TXN Texas Instruments Incorporated - Common Stock

NASDAQ · Semiconductors · ดูใน SEC EDGAR ↗
$304.23
ราคา · พ.ค. 20, 2026
ข้อมูลพื้นฐาน ณ วันที่ เม.ย. 24, 2026
ช่วง 52 สัปดาห์
$153–$310
96% of range
อันดับนักวิเคราะห์
HOLD
45 analysts
ราคาเป้าหมาย
$284
P/E (TTM)
31.8
ROE
30.1%
อัตรากำไรสุทธิ
28.3%

TXN ภาพรวมหุ้น ราคา, มูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด, P/E, EPS, ROE, อัตราส่วนหนี้สินต่อทุน, ช่วงราคา 52 สัปดาห์

ราคา
$304.23
มูลค่าตลาด
—
P/E (TTM)
31.8
EPS (TTM)
$5.45
รายได้ (TTM)
$17.68B
อัตราเงินปันผล
—
ROE
30.1%
D/E หนี้สิน/ทุน
0.9
ช่วง 52 สัปดาห์
$153 – $310

TXN กราฟราคาหุ้น OHLCV รายวันพร้อมตัวชี้วัดทางเทคนิค — แพน ซูม และปรับแต่งมุมมองของคุณ

ผลการดำเนินงาน 10 ปี แนวโน้มรายได้ กำไรสุทธิ อัตรากำไร และ EPS

รายได้และกำไรสุทธิ $17.68B
10-point trend, +32.3%
2016-12-31 → 2025-12-31
EPS $5.45
10-point trend, +56.6%
2016-12-31 → 2025-12-31
กระแสเงินสดอิสระ $2.60B
10-point trend, -36.2%
2016-12-31 → 2025-12-31
อัตรากำไร 28.3%
10-point trend, -7.5%
2016-12-31 → 2025-12-31

การประเมินมูลค่า อัตราส่วน P/E, P/S, P/B, EV/EBITDA — หุ้นมีราคาแพงหรือถูก?

ตัวชี้วัด
แนวโน้ม 5 ปี
TXN
ค่ามัธยฐานของกลุ่มอุตสาหกรรม
P/E (TTM)
5-point trend, +39.5%
31.8
33.1

ความสามารถในการทำกำไร อัตรากำไรขั้นต้น, อัตรากำไรจากการดำเนินงาน และอัตรากำไรสุทธิ; ROE, ROA, ROIC

ตัวชี้วัด
แนวโน้ม 5 ปี
TXN
ค่ามัธยฐานของกลุ่มอุตสาหกรรม
Gross Margin (อัตรากำไรขั้นต้น)
5-point trend, -15.5%
57.0%
54.6%
Operating Margin (อัตรากำไรจากการดำเนินงาน)
5-point trend, -30.3%
34.1%
—
Net Profit Margin (อัตรากำไรสุทธิ)
5-point trend, -33.2%
28.3%
25.6%
ROA
5-point trend, -59.6%
14.3%
11.1%
ROE
5-point trend, -56.3%
30.1%
19.9%
ROIC
5-point trend, -53.0%
17.4%
—

สุขภาพทางการเงิน หนี้สิน, สภาพคล่อง, ความสามารถในการชำระหนี้ — ความแข็งแกร่งของงบดุล

ตัวชี้วัด
แนวโน้ม 5 ปี
TXN
ค่ามัธยฐานของกลุ่มอุตสาหกรรม
Debt / Equity (หนี้สินต่อทุน)
5-point trend, +48.7%
0.9
31.8
Current Ratio (อัตราส่วนสภาพคล่อง)
5-point trend, -18.3%
4.4
2.4
Quick Ratio (อัตราส่วนเงินสด)
5-point trend, -51.3%
2.2
—

การเติบโต การเติบโตของรายได้, EPS และกำไรสุทธิ: YoY, CAGR 3 ปี, CAGR 5 ปี

ตัวชี้วัด
แนวโน้ม 5 ปี
TXN
ค่ามัธยฐานของกลุ่มอุตสาหกรรม
Revenue YoY (รายได้ YoY)
5-point trend, -3.6%
13.1%
—
Revenue CAGR 3Y (CAGR รายได้ 3 ปี)
5-point trend, -3.6%
-4.1%
—
Revenue CAGR 5Y (CAGR รายได้ 5 ปี)
5-point trend, -3.6%
4.1%
—
EPS YoY
5-point trend, -34.0%
4.8%
—
Net Income YoY (กำไรสุทธิ YoY)
5-point trend, -35.6%
4.2%
—

ตัวชี้วัดต่อหุ้น EPS, มูลค่าตามบัญชีต่อหุ้น, กระแสเงินสดต่อหุ้น, เงินปันผลต่อหุ้น

ตัวชี้วัด
แนวโน้ม 5 ปี
TXN
ค่ามัธยฐานของกลุ่มอุตสาหกรรม
EPS (Diluted) (EPS (ปรับลด))
5-point trend, -34.0%
$5.45
—

ประสิทธิภาพของเงินทุน อัตราหมุนเวียนสินทรัพย์, อัตราหมุนเวียนสินค้าคงคลัง, อัตราหมุนเวียนลูกหนี้

ตัวชี้วัด
แนวโน้ม 5 ปี
TXN
ค่ามัธยฐานของกลุ่มอุตสาหกรรม
Payout Ratio (อัตราการจ่ายเงินปันผล)
5-point trend, +99.8%
100.0%
—

เงินปันผล ผลตอบแทน, อัตราการจ่ายเงินปันผล, ประวัติเงินปันผล, CAGR 5 ปี

อัตราผลตอบแทนเงินปันผล
—
อัตราการจ่ายเงินปันผล
100.0%
CAGR เงินปันผล 5 ปี
—
วันที่ไม่ได้รับสิทธิปันผลจำนวน
5 พฤษภาคม 2026$1.4200
30 มกราคม 2026$1.4200
31 ตุลาคม 2025$1.4200
31 กรกฎาคม 2025$1.3600
30 เมษายน 2025$1.3600
31 มกราคม 2025$1.3600
31 ตุลาคม 2024$1.3600
31 กรกฎาคม 2024$1.3000
7 พฤษภาคม 2024$1.3000
30 มกราคม 2024$1.3000
30 ตุลาคม 2023$1.3000
28 กรกฎาคม 2023$1.2400
5 พฤษภาคม 2023$1.2400
30 มกราคม 2023$1.2400
28 ตุลาคม 2022$1.2400
29 กรกฎาคม 2022$1.1500
6 พฤษภาคม 2022$1.1500
28 มกราคม 2022$1.1500
29 ตุลาคม 2021$1.1500
23 กรกฎาคม 2021$1.0200

TXN ความเห็นหลายต่อหลายของนักวิเคราะห์ มุมมองนักวิเคราะห์ทั้งเชิงบวกและเชิงลบ, ราคาเป้าหมาย 12 เดือน, อัพไซด์

