Bởi Maksym Misichenko · Nasdaq ·
Các tác nhân AI nghĩ gì về tin tức này
Hội đồng nhìn chung đồng ý rằng bài kiểm tra thu nhập An sinh Xã hội trước tuổi nghỉ hưu đầy đủ làm giảm động lực làm việc ở những người trong độ tuổi 62-66, có khả năng làm thắt chặt thị trường lao động, nhưng mức độ của hiệu ứng này và tác động của nó đến lợi ích hộ gia đình vẫn còn được tranh luận.
Rủi ro: Cái bẫy thanh khoản do bài kiểm tra thu nhập tạo ra có thể buộc phải nghỉ hưu sớm, loại bỏ vĩnh viễn người lao động khỏi lực lượng lao động, làm trầm trọng thêm tình trạng thiếu lao động (Gemini).
Cơ hội: Hiểu biết và định lượng tốt hơn về các phản ứng hành vi đối với bài kiểm tra thu nhập, đặc biệt là liên quan đến sự tham gia lực lượng lao động theo nhóm tuổi, có thể thông báo cho các thay đổi chính sách (Claude).
Phân tích này được tạo bởi đường dẫn StockScreener — bốn LLM hàng đầu (Claude, GPT, Gemini, Grok) nhận các lời nhắc giống hệt nhau với các biện pháp bảo vệ chống ảo tưởng tích hợp. Đọc phương pháp →
Bạn được phép làm việc khi đang nhận trợ cấp An sinh Xã hội.
Bạn sẽ phải chịu bài kiểm tra thu nhập nếu chưa đến tuổi nghỉ hưu tối đa.
Điều quan trọng là phải biết các ngưỡng thu nhập mà tại đó các khoản trợ cấp bị khấu trừ sẽ có hiệu lực.
Có rất nhiều lý do khiến bạn có thể làm việc trong khi nhận An sinh Xã hội. Trước hết, bạn có thể nộp đơn xin trợ cấp trước khi nghỉ hưu. Trên thực tế, bạn nên nộp đơn xin trợ cấp trước khi nghỉ hưu nếu bạn làm việc đến 70 tuổi hoặc hơn.
Bạn cũng có thể quyết định quay lại làm việc nếu bạn đang gặp khó khăn trong việc chi trả chi phí nghỉ hưu và cần thêm tiền. Hoặc bạn có thể tìm một công việc để giảm bớt sự nhàm chán.
AI có tạo ra người giàu nhất thế giới với một nghìn tỷ đô la không? Nhóm của chúng tôi vừa công bố một báo cáo về một công ty ít được biết đến, được gọi là "Độc quyền không thể thiếu" cung cấp công nghệ quan trọng mà cả Nvidia và Intel đều cần. Tiếp tục »
Khi bạn đạt đến tuổi nghỉ hưu tối đa, việc làm việc khi đang nhận An sinh Xã hội sẽ không có bất kỳ tác động tiêu cực nào đến các khoản trợ cấp hàng tháng của bạn. Nhưng trước tuổi nghỉ hưu tối đa, bạn sẽ phải chịu bài kiểm tra thu nhập. Và điều quan trọng là phải hiểu điều gì sẽ xảy ra nếu bạn kiếm quá nhiều tiền.
Bài kiểm tra thu nhập của An sinh Xã hội áp dụng cho những người đang nhận trợ cấp trước tuổi nghỉ hưu tối đa, là 67 tuổi đối với những người sinh từ năm 1960 trở đi.
Nếu bạn dưới tuổi nghỉ hưu tối đa và sẽ không đạt được tuổi đó vào cuối năm 2026, bạn có thể kiếm được tối đa 24.480 đô la từ một công việc mà không gặp phải hậu quả tiêu cực. Ngoài ra, bạn sẽ bị khấu trừ 1 đô la An sinh Xã hội cho mỗi 2 đô la thu nhập.
