3 Kablosuz Hisse Senedi, Zor Zamanlara Rağmen Sektör Gücünden Faydalanmaya Hazır

Motorola Solutions, Inc. (MSI), Ubiquiti Inc. (UI) ve Nokia (NOK) şirketleri, IoT yayılımı, fiber yoğunlaşması ve bulut hizmetlerine geçiş gibi sağlam büyüme dinamiklerinden faydalanma olasılığı yüksek.
Sektör Açıklaması
Zacks Kablosuz Ekipman endüstrisi, ölçeklenebilir modüler platformlar aracılığıyla kablosuz ses ve veri iletişimi için çeşitli ağ çözümleri, kablosuz telekomünikasyon ürünleri ve ilgili hizmetler sunan şirketleri içerir. Ürün portföyü, kablosuz ses ve veri iletişimi için entegre devre cihazları (çip) ve yazılım sistemi, analog ve dijital iki yönlü radyo, uydulu telekomünikasyon, kablosuz ağ ve sinyal işleme ve uçtan uca kurumsal mobilite çözümleri içerir. Şirketler ayrıca yönlendirme, anahtarlama ve güvenlik ürünleri, video gözetleme ve makine-makine iletişimi bileşenleri gibi VPN cihazlarını güvence altına alan, sızma tespitini etkinleştiren ve veri hırsızlığını önleyen geniş bir yelpazede hizmetler de sağlar. Bazı şirketler, savunma endüstrisine elektronik harp, aviyonik, robotik, gelişmiş iletişimler ve deniz sistemleri bile sağlar.
Geleceği Şekillendirenler Neler?
Hızlı Ölçeklenme: Operatörlerin ses, video ve veri iletişimi gibi iletişimi tek bir ağda birleştirmeye yönelik birleşik veya çok amaçlı ağ yapılarına doğru ilerlemesiyle birlikte, sektör giderek daha fazla çözüm geliştirerek kablolu ve kablosuz ağ entegrasyonunu desteklemektedir. Bu yatırımlar, genişbant rekabeti desteklemek ve uzun vadede kırsal kapsama ve kablosuz yoğunlaşmayı iyileştirmek için hizmet teslimat maliyetlerini yeterince desteklemeye yardımcı olacaktır. Sektör oyuncuları, kullanıcıların kolaylaştırılmış yazılım programlama arayüzleri ile geniş bir uygulama ve cihaz yelpazesine kolayca ölçeklenebilen iletişim işlevselliği sağlamaktadır. Şirketler, teslimat ve maliyet performans bozulması olmadan yüksek kullanıcı hacimlerini destekler ve maliyet etkin bir şekilde performans bozulmasını ortadan kaldırır.
Kapsamlı Hizmet Portföyü: Endüstrinin çoğunluğu, mobil işgücü için artan verimlilik ve güvenlik ile işletmelerini çalıştırmak için kritik iletişim altyapısı, cihazlar, aksesuarlar, yazılım ve hizmetler sağlayan misyon kritik iletişim altyapısı, cihazlar, aksesuarlar, yazılım ve hizmetler sunan şirketleri içerir. Bu sistemler, ek cihaz satışları, yazılım yükseltmeleri, altyapı iyileştirmeleri ve genişletmeleri, ayrıca bu karmaşık ağları ve çözümleri sürdürmek, izlemek ve yönetmek için ek hizmetlere olan talebi yönlendirmektedir. Kapsamlı hizmetler yelpazesi, sürekli kritik iletişim operasyonları için devamlılığı ve riskleri azaltır.
Kar Marjlarının Erozyonu: Daha yüksek altyapı yatırımlarının uzun vadede hizmet teslimat maliyetlerini genişbant rekabetini ve kablosuz yoğunlaşmayı desteklemek için azaltmaya yardımcı olması bekçi olsa da, kısa vadeli karlılık büyük ölçüde tehlikeye atılmıştır. Marginalite, ilk nesil 5G ürünlerinin yüksek maliyeti, Çin, Orta Doğu savaşının ve ham petrol fiyatlarındaki dalgalanmalar nedeniyle karlılık zorlukları ve MSI, UI, NOK gibi şirketlerin karlılığını etkileyecektir. Çip kıtlığı (hala daha az ölçüde) ve tarif savaşlarından kaynaklanan tedarik zinciri aksamaları (temel fiber malzemelerinin kıtlığına yol açan) ve diğer hammadde eksikliğine yol açan jeopolitik huzursuzluk nedeniyle yeni genişbant ağlarının genişletilmesi ve devreye alınması beklenmektedir. Temel bileşenler için uzatılmış teslim süreleri ayrıca teslimat programını etkileyebilir ve üretim maliyetlerini artırabilir. Zorlu bir makroekonomik ortam ve değişken piyasa koşulları nedeniyle müşteri envanter seviyelerindeki yüksek seviyeler, şirketler için bir başka engeldir.