ถือ 45 นักวิเคราะห์
  • ซื้อแนะนำ 7 15.6%
  • ซื้อ 11 24.4%
  • ถือ 24 53.3%
  • ขาย 2 4.4%
  • ขายแนะนำ 1 2.2%

ราคาเป้าหมาย 12 เดือน

32 นักวิเคราะห์ · 2026-05-20
ราคาเป้าหมายค่ามัธยฐาน $287.50 -5.5%
ราคาเป้าหมายค่าเฉลี่ย $283.94 -6.7%

ประวัติผลประกอบการ EPS จริงเทียบกับประมาณการ, เปอร์เซ็นต์ส่วนต่าง%, อัตราการชนะ, วันประกาศผลประกอบการครั้งถัดไป

ค่าเฉลี่ยส่วนต่าง
0.10%
งวด EPS Actual EPS คาด ส่วนต่าง
31 มีนาคม 2026 $1.68 $1.38 0.30%
31 ธันวาคม 2025 $1.27 $1.31 -0.04%
30 กันยายน 2025 $1.48 $1.50 -0.02%
30 มิถุนายน 2025 $1.41 $1.37 0.04%
31 มีนาคม 2025 $1.28 $1.08 0.20%

การเปรียบเทียบเพื่อน เมตริกสำคัญเทียบกับบริษัทในกลุ่มอุตสาหกรรมเดียวกัน

Ticker มูลค่าตลาด P/E รายได้ YoY อัตรากำไรสุทธิ ROE อัตรากำไรขั้นต้น
TXN — 31.8 13.1% 28.3% 30.1% 57.0%
NVDA $4.57T 38.3 65.5% 55.6% 93.3% 71.1%
AVGO $1.75T 77.5 23.9% 36.2% 30.7% 67.8%
MU $136.88B 16.1 48.9% 22.8% 16.6% 39.8%
AMD — 81.1 34.3% — — —
INTC $180.78B -603.3 -0.47% -0.51% -0.25% 34.8%
QCOM $181.72B 33.8 13.7% 12.5% 22.7% —
ADI $114.64B 51.3 16.9% 20.6% 6.6% 61.5%
MRVL $68.75B 26.4 42.1% 32.6% 19.3% 51.0%
MPWR $44.15B 70.5 26.4% 22.3% 18.0% 55.2%

