ALB วันที่ 8 พฤษภาคม ออปชั่นเริ่มทำการซื้อขาย

สัญญา put ที่ราคาใช้สิทธิ $180.00 มีราคาเสนอซื้อปัจจุบันอยู่ที่ $13.90 หากนักลงทุนทำการขายเพื่อเปิดสัญญา put นั้น พวกเขากำลังผูกมัดที่จะซื้อหุ้นที่ $180.00 แต่จะได้รับค่าพรีเมียมด้วย ซึ่งจะทำให้ต้นทุนเฉลี่ยของหุ้นอยู่ที่ $166.10 (ก่อนค่าธรรมเนียมของโบรกเกอร์) สำหรับนักลงทุนที่สนใจซื้อหุ้น ALB อยู่แล้ว นี่อาจเป็นทางเลือกที่น่าสนใจกว่าการจ่าย $181.00/หุ้น ในวันนี้
เนื่องจากราคาใช้สิทธิ $180.00 แสดงถึงส่วนลดโดยประมาณ 1% จากราคาซื้อขายปัจจุบันของหุ้น (กล่าวคือ อยู่ out-of-the-money ด้วยเปอร์เซ็นต์นั้น) จึงมีความเป็นไปได้ที่สัญญา put จะหมดอายุโดยไม่มีมูลค่า ข้อมูลการวิเคราะห์ปัจจุบัน (รวมถึง greeks และ implied greeks) ชี้ให้เห็นว่าโอกาสที่จะเกิดเหตุการณ์นั้นคือ 56% Stock Options Channel จะติดตามโอกาสเหล่านั้นเมื่อเวลาผ่านไปเพื่อดูว่ามีการเปลี่ยนแปลงอย่างไร โดยจะเผยแพร่แผนภูมิของตัวเลขเหล่านั้นบนเว็บไซต์ของเราภายใต้หน้ารายละเอียดสัญญาสำหรับสัญญานี้ หากสัญญาหมดอายุโดยไม่มีมูลค่า ค่าพรีเมียมจะแสดงถึงผลตอบแทน 7.72% ของเงินลงทุน หรือ 65.55% ต่อปี — ที่ Stock Options Channel เราเรียกสิ่งนี้ว่า YieldBoost
ด้านล่างนี้เป็นแผนภูมิแสดงประวัติการซื้อขายย้อนหลังสิบสองเดือนสำหรับ Albemarle Corp. และเน้นสีเขียวในส่วนที่ราคาใช้สิทธิ $180.00 ตั้งอยู่เมื่อเทียบกับประวัติเหล่านั้น:
หันมาที่ฝั่ง call ของ option chain สัญญา call ที่ราคาใช้สิทธิ $182.50 มีราคาเสนอซื้อปัจจุบันอยู่ที่ $14.15 หากนักลงทุนซื้อหุ้น ALB ที่ระดับราคาปัจจุบันที่ $181.00/หุ้น แล้วทำการขายเพื่อเปิดสัญญา call นั้นในฐานะ "covered call" พวกเขากำลังผูกมัดที่จะขายหุ้นที่ $182.50 เมื่อพิจารณาว่าผู้ขาย call จะได้รับค่าพรีเมียมด้วย นั่นจะทำให้ผลตอบแทนรวม (ไม่รวมเงินปันผล หากมี) อยู่ที่ 8.65% หากหุ้นถูกเรียกคืนในวันที่หมดอายุ 8 พฤษภาคม (ก่อนค่าธรรมเนียมของโบรกเกอร์) แน่นอนว่าอาจมี upside ที่อาจถูกทิ้งไว้หากหุ้น ALB พุ่งสูงขึ้นอย่างมาก ซึ่งเป็นเหตุผลว่าทำไมการดูประวัติการซื้อขายย้อนหลังสิบสองเดือนสำหรับ Albemarle Corp. รวมถึงการศึกษาปัจจัยพื้นฐานทางธุรกิจจึงมีความสำคัญ ด้านล่างนี้เป็นแผนภูมิแสดงประวัติการซื้อขายย้อนหลังสิบสองเดือนของ ALB โดยเน้นราคาใช้สิทธิ $182.50 เป็นสีแดง:
เมื่อพิจารณาจากข้อเท็จจริงที่ว่าราคาใช้สิทธิ $182.50 แสดงถึงส่วนต่างโดยประมาณ 1% เหนือราคาซื้อขายปัจจุบันของหุ้น (กล่าวคือ อยู่ out-of-the-money ด้วยเปอร์เซ็นต์นั้น) จึงมีความเป็นไปได้ที่สัญญา covered call จะหมดอายุโดยไม่มีมูลค่า ในกรณีนั้น นักลงทุนจะเก็บทั้งหุ้นและค่าพรีเมียมที่ได้รับ ข้อมูลการวิเคราะห์ปัจจุบัน (รวมถึง greeks และ implied greeks) ชี้ให้เห็นว่าโอกาสที่จะเกิดเหตุการณ์นั้นคือ 47% บนเว็บไซต์ของเราภายใต้หน้ารายละเอียดสัญญาสำหรับสัญญานี้ Stock Options Channel จะติดตามโอกาสเหล่านั้นเมื่อเวลาผ่านไปเพื่อดูว่ามีการเปลี่ยนแปลงอย่างไร และเผยแพร่แผนภูมิของตัวเลขเหล่านั้น (ประวัติการซื้อขายของสัญญา option จะถูกแสดงในแผนภูมิด้วย) หากสัญญา covered call หมดอายุโดยไม่มีมูลค่า ค่าพรีเมียมจะแสดงถึงการเพิ่มผลตอบแทนพิเศษ 7.82% ให้กับนักลงทุน หรือ 66.36% ต่อปี ซึ่งเราเรียกว่า YieldBoost
ความผันผวนโดยนัยในตัวอย่างสัญญา put คือ 67% ในขณะที่ความผันผวนโดยนัยในตัวอย่างสัญญา call คือ 68%
ในขณะเดียวกัน เราคำนวณความผันผวนย้อนหลังสิบสองเดือนจริง (โดยพิจารณาจากค่าปิดการซื้อขาย 251 วันล่าสุด รวมถึงราคาปัจจุบันที่ $181.00) คือ 65% สำหรับแนวคิดสัญญา put และ call option เพิ่มเติมที่คุ้มค่าแก่การพิจารณา โปรดเยี่ยมชม StockOptionsChannel.com
Top YieldBoost Calls of the S&P 500 »
ดูเพิ่มเติม:
Analyst Least Favorites Institutional Holders of RARX
Utilities Stocks Hedge Funds Are Selling
ความคิดเห็นและความคิดเห็นที่แสดงไว้ในที่นี้เป็นความคิดเห็นและความคิดเห็นของผู้เขียน และไม่จำเป็นต้องสะท้อนความคิดเห็นของ Nasdaq, Inc.