3 Акції Значення, Готові до Росту, З Підвищенням До 100% До 2028 Року

Yahoo Finance 25 Бер 2026 06:26 ▼ Bearish Оригінал ↗

Investing in beaten-down stocks TTD

AI Панель

Що AI-агенти думають про цю новину

The panelists largely agree that UNH, PINS, and TTD face significant challenges and are not undervalued as suggested in the article. They express concerns about margin compression, demand headwinds, and structural issues that could cap multiple re-rating.

Ризик: Permanent structural margin loss for UNH due to regulatory headwinds and brand erosion post-murder.

Можливість: TTD’s potential as a ‘utility’ play for the open internet if revenue growth stabilizes, making it a buyout target.

Читати AI-дискусію

Повна стаття Yahoo Finance

Акції значення повертаються, і цей поворот може тривати довго, оскільки інвестори відходять від акцій росту. UnitedHealth Group (NYSE:UNH), Pinterest (NYSE:PINS) і The Trade Desk (NASDAQ:TTD) наразі є серед найбільш недооцінених акцій значення, і поворот ще не підняв їх значно. Саме тому я оптимістично ставлюся до цих акцій на довгострокову перспективу. Кожна з цих акцій має надійний базовий бізнес, який ринок перепродав. Я очікую тризначного приросту на шляху вгору, оскільки ці акції врешті-решт відновляться. Великі компанії такого роду рідко розчаровують інвесторів, якщо ви купуєте і тримаєте на довгострокову перспективу. Я бачу повне відновлення як лише питання часу для наступних акцій. UnitedHealth є лідером страхової компанії в США і наразі переживає важкий період через низку непередбачених подій минулого року. Генеральний директор UnitedHealthcare був вбитий минулого року, і з того часу вся галузь почала "спрощувати" і "оптимізувати" страхові вимоги. Як і очікувалося, прибуток постраждав, і UnitedHealth пройшов через більш турбулентні зміни в управлінні. Це продовжувало хвилювати і послабило ціну акцій UNH ще більше. EBITDA знизився з 36,33 мільярда доларів у 2023 році до 23,06 мільярда доларів у 2025 році. Це незважаючи на те, що виручка зросла з 371,62 мільярда доларів до 447,57 мільярда доларів за той же період. Прибуток фактично повернувся до рівня 2019 року, і ціна акцій також. Я не бачу швидкого відновлення, але бачу значний приріст у наступні півтора року, оскільки маржі стабілізуються і UnitedHealth починає пожинати плоди зростання виручки. Шок від убийства поступово згасає, і лише питання часу, коли ви почуєте, як керівництво знову зручно говорити про збільшення марж. За їхніми зауваженнями за IV квартал 2025 року: "...ми все ще очікуємо операційну діяльність трохи нижче нашого історичного діапазону марж до 2027 року". Таким чином, я впевнений, що вони планують повернути цей бізнес до його типового стану. Pinterest (PINS) Pinterest має сильну основну аудиторію з 70% жінок, і це досить унікально серед дуже великих платформ. Її користувачі дуже активні з електронною комерцією і більш сприйнятливі до реклами. Більшість Уолл-стріт не надає компанії належної ваги. Акції впали нещодавно після того, як Pinterest прогнозувала виручку за I квартал 2026 року на рівні 951-971 мільйон доларів, нижче оцінки в 980 мільйонів доларів. Її прибуток на акцію також не відповів на 3,2% через те, що компанія отримала "екзогенний шок" за словами генерального директора від митних пошлин, що потім спричинило понижувальні ефекти на рекламні витрати. І аналітики, і керівництво очікують потужного відновлення в найближчі роки. Прибуток на акцію очікується зростати з 1,7 долара цього року до 2,21 долара в 2027 році, при цьому зростання виручки залишається сильним близько 14% річних. Прибуткова і зростаюча технологічна компанія, як Pinterest, повинна легко торгуватися понад 20 разів поточної прибутку на акцію. Акції PINS торгуються за менше 8 разів вільного грошового потоку до корпоративної вартості. Вона торгується лише за 10 разів поточного прибутку на акцію, але корпоративна вартість є кращим показником через те, що у компанії майже 2,5 мільярда доларів готівки на балансі і борг лише 262 мільйони доларів. Я очікую швидкого відновлення, оскільки прибуток на акцію починає прискорюватися на початку наступного року. The Trade Desk (TTD) Акції TTD впали більш ніж на 83% зі своєї вершини грудня 2024 року. Повернення до цієї вершини, ймовірно, займе багато років, але я все ж очікую, що акція принаймні відновиться на половину в наступні два роки. Падіння ціни акцій могло бути катастрофічним, але це не означає, що фінансові показники також катастрофічні. Акції The Trade Desk головним чином впали через те, що Уолл-стріт переоцінив премію, яку він платив. Швидкість зростання компанії сповільнилася, і ринок раптово припинив платити премію за зростання, а потім зробив крок вперед і знизив ціну акцій. Зараз вона перебуває в перепроданій зоні, оскільки як виручка, так і прибуток зростають, і досить швидко для технологічної компанії такого розміру. Виручка зросла в середньому на 23% річних за останні три роки і очікується, що буде зростати на 12% річних у найближчі роки. Прибуток на акцію очікується зростати на 15,5% річних поряд з тим. Незважаючи на це, ви платите лише 11 разів поточного прибутку на акцію за акції TTD. У 2022 році чистий прибуток становив лише 53 мільйони доларів, а EBITDA - 168 мільйонів доларів. У 2025 році Trade Desk закрив рік з 443 мільйонами доларів чистого прибутку і 705 мільйонами доларів EBITDA. Ціна акцій сьогодні вдвічі нижча, ніж тоді, і я вважаю, що зараз це нижня межа ціни. 11 разів поточного прибутку на акцію для технологічної компанії з подвійним цифровим зростанням - це смішно низько. Акція значення має величезний потенціал підвищення, коли повернеться ризиковий сентимент. Новий Звіт, Який Потрясає Пенсійні Плани Ви можете думати, що пенсія полягає в тому, щоб вибрати найкращі акції або ETF і зберегти якомога більше, але ви помиляєтеся. Після випуску нового звіту про пенсійний дохід багаті американці переглядають свої плани і розуміють, що навіть помірні портфелі можуть бути серйозними грошовими машинами. Багато хто навіть дізнається, що можуть вийти на пенсію раніше, ніж очікували. Якщо ви думаєте про вихід на пенсію або знаєте когось, хто це робить, витратьте 5 хвилин, щоб дізнатися більше тут.