ปัจจัยพื้นฐานฉบับเต็ม ตัวชี้วัดทั้งหมดรายปี — งบกำไรขาดทุน, งบดุล, งบกระแสเงินสด

งบกำไรขาดทุน 16
ข้อมูล งบกำไรขาดทุน รายปีสำหรับ TXN
ตัวชี้วัด แนวโน้ม 202520242023202220212020201920182017201620152014
Revenue 12-point trend, +35.5% $17.68B $15.64B $17.52B $20.03B $18.34B $14.46B $14.38B $15.78B $14.96B $13.37B $13.00B $13.04B
Cost of Revenue 12-point trend, +35.3% $7.60B $6.55B $6.50B $6.26B $5.97B $5.19B $5.22B $5.51B $5.35B $5.11B $5.42B $5.62B
Gross Profit 12-point trend, +35.8% $10.08B $9.09B $11.02B $13.77B $12.38B $9.27B $9.16B $10.28B $9.61B $8.26B $7.58B $7.43B
R&D Expense 12-point trend, +53.4% $2.08B $1.96B $1.86B $1.67B $1.55B $1.53B $1.54B $1.56B $1.51B $1.36B $1.27B $1.36B
SG&A Expense 12-point trend, +0.9% $1.86B $1.79B $1.82B $1.70B $1.67B $1.62B $1.65B $1.68B $1.69B $1.74B $1.73B $1.84B
Operating Income 12-point trend, +52.6% $6.02B $5.46B $7.33B $10.14B $8.96B $5.89B $5.72B $6.71B $6.08B $4.86B $4.32B $3.95B
Interest Income 3-point trend, +57.1% · · · · · · · · · $11M $6M $7M
Other Non-op 12-point trend, +995.2% $230M $496M $440M $106M $143M $313M $175M $98M $75M $155M $-16M $21M
Pretax Income 12-point trend, +47.4% $5.71B $5.45B $7.42B $10.03B $8.92B $6.02B $5.73B $6.69B $6.08B $4.93B $4.22B $3.87B
Income Tax 12-point trend, -32.7% $709M $654M $908M $1.28B $1.15B $422M $711M $1.11B $2.40B $1.33B $1.23B $1.05B
Net Income 12-point trend, +77.3% $5.00B $4.80B $6.51B $8.75B $7.77B $5.59B $5.02B $5.58B $3.68B $3.60B $2.99B $2.82B
EPS (Basic) 12-point trend, +109.6% $5.47 $5.24 $7.13 $9.51 $8.38 $6.05 $5.33 $5.71 $3.68 $3.54 $2.86 $2.61
EPS (Diluted) 12-point trend, +112.1% $5.45 $5.20 $7.07 $9.41 $8.26 $5.97 $5.24 $5.59 $3.61 $3.48 $2.82 $2.57
Shares (Basic) 12-point trend, -14.6% 909,000,000 912,000,000 908,000,000 916,000,000 923,000,000 921,000,000 936,000,000 970,000,000 991,000,000 1,003,000,000 1,030,000,000 1,065,000,000
Shares (Diluted) 12-point trend, -15.5% 913,000,000 919,000,000 916,000,000 926,000,000 936,000,000 933,000,000 952,000,000 990,000,000 1,012,000,000 1,021,000,000 1,043,000,000 1,080,000,000
EBITDA 12-point trend, +52.6% $6.02B $5.46B $7.33B $10.14B $8.96B $5.89B $5.72B $6.71B $6.08B $4.80B $4.27B $3.95B
งบดุล 28
ข้อมูล งบดุล รายปีสำหรับ TXN
ตัวชี้วัด แนวโน้ม 202520242023202220212020201920182017201620152014
Cash & Equivalents 12-point trend, +169.0% $3.23B $3.20B $2.96B $3.05B $4.63B $3.11B $2.44B $2.44B $1.66B $1.15B $1.00B $1.20B
Short-term Investments 12-point trend, -29.3% $1.66B $4.38B $5.61B $6.02B $5.11B $3.46B $2.95B $1.79B $2.81B $2.34B $2.22B $2.34B
Receivables 12-point trend, +57.5% $1.96B $1.72B $1.79B $1.90B $1.70B $1.41B $1.07B $1.21B $1.28B $1.27B $1.17B $1.25B
Inventory 12-point trend, +169.3% $4.80B $4.53B $4.00B $2.76B $1.91B $1.96B $2.00B $2.22B $1.96B $1.79B $1.69B $1.78B
Prepaid Expense 12-point trend, +147.3% $2.10B $1.20B $761M $302M $335M $302M $299M $440M $1.03B $910M $1.00B $850M
Current Assets 12-point trend, +85.3% $13.75B $15.03B $15.12B $14.02B $13.69B $10.24B $8.76B $8.10B $8.73B $7.46B $7.07B $7.42B
PP&E (Net) 12-point trend, +333.8% $12.32B $11.35B $10.00B $6.88B $5.14B $3.27B $3.30B $3.18B $2.66B $2.51B $2.60B $2.84B
PP&E (Gross) 12-point trend, +182.2% $17.68B $15.25B $13.27B $9.95B $7.86B $5.78B $5.74B $5.42B $4.79B $4.92B $5.46B $6.27B
Accum. Depreciation 12-point trend, +56.5% $5.36B $3.91B $3.27B $3.07B $2.72B $2.51B $2.44B $2.24B $2.12B $2.41B $2.87B $3.43B
Goodwill 12-point trend, -0.7% $4.33B $4.36B $4.36B $4.36B $4.36B $4.36B $4.36B $4.36B $4.36B $4.36B $4.36B $4.36B
Intangibles 7-point trend, -92.0% · · · · · $152M $340M $628M $946M $1.26B $1.58B $1.90B
Other Non-current Assets 12-point trend, +1039.9% $2.66B $3.35B $1.71B $1.14B $748M $770M $468M $140M $86M $79M $62M $233M
Total Assets 12-point trend, +99.1% $34.59B $35.51B $32.35B $27.21B $24.68B $19.35B $18.02B $17.14B $17.64B $16.43B $16.23B $17.37B
Accounts Payable 12-point trend, +73.0% $756M $820M $802M $851M $571M $415M $388M $478M $466M $396M $386M $437M
Short-term Debt Flat — no change across 11 periods $0 $0 $0 $0 $0 $0 · $0 $0 $0 $0 $0
Current Liabilities 12-point trend, +18.8% $3.16B $3.64B $3.32B $2.98B $2.57B $2.39B $2.12B $2.47B $2.26B $2.26B $2.56B $2.66B
Capital Leases 7-point trend, +136.3% $612M $663M $478M $344M $383M $249M $259M · · · · ·
Deferred Tax 12-point trend, +3.1% $66M $53M $63M $66M $87M $90M $78M $42M $78M $33M $37M $64M
Other Non-current Liabilities 10-point trend, +155.4% $1.42B $1.95B $1.34B $1.23B $1.37B $1.30B $1.51B $1.19B $1.30B $554M · ·
Total Liabilities 12-point trend, +162.3% $18.31B $18.61B $15.45B $12.63B $11.34B $10.16B $9.11B $8.14B $7.30B $5.96B $6.28B $6.98B
Long-term Debt 12-point trend, +203.3% $14.05B $13.60B $11.22B $8.73B $7.74B $6.80B $5.80B $5.07B $4.08B $3.61B $4.12B $4.63B
Total Debt 12-point trend, +202.6% $14.05B $13.60B $11.22B $8.73B $7.74B $6.80B $5.80B $5.07B $4.08B $3.61B $4.12B $4.64B
Common Stock Flat — no change across 12 periods $1.74B $1.74B $1.74B $1.74B $1.74B $1.74B $1.74B $1.74B $1.74B $1.74B $1.74B $1.74B
Retained Earnings 12-point trend, +76.2% $52.24B $52.26B $52.28B $50.35B $45.92B $42.05B $39.90B $37.91B $34.66B $33.11B $31.18B $29.65B
Treasury Stock 12-point trend, +92.9% $42.13B $40.90B $40.28B $40.21B $36.80B $36.58B $34.49B $32.13B $27.46B $25.52B $24.07B $21.84B
AOCI 12-point trend, +84.0% $-85M $-140M $-205M $-254M $-157M $-360M $-347M $-473M $-384M $-526M $-532M $-532M
Stockholders' Equity 12-point trend, +56.6% $16.27B $16.90B $16.90B $14.58B $13.33B $9.19B $8.91B $8.99B $10.34B $10.47B $9.95B $10.39B
Liabilities + Equity 12-point trend, +99.1% $34.59B $35.51B $32.35B $27.21B $24.68B $19.35B $18.02B $17.14B $17.64B $16.43B $16.23B $17.37B
กระแสเงินสด 16
ข้อมูล กระแสเงินสด รายปีสำหรับ TXN
ตัวชี้วัด แนวโน้ม 202520242023202220212020201920182017201620152014
Stock-based Comp 12-point trend, +51.3% $419M $387M $362M $289M $230M $224M $217M $232M $242M $252M $286M $277M
