Invesco Exchange-Traded Fund Trust 5.07% 329,575 SH 8 สิงหาคม 2026 รายวัน
QQQA · ProShares Trust 4.21% 4,622 NS 31 พฤษภาคม 2026 N-PORT
SOXQ · Invesco Exchange-Traded Fund Trust … 3.95% 292,039 SH 8 สิงหาคม 2026 รายวัน
SOXX · iShares Trust 3.94% 4,545,270 SH 8 สิงหาคม 2026 รายวัน
SOXY · Tidal Trust II 3.94% 4,880 NS 30 เมษายน 2026 N-PORT
NRSH · Tidal Trust I 3.57% 2,446 NS 30 เมษายน 2026 N-PORT
CHPY · Tidal Trust II 3.52% 54,520 NS 30 เมษายน 2026 N-PORT
CHPS · DBX ETF Trust 3.49% 7,549 NS 29 พฤษภาคม 2026 N-PORT
IWFG · New York Life Investments Active ET… 3.40% 4,857 NS 30 เมษายน 2026 N-PORT
QQQG · Pacer Funds Trust 3.14% 880 NS 30 เมษายน 2026 N-PORT
XT · iShares Trust 2.97% 308,279 SH 8 สิงหาคม 2026 รายวัน
HGRO · ETF Opportunities Trust 2.87% 6,933 NS 30 เมษายน 2026 N-PORT
TDVI · First Trust Exchange-Traded Fund IV 2.76% 28,636 NS 30 เมษายน 2026 N-PORT
MFSV · MFS Active Exchange Traded Funds Tr… 2.74% 31,441 NS 31 พฤษภาคม 2026 N-PORT
TDV · ProShares Trust 2.66% 18,601 NS 31 พฤษภาคม 2026 N-PORT
XPND · First Trust Exchange-Traded Fund VI… 2.59% 2,568 NS 31 พฤษภาคม 2026 N-PORT
HEQQ · J.P. Morgan Exchange-Traded Fund Tr… 2.56% 2,017 NS 30 เมษายน 2026 N-PORT
FLV · AMERICAN CENTURY ETF TRUST 2.52% 21,446 NS 31 พฤษภาคม 2026 N-PORT
NUDV · Nushares ETF Trust 2.36% 2,660 NS 30 เมษายน 2026 N-PORT
EQTY · Valued Advisers Trust 2.20% 71,798 NS 30 เมษายน 2026 N-PORT
COWG · Pacer Funds Trust 2.09% 113,002 NS 30 เมษายน 2026 N-PORT
NULV · Nushares ETF Trust 2.02% 104,454 NS 30 เมษายน 2026 N-PORT
SOXL · Direxion Shares ETF Trust 1.95% 822,382 NS 30 เมษายน 2026 N-PORT
TECB · iShares Trust 1.94% 24,779 SH 8 สิงหาคม 2026 รายวัน
TEC · Harbor ETF Trust 1.89% 318 NS 30 เมษายน 2026 N-PORT
PEXL · Pacer Funds Trust 1.84% 2,092 NS 30 เมษายน 2026 N-PORT
LOWV · AB Active ETFs, Inc. 1.80% 8,911 NS 31 พฤษภาคม 2026 N-PORT
FDLO · FIDELITY COVINGTON TRUST 1.69% 58,555 NS 30 เมษายน 2026 N-PORT
ALRG · ALLSPRING EXCHANGE-TRADED FUNDS TRU… 1.61% 296 NS 30 เมษายน 2026 N-PORT
ACLC · AMERICAN CENTURY ETF TRUST 1.59% 11,812 NS 31 พฤษภาคม 2026 N-PORT
FTLS · First Trust Exchange-Traded Fund III 1.58% 90,283 NS 30 เมษายน 2026 N-PORT
QLV · FlexShares Trust 1.53% 6,461 NS 30 เมษายน 2026 N-PORT
VFMV · VANGUARD WELLINGTON FUND 1.53% 16,134 SH 8 สิงหาคม 2026 รายวัน
ZECP · Zacks Trust 1.52% 12,606 NS 31 พฤษภาคม 2026 N-PORT
SEMI · Columbia ETF Trust I 1.48% 1,565 NS 30 เมษายน 2026 N-PORT
MTUM · iShares Trust 1.45% 977,846 SH 8 สิงหาคม 2026 รายวัน
FMAG · FIDELITY COVINGTON TRUST 1.45% 9,100 NS 30 เมษายน 2026 N-PORT
AGRW · ALLSPRING EXCHANGE-TRADED FUNDS TRU… 1.43% 3,771 NS 30 เมษายน 2026 N-PORT
FLCV · Federated Hermes ETF Trust 1.40% 3,263 NS 31 พฤษภาคม 2026 N-PORT
PWB · Invesco Exchange-Traded Fund Trust 1.32% 81,928 SH 8 สิงหาคม 2026 รายวัน
RSPT · Invesco Exchange-Traded Fund Trust 1.28% 192,775 SH 8 สิงหาคม 2026 รายวัน
QQQE · Direxion Shares ETF Trust 1.17% 35,386 NS 30 เมษายน 2026 N-PORT
NBCR · Neuberger Berman ETF Trust 1.10% 23,575 NS 31 พฤษภาคม 2026 N-PORT
QTOP · iShares Trust 1.08% 8,257 SH 8 สิงหาคม 2026 รายวัน
TECL · Direxion Shares ETF Trust 1.02% 119,594 NS 30 เมษายน 2026 N-PORT
IWLG · New York Life Investments Active ET… 1.01% 7,970 NS 30 เมษายน 2026 N-PORT
XOEF · iShares Trust 1.01% 614 SH 8 สิงหาคม 2026 รายวัน
WINN · Harbor ETF Trust 1.00% 27,156 NS 30 เมษายน 2026 N-PORT
FWD · AB Active ETFs, Inc. 0.96% 66,951 NS 31 พฤษภาคม 2026 N-PORT