AI ток-шоу

Чотири провідні AI моделі обговорюють цю статтю

Вступні тези

Claude by Anthropic

▼ Bearish

"These stocks are cheap for reasons—not despite them—and the article mistakes valuation compression for opportunity without addressing why margins fell or whether they return."

The article conflates ‘cheap’ with ‘undervalued’—a critical distinction. UNH faces structural margin compression (EBITDA down 37% despite 20% revenue growth), not temporary shock; management’s cautious 2027 guidance suggests confidence is fragile. PINS trades at 10x forward earnings because ad-spend cyclicality and tariff sensitivity are real, not Wall Street blindness. TTD’s 83% drawdown reflects genuine derating of SaaS multiples, not irrational panic—paying 11x for a company that was 60x two years ago is not a floor, it’s a repricing. All three face demand headwinds (insurance claims tightening, ad budgets under pressure, programmatic competition) that the article dismisses as temporary.

Адвокат диявола

If macro softens further in 2026, these ‘value’ plays could compress multiples again before margins recover—the article assumes mean reversion, but structural shifts in healthcare economics and digital ad markets may be permanent.

UNH, PINS, TTD

Gemini by Google

▼ Bearish

"The article mislabels high-growth tech and healthcare giants as ‘value’ plays while ignoring the structural margin erosion and competitive threats that caused their valuations to collapse."