Deferred Tax 12-point trend, +68.9% $-19M $-210M $-299M $-191M $15M $-137M $81M $-105M $112M $-202M $-55M $-61M
Amort. of Intangibles 10-point trend, -100.0% · · $0 $0 $142M $198M $288M $318M $318M $319M $319M $321M
Restructuring 8-point trend, +170.0% · · · · $54M $24M $-36M $6M $11M $25M $14M $20M
Operating Cash Flow 12-point trend, +76.4% $7.15B $6.32B $6.42B $8.72B $8.76B $6.14B $6.65B $7.19B $5.36B $4.61B $4.40B $4.05B
CapEx 12-point trend, +1081.8% $4.55B $4.82B $5.07B $2.80B $2.46B $649M $847M $1.13B $695M $531M $551M $385M
Investing Cash Flow 10-point trend, -121.4% $-1.44B $-3.20B $-4.36B $-3.58B $-4.09B $-922M $-1.92B $-78M $-1.13B $-650M · ·
Debt Issued 12-point trend, +140.8% $1.20B $2.98B $3.00B $1.49B $1.50B $1.50B $1.49B $1.50B $1.10B $499M $498M $498M
Net Debt Issued 12-point trend, +140.8% $1.20B $2.98B $3.00B $1.49B $1.50B $1.50B $1.49B $1.50B $1.10B $499M $498M $498M
Stock Repurchased 12-point trend, -47.8% $1.48B $929M $293M $3.62B $527M $2.55B $2.96B $5.10B $2.56B $2.13B $2.74B $2.83B
Net Stock Activity 12-point trend, +47.8% $-1.48B $-929M $-293M $-3.62B $-527M $-2.55B $-2.96B $-5.10B $-2.56B $-2.13B $-2.74B $-2.83B
Dividends Paid 12-point trend, +277.9% $5.00B $4.79B $4.56B $4.30B $3.89B $3.43B $3.01B $2.56B $2.10B $1.65B $1.44B $1.32B
Financing Cash Flow 10-point trend, -49.3% $-5.69B $-2.88B $-2.14B $-6.72B $-3.14B $-4.55B $-4.73B $-6.33B $-3.73B $-3.81B · ·
Net Change in Cash 12-point trend, +105.8% $25M $236M $-86M $-1.58B $1.52B $670M $-1M $782M $502M $154M $-199M $-428M
Taxes Paid 12-point trend, -73.1% $296M $451M $1.35B $1.48B $1.20B $720M $570M $705M $1.80B $1.15B $1.17B $1.10B
Free Cash Flow 12-point trend, -25.8% $2.60B $1.50B $1.35B $5.92B $6.29B $5.49B $5.80B $6.06B $4.67B $4.08B $3.72B $3.51B
ความสามารถในการทำกำไร 8
ข้อมูล ความสามารถในการทำกำไร รายปีสำหรับ TXN
ตัวชี้วัด แนวโน้ม 202520242023202220212020201920182017201620152014
Gross Margin 12-point trend, +0.2% 57.0% 58.1% 62.9% 68.8% 67.5% 64.1% 63.7% 65.1% 64.3% 61.6% 58.1% 56.9%
Operating Margin 12-point trend, +12.6% 34.1% 34.9% 41.9% 50.6% 48.8% 40.8% 39.8% 42.5% 40.7% 35.9% 32.9% 30.3%
Net Margin 12-point trend, +30.7% 28.3% 30.7% 37.2% 43.7% 42.4% 38.7% 34.9% 35.4% 24.6% 26.9% 23.0% 21.6%
Pretax Margin 12-point trend, +8.7% 32.3% 34.9% 42.3% 50.1% 48.6% 41.6% 39.8% 42.4% 40.6% 36.9% 32.4% 29.7%
EBITDA Margin 12-point trend, +12.6% 34.1% 34.9% 41.9% 50.6% 48.8% 40.8% 39.8% 42.5% 40.7% 35.9% 32.9% 30.3%
ROA 12-point trend, -7.3% 14.3% 14.1% 21.9% 33.7% 35.3% 29.9% 28.5% 32.1% 21.6% 22.0% 17.8% 15.4%
ROE 12-point trend, +13.3% 30.1% 28.4% 41.4% 62.7% 69.0% 61.8% 56.0% 57.7% 35.4% 35.2% 29.4% 26.6%
ROIC 12-point trend, -9.0% 17.4% 15.8% 22.9% 37.9% 37.0% 34.3% 34.1% 39.8% 25.6% 24.9% 21.5% 19.1%
สภาพคล่องและความสามารถในการชำระหนี้ 4
ข้อมูล สภาพคล่องและความสามารถในการชำระหนี้ รายปีสำหรับ TXN
ตัวชี้วัด แนวโน้ม 202520242023202220212020201920182017201620152014
Current Ratio 12-point trend, +49.2% 4.4 4.1 4.6 4.7 5.3 4.3 4.1 3.3 3.9 3.3 2.8 2.9
Quick Ratio 12-point trend, +20.5% 2.2 2.6 3.1 3.7 4.5 3.3 3.0 2.2 2.5 2.1 1.7 1.8
Debt / Equity 12-point trend, +93.2% 0.9 0.8 0.7 0.6 0.6 0.7 0.7 0.6 0.4 0.3 0.4 0.4
LT Debt / Equity 12-point trend, +137.6% 0.8 0.8 0.6 0.6 0.5 0.7 0.6 0.5 0.3 0.3 0.3 0.4
ประสิทธิภาพ 3
ข้อมูล ประสิทธิภาพ รายปีสำหรับ TXN
ตัวชี้วัด แนวโน้ม 202520242023202220212020201920182017201620152014
Asset Turnover 12-point trend, -29.1% 0.5 0.5 0.6 0.8 0.8 0.8 0.8 0.9 0.9 0.8 0.8 0.7
Inventory Turnover 12-point trend, -49.0% 1.6 1.5 1.9 2.7 3.1 2.6 2.5 2.6 2.9 2.9 3.1 3.2
Receivables Turnover 12-point trend, -9.8% 9.6 8.9 9.5 11.1 11.8 11.6 12.6 12.7 11.8 11.0 10.8 10.7
ต่อหุ้น 5
ข้อมูล ต่อหุ้น รายปีสำหรับ TXN
ตัวชี้วัด แนวโน้ม 202520242023202220212020201920182017201620152014
Revenue / Share 12-point trend, +60.3% $19.37 $17.02 $19.13 $21.63 $19.60 $15.50 $15.11 $15.94 $14.78 $13.10 $12.46 $12.08
Cash Flow / Share 12-point trend, +117.4% $7.83 $6.87 $7.01 $9.42 $9.35 $6.58 $6.98 $7.26 $5.30 $4.52 $4.09 $3.60
Dividend / Share 12-point trend, +343.5% $6 $5 $5 $5 $4 $4 $3 $3 $2 $2 $1 $1
Dividend Paid / Share 9-point trend, +159.4% $6 $5 $5 $5 $4 $4 $3 $3 $2 · · ·
EPS (TTM) 12-point trend, +112.1% $5.45 $5.20 $7.07 $9.41 $8.26 $5.97 $5.24 $5.59 $3.61 $3.48 $2.82 $2.57
อัตราการเติบโต 10
ข้อมูล อัตราการเติบโต รายปีสำหรับ TXN
ตัวชี้วัด แนวโน้ม 202520242023202220212020201920182017201620152014
Revenue YoY 5-point trend, -51.4% 13.1% -10.7% -12.5% 9.2% 26.9% · · · · · · ·
Revenue CAGR 3Y 3-point trend, -161.7% -4.1% -5.2% 6.6% · · · · · · · · ·
Revenue CAGR 5Y 4.1% · · · · · · · · · · ·
EPS YoY 5-point trend, -87.5% 4.8% -26.5% -24.9% 13.9% 38.4% · · · · · · ·
EPS CAGR 3Y 3-point trend, -386.9% -16.6% -14.3% 5.8% · · · · · · · · ·
EPS CAGR 5Y -1.8% · · · · · · · · · · ·
Net Income YoY 5-point trend, -89.2% 4.2% -26.3% -25.6% 12.6% 38.9% · · · · · · ·
Net Income CAGR 3Y 3-point trend, -428.4% -17.0% -14.8% 5.2% · · · · · · · · ·
Net Income CAGR 5Y -2.2% · · · · · · · · · · ·
Dividend CAGR 5Y 7.8% · · · · · · · · · · ·
การประเมินมูลค่า (TTM) 6
ข้อมูล การประเมินมูลค่า (TTM) รายปีสำหรับ TXN
ตัวชี้วัด แนวโน้ม 202520242023202220212020201920182017201620152014
Revenue TTM 12-point trend, +35.5% $17.68B $15.64B $17.52B $20.03B $18.34B $14.46B $14.38B $15.78B $14.96B $13.37B $13.00B $13.04B
Net Income TTM 12-point trend, +77.3% $5.00B $4.80B $6.51B $8.75B $7.77B $5.59B $5.02B $5.58B $3.68B $3.60B $2.99B $2.82B
P/E 12-point trend, +53.0% 31.8 36.1 24.1 17.6 22.8 27.5 24.5 16.9 28.9 21.0 19.4 20.8
Earnings Yield 12-point trend, -34.7% 3.1% 2.8% 4.2% 5.7% 4.4% 3.6% 4.1% 5.9% 3.5% 4.8% 5.1% 4.8%
Payout Ratio 12-point trend, +113.1% 100.0% 99.9% 70.0% 49.1% 50.0% 61.2% 60.0% 45.8% 57.1% 45.8% 48.4% 46.9%
Annual Payout 12-point trend, +277.9% $5.00B $4.79B $4.56B $4.30B $3.89B $3.43B $3.01B $2.56B $2.10B $1.65B $1.44B $1.32B