5G, Fiber ve Bulut ile Desteklenen Talep Odaklı İşletmeler: Üstün performans standartlarını korumak için sürekli olarak ağ ayarı ve optimizasyon gereklidir, bu da son teknoloji kablosuz ürünler ve hizmetlere olan talebi yaratır. Ayrıca, 5G'nin daha hızlı bir şekilde devreye alınması, telekomünikasyon sektörünün ölçeklenebilirliğini, güvenliğini ve evrensel mobiliteyi artıracak ve IoT'nin yaygın yayılımını teşvik edecektir. 4G LTE ve 5G kablosuz standartlarını desteklemek ve kablolu bağlantıları da dahil olmak üzere fiber optik ağların genişletilmesi, bir rüzgar gibidir. Sektör oyuncuları, ölçek ekonomisi ağ işletim modelinden talep odaklı operasyonlara sorunsuz bir şekilde geçiş yapmalarına ve 5G'ye kolay programlanabilirlik ve esnek otomasyon yoluyla istikrarlı altyapı yatırımlarıyla desteklenerek 5G'ye sorunsuz bir şekilde geçiş yapmalarına olanak tanımaktadır. Bulut ağ çözümlerinin üstel büyümesi, daha da fazla depolama ve sanal bir düzlemde hesaplama ile sonuçlanmaktadır. Hem tüketiciler hem de işletmeler ağı kullandıkça, kaliteli ağ ekipmanına yönelik büyük bir talep bulunmaktadır.
Zacks Sektör Sıralaması, Güçlü Trendleri Gösteriyor
Zacks Kablosuz Ekipman endüstrisi, daha geniş Zacks Bilgisayar ve Teknoloji sektörünün içinde yer almaktadır. Zacks Sektör Sıralaması #44'ü taşır, bu da 250'den fazla Zacks endüstrisinin en iyi %18'inde olduğu anlamına gelir.
Grup için Zacks Sektör Sıralaması, tüm üye hisselerin Zacks Sıralaması ortalamasıdır ve parlak beklentileri gösterir. Araştırmalarımıza göre, Zacks sıralaması en iyi %50'lik endüstriler, en kötü %50'lik endüstrilere 2'ye 1 oranında üstün performans gösterir.
Pazar tabanına dayalı güçlü bir görünümün temelinde yatan birkaç kablosuz ekipman hissesini incelemeden önce, Zacks sıralaması ve değerleme görüntüsüne bakalım.
Endüstri, S&P 500 kompozitini ve daha geniş Zacks Bilgisayar ve Teknoloji sektörünü son bir yılda aşmıştır.
Endüstri, bu dönemde %73'lük bir artışla karşılaştırıldığında S&P 500 ve sektörün %33,9%'luk ve %49,4%'lük büyümesiyle karşılaştırıldığında büyümüştür.
Bir Yıllık IBM Hisse Performansı
Endüstrinin Mevcut Değerlemesi
Son 12 aylık Enterprise Value-to EBITDA (EV/EBITDA) oranına göre, en uygun değerleme çarpanı olan telekomünikasyon hisseleri için, endüstri şu anda 32,77X ile işlem yapmaktadır, S&P 500'ün 17,16X'ine kıyasla. Ayrıca, son 12 aylık EV/EBITDA oranında sektörün 17,24X'ine göre işlem yapmaktadır.
Son beş yılda endüstri, 35,87X'ten 6,51X'e ve ortalamanın 18,73X'ine kadar işlem yapmıştır, aşağıda gösterilen grafik gibi.
Son 12 Aylık Enterprise Value-to EBITDA Oranı
3 Kablosuz Ekipman Hissesi Alınacak
Motorola: Chicago, IL'de bulunan Motorola, şerit okuma, kablosuz altyapı ekipmanı ve hükümet iletişimi alanlarında güçlü bir pazar konumuna sahip önde gelen bir iletişim ekipmanı üreticisidir. Dünyanın dört bir yanındaki kritik iletişim ürünleri ve hizmetleri sağlayan önde gelen bir sağlayıcı olarak, şirket bu niş pazarda istikrarlı bir gelir akışı sağlamıştır. Diğer ekosistem oyuncularıyla stratejik ittifaklar kurarak kamu güvenliği alanındaki konumunu güçlendirmeye niyetlidir. Motorola, video güvenlik ürünleri ve hizmetlerine yönelik güçlü bir talep görmekte ve bu büyüme momentumunu, çeşitli bir portföy ile sürdürmek için iyi konumlandırılmıştır. Hisse %8,9'luk bir artışla son bir yılda artmıştır. Mevcut yıl için kazanç tahmini, 2025'in Nisan ayından bu yana %6 artırılmıştır. Zacks Rank #2 (Al) olan bu şirket, uzun vadeli bir kazanç büyüme beklentisine sahiptir: %9,4.