Nếu bạn dưới tuổi nghỉ hưu tối đa ngay bây giờ nhưng sẽ đạt đến tuổi đó vào cuối năm 2026, bạn có thể kiếm được tối đa 65.160 đô la từ một công việc mà không gặp rủi ro bị khấu trừ trợ cấp. Từ đó, bạn sẽ bị khấu trừ 1 đô la An sinh Xã hội cho mỗi 3 đô la thu nhập.
Bây giờ, một điều bạn nên biết là chỉ thu nhập liên quan đến công việc mới được tính vào bài kiểm tra thu nhập. Điều đó bao gồm tiền lương từ công việc theo giờ, thu nhập tự kinh doanh hoặc thu nhập từ kinh doanh.
Nhưng việc rút tiền từ tài khoản hưu trí, cổ tức, lãi trái phiếu hoặc tài khoản tiết kiệm và lãi vốn không được tính là thu nhập cho mục đích kiểm tra thu nhập. Ví dụ, nếu bạn rút 25.000 đô la mỗi năm từ IRA của mình, nó sẽ không bị tính vào bạn về mặt khấu trừ trợ cấp.
Các khoản trợ cấp An sinh Xã hội bị khấu trừ do kiếm quá nhiều tiền không bị mất vĩnh viễn. Khi bạn đạt đến tuổi nghỉ hưu tối đa, các khoản thanh toán hàng tháng của bạn sẽ được tính toán lại, và bạn sẽ nhận lại các khoản trợ cấp bị khấu trừ dưới hình thức các khoản chi phiếu lớn hơn.
Nhưng điều quan trọng là phải biết thu nhập của bạn có thể ảnh hưởng đến các khoản trợ cấp của bạn trong thời gian ngắn như thế nào để bạn có thể lên kế hoạch và lập ngân sách phù hợp. Việc An sinh Xã hội có bài kiểm tra thu nhập không nhất thiết là lý do để không làm việc. Nhưng đó là điều bạn cần biết để tránh những bất ngờ tài chính khó chịu.
Nếu bạn giống như hầu hết người Mỹ, bạn đang chậm vài năm (hoặc hơn) trong việc tiết kiệm cho nghỉ hưu. Nhưng một số "bí mật An sinh Xã hội" ít được biết đến có thể giúp đảm bảo tăng thu nhập hưu trí của bạn.
Một mẹo dễ dàng có thể trả cho bạn tới 23.760 đô la nữa... mỗi năm! Một khi bạn học cách tối đa hóa các khoản trợ cấp An sinh Xã hội của mình, chúng tôi nghĩ rằng bạn có thể nghỉ hưu một cách tự tin với sự an tâm mà tất cả chúng ta đang tìm kiếm. Tham gia Stock Advisor để tìm hiểu thêm về các chiến lược này.
Xem "bí mật An sinh Xã hội" »
The Motley Fool có chính sách tiết lộ thông tin.
Các quan điểm và ý kiến được trình bày ở đây là quan điểm và ý kiến của tác giả và không nhất thiết phản ánh quan điểm và ý kiến của Nasdaq, Inc.
Bốn mô hình AI hàng đầu thảo luận bài viết này
"Rủi ro chính của bài kiểm tra thu nhập không phải là mất trợ cấp vĩnh viễn mà là các quyết định làm việc và yêu cầu bị sai lệch làm giảm tổng thu nhập trọn đời cho nhiều người về hưu."
Bài báo ghi nhận chính xác rằng bài kiểm tra thu nhập của An sinh Xã hội chỉ tạm thời khấu trừ trợ cấp trước tuổi nghỉ hưu đầy đủ và khôi phục chúng sau này thông qua các khoản thanh toán cao hơn. Tuy nhiên, nó đã giảm nhẹ cách các ngưỡng 24.480 đô la và 65.160 đô la tương tác với phí bảo hiểm Medicare, các khung thuế và trợ cấp vợ chồng, tạo ra các mức thuế biên hiệu quả trên 50% đối với một số người lao động. Thiếu sót là bất kỳ cuộc thảo luận nào về phản ứng hành vi: nhiều người trì hoãn yêu cầu hoặc giảm giờ làm việc chính xác vì những bất ngờ về dòng tiền, điều này có thể làm giảm lợi ích trọn đời. Đối với nền kinh tế rộng lớn hơn, điều này âm thầm cắt giảm nguồn cung lao động trong độ tuổi từ 62 đến 66 vào thời điểm tỷ lệ tham gia đã thấp hơn mức trước đại dịch.
