Пекін витрачає 120 мільярдів доларів, щоб контролювати критичні мінерали у всьому світі

Китай інвестував понад 120 мільярдів доларів у зарубіжні проекти з видобутку та переробки мінералів з 2023 року, повідомляє австралійський аналітичний центр Climate Energy Finance (CEF). Ці інвестиції в основному були спрямовані на літій, мідь, нікель і рідкоземельні елементи, критичні мінерали, необхідні для чистої енергетики та технологій декарбонізації. Однак, хоча ці інвестиції сприяли розвитку чистих енергетичних галузей у країнах, що розвиваються, вони викликали серйозні занепокоєння, зокрема ризики боргу.
Китайські компанії агресивно інвестують у переробку ресурсів за кордоном та інфраструктуру, таку як порти, залізниці та енергетична інфраструктура, забезпечуючи довгостроковий доступ до ресурсів і контролюючи ключові ланцюги поставок, одночасно зменшуючи залежність Китаю від традиційних постачальників. Китай є світовим лідером у переробці ключових мінералів для чистої енергетики, включаючи 90% рафінування рідкоземельних елементів, 90% компонентів акумуляторів і 60% переробки літію.
Китай має особливо сильну присутність у секторі мінералів Африки. У 2023 році CMOC Group, у партнерстві з Contemporary Amperex Technology Co. Ltd. (CATL), найбільшим у світі виробником акумуляторів для електромобілів, завершила перший етап проекту Кісанфу з видобутку кобальту в Демократичній Республіці Конго (ДРК), одного з проектів з найвищим вмістом міді та кобальту у світі. CMOC Group Limited (раніше China Molybdenum) вперше закріпилася в ДРК після придбання контрольної частки гірничодобувного підприємства Tenke Fungurume Mine (TFM) від Freeport-McMoRan (NYSE:FCX) у 2016 році. У 2025 році CMOC досягла рекордного рівня видобутку кобальту приблизно 117 549 тонн і встановила цільовий показник виробництва кобальту в 100 000–120 000 тонн у 2026 році. CMOC також швидко нарощує виробництво міді, орієнтуючись на 760 000–820 000 тонн у 2026 році. Ці два високосортні гірничодобувні підприємства з міді та кобальту допомогли встановити CMOC Group як найбільшого у світі виробника кобальту та міді, перевершивши Glencore.
У 2023 році Zhejiang Huayou Cobalt запустила завод з переробки літію вартістю 300 мільйонів доларів на руднику Аркадія в Зімбабве. Цей завод, яким керує дочірня компанія Huayou Cobalt Prospect Lithium Zimbabwe, може переробляти 4,5 мільйона метричних тонн руди літію щорічно, виробляючи приблизно 450 000 метричних тонн концентрованого літію. Після успіху початкового концентратора Huayou Cobalt розширила свою діяльність у Зімбабве, запустивши у 2025 році другий завод вартістю 400 мільйонів доларів на території Аркадія, призначений для виробництва літійсульфату, проміжного продукту для виробництва акумуляторів. Очікується, що на цьому новому підприємстві щорічно вироблятиметься понад 50 000 метричних тонн літійсульфату.
Два тижні тому державна гірничодобувна компанія ДРК Gécamines та китайський консорціум відновили спільне підприємство Sino-Congolaise des Mines (Sicomines), яке управляє великомасштабними кар’єрами міді та кобальту в провінції Луалаба. СП було спочатку створено в 2008 році як проект "мінерали в обмін на інфраструктуру", де китайські інвестори (68% частки) фінансують інфраструктуру, таку як дороги та лікарні, в обмін на права на видобуток, а Gécamines ДРК має 32%. Згідно з переглянутою угодою, китайські партнери зобов’язалися інвестувати 7 мільярдів доларів в інфраструктуру ДРК до 2040 року.
Тим часом, CNMC (China Nonferrous Metal Mining Company) Китаю значно інвестувала в мідний пояс Замбії. Ще в 1998 році компанія придбала гірничодобувне підприємство Chambishi Copper Mine в Замбії, ставши першою китайською компанією, яка інвестувала в мідні активи Замбії після приватизації. У 2018 році вона запустила Southeast Ore Body, великий проект з розширення гірничодобувного підприємства з видобутку міді та кобальту з інвестиціями майже в 1 мільярд доларів. Розширене підприємство призначене для виробництва приблизно 100 000–110 000 тонн мідного концентрату щорічно. Гірничодобувне підприємство Chambishi Copper Mine відзначене як одне з найбільш технологічно розвинених у Замбії, з високим рівнем цифрової трансформації та автоматизації завдяки партнерству з такими компаніями, як Sandvik Mining and Rock Technology.
Інші великі проекти китайських компаній в Африці включають проект Lobé-Kribi Iron Ore Project у Камеруні від Sinosteel Cam, проекти Simandou з залізорудних родовищ у Гвінеї від Chinalco, проект Goulamina Lithium Project у Малі від Jiangxi Ganfeng Lithium та комплекс Kamoa-Kakula Copper Complex у ДРК, СП між Zijin Mining Китаю та Canada’s Ivanhoe Mines (OTCQX:IVPAF). Зараз Китай володіє понад 70% активних гірничодобувних підприємств з кобальту та міді в ДРК. Крім того, китайські компанії виходять за межі видобутку до місцевої переробки, включаючи будівництво металургійних заводів та заводів з виробництва акумуляторів, таких як майбутній завод з виробництва акумуляторів у Марокко від Gotion High-Tech з інвестиціями в розмірі 5,6 мільярда доларів.
Китай покладається на простий підхід в Африці: будувати інфраструктуру, забезпечувати ресурси. Угоди зазвичай укладаються на рівні уряду, підтримуються державним фінансуванням і виконуються китайськими компаніями, при цьому Китайський експортно-імпортний банк часто надає фінансування. Натомість Пекін укладає довгострокові угоди про постачання критичних мінералів. Ця модель діє швидко, уникає багатьох перешкод, з якими стикаються західні компанії, і заповнює реальні прогалини в інфраструктурі в країнах, що розвиваються.
Але компроміси стають важче ігнорувати. Кілька країн-господарів беруть на себе значні борги, пов’язані з цими проектами, а такі країни, як Джибуті та Ангола, вже мають великі зовнішні борги, пов’язані з китайським фінансуванням. Водночас економічний ефект часто не відповідає очікуванням. Китайські оператори часто залучають власну робочу силу та матеріали, обмежуючи створення робочих місць для місцевих жителів і уповільнюючи передачу технологій. Оскільки багато з цих угод укладаються за зачиненими дверима, питання про прозорість і довгостроковий контроль над національними ресурсами продовжують зростати. Від Олексія Кімані для Oilprice.com
Oilprice Intelligence надає вам сигнали до того, як вони стануть новиною першої шпальти. Це той самий досвідчений аналіз, який читають досвідчені трейдери та політичні радники. Отримайте його безкоштовно двічі на тиждень, і ви завжди будете знати, чому рухається ринок, перш ніж усі інші.
Ви отримаєте геополітичний інтелект, приховані дані про запаси та ринкові чутки, які рухають мільярдами – і ми надішлемо вам 389 доларів преміум-інтелекту в енергетичній галузі, безкоштовно, просто за підписку. Приєднуйтесь до 400 000+ читачів сьогодні. Отримайте доступ негайно, натиснувши тут.