Fiyat ve Konsensüs: MSI
Ubiquiti: New York merkezli Ubiquiti, hizmet sağlayıcılar ve işletmeler için kapsamlı bir ağ ürünleri ve çözümler portföyü sunmaktadır. Şirket, hızlı ürün desteği ve bilgi yayılımı için kendi kendini sürdürdüren bir mekanizma kullanan, operasyonel maliyetleri azaltmaya yönelik bir ağ iletişim platformuna sahiptir. Ubiquiti, gelişmekte olan ve gelişmiş ekonomilerde önemli büyüme fırsatlarından yararlanmayı amaçlamaktadır. Bu, gelişmekte olan ülkelerin dünyayla bağlantı kurmak için kablosuz ağ altyapısını benimsemesi ve gelişmiş ekonomilerin bant genişliği açığını kapatma çabalarıyla ilgilidir. Hisse %198,7'lik bir artışla son bir yılda artmıştır. Mevcut mali yılı ve gelecek mali yılı için kazanç tahmini, 2025'in Nisan ayından bu yana sırasıyla %55,3%'lük ve %50,5%'lik artırılmıştır. Ubiquiti, Zacks Rank #1 (Güçlü Al) özelliğine sahiptir.
Fiyat ve Konsensüs: UI
Nokia: Finlandiya merkezli Nokia, gelişmiş 5G teknolojilerinin geliştirilmesinde önde gelen bir oyuncu ve çeşitli sektörlerde 5G kullanım durumlarının ön saflarında yer almaktadır. Şirket, önemli altyapı yatırımları yoluyla güçlü bir yenilik temeli kurmuştur. Bu, 8.000'den fazla patent ailesinin 5G teknolojisi için "kritik" olarak kabul edildiği 26.000'den fazla patent ailesi içeren etkileyici bir portföy kurmasına yol açmıştır. Nokia, güçlü uçtan uca portföyü sayesinde devam eden teknoloji döngüsü için iyi konumlandırılmıştır. Zacks Rank #2 olan bu şirket, uzun vadeli bir kazanç büyüme beklentisine sahiptir: %7,5. Hisse %88,4'lük bir artışla son bir yılda artmıştır.
Fiyat ve Konsensüs: NOK
Radikal Yeni Teknoloji Yatırımcılar İçin Büyük Kazançlar Getirebilir
Kuantum bilişim, bir sonraki teknolojik devrim ve yapay zekadan bile daha gelişmiş olabilir.
Bazı insanların teknolojinin yıllar sonrasına kadar uzakta olduğuna inanmasıyla birlikte, teknoloji zaten mevcut ve hızla ilerlemektedir. Microsoft, Google, Amazon, Oracle ve hatta Meta ve Tesla gibi büyük hiper ölçeklendiriciler, kuantum bilişimi altyapılarına entegre etmeye çalışmaktadır.
Senior Hisse Stratejisti Kevin Cook, Beyond AI: Computing Gücündeki Kuantum Zıplaması raporunda 7 dikkatlice seçilmiş hisse senedini ortaya koymaktadır.
Kevin, 2016'da NVIDIA'nın muazzam potansiyelini erken uzmanlardan biri olarak tanıttı. Şimdi, kuantum bilişim üstünlüğündeki "bir sonraki büyük şey"i belirlemiştir. Bugün, portföyünüzü bu fırsatta konumlandırma şansına sahipsiniz.
Üstteki 7 dikkatlice seçilmiş hisse senedini görün: Motorola Solutions, Inc. (MSI) : Ücretsiz Hisse Analizi Raporu
Nokia Corporation (NOK) : Ücretsiz Hisse Analizi Raporu
Ubiquiti Inc. (UI) : Ücretsiz Hisse Analizi Raporu
Bu makale orijinal olarak Zacks Investment Research (zacks.com) tarafından yayınlanmıştır.
Görüşler ve görüşler yazarın görüşleridir ve Nasdaq, Inc. tarafından yansıtmayabilir.