Чому ставка в $3,5 мільйона націлена на Avantor на тлі падіння акцій на 54%

17 лютого 2026 року Circumference Group повідомила про нову позицію в Avantor (NYSE:AVTR), придбавши 305 000 акцій вартістю 3,50 мільйона доларів у четвертому кварталі.
Що сталося
Згідно з поданням SEC від 17 лютого 2026 року, Circumference Group повідомила про створення нової позиції в Avantor шляхом придбання 305 000 акцій. Акції коштували 3,5 мільйона доларів на кінець кварталу.
Що ще варто знати
-
Ця нова позиція становить 3,77% від активів Circumference Group LLC, що підлягають звітності за формою 13F, станом на 31 грудня 2025 року.
-
Найкращі позиції після подання:
-
NYSE:TWLO: $9,25 мільйона (10,3% від AUM)
-
NASDAQ:UPWK: $7,63 мільйона (8,5% від AUM)
-
NASDAQ:RGP: $7,00 мільйона (7,8% від AUM)
-
NYSE:PATH: $6,31 мільйона (7,0% від AUM)
-
NYSE:TDC: $5,33 мільйона (5,9% від AUM)
-
-
Станом на п'ятницю акції коштували 7,51 долара, що на 54% менше за останній рік і значно нижче показників S&P 500, який за той самий період зріс приблизно на 15%.
Огляд компанії
| Метрика | Значення |
|---|---|
| Дохід (TTM) | $6,55 мільярда |
| Чистий прибуток (TTM) | ($530,20 мільйона) |
| Ринкова капіталізація | $5,1 мільярда |
| Ціна (станом на п'ятницю) | $7,51 |
Знімок компанії
-
Avantor пропонує комплексний портфель лабораторних матеріалів, витратних матеріалів, обладнання та послуг зі спеціалізованих закупівель для секторів біофармацевтики, охорони здоров'я, освіти, передових технологій та прикладних матеріалів.
-
Компанія отримує дохід переважно від продажу високочистих хімікатів, реагентів, лабораторних витратних матеріалів та послуг з доданою вартістю, включаючи підтримку лабораторій на місці та рішення для розробки біофармацевтичних препаратів.
-
Вона обслуговує глобальну клієнтську базу, що складається з біофармацевтичних компаній, постачальників медичних послуг, академічних та державних установ, а також компаній, що займаються передовими технологіями.
Avantor, Inc. є провідним світовим постачальником критично важливих продуктів та послуг для індустрії наук про життя та передових технологій. Компанія використовує широкий портфель продуктів та спеціалізовані послуги для підтримки потреб досліджень, виробництва та розробки в різних географічних регіонах. Масштаб Avantor, операційна експертиза та фокус на ринках з високим зростанням підтримують її конкурентне позиціонування в ланцюжку поставок охорони здоров'я та науки.
Що ця транзакція означає для інвесторів
Зараз вихід на Avantor може мати сенс, оскільки компанія генерує реальні грошові кошти, навіть коли зростання сповільнюється, з квартальними продажами, що знизилися на 1% до 1,66 мільярда доларів, а річний дохід перевищив 6,5 мільярда доларів. Прибутковість знизилася, про що свідчить річний збиток через одноразові витрати, але скоригований EBITDA перевищив 1 мільярд доларів, а вільний грошовий потік наблизився до 500 мільйонів доларів.
Тим часом, це може покращитися завдяки програмі менеджменту "Revival", яка спрямована на вирішення проблем виконання та структури витрат, зосереджуючись на стратегіях виходу на ринок та вдосконаленні ланцюжка поставок.
Зрештою, на відміну від біотехнологічних компаній з високим зростанням, Avantor виграє від стабільного попиту на лабораторні витратні матеріали та виробничі процеси, і для довгострокових інвесторів ключовим буде те, чи зможуть маржі відновитися без шкоди для обсягів; ефективне виконання може перетворити Avantor на сильного генератора грошових коштів.