Rendimiento vs S&P 500

03
Seguimiento Q1 2025–Q2 2026 +69.5%
Retorno total S&P 500 (misma ventana) +37.0%
Retorno excedente +32.5%

Anualizado: +52.5% · S&P 500: +28.7%

Aproxima una cartera de comprar y mantener construida a partir de instantáneas trimestrales de la SEC 13F. Excluye efectivo, posiciones cortas, opciones/derivados y valores no 13(f) — refleja solo el libro de acciones largas revelado, no el AUM total del fondo. El retraso en la presentación de la SEC es de hasta 45 días; esto no es un momento para copiar en tiempo real.

Cobertura valorable: 97,7% · Opciones excluidas: 0,0%

Desglose por sector

04
Materials 48,2%
Financials 21,9%
Energy 14,4%
Communication Services 8,5%
Industrials 5,1%
Consumer Discretionary 0,1%
Otro/No mapeado 1,8%

Cartera completa 12 posiciones

05
Tipo Racha Tendencia 8T
KGC Kinross Gold Corporation Common Stock $82 913 617 19,09% 3 510 314 $-32 179 867 Bajar ×1
VIST Vista Energy S.A.B. de C.V. American Depositary Shares, each representing one series A share, with no par value $62 504 413 14,39% 979 693 $-7 821 703 Subir ×3
ERO Ero Copper Corp. Common Shares $54 936 609 12,65% 2 053 705 $2 953 365 Subir ×3
TX Ternium S.A. Ternium S.A. American Depositary Shares (each representing ten shares, USD1.00 par value) $42 547 305 9,79% 996 424 $-325 307 Bajar ×2
BMA Banco Macro S.A. ADR (representing Ten Class B Common Shares) $40 732 008 9,38% 439 918 $4 297 856 Bajar ×1
BAP Credicorp Ltd. Common Stock $40 167 646 9,25% 103 105 $2 738 115 Bajar ×2
TME Tencent Music Entertainment Group American Depositary Shares, each representing two Class A Ordinary Shares $36 958 236 8,51% 4 426 136 Subir ×1
EGO Eldorado Gold Corporation Ordinary Shares $29 009 022 6,68% 933 066 $2 964 430 Subir ×1
CPA Copa Holdings, S.A. Class A Common Stock $22 286 336 5,13% 143 256 $4 875 831 Bajar ×2
KSPI Joint Stock Company Kaspi.kz - American Depository Shares $14 198 563 3,27% 163 880 $1 198 389 Bajar ×1
PBRA CUSIP: 71654V101 $7 918 966 1,82% 540 913 $-3 233 778 Bajar ×1
LAUR Laureate Education, Inc. - Common Stock $241 056 0,06% 6 637 $-18 329 430 Bajar ×6

Tenencias de convicción

08

Posiciones aumentadas durante 3 o más trimestres consecutivos.

Los recuentos de acciones se informan en las presentaciones 13F (no ajustados por división)

ValorValor% de la carteraRacha
VIST $62 504 413 14,39% aumentado ×3
ERO $54 936 609 12,65% aumentado ×3

Mayores apuestas nuevas

09

Nuevas posiciones abiertas este trimestre, las mayores primero.

ValorValorAcciones% de la cartera
TME $36 958 236 4 426 136 8,51%

Principales movimientos (trimestre a trimestre)

10
ValorMovimientoAcciones ΔValor Δ
KGC Reducido -261K -$32.2M
VIST Compró más +48K -$7.8M
CPA Reducido -10K +$4.9M
BMA Reducido -31K +$4.3M
PBRA Reducido -54K -$3.2M
EGO Compró más +174K +$3.0M
ERO Compró más +105K +$3.0M
BAP Reducido -7K +$2.7M
KSPI Reducido -12K +$1.2M
TX Reducido -71K -$325K

1 position hidden — reported move looks larger than the position itself (data completeness check)

Posiciones cerradas

11

Incluye eventos corporativos (fusiones, exclusiones de cotización) — no todas las salidas son ventas

Las posiciones cerradas reflejan cambios en los informes 13F; para los gestores de índices, estos suelen ser mecánicos (exclusión de cotización, fusiones y adquisiciones, reequilibrio de índices), no decisiones activas.

ValorTrimestreAcciones anterioresValor anteriorPrecio desde la eliminación
QFIN 31 de diciembre de 2025 510 700 $14 697 946 -66,9%