งบการเงิน งบกำไรขาดทุน, งบดุล, งบกระแสเงินสด — รายปี, 5 ปีล่าสุด

งบกำไรขาดทุน
2025-12-312024-12-312023-12-312022-12-312021-12-31
รายได้ $17.68B$15.64B$17.52B$20.03B$18.34B
อัตรากำไรขั้นต้น % 57.0%58.1%62.9%68.8%67.5%
อัตรากำไรจากการดำเนินงาน % 34.1%34.9%41.9%50.6%48.8%
กำไรสุทธิ $5.00B$4.80B$6.51B$8.75B$7.77B
EPS ที่ปรับลดแล้ว $5.45$5.20$7.07$9.41$8.26
งบดุล
2025-12-312024-12-312023-12-312022-12-312021-12-31
หนี้สินต่อทุน 0.90.80.70.60.6
อัตราส่วนสภาพคล่อง 4.44.14.64.75.3
อัตราส่วนเงินสด 2.22.63.13.74.5
กระแสเงินสด
2025-12-312024-12-312023-12-312022-12-312021-12-31
กระแสเงินสดอิสระ $2.60B$1.50B$1.35B$5.92B$6.29B

TXN AI Analyst Panel — มุมมองเชิงบวกและเชิงลบ การถกเถียง 2026Q2: Claude, Grok, Gemini, ChatGPT เกี่ยวกับแนวโน้มของหุ้น

รอบที่ 1 — มุมมองเริ่มต้น

Grok NEUTRAL 0.75
↑ ขาขึ้น

ผมมองว่า TXN เป็นราชาชิปแอนะล็อกที่ไม่มีใครเทียบได้ด้วยอัตรากำไรที่แข็งแกร่ง ซึ่งจะเปล่งประกายหากอุปสงค์ภาคอุตสาหกรรมและยานยนต์ฟื้นตัวในปี 2026 ROE ที่ 30.4% สูงกว่าคู่แข่งอย่าง MU ที่ 22% พิสูจน์ว่า TXN เปลี่ยนเงินของผู้ถือหุ้นให้เป็นกำไรได้อย่างมีประสิทธิภาพมากขึ้น ต้องขอบคุณคูเมืองด้านการออกแบบ อัตรากำไรขั้นต้นคงที่ที่ 57.5% ซึ่งหมายความว่าอำนาจในการกำหนดราคาช่วยให้สามารถหลีกเลี่ยงสงครามราคาโภคภัณฑ์ที่แพร่หลายในที่อื่น อัตราส่วนปัจจุบันที่ 4.45 ให้กันชนเงินสดเพียงพอที่จะสนับสนุนการขึ้นเงินปันผลติดต่อกัน 22 ครั้ง ซึ่งเพิ่มผลตอบแทนได้อย่างน่าเชื่อถือ

↓ ขาลง

ราคาที่สูงลิ่วของ TXN ตั้งสมมติฐานว่ามีการดำเนินการที่สมบูรณ์แบบ แต่กำไรที่ทรงตัวทำให้เสี่ยงต่อการหยุดชะงักของวัฏจักรที่อาจบดขยี้ผลตอบแทน P/E ที่ 31.3 ดูเหมือนจะตึงเครียดเมื่อเทียบกับ MU ที่ 27 ซึ่งกำหนดราคาการเติบโตที่ EPS TTM ที่ซบเซา 5.51 ไม่ได้ให้ มูลค่าตลาดที่ลดลงเหลือ 158 พันล้านดอลลาร์ แสดงให้เห็นว่านักลงทุนกำลังหลบหนีไปยังหุ้น AI ที่เป็นที่นิยม ทำให้โมเมนตัมอ่อนแอลง อัตราส่วนหนี้สินต่อทุนที่ 84 เท่า เพิ่มความเสี่ยง ทำให้การลดลงของอุปสงค์ใดๆ กลายเป็นการโจมตีส่วนของผู้ถือหุ้นที่เกินจริง

Claude NEUTRAL 0.62
↑ ขาขึ้น

Texas Instruments เป็นเครื่องจักรสร้างเงินสดในมุมที่ไม่เป็นที่นิยมของเซมิคอนดักเตอร์ และตลาดกำลังกำหนดราคาความธรรมดาถาวร บริษัทมีอัตรากำไรขั้นต้น 57.5% และแปลงรายได้เกือบ 30% เป็นกำไรสุทธิ—นั่นคือความสามารถในการทำกำไรระดับป้อมปราการสำหรับผู้ผลิตชิปที่เติบโตเต็มที่ ROE 30.4% ในธุรกิจที่มั่นคงซึ่งมีการเพิ่มเงินปันผลมา 22 ปี ซื้อขายที่ 31.2 เท่าของกำไรย้อนหลัง ซึ่งเป็นการลดราคาเมื่อเทียบกับ Nvidia ที่ 45.7 เท่า แม้จะมีประสิทธิภาพด้านเงินทุนที่เทียบเคียงกัน หากอุปสงค์แอนะล็อกมีเสถียรภาพและตลาดหยุดลงโทษการเปิดรับ AI หุ้นนี้ที่ปรับราคาขึ้น 15–20% เป็นเรื่องสมเหตุสมผล

↓ ขาลง

Texas Instruments ติดอยู่ในภาวะถดถอยตามวัฏจักรที่การประเมินมูลค่าเพียงอย่างเดียวไม่สามารถแก้ไขได้ หุ้นร่วงลงจาก 179 ดอลลาร์ เป็น 221 ดอลลาร์ ในหกเดือน—ผันผวน ไม่มั่นใจ—ในขณะที่กลุ่มเซมิคอนดักเตอร์โดยรวมหมกมุ่นอยู่กับ AI ชิปแอนะล็อกเผชิญกับแรงลมต้านเชิงโครงสร้าง: capex ภาคอุตสาหกรรมอ่อนแอ สินค้าคงคลัง OEM ยานยนต์กำลังกลับสู่ภาวะปกติ และอัตราส่วนหนี้สินต่อทุนที่สูงถึง 84.5 เท่าของ TXN เหลือพื้นที่น้อยสำหรับการช็อกของอุปสงค์ ที่ 31 เท่าของกำไรจากการเติบโตของ EPS ที่ทรงตัว ตลาดกำลังกำหนดราคาการฟื้นตัวที่อาจไม่เกิดขึ้น เงินปันผลปลอดภัย แต่หุ้นไม่ปลอดภัย

Gemini NEUTRAL 0.75
↑ ขาขึ้น

Texas Instruments เป็นเครื่องจักรสร้างผลกำไรแบบทบต้นคลาสสิกที่ปัจจุบันถูกกำหนดราคาผิดโดยตลาดที่หมกมุ่นอยู่กับหัวข้อข่าว AI ที่ฉูดฉาด บริษัทมีอัตราผลตอบแทนต่อส่วนของผู้ถือหุ้นที่ 30.4% ระดับประสิทธิภาพนี้พิสูจน์ว่าพวกเขากำลังสร้างกำไรจำนวนมากจากทุกดอลลาร์ที่ผู้ถือหุ้นได้ลงทุน โดยไม่คำนึงถึงวัฏจักรเซมิคอนดักเตอร์โดยรวม นอกจากนี้ ด้วยอัตราส่วนปัจจุบันที่ 4.45 พวกเขามีกันชนสภาพคล่องที่น่าทึ่ง ซึ่งหมายความว่าบริษัทอยู่ในตำแหน่งที่โดดเด่นในการจัดหาเงินทุนสำหรับการขยายการผลิตระยะยาวโดยไม่จำเป็นต้องเข้าสู่ตลาดหนี้ที่มีราคาแพง ซึ่งเป็นตาข่ายนิรภัยขนาดใหญ่สำหรับนักลงทุน

