State Street'in SPLB ETF'inin Kurumsal Tahvil Odaklılığı, iShares TLT'nin ABD Hazinelerine Karşı Daha İyi Bir Seçenek mi?

Ana Noktalar

SPLB, TLT'den daha düşük bir gider oranı ücretlendirir ve daha yüksek bir getiri sunar.

SPLB, geçen yıl ve beş yıllık dönemlerde TLT'yi geride bırakarak daha hafif bir düşüş yaşadı.

TLT yalnızca ABD Hazine tahvillerini içerirken, SPLB 3.000'den fazla ihraçta uzun vadeli ABD kurumsal tahvillerine maruz kalma imkanı sunar.

• Beğendiğimiz 10 hisse senedi SPDR Series Trust - State Street SPDR Portfolio Long Termorate Bond ETF'ten daha iyi ›

iShares 20+ Year Treasury Bond ETF (NASDAQ:TLT) ve State Street SPDR Portfolio Long Term Corporate Bond ETF (NYSEMKT:SPLB), temel tahvil maruziyeti açısından en çok farklılık gösterir; TLT ABD Hazinelerine odaklanırken, SPLB uzun vadeli yatırım sınıfı kurumsal tahvilleri hedefler ve aynı zamanda maliyet ve son performans açısından da farklılık gösterir.

Hem TLT hem de SPLB, yatırımcılara uzun vadeli tahvillere hedeflenmiş maruz kalma imkanı sunmayı amaçlar, ancak portföyleri farklılık gösterir. TLT, ABD devlet borçlarına yönelik saf bir oyundur, oysa SPLB, uzun vadeli kurumsal tahvillerden oluşan geniş bir sepet içerir. Bu karşılaştırma, farklı yaklaşımlarının maliyet, getiri, risk ve getiri açısından nasıl sonuçlandığını vurgulamaktadır.

Anlık Görüntü (maliyet ve boyut)

| Metrik | TLT | SPLB | |---|---|---| | İhraççı | iShares | SPDR | | Gider oranı | %0,15 | %0,04 | | 1 yıllık getiri (15 Nisan 2026 itibarıyla) | %4,0 | %8,8 | | Temettü verimi | %4,5 | %5,4 | | Beta | 0,55 | 0,67 | | AUM | 42,6 milyar $ | 1,3 milyar $ |

Beta, S&P 500'e göre fiyat volatilitesini ölçer; beta, beş yıllık aylık getirilerden hesaplanır. 1 yıllık getiri, son 12 aydaki toplam getiriyi temsil eder.

SPLB, ücretler açısından daha uygun görünüyor; TLT'nin %0,15'ine kıyasla yalnızca %0,04 ücret alıyor ve ayrıca %4,5'e kıyasla %5,4 ile daha yüksek bir getiri sunuyor, bu da daha düşük maliyetlerle daha yüksek ödeme arayan gelir odaklı yatırımcılar için cazip olabilir.

Performans ve risk karşılaştırması

| Metrik | TLT | SPLB | |---|---|---| | Maksimum düşüş (5 yıl) | -%43,70 | -%34,49 | | 5 yıl boyunca 1.000 $'ın büyümesi | 735 $ | 926 $ |

İçerik

SPLB, Amazon.com Unsecured 03/76 6.05 0.52%, Anheuser Busch Company Guar 02/46 4.9 0.37% ve CVS Health Corp Unsecured 03/48 5.05 0.34% gibi ihraççıları kapsayan 3.000'den fazla uzun vadeli, yatırım sınıfı ABD kurumsal tahvilinden oluşan çeşitlendirilmiş bir havuzu takip eder. Piyasada 17 yılı aşkın süredir bulunan SPLB, en az 10 yıl vadeye sahip ve kaldıraç veya döviz kuru riskten korunma gibi tuhaflıkları olmayan geniş kurumsal tahvil maruziyeti için tasarlanmıştır.