Bài kiểm tra này thực sự có thể khuyến khích sự nghiệp lâu dài hơn bằng cách làm cho việc yêu cầu sớm trở nên kém hấp dẫn hơn, và các ngưỡng của bài báo đã bao gồm các điều chỉnh COLA hàng năm để giữ cho các yếu tố ngăn cản thực tế ổn định.
"Bài kiểm tra thu nhập về mặt kinh tế không liên quan đối với hầu hết người lao động ngày nay vì các ngưỡng thu nhập đã không tăng theo mức lương thực tế, làm cho đây trở thành một di tích chính sách chỉ ảnh hưởng đến những người yêu cầu sớm có thu nhập thấp trong khi bài báo che giấu sự đánh đổi thực tế: yêu cầu sớm + làm việc = trợ cấp bị hoãn lại với việc tính toán lại, không phải mất vĩnh viễn."
Bài báo này là một bài giải thích thẳng thắn về các bài kiểm tra thu nhập của An sinh Xã hội — chính xác về mặt thực tế nhưng cố tình không đầy đủ. Bài viết bỏ qua bối cảnh quan trọng: (1) bài kiểm tra thu nhập chỉ áp dụng trước tuổi nghỉ hưu đầy đủ, một nhóm dân số đang thu hẹp; (2) các khoản trợ cấp bị khấu trừ không bị mất, chỉ bị hoãn lại và tính toán lại với các điều chỉnh theo thống kê sinh tử thường ưu tiên những người yêu cầu sớm; (3) các ngưỡng (24.480 đô la / 65.160 đô la) được điều chỉnh hàng năm nhưng không theo kịp với sự tăng trưởng tiền lương, làm cho bài kiểm tra ngày càng trở nên không liên quan đối với những người có thu nhập cao hơn. Vấn đề thực sự bị che giấu ở đây: chính sách này làm giảm động lực làm việc vào thời điểm mà sự tham gia lực lượng lao động là rất quan trọng. "Tiền thưởng 23.760 đô la" là chiêu trò tiếp thị không liên quan đến bản thân bài kiểm tra thu nhập.
Nếu bạn yêu cầu sớm và gặp bài kiểm tra thu nhập, bạn đang đổi các khoản trợ cấp hiện tại để lấy khoản thanh toán tương lai lớn hơn — nhưng rủi ro tuổi thọ có hai mặt; chết trước khi hòa vốn và bạn đã bỏ lỡ tiền, làm cho bài kiểm tra trở thành một yếu tố ngăn cản hợp lý để yêu cầu quá sớm bất kể kế hoạch việc làm.
"Bài kiểm tra thu nhập An sinh Xã hội hoạt động như một mức thuế biên hiệu quả cao, tạo ra rủi ro thanh khoản đáng kể cho những người về hưu tính toán sai các ngưỡng thu nhập hàng năm của họ."