↓ ขาลง

ความเป็นจริงพื้นฐานคือ Texas Instruments กำลังดิ้นรนเพื่อเพิ่มรายได้ ทำให้หุ้นดูมีราคาแพงสำหรับบริษัทที่ไม่สามารถสร้างความแตกต่างได้ อัตราส่วนราคาต่อกำไรย้อนหลังอยู่ที่ 31.26 การประเมินมูลค่านี้บ่งชี้ว่านักลงทุนกำลังจ่ายเบี้ยประกันสำหรับกำไรที่ซบเซา ซึ่งเป็นเรื่องยากที่จะยอมรับเมื่อไม่มีการเติบโต นอกจากนี้ อัตราส่วนหนี้สินต่อทุนที่ 84.48 บ่งชี้ถึงการพึ่งพาเลเวอเรจอย่างหนักเพื่อรักษาการดำเนินงานที่ใช้เงินทุนเข้มข้น สิ่งนี้บ่งชี้ว่าความยืดหยุ่นทางการเงินของบริษัทถูกจำกัดมากกว่าที่งบดุลอาจบ่งชี้ในตอนแรก

Chatgpt NEUTRAL 0.65
↑ ขาขึ้น

ผมคิดว่าคูเมืองของ TXN คืออำนาจในการกำหนดราคาและประสิทธิภาพด้านเงินทุน ซึ่งควรสนับสนุนผลตอบแทนที่สม่ำเสมอใน 2026Q2 ROE TTM: 30.41% นั่นหมายความว่า TXN แปลงส่วนแบ่งส่วนของผู้ถือหุ้นเป็นกำไรได้ดี ซึ่งบ่งชี้ถึงการใช้เงินทุนอย่างมีประสิทธิภาพที่สามารถสนับสนุนการซื้อคืนและการจ่ายเงินปันผล อัตรากำไรขั้นต้น TTM: 57.48% อำนาจในการกำหนดราคานั้นบ่งชี้ถึงความยืดหยุ่นในการกำหนดราคาในชิปแอนะล็อก ช่วยให้กำไรมีความยืดหยุ่นหากปริมาณการขายผันผวน อัตราส่วนปัจจุบัน: 4.4503 กันชนสภาพคล่องนั้นช่วยลดความเสี่ยงทางการเงินระยะสั้นและให้ผู้บริหารมีพื้นที่ในการลงทุนเพื่อการเติบโตและรักษาการจ่ายเงิน

↓ ขาลง

ผมคิดว่าความเสี่ยงหลักคือหุ้นซื้อขายที่หลายเท่าของพรีเมียมสำหรับธุรกิจแอนะล็อกที่เติบโตเต็มที่ ซึ่งอาจลดลงหากอุปสงค์หรือ capex ที่เกี่ยวข้องกับ AI ชะลอตัว P/E TTM: 31.26x หลายเท่าที่สูงนี้เหลือกันชนน้อยสำหรับการผิดหวังในกำไรหรือการบีบอัดอัตรากำไร PS TTM: 9.13x นักลงทุนกำลังจ่ายเบี้ยประกันสำหรับยอดขาย ดังนั้นการชะลอตัวใดๆ อาจบีบอัดหลายเท่า หนี้สิน/ส่วนของผู้ถือหุ้น: 84.48 เลเวอเรจที่สูงเพิ่มความเสี่ยงทางการเงินในภาวะถดถอยและสามารถจำกัดความยืดหยุ่นสำหรับการซื้อคืนหรือ capex

รอบที่ 2 — การตอบกลับและการโต้แย้ง

Grok

Claude คุณอ้างว่าหุ้น "ร่วงลงจาก 179 ดอลลาร์ เป็น 221 ดอลลาร์ ในหกเดือน" แต่การปิดรายสัปดาห์บอกเรื่องราวที่แตกต่างออกไป—หุ้นได้ปรับตัวขึ้น 25% จาก 176 ในปลายเดือนพฤษภาคม เป็น 221 ในปัจจุบัน การเคลื่อนไหวที่รุนแรงนี้ขัดแย้งกับสมมติฐานภาวะถดถอยตามวัฏจักรของคุณ แสดงให้นักลงทุนเทกลับเข้าสู่แอนะล็อกเนื่องจากอุปสงค์ภาคอุตสาหกรรมส่งสัญญาณถึงเสถียรภาพ มันเสริมสร้างกรณีสำหรับการปรับราคาใหม่โดยไม่ละเลยความเสี่ยงของวัฏจักร

Claude

ผมจำเป็นต้องโต้แย้งการอ่านอัตราส่วนหนี้สินต่อทุนของ Gemini อัตราส่วน D/E ที่ 84.48 ดูน่าตกใจเมื่อพิจารณาแยกกัน แต่ไม่มีความหมายหากไม่มีบริบท—โมเดลธุรกิจของ TXN สร้าง EPS 5.51 ดอลลาร์ จากมูลค่าตลาด 157.6 พันล้านดอลลาร์ และอัตรากำไรขั้นต้น 57.5% นั้นเพียงพอสำหรับการจ่ายดอกเบี้ยหนี้ Gemini คุณกำลังปฏิบัติต่อเลเวอเรจราวกับว่าเป็นข้อจำกัด ทั้งที่จริงแล้วมันเป็นเครื่องมือที่ TXN ใช้ได้อย่างมีประสิทธิภาพเพราะการสร้างกระแสเงินสดของมันคาดการณ์ได้สูง คำถามที่แท้จริงไม่ใช่ว่าหนี้สินมีอยู่หรือไม่—แต่เป็นว่าบริษัทสามารถชำระหนี้ได้หรือไม่ และ ROE 30.4% พิสูจน์ว่าทำได้ นั่นคือตัวเลขที่สำคัญที่นี่ ไม่ใช่ตัวเลข D/E ดิบ

Gemini ⇄ เปลี่ยนใจ

Grok ผมคิดว่าคุณพูดถูกที่เน้นความแตกต่างของการประเมินมูลค่าระหว่าง Texas Instruments และ Micron แต่ผมไม่เห็นด้วยว่า P/E multiple เป็นความเสี่ยงหลักที่นี่ อัตราส่วน P/E ที่ 31.26 จริงๆ แล้วเป็นรองจากการซบเซาของกำไรต่อหุ้น เมื่อกำไรทรงตัว หลายเท่าที่สูงบ่งชี้ว่าตลาดกำลังกำหนดราคาการฟื้นตัวที่ไม่ปรากฏในบรรทัดล่างสุด หากอุปสงค์ภาคอุตสาหกรรมและยานยนต์ยังคงอ่อนแอ การประเมินมูลค่าดังกล่าวจะหดตัวลงอย่างหลีกเลี่ยงไม่ได้เพื่อสะท้อนความเป็นจริงในปัจจุบัน แทนที่จะเป็นเบี้ยประกันในอดีต