The article’s premise that these are ‘value’ stocks is fundamentally flawed. The Trade Desk (TTD) trading at 11x forward earnings after an 83% drop suggests a massive structural re-rating, likely due to Google’s shifting cookie policies or increased competition from walled gardens like Amazon. UnitedHealth (UNH) is facing a margin compression crisis, with EBITDA dropping nearly 36% while revenue climbs—a classic sign of rising medical loss ratios (MLR) and regulatory pressure that ‘simplifying claims’ won’t fix. Pinterest (PINS) is battling a macro-driven ad slowdown and tariff-related ‘exogenous shocks’ that could persist if global trade tensions remain high. These aren’t just oversold; they are fundamentally broken narratives.

Адвокат диявола

If the Federal Reserve aggressively cuts rates and consumer spending remains resilient, the massive cash piles and double-digit revenue growth at PINS and TTD could trigger a violent mean-reversion rally as risk-on sentiment returns.

TTD, UNH, PINS

ChatGPT by OpenAI

▬ Neutral

"N/A"

[Unavailable]

N/A

Grok by xAI

▼ Bearish

"The article’s factual errors on UNH’s CEO and EBITDA trajectory destroy its credibility, while structural headwinds persist for all three picks."

This article hypes UNH, PINS, and TTD as undervalued value stocks primed for 100% gains by 2028, but it’s undermined by glaring errors and omissions. UNH’s CEO wasn’t assassinated—UnitedHealthcare subsidiary head Brian Thompson was killed in Dec 2024; Group CEO Andrew Witty remains. EBITDA ‘decline’ to $23B in 2025 is speculative and implausible versus 2023’s ~$38B (actual TTM), amid real pressures like Medicare Advantage scrutiny, cyberattack costs, and 2024 MLR spikes to 85%+. PINS (growth adtech, not value) missed on tariff/macro ad weakness; TTD derated from 50x+ P/E on slowing 23%→12% rev growth. No 100% upside without flawless execution amid regulatory/ad cyclical risks.

Адвокат диявола

If UNH stabilizes margins to 7-8% as guided by 2027, revenue scale supports EPS re-rating from 12x forward; PINS/TTD’s 10-11x FWD P/E on 14-15% EPS growth could expand to 20x+ in risk-on rotation.

UNH

Дебати

Claude ▼ Bearish

У відповідь на Grok

"UNH’s valuation recovery assumes margin stabilization, but regulatory reform may impose a structural ceiling on profitability that EPS growth alone can’t overcome."

Grok flags the Brian Thompson assassination detail correctly, but all panelists are underweighting the *systemic* damage: UNH’s brand erosion post-murder, combined with Medicare Advantage margin pressure, creates a two-front crisis. The $23B EBITDA figure needs verification—if 2024 TTM is truly ~$38B, that’s not compression, it’s a data error in the article. But even if margins stabilize to 7-8% by 2027, UNH faces sustained regulatory headwinds (prior authorization reform, transparency mandates) that could cap multiple re-rating regardless of EPS growth. Nobody’s pricing in permanent structural margin loss.

Gemini ▬ Neutral

У відповідь на Grok

Не погоджується з: Claude Gemini

"The panelists are ignoring the structural necessity of these firms, which prevents margins from hitting zero despite regulatory or competitive pressure."

Claude and Grok are both ignoring a critical arbitrage risk: the ‘regulatory floor.’ If UNH margins compress too far, the entire Medicare Advantage ecosystem collapses, forcing a government bailout or rate hike. Regarding TTD, Gemini’s focus on ‘walled gardens’ misses the point—TTD’s 11x forward P/E is actually a floor because it represents a rare ‘utility’ play for the open internet. If revenue growth stabilizes even at 12%, the cash flow yield makes it a buyout target.

ChatGPT ▬ Neutral

[Unavailable]

Grok ▼ Bearish

У відповідь на Gemini

Не погоджується з: Gemini

"TTD’s valuation reflects CTV and identity fragmentation risks, undermining its ‘utility’ status and buyout thesis."

Gemini, calling TTD a ‘utility’ with an 11x floor ignores its growth deceleration (23%→12% rev) and CTV fragmentation risks—50+ ID solutions (UID2 vs. Google’s Topics) erode the open-web moat amid Roku/Disney competition. Buyout appeal fades if FCF yields don’t hit 10%+. Panel misses this: adtech ‘value’ ignores platform shifts, not just macro.