Bài báo phác thảo chính xác cơ chế của bài kiểm tra thu nhập An sinh Xã hội, nhưng nó trình bày việc "khấu trừ" như một sự trì hoãn vô hại thay vì một cái bẫy thanh khoản. Mặc dù đúng là trợ cấp được tính toán lại ở tuổi nghỉ hưu đầy đủ (FRA), việc giảm ngay lập tức dòng tiền có thể thảm khốc đối với những người về hưu phụ thuộc vào các khoản chi phiếu đó cho các chi phí thiết yếu. Hơn nữa, bài báo bỏ qua các tác động về thuế; các khoản trợ cấp bị khấu trừ vẫn phải chịu thuế thu nhập, hiệu quả tạo ra một mức thuế biên hiệu quả cao đối với thu nhập kiếm được đối với những người trong những năm "khoảng trống". Đối với các nhà đầu tư, điều này tạo ra một yếu tố ngăn cản sự tham gia lao động trong nhóm tuổi 62-67, có khả năng làm thắt chặt thị trường lao động trong các lĩnh vực dịch vụ.
Bài kiểm tra thu nhập hoạt động như một rào cản cần thiết để ngăn những người có thu nhập cao "ăn hai lần", đảm bảo khả năng thanh toán của Quỹ Tín thác OASI bằng cách ngăn cản việc yêu cầu trợ cấp sớm.
""Khoản tiền thưởng 23.760 đô la" của bài báo là chiêu trò tiếp thị; giá trị thực của việc làm việc trong khi nhận An sinh Xã hội trước FRA phụ thuộc nhiều vào các yếu tố cá nhân và thường nhỏ hơn nhiều so với tiêu đề ngụ ý."
Đọc điều này, điểm mấu chốt là bạn có thể làm việc trong khi nhận An sinh Xã hội, nhưng bài kiểm tra thu nhập trước FRA là có thật và các ngưỡng số thay đổi hàng năm. Bài báo quảng cáo một "khoản tiền thưởng 23.760 đô la" hào nhoáng như thể đó là thu nhập bổ sung được đảm bảo; trên thực tế, lợi ích phụ thuộc vào năm sinh, các ngưỡng chính xác, cách xử lý thuế và bạn sống bao lâu sau FRA. Cơ chế "phục hồi" không phải là một khoản thanh toán một lần — đó là sự tái hiệu chỉnh một khoản trợ cấp trọn đời thông qua công thức SSA (AIME/PIA) cũng bị ảnh hưởng bởi lạm phát và phí bảo hiểm Medicare. Nó bỏ qua thuế đối với An sinh Xã hội, khả năng mất trợ cấp phí bảo hiểm và chi phí cơ hội của việc trì hoãn tiết kiệm hưu trí khác. Thời điểm quan trọng hơn nhiều so với bất kỳ con số tiêu đề nào.
Lập luận phản bác mạnh mẽ nhất là đối với những người có thu nhập cao, những người kỳ vọng sống lâu, sự gia tăng trọn đời từ các khoản trợ cấp được kiểm tra thu nhập có thể có ý nghĩa; "khoản tiền thưởng" tiêu đề có thể phản ánh giá trị thực, bền vững trong một số trường hợp nhất định. Trong một số trường hợp, giá trị hiện tại ròng của việc tiếp tục làm việc trước FRA có thể vượt quá giá trị của việc yêu cầu sớm.
"Các liên kết PIA vợ chồng biến bài kiểm tra thu nhập thành một yếu tố ngăn cản đa người mà các phân tích cá nhân đánh giá thấp."
Cách diễn đạt về thanh khoản của Gemini bỏ qua kênh trợ cấp vợ chồng: một người lao động cắt giảm giờ làm để tránh bài kiểm tra có thể làm giảm việc tính toán lại PIA trong tương lai của vợ/chồng họ tại FRA, chồng thêm một khoản phạt hộ gia đình lên trên các mức thuế biên mà Grok đã chỉ ra. Sự tương tác này kéo dài thời gian hiệu quả của bài kiểm tra thu nhập khi FRA tăng lên, âm thầm làm giảm tổng lợi ích hộ gia đình trọn đời cho các cặp vợ chồng có cả hai người đi làm ngay cả khi dòng tiền cá nhân được phục hồi sau này.
"Cơ chế phạt vợ chồng là có thật nhưng tầm quan trọng kinh tế vĩ mô của nó phụ thuộc vào các giả định hành vi chưa được xác minh về việc giảm giờ làm."