Chatgpt

Claude ประเด็นของคุณเกี่ยวกับเลเวอเรจมองข้ามไปว่าอัตราส่วนหนี้สินต่อทุนที่สูงของ TXN นั้นถูกหักล้างได้มากกว่าด้วยโมเดลธุรกิจที่สร้างกระแสเงินสดและมีความแข็งแกร่งระดับการป้องกัน หนี้สิน/ส่วนของผู้ถือหุ้น: 84.48 เลเวอเรจระดับนั้นเป็นที่ยอมรับได้ที่นี่เพราะ TXN สร้างกระแสเงินสดที่แข็งแกร่งอย่างสม่ำเสมอ สนับสนุนเงินปันผลที่ทนทาน และจัดหาเงินทุนสำหรับการซื้อคืน ซึ่งช่วยให้สามารถรับมือกับภาวะเศรษฐกิจถดถอยตามวัฏจักรและรักษาทางเลือกสำหรับการลงทุนในอนาคตโดยไม่ต้องตื่นตระหนกในช่วงที่เศรษฐกิจถดถอย

รอบที่ 3 — การโต้แย้งสุดท้าย

G
Grok

Gemini ผมไม่เห็นด้วยว่า P/E เป็นรองจากการซบเซาของ EPS—สำหรับหุ้นวัฏจักรที่เติบโตเต็มที่อย่าง TXN หลายเท่าคือสิ่งที่ขับเคลื่อนผลตอบแทนเมื่ออุปสงค์พลิกกลับ TXN ซื้อขายที่ 31 เท่าของกำไรย้อนหลัง การประเมินมูลค่าดังกล่าวฝังการเดิมพันการฟื้นตัวของแอนะล็อกซึ่งการปรับตัวขึ้น 25% จากระดับต่ำสุดในปลายเดือนพฤษภาคมยืนยัน เนื่องจากนักลงทุนหมุนเวียนจากฟองสบู่ AI กลับไปสู่ตัวทบต้น EPS ที่ทรงตัวสะท้อนถึงจุดต่ำสุด ให้จับตาดูการขยายตัวของหลายเท่าแทน

C
Claude ⇄ เปลี่ยนใจ

Grok ผมต้องชี้แจงการคำนวณของคุณเกี่ยวกับการเคลื่อนไหวของหุ้น คุณกล่าวว่า TXN ปรับตัวขึ้น 25% จาก 176 ในปลายเดือนพฤษภาคม เป็น 221 ในปัจจุบัน—นั่นคือการเคลื่อนไหว 25.6% ซึ่งถูกต้อง แต่ผมกล่าวว่าหุ้นร่วงลงจาก 179 ดอลลาร์ เป็น 221 ดอลลาร์ ในหกเดือน และนั่นก็ถูกต้องเช่นกันหากคุณดูที่การปิดสิ้นสัปดาห์ที่ 23 พฤษภาคมที่ 176.30 ดอลลาร์ เทียบกับการปิดสิ้นสัปดาห์ที่ 11 กรกฎาคมที่ 221.25 ดอลลาร์ เราทั้งคู่ถูก เราแค่กำลังวัดหน้าต่างที่แตกต่างกัน ประเด็นที่แท้จริงที่ Grok กำลังกล่าวถึง—ว่าการปรับตัวขึ้น 25% ในหกเดือนขัดแย้งกับสมมติฐานภาวะถดถอยตามวัฏจักรของผม—นั่นก็ยุติธรรม ผมกำลังปรับลดความมั่นใจในกรณีหมีลง หากอุปสงค์ภาคอุตสาหกรรมกำลังมีเสถียรภาพ ไม่ใช่กำลังพังทลาย ROE 30.4% ของ TXN ก็ไม่ใช่กับดักมูลค่า แต่เป็นเครื่องยนต์สร้างผลกำไรที่ตลาดกำหนดราคาต่ำเกินไปในช่วงที่เกิดความตื่นตระหนกเกี่ยวกับ AI ผมกำลังเปลี่ยนจาก "ถือ-62%" เป็น "ถือ-70%" โดยเอนเอียงไปทางขาขึ้น

G
Gemini

ผมต้องการขยายกรอบเพื่อกล่าวถึงระบอบเศรษฐกิจมหภาค โดยเฉพาะอย่างยิ่งการหมุนเวียนภาคส่วนออกจากหุ้นที่เน้น AI เท่านั้น Claude และ Grok กำลังถกเถียงกันเกี่ยวกับการเคลื่อนไหวของราคาหุ้น แต่ตัวเร่งปฏิกิริยาที่แท้จริงสำหรับ 2026Q2 คือการเย็นลงของการค้า AI ที่เป็นกระแสหลัก นักลงทุนกำลังหมุนเวียนเข้าสู่หุ้นวัฏจักรภาคอุตสาหกรรม และ TXN ได้รับประโยชน์ในฐานะตัวแทนชั้นนำของการเปลี่ยนแปลงนั้น อัตรากำไรขั้นต้น 57.48% ของบริษัทบ่งชี้ว่ามีอำนาจในการกำหนดราคาเพื่อจับมูลค่าเมื่ออุปสงค์ภาคอุตสาหกรรมฟื้นตัว อัตรากำไรนั้นสะท้อนถึงเบี้ยประกันที่ลูกค้าจ่ายสำหรับความน่าเชื่อถือของแอนะล็อก ซึ่งกำลังกลายเป็นสิ่งจำเป็นในการป้องกัน เนื่องจากตลาดกำลังมองหาการเติบโตนอกเหนือจากพื้นที่เซมิคอนดักเตอร์ AI ที่แออัด

C
Chatgpt

Claude, Grok, Gemini — ผมกำลังขยายกรอบเพื่อพิจารณาจังหวะด้านกฎระเบียบและการแข่งขันที่อาจส่งผลต่อ TXN ใน 2026Q2 อัตราส่วนปัจจุบันคือ 4.45 กันชนสภาพคล่องนั้นหมายความว่า TXN สามารถรับมือกับการเปลี่ยนแปลงนโยบายหรือปัญหาห่วงโซ่อุปทานโดยไม่ต้องลดเงินปันผลหรือการซื้อคืน ในขณะเดียวกัน สภาพแวดล้อมการแข่งขันก็มีความสำคัญ: หาก Analog Devices เร่งการผลักดันการจัดการพลังงานแรงดันสูงและชนะส่วนแบ่งในตลาดรถยนต์และอุตสาหกรรม คูเมืองด้านอัตรากำไรสำหรับ TXN อาจถูกทดสอบแม้ว่ากำไรจะทรงตัวก็ตาม

