Inflation dominiert Powells Äußerungen, setzt Aktien unter Druck. Außerdem große Gewinne heute Abend

Jeden Wochentag veröffentlicht der CNBC Investing Club mit Jim Cramer den Homestretch – ein umsetzbares Nachmittagsupdate, pünktlich zur letzten Handelsstunde an der Wall Street. Die Aktien fielen am Mittwoch und gaben einen großen Teil der Gewinne dieser Woche wieder ab. Der S&P 500 fiel auf Tiefststände, nachdem die Federal Reserve die Zinssätze stabil gehalten hatte. Das war erwartet worden. Es war Fed-Vorsitzender Jerome Powell, der sagte, die Inflation gehe nicht so schnell zurück wie erhofft, was die Aktien unter Druck setzte. Powell erwartet, dass der Anstieg der Ölpreise aufgrund des Iran-Krieges die Inflation kurzfristig erhöhen wird. Heißere als erwartete Großhandelsinflationsdaten und West Texas Intermediate Rohöl, das am Mittwoch kurzzeitig über 99 US-Dollar pro Barrel lag, unterstrichen Powells Haltung. Brent International Crude erreichte fast 110 US-Dollar, nachdem der Iran nach einem Angriff auf eines seiner Gasfelder Vergeltungsangriffe auf Energieanlagen im Persischen Golf angekündigt hatte. Während die Fed für dieses Jahr eine Zinssenkung prognostizierte, sagte Powell, dass sich dies je nach längerfristigem Inflationsbild ändern könnte. Powells Amtszeit als Vorsitzender der Zentralbank endet im Mai. Präsident Donald Trump hat lautstark erklärt, dass die Fed die Zinsen weiter senken muss. Trump wählte den ehemaligen Fed-Gouverneur Kevin Warsh als Nachfolger von Powell. Warshs Nominierung bedarf noch der Zustimmung des Senats. Powell sagte, er plane, bis zur Bestätigung von Warsh als Fed-Chef im Amt zu bleiben. Das Federal Open Markets Committee beendete am Mittwoch seine zweitägige Märzsitzung und beließ die Zinssätze unverändert in einer Zielspanne von 3,5 % bis 3,75 %. Die Abstimmung der geldpolitischen Gruppe der Zentralbank war 11-1, wobei Fed-Gouverneur Stephen Miran eine Zinssenkung um 25 Basispunkte bevorzugte. Das Ergebnis war keine Überraschung. Die Erwartungen an Zinssenkungen sind im letzten Monat aufgrund der Befürchtung, dass steigende Ölpreise zu einem Inflationsschub führen werden, deutlich gesunken. Das FOMC aktualisierte auf der Sitzung auch seine Summary of Economic Projections zum ersten Mal seit Dezember. Innerhalb dieses Berichts befinden sich die "Dot Plots", die zeigen, wo einzelne politische Entscheidungsträger die Zinssätze in Zukunft erwarten. Der Markt liest diese Projektion oft zu viel hinein, da sich die Politik mit den Daten ändert. Aber vorerst, wie bereits erwähnt, erwarten die Ausschussmitglieder nur eine Zinssenkung in diesem Jahr. Die Fed senkte Ende letzten Jahres dreimal und Ende 2024 dreimal die Zinsen. Die Fed befindet sich derzeit in einer Zwickmühle, während sie die Risiken einer höheren Inflation durch den Krieg und Zölle navigiert, mit Abwärtsrisiken auf dem Arbeitsmarkt aufgrund von KI, die Arbeitsplätze ersetzt. Vorerst sagte Powell, dass der Ausschuss am "Rand von restriktiv gegenüber nicht restriktiv" stehe, während er sein duales Mandat zur Förderung maximaler Beschäftigung und stabiler Preise ausbalanciere. Nach Börsenschluss am Mittwoch gibt es eine wichtige Gewinnmitteilung, die Auswirkungen auf den KI-Ausbau und die breitere Tech-Branche haben könnte. Micron veröffentlicht Quartalsergebnisse, und was das Unternehmen über die Bedingungen auf dem Speichermarkt sagt – Nachfrage im Vergleich zu Angebotsengpässen – wird den Anlegern helfen, besser zu verstehen, wie angespannt der DRAM-Markt voraussichtlich bleiben wird. DRAM ist eine Schlüsselkomponente in Halbleiterchips, und seine steigenden Preise verursachen Kostendruck für Hardwareunternehmen wie Apple und Cisco Systems. Five Below veröffentlicht ebenfalls am Mittwochabend seine Ergebnisse. Vor der Eröffnung am Donnerstag veröffentlichen Alibaba, Accenture und der Mutterkonzern von Olive Garden, Darden Restaurants, ihre Gewinne. Letzteres könnte Aufschluss darüber geben, ob sich die Konsumausgabenmuster seit Kriegsbeginn geändert haben. (Sehen Sie hier für eine vollständige Liste der Aktien im Jim Cramer's Charitable Trust.) Als Abonnent des CNBC Investing Club mit Jim Cramer erhalten Sie eine Trade-Benachrichtigung, bevor Jim einen Trade tätigt. Jim wartet 45 Minuten nach dem Versand einer Trade-Benachrichtigung, bevor er eine Aktie im Portfolio seines gemeinnützigen Trusts kauft oder verkauft. Wenn Jim eine Aktie im CNBC TV besprochen hat, wartet er 72 Stunden nach Ausgabe der Trade-Benachrichtigung, bevor er den Trade ausführt. DIE OBEN GENANNTEN INVESTING CLUB-INFORMATIONEN UNTERLIEGEN UNSEREN NUTZUNGSBEDINGUNGEN UND DATENSCHUTZRICHTLINIEN SOWIE UNSEREM HAFTUNGSAUSSCHLUSS. ES BESTEHT KEINE TREUHANDPFLICHT ODER VERPFLICHTUNG, DIE SICH AUS IHREM EMPFANG VON INFORMATIONEN IM ZUSAMMENHANG MIT DEM INVESTING CLUB ERGIBT ODER DURCH DIESE ENTSTEHT. ES WIRD KEIN BESTIMMTES ERGEBNIS ODER GEWINN GARANTIERT.