Eli Lilly aprovecha su bonanza de GLP-1, mientras que Honeywell se deshace de una unidad con márgenes más bajos

Todos los días laborables, el CNBC Investing Club con Jim Cramer publica Homestretch, una actualización de la tarde con acciones que se pueden tomar, justo a tiempo para la última hora de negociación en Wall Street. Las acciones bajaron ligeramente desde los máximos históricos después de que el petróleo subiera un 5% hasta superar los 80 dólares, impulsado por la incertidumbre sobre el tráfico de buques comerciales en el Estrecho de Ormuz. Si bien la acción en el mercado del petróleo fue notable, la caída del mercado no fue tan mala como se temía porque los rendimientos del Tesoro apenas cambiaron. Honeywell anunció otro paso en su transformación continua de la cartera. La compañía está vendiendo su negocio de Soluciones y Servicios de Productividad (PSS) a Brady Corporation por 1.400 millones de dólares en efectivo. PSS es un proveedor líder de computadoras móviles, escáneres de códigos de barras y soluciones de impresión que atiende al mercado de almacenes y logística. Honeywell puso PSS y su negocio de Soluciones de Almacén y Flujo de Trabajo (WWS) en revisión estratégica el pasado mes de julio, y esta venta es el resultado de ese proceso. La compañía todavía está buscando un comprador para WWS. Nos gusta que Honeywell esté remodelando su cartera, deshaciéndose de negocios cíclicos, de menor crecimiento y con márgenes más bajos como PSS. Pero somos neutrales ante este desarrollo porque el precio de venta de 1.400 millones de dólares fue menor de lo que muchos anticipaban. Aún así, deshacerse de este negocio no deseado debería contar una historia más clara cuando Automation se convierta en un negocio independiente a finales de este año, después de la separación de Aerospace. Honeywell informa sobre los resultados del primer trimestre el jueves antes de la apertura de la bolsa, y si bien la guerra en Irán probablemente afectó los resultados trimestrales, esperamos que la dirección mantenga sus perspectivas para todo el año. Eli Lilly está aprovechando su bonanza de la obesidad para fortalecer su cartera. El lunes, el gigante farmacéutico anunció un acuerdo para comprar Kelonia Therapeutics, una empresa de biotecnología en fase clínica centrada en tratamientos contra el cáncer. Fase clínica significa que no tiene ningún medicamento aprobado en el mercado; todos sus activos aún son experimentales. Lilly está pagando 3.250 millones de dólares en efectivo por adelantado para comprar Kelonia. El acuerdo podría valer hasta 7.000 millones de dólares si se cumplen ciertos hitos clínicos, regulatorios y comerciales. Nuestra colega de CNBC, Angelica Peebles, tuvo la oportunidad de ponerse al día con el director de negocios de cáncer de Lilly, Jacob Van Naarden. Compartió un poco sobre cómo funciona la tecnología de Kelonia. "Es una terapia intravenosa, una sola vez", le dijo a Peebles. "Dirige las células T del cuerpo, las transforma para que ataquen el cáncer en el cuerpo y no requiere ninguna precondicionamiento". La medida continúa la agresiva ronda de adquisiciones de Lilly, aprovechando el éxito de sus GLP-1 estrella: Zepbound para la obesidad y Mounjaro para la diabetes tipo 2. Lilly terminó el año pasado con 7.300 millones de dólares en efectivo y equivalentes de efectivo, frente a los 3.300 millones de dólares al final de 2024. Generó alrededor de 9.000 millones de dólares en flujo de caja libre en 2025, un aumento con respecto a los 3.800 millones de dólares del año anterior. Los ejecutivos de Lilly saben que están en una posición de fortaleza gracias a su liderazgo en GLP-1, y están decididos a reforzar su cartera de medicamentos con candidatos en diversas áreas terapéuticas. Lilly invierte fuertemente en I + D interna. En la industria farmacéutica, las empresas nunca pueden descansar sobre sus laureles porque las patentes no duran para siempre. Siempre deben estar lanzando disparos a la portería para garantizar que tengan futuros éxitos de ventas. Hace menos de un mes, Lilly reveló un acuerdo para adquirir Centessa Pharmaceuticals por hasta 7.800 millones de dólares. Centessa, que también es una empresa en fase clínica, está trabajando en trastornos del sueño como la narcolepsia. A principios de marzo, Lilly cerró su adquisición de Ventyx Biosciences por 1.200 millones de dólares, que está desarrollando medicamentos orales para afecciones inflamatorias. Ese acuerdo se anunció en enero. También, en febrero, Lilly anunció un acuerdo valorado en hasta 2.400 millones de dólares para comprar Orna Therapeutics, centrada en el cáncer. Buenas noticias para Wells Fargo y Goldman Sachs: a pesar de la incertidumbre sobre la guerra en Irán, las empresas no están evitando salir a bolsa. El lunes, Jersey Mike's presentó confidencialmente una oferta pública inicial. La cadena de sándwiches tenía un valor de aproximadamente 8.000 millones de dólares después de que Blackstone comprara una participación mayoritaria hace más de un año. La noticia sigue a una semana de titulares de IPO de alto perfil. El viernes, el fabricante de chips de IA Cerebras presentó una solicitud para salir a bolsa en la Nasdaq. Wells, que ha hecho del crecimiento de su banca de inversión un objetivo importante, fue elegido para el acuerdo, pero Goldman no. Madison Air Solutions tuvo una IPO exitosa el pasado miércoles. Tanto Goldman como Wells trabajaron en ese debut. Las empresas que informarán después del cierre de la bolsa incluyen Zions Bancorp y Alaska Air. El martes marca el comienzo de una gran ola de resultados, con UnitedHealth Group, GE Aerospace, 3M, Danaher, RTX, Halliburton y D.R. Horton programados para informar. En el lado de los datos, veremos las ventas minoristas de marzo y las ventas de viviendas pendientes. (Consulte aquí una lista completa de las acciones en el Charitable Trust de Jim Cramer). Como suscriptor del CNBC Investing Club con Jim Cramer, recibirá una alerta de operación antes de que Jim realice una operación. Jim espera 45 minutos después de enviar una alerta de operación antes de comprar o vender una acción en la cartera del fideicomiso benéfico. Si Jim ha hablado de una acción en CNBC TV, espera 72 horas después de emitir la alerta de operación antes de ejecutar la operación. LA INFORMACIÓN DEL CLUB DE INVERSIÓN ANTERIOR ESTÁ SUJETA A NUESTROS TÉRMINOS Y CONDICIONES Y A NUESTRA POLÍTICA DE PRIVACIDAD, JUNTOS CON NUESTRO AVISO DE RENUNCIA. NO EXISTE NI SE CREA NINGUNA OBLIGACIÓN O DEBER FIDUCIARIO POR VIRTUD DE LA RECEPCIÓN DE CUALQUIER INFORMACIÓN PROPORCIONADA EN CONEXIÓN CON EL CLUB DE INVERSIÓN. NO SE GARANTIZA NINGÚN RESULTADO O BENEFICIO ESPECÍFICO.