Buna karşılık TLT, yalnızca 20 yıldan uzun vadelere sahip ABD Hazine tahvillerine odaklanmıştır; bunlar arasında Treasury Bond 08/15/2053 4.62%, Treasury Bond 11/15/2053 4.60% ve Treasury Bond 08/15/2051 4.59% gibi önde gelen holdingler bulunmaktadır. Bu yalnızca devlete ait yaklaşım, getiri veya kurumsal riskten ziyade kredi güvenliğini önceliklendirenler için cazip olabilir.

ETF yatırımı konusunda daha fazla rehberlik için şu bağlantıdaki tam kılavuza göz atın.

Yatırımcılar İçin Anlamı

Hem iShares 20+ Year Treasury Bond ETF (TLT) hem de State Street SPDR Portfolio Long Term Corporate Bond ETF (SPLB), uzun vadeli gelir için tasarlanmıştır. Hangisine yatırım yapılacağına karar verirken, seçim bireysel hedeflerinize bağlıdır.

TLT, sermaye korumasını önceliklendiren yatırımcılar içindir. ETF'nin ABD Hazine tahvillerine odaklanması göz önüne alındığında maksimum güvenlik sunar. Fonun 42,6 milyar dolarlık önemli varlık yönetimi, yüksek likidite de sağlar. Ancak TLT büyük kazançlar sağlamayacaktır ve daha yüksek gider oranı ile daha düşük bir yıllık getirisi, gelir arayanlar için SPLB'nin daha iyi bir seçim olduğunu göstermektedir.

SPLB, daha yüksek temettü verimi ve bir yıllık getirisi ile gösterildiği gibi, geniş bir yatırım sınıfı ABD kurumsal tahvil yelpazesine odaklanarak daha fazla gelir sağlar. Ayrıca düşük bir gider oranına sahiptir, bu da onu bir tahvil fonu için harika bir seçim haline getirir. Dezavantajı, kurumsal tahvillerin ABD Hazinelerine yatırım yapmaktan daha riskli olmasıdır.

Her iki ETF'yi de satın almak iyi bir stratejidir. TLT, yatırımcılara piyasa düşüşlerine karşı bir korunma sağlar, SPLB ise sağlam gelir sunar.

SPDR Series Trust - State Street SPDR Portfolio Long Termorate Bond ETF hissesini şimdi satın almalı mısınız?

SPDR Series Trust - State Street SPDR Portfolio Long Termorate Bond ETF hissesini satın almadan önce şunu göz önünde bulundurun:

Motley Fool Stock Advisor analist ekibi, yatırımcıların şimdi alabileceği en iyi 10 hisse senedini belirledi… ve SPDR Series Trust - State Street SPDR Portfolio Long Termorate Bond ETF bunlardan biri değildi. Listeye giren 10 hisse senedi, önümüzdeki yıllarda devasa getiriler sağlayabilir.

Netflix bu listeye 17 Aralık 2004'te girdiğinde… o zamanlar tavsiyemiz üzerine 1.000 $ yatırdıysanız, 524.786 $ olurdu! Ya da Nvidia bu listeye 15 Nisan 2005'te girdiğinde… o zamanlar tavsiyemiz üzerine 1.000 $ yatırdıysanız, 1.236.406 $ olurdu!

Şimdi, Stock Advisor'ın toplam ortalama getirisinin %994 olduğunu belirtmekte fayda var — S&P 500'ün %199'una kıyasla piyasayı ezici bir üstünlükle geride bırakıyor. Stock Advisor ile sunulan en son ilk 10 listesini kaçırmayın ve bireysel yatırımcılar tarafından bireysel yatırımcılar için oluşturulmuş bir yatırım topluluğuna katılın.

Stock Advisor getirileri 19 Nisan 2026 itibarıyla. *

Robert Izquierdo, bahsedilen hisse senetlerinin hiçbirinde pozisyona sahip değildir. The Motley Fool, bahsedilen hisse senetlerinin hiçbirinde pozisyona sahip değildir. The Motley Fool bir açıklama politikasına sahiptir.

Burada ifade edilen görüşler ve düşünceler yazarın görüş ve düşünceleridir ve Nasdaq, Inc.'in görüş ve düşüncelerini yansıtmayabilir.