هل سهم ميتا صفقة رابحة؟

نقاط رئيسية

تحقق ميتا نموًا سريعًا بفضل دفعة في أعمالها الإعلانية.

ومع ذلك، تتداول أسهم عملاق التكنولوجيا بخصم مقارنة بالسوق الأوسع.

• 10 أسهم نحبها أكثر من ميتا بلاتفورمز ›

ميتا بلاتفورمز (NASDAQ: META) ربما تكون سهم التكنولوجيا الكبير الأقل حبًا على الإطلاق. لقد قدمت نتائج مذهلة ربعًا بعد ربع، ولديها أسرع معدل نمو للإيرادات بين جميع الشركات العملاقة بفارق كبير، ومع ذلك تتداول بتقييم رخيص وهي منخفضة بأكثر من 20٪ عن أعلى مستوياتها التي سجلتها في أكتوبر الماضي.

السؤال الحقيقي هو، هل سهم ميتا ذو قيمة في الوقت الحالي، أم أن هناك سببًا وجيهًا لتداوله بخصم؟ دعنا نلقي نظرة ونرى ما إذا كانت هذه هي فرصة الشراء المثالية، أو إذا كان يجب عليك الابتعاد.

هل سيخلق الذكاء الاصطناعي أول تريليونير في العالم؟ أصدر فريقنا للتو تقريرًا عن شركة واحدة قليلة المعرفة، تُعرف باسم "احتكار لا غنى عنه" توفر التكنولوجيا الحيوية التي تحتاجها كل من Nvidia و Intel. تابع »

ميتا تستخدم الذكاء الاصطناعي لتحويل أعمالها الأساسية

عند مناقشة ميتا، من المهم تقسيم الشركة إلى قسمين: ما هي وماذا تريد أن تصبح. حاليًا، هي منصة وسائط اجتماعية تحصل على غالبية إيراداتها من الإعلانات.

هذا ليس عملًا سيئًا بأي حال من الأحوال، وقد بنى ميتا لتصبح ما هي عليه اليوم. في الربع الأول، ولّدت الإعلانات إيرادات بقيمة 55 مليار دولار، أي ما يقرب من إجمالي إيرادات ميتا البالغة 56.3 مليار دولار للربع. بينما قد تعتقد أن صناعة الوسائط الاجتماعية مشبعة ولا يمكن أن تصبح أكبر، فإن ميتا تتحسن في وضع الإعلانات بفضل التحسينات المدفوعة بالذكاء الاصطناعي (AI). ساعد هذا في زيادة إيرادات ميتا بنسبة 33٪ على أساس سنوي - وهو أمر سيسعد أي مستثمر برؤيته.

ومع ذلك، تنفق ميتا أيضًا الكثير من المال على قسم Reality Labs الخاص بها. يشمل ذلك أجهزة الواقع المعزز والواقع الافتراضي، جنبًا إلى جنب مع العديد من رهاناتها على الذكاء الاصطناعي. هذا هو الخاسر الرئيسي للشركة، وقد حقق خسارة تشغيلية بقيمة 4 مليارات دولار مقارنة بالإيرادات البالغة 402 مليون دولار التي حققها. هذا مروع للغاية، ولكن إذا تمكن هذا القسم من إنتاج قطعة ذات مغزى من تكنولوجيا المستهلك تجذب انتباه الجمهور، فقد تسدد كل هذه الخسائر.

بغض النظر، تحقق ميتا هامش تشغيل بنسبة 41٪، لذلك بينما يمكن أن يكون أعلى، إلا أنه لا يزال مثيرًا للإعجاب للغاية. أما بالنسبة للتقييم، فإن أسهم ميتا تتداول بسعر 19 ضعف الأرباح المستقبلية.

معظم شركات التكنولوجيا الكبرى تتداول في نطاق منتصف إلى أواخر العشرينيات من مضاعفات الأرباح المستقبلية، لذا فهذا سهم رخيص مقارنة بنظرائه. علاوة على ذلك، يتداول S&P 500 بمضاعف 21.7 مرة الأرباح المستقبلية، لذا فهو أرخص من السوق الأوسع أيضًا.

أعتقد أن ميتا صفقة شراء قوية بهذا السعر لأن المستثمرين يركزون على الشيء الخطأ مع ميتا. إنها في وضع رائع لتقديم منتجات ذكاء اصطناعي قوية (على الرغم من أنها لم تقم بالكثير من العمل الهادف في هذا المجال بعد). بينما ينتظر المستثمرون ذلك، فإن العمل الأساسي يسير بشكل جيد للغاية، وإذا نجحت ميتا في إحدى رهاناتها الأخرى، فقد يكون السهم مهيأ للارتفاع.

هل يجب عليك شراء أسهم في ميتا بلاتفورمز الآن؟

قبل شراء أسهم في ميتا بلاتفورمز، ضع في اعتبارك ما يلي:

فريق محللي The Motley Fool Stock Advisor حدد للتو ما يعتقدون أنه أفضل 10 أسهم للمستثمرين للشراء الآن... ولم تكن ميتا بلاتفورمز من بينها. الأسهم العشرة التي تم اختيارها يمكن أن تحقق عوائد ضخمة في السنوات القادمة.

ضع في اعتبارك عندما أدرج Netflix في هذه القائمة في 17 ديسمبر 2004... إذا استثمرت 1000 دولار في وقت توصيتنا، لكان لديك 471,827 دولارًا! أو عندما أدرج Nvidia في هذه القائمة في 15 أبريل 2005... إذا استثمرت 1000 دولار في وقت توصيتنا، لكان لديك 1,319,291 دولارًا!

الآن، تجدر الإشارة إلى أن إجمالي العائد المتوسط لـ Stock Advisor هو 986٪ - تفوق ساحق على السوق مقارنة بـ 207٪ لمؤشر S&P 500. لا تفوت أحدث قائمة أفضل 10، المتاحة مع Stock Advisor، وانضم إلى مجتمع استثماري بناه مستثمرون أفراد لمستثمرين أفراد.

عائدات Stock Advisor اعتبارًا من 10 مايو 2026.*

كيتين دروري لديه مراكز في ميتا بلاتفورمز. لدى The Motley Fool مراكز في ميتا بلاتفورمز ويوصي بها. لدى The Motley Fool سياسة إفصاح.

الآراء ووجهات النظر المعبر عنها هنا هي آراء المؤلف ولا تعكس بالضرورة آراء Nasdaq, Inc.