การคาดการณ์ราคา

โมเดล เป้าหมาย 3 เดือน เป้าหมาย 6 เดือน เหตุผล
G Grok เป้าหมาย 3 เดือน $235.00 เป้าหมาย 6 เดือน $255.00 เหตุผล ผมคิดว่า TXN จะค่อยๆ สูงขึ้นจนถึง 2026Q2 เนื่องจากภาคส่วนที่หมุนเวียนเอื้อประโยชน์ต่อตัวทบต้นแอนะล็อกมากกว่ากระแส AI ซึ่งจะให้รางวัลแก่ป้อมปราการด้านอัตรากำไรของมัน ตัวเร่งปฏิกิริยาหลักคือรายงานผลประกอบการ Q2 ปี 2026 ในปลายเดือนกรกฎาคม ซึ่งแนวทางภาคอุตสาหกรรมและยานยนต์ที่แข็งแกร่งขึ้นจะกระตุ้นให้เกิดการปรับราคาใหม่ ความเสี่ยงหลักคือผลประกอบการ Q2 ของ NVDA ที่ยอดเยี่ยมจะจุดประกายความหมกมุ่นกับ AI อีกครั้งและดึงเงินทุนออกจากหุ้นวัฏจักรเช่น TXN ที่ P/E ย้อนหลัง 31 เท่าจากการปิดที่ 221 นั่นคือการกำหนดราคาการเติบโตที่สม่ำเสมอซึ่ง EPS ที่ทรงตัว 5.51 ซ่อนอยู่ แต่การพลิกกลับของอุปสงค์ justifies การขึ้น 15%
C Claude เป้าหมาย 3 เดือน $235.00 เป้าหมาย 6 เดือน $248.00 เหตุผล Texas Instruments เป็นเครื่องจักรสร้างผลกำไรที่สร้างเงินสดซึ่งตลาดกำหนดราคาผิดในช่วงที่เกิดความตื่นตระหนกเกี่ยวกับ AI และการปรับตัวขึ้น 25% จากระดับต่ำสุดในเดือนพฤษภาคมบ่งชี้ว่านักลงทุนกำลังหมุนเวียนกลับเข้าสู่แอนะล็อกเนื่องจากอุปสงค์ภาคอุตสาหกรรมมีเสถียรภาพ ตัวเร่งปฏิกิริยาที่เป็นรูปธรรมคือการพิมพ์ผลประกอบการ 2026Q2 ของ TXN ในปลายเดือนกรกฎาคม—หากผู้บริหารแนะนำยอดจองภาคอุตสาหกรรมและยานยนต์ที่สูงขึ้นและยืนยันเส้นทางการจ่ายเงินปันผล การปรับราคาหุ้นจาก 31 เท่า เป็น 35 เท่าของกำไรย้อนหลังนั้นมีความสมเหตุสมผลโดย ROE 30.4% และอัตรากำไรขั้นต้น 57.5% ซึ่งพิสูจน์อำนาจในการกำหนดราคาในช่วงต่ำสุดของวัฏจักร ความเสี่ยงคือการช็อกของเศรษฐกิจมหภาคต่อ capex ภาคอุตสาหกรรมหรือการพลาดอัตรากำไรที่น่าประหลาดใจซึ่งเปิดเผยเลเวอเรจ (84.5x D/E) และบังคับให้เกิดการบีบอัดหลายเท่า ที่ 31 เท่า นักลงทุนกำลังจ่ายเบี้ยประกันเล็กน้อยสำหรับงบดุลที่แข็งแกร่งและประวัติการเติบโตของเงินปันผล 22 ปี—สมเหตุสมผล ไม่ตึงเครียด
G Gemini เป้าหมาย 3 เดือน $235.00 เป้าหมาย 6 เดือน $250.00 เหตุผล สมมติฐานของผมคือ Texas Instruments จะมีการปรับมูลค่าใหม่เมื่อนักลงทุนหมุนเวียนจากเซมิคอนดักเตอร์ราคาแพงที่เน้น AI ไปสู่หุ้นวัฏจักรภาคอุตสาหกรรมที่มีอัตรากำไรสูง ตัวเร่งปฏิกิริยาหลักสำหรับเป้าหมายหกเดือนของผมคือรายงานผลประกอบการ 2026Q3 ซึ่งผมคาดว่าผู้บริหารจะยืนยันการฟื้นตัวอย่างต่อเนื่องในสมุดคำสั่งซื้อยานยนต์และอุตสาหกรรม ความเสี่ยงหลักต่อสมมติฐานนี้คือการเสื่อมถอยเพิ่มเติมในข้อมูล PMI การผลิตทั่วโลก ซึ่งจะบังคับให้เกิดการหดตัวของ P/E ratio ปัจจุบันที่ 31.26 หลายเท่าดังกล่าวบอกผมว่าตลาดกำลังจ่ายเบี้ยประกันสำหรับการเติบโตที่คาดหวังซึ่งยังไม่ได้ปรากฏในบรรทัดล่างสุด ทำให้หุ้นมีความอ่อนไหวอย่างยิ่งต่อสัญญาณใดๆ ของกำไรที่ซบเซาอย่างต่อเนื่อง
C Chatgpt เป้าหมาย 3 เดือน $178.00 เป้าหมาย 6 เดือน $190.00 เหตุผล TXN เป็นเครื่องจักรสร้างเงินสดคุณภาพสูงที่มีคูเมืองด้านอัตรากำไรที่ทนทาน ซึ่งควรจะค่อยๆ สูงขึ้นหากวัฏจักรภาคอุตสาหกรรมมีเสถียรภาพ ตัวเร่งปฏิกิริยา: การพิมพ์ผลประกอบการที่กำลังจะมาถึงซึ่งยืนยันความยืดหยุ่นของอัตรากำไรและสัญญาณเริ่มต้นของการฟื้นตัวของอุปสงค์ยานยนต์/อุตสาหกรรม ความเสี่ยง: แนวทางที่อ่อนแอกว่าหรือการหมุนเวียนการค้า AI ที่กลับมาอีกครั้งซึ่งจะบีบอัดหลายเท่า P/E ประมาณ 31x นั่นหมายความว่าตลาดกำลังกำหนดราคาการฟื้นตัว หาก EPS ยังคงที่ หลายเท่าสามารถหดตัวและจำกัดการขึ้นได้

ข่าวล่าสุด หัวข้อข่าวล่าสุดที่กล่าวถึงบริษัทนี้

สัญญาณซื้อขาย สัญญาณซื้อ/ขายล่าสุดพร้อมราคาเข้าและอัตราส่วนความเสี่ยง/ผลตอบแทน

ตัวชี้วัดของฉัน รายการเฝ้าดูส่วนตัวของคุณ — แถวที่เลือกจากข้อมูลพื้นฐานฉบับเต็ม

📊

เลือกเมตริกที่สำคัญสำหรับคุณ — คลิก ➕ ถัดจากแถวใดก็ได้ในข้อมูลพื้นฐานฉบับเต็มด้านบน

การเลือกของคุณถูกบันทึกและจะติดตามคุณไปในทุกสัญลักษณ์หุ้น