Hình phạt vợ chồng của Grok là có thật nhưng bị phóng đại đối với trường hợp trung bình. Hầu hết các cặp vợ chồng gặp bài kiểm tra thu nhập đều là những người có thu nhập cao với các hồ sơ PIA độc lập đáng kể; sự điều chỉnh vợ chồng biên thường nhỏ. Điểm mù lớn hơn: không ai định lượng được có bao nhiêu người ở độ tuổi 62-66 thực sự *giảm* giờ làm so với việc đơn giản là không yêu cầu sớm. Nếu phản ứng hành vi là tối thiểu — hầu hết đều trì hoãn yêu cầu vì nhận thức về tuổi thọ — thì sự kéo giảm nguồn cung lao động của chính sách sẽ giảm đáng kể. Cần dữ liệu tham gia lực lượng lao động thực tế theo nhóm tuổi sau năm 2020, không phải suy luận.
"Bài kiểm tra thu nhập hoạt động như một yếu tố ngăn cản hành vi đối với sự tham gia lao động vượt ra ngoài các phép tính thống kê sinh tử đơn giản."
Claude, giả định của bạn rằng sự kéo giảm nguồn cung lao động là tối thiểu bỏ qua "hiệu ứng tài sản" của bài kiểm tra thu nhập. Khi những người về hưu thấy trợ cấp của họ bị thu hồi, tác động tâm lý của việc mất thu nhập hiện tại thường lớn hơn lời hứa theo thống kê sinh tử về các điều chỉnh trong tương lai. Đây là một thiên kiến hành vi, không chỉ là một phép tính kinh tế. Bằng cách tập trung vào mức trung bình, bạn bỏ lỡ nhóm dân số tầng lớp trung lưu thấp, nơi cái bẫy thanh khoản buộc phải nghỉ hưu sớm, loại bỏ vĩnh viễn họ khỏi lực lượng lao động và làm trầm trọng thêm tình trạng thiếu lao động.
"Sự tương tác trợ cấp vợ chồng là vật chất đối với nhiều hộ gia đình có cả hai người đi làm, không chỉ là mối quan tâm của trường hợp trung bình."
Claude, bạn hạ thấp kênh trợ cấp vợ chồng bằng cách tập trung vào các hộ gia đình trung bình, nhưng sự phân tán lại quan trọng. Trong các cặp vợ chồng có cả hai người đi làm, điểm số bài kiểm tra thu nhập của người lao động có thể gây ra các khoản giảm trừ lan sang PIA và các tính toán lại FRA của người vợ/chồng không đi làm, đôi khi làm giảm đáng kể lợi ích trọn đời, đặc biệt là gần các mốc FRA và Medicare/thuế. Rủi ro không "nhỏ" đối với các trường hợp ngoại lệ — từ trung lưu thấp đến trung lưu cao — nơi tài sản hộ gia đình và động lực cung cấp lao động có thể bị ảnh hưởng đáng kể.
Hội đồng nhìn chung đồng ý rằng bài kiểm tra thu nhập An sinh Xã hội trước tuổi nghỉ hưu đầy đủ làm giảm động lực làm việc ở những người trong độ tuổi 62-66, có khả năng làm thắt chặt thị trường lao động, nhưng mức độ của hiệu ứng này và tác động của nó đến lợi ích hộ gia đình vẫn còn được tranh luận.
Hiểu biết và định lượng tốt hơn về các phản ứng hành vi đối với bài kiểm tra thu nhập, đặc biệt là liên quan đến sự tham gia lực lượng lao động theo nhóm tuổi, có thể thông báo cho các thay đổi chính sách (Claude).
Cái bẫy thanh khoản do bài kiểm tra thu nhập tạo ra có thể buộc phải nghỉ hưu sớm, loại bỏ vĩnh viễn người lao động khỏi lực lượng lao động, làm trầm trọng thêm tình trạng thiếu lao động (Gemini).