Чи варто зараз купувати акції Howmet Aerospace Inc. (HWM)?

Чи є HWM хорошими акціями для покупки? Ми натрапили на бичачу тезу щодо Howmet Aerospace Inc. на Substack MTC. У цій статті ми підсумуємо бичачу тезу щодо HWM. Акції Howmet Aerospace Inc. торгувалися за 240,24 доларів США станом на 17 березня. За даними Yahoo Finance, показники співвідношення ціни до прибутку (P/E) HWM за попередній та майбутній періоди становили 64,89 та 53,48 відповідно.
Alexey Y. Petrov/Shutterstock.com
Howmet Aerospace Inc. надає передові інженерні рішення для аерокосмічної та транспортної галузей у Сполучених Штатах та за кордоном. HWM виступає як високоякісний постачальник аерокосмічної та оборонної продукції, розташований у центрі довгострокового зростання авіації та оборони, поєднуючи столітню промислову спадщину з сучасною операційною моделлю з високою маржею.
Створена у 2020 році в результаті масштабної промислової трансформації, компанія працює у чотирьох основних сегментах — двигунні вироби, кріпильні системи, інженерні конструкції та ковані колеса — кожен з яких займає сильні ринкові позиції та постачає критично важливі компоненти, що використовуються в комерційних літаках, оборонних платформах та важких транспортних засобах.
Читайте далі: 15 акцій зі сфери ШІ, які тихо роблять інвесторів багатими
Читайте далі: Недооцінена акція ШІ готова до масового зростання: потенціал зростання 10000%
Бізнес продемонстрував виняткові фінансові показники: дохід за 3 квартал 2025 року склав 2,09 мільярда доларів США, що на 14% більше порівняно з попереднім роком, операційна маржа зросла до 25,9%, а скоригована EBITDA зросла на 26%, відображаючи сильну цінову потужність, операційну ефективність та сприятливий попит на кінцевих ринках. Зростання зумовлене як комерційною авіацією, яка виграє від незавершених замовлень та модернізації парку літаків, так і оборонною авіацією, доходи якої зросли на 24% на тлі зростання світових військових витрат та покращення динаміки програм, таких як F-35.
Розширення маржі компанії підкреслює її диференційоване позиціонування як постачальника високоінженерних, важкозамінних компонентів, що забезпечує стабільне зростання прибутковості. Розподіл капіталу залишається дисциплінованим, з поточними зворотними викупами акцій, скороченням боргу та стратегічними придбаннями, включаючи заплановану купівлю Consolidated Aerospace Manufacturing за 1,8 мільярда доларів США, що зміцнює її прогноз зростання.
Незважаючи на зростання вартості акцій на 703% за п'ять років, компанія продовжує отримувати вигоду від сильних довгострокових тенденцій, включаючи зростання попиту на авіаперевезення, вимоги до паливної ефективності та модернізацію оборонної промисловості. Очікуючи зростання доходу приблизно на 10% у 2026 році та збереження сильної маржі, Howmet пропонує інвесторам вигідний доступ до відновлення аерокосмічної галузі через стійку, генеруючу грошові кошти та структурно вигідну бізнес-модель.