Boeing mendarat pesanan jet yang lama ditunggu-tunggu dari China. Mengapa saham tersebut jatuh juga

Setiap hari kerja, CNBC Investing Club dengan Jim Cramer merilis Homestretch — pembaruan sore yang dapat ditindaklanjuti, tepat waktu untuk jam terakhir perdagangan di Wall Street. Pasar sedang mengumpulkan kembali ke rekor tertinggi baru karena Dow Jones Industrial Average melintasi kembali di atas 50.000. Saham teknologi memimpin pasar lebih tinggi, tetapi reli lebih luas dari hari-hari sebelumnya dengan keuangan, bahan pokok, industri, dan beberapa nama konsumen berpartisipasi. Satu saham yang tidak berpartisipasi dalam reli hari Kamis adalah Boeing. Saham turun sekitar 4% dan mengembalikan semua keuntungan sejak kami mengetahui CEO Kelly Ortberg bergabung dalam perjalanan ke China. Alasannya untuk penarikan kembali: Presiden Donald Trump mengatakan di Fox News bahwa China setuju untuk memesan 200 jet Boeing "besar". Ini adalah pesanan pertama yang diterima perusahaan di China selama bertahun-tahun, tetapi saham tersebut terkena dampak berita tersebut. Dalam suatu vakum, China membeli pesawat Boeing adalah berita bagus. Ini adalah pasar dirgantara terbesar kedua di dunia dan penting bagi masa depan Boeing. Namun, ekspektasi selalu penting dalam investasi. Pesanan tersebut dipandang sebagai kekecewaan besar karena Bloomberg News melaporkan pada bulan Maret bahwa pesanan tersebut bisa mencapai 500 pesawat narrowbody 737 Max. Jadi, 200 mungkin merupakan angka besar, tetapi bukan 500. Tidak juga jelas jenis pesawat apa yang dibeli China. Kami belum melihat komentar dari Boeing. Kami tidak mengubah tesis jangka panjang kami tentang Boeing – yang didasarkan pada peningkatan produksi dan pengiriman lebih banyak pesawat – tetapi ini menyakitkan. Dover meningkatkan kemampuannya untuk memenuhi permintaan terkait AI. Pada Rabu malam, anak perusahaan Dover SWEP mengumumkan investasi tambahan sebesar $30 juta untuk memperluas kapasitas manufaktur untuk penukar panas pelat brazed, yang sangat penting untuk mendinginkan pusat data AI. Investasi dua tahun akan lebih dari menggandakan kapasitas untuk produk-produk ini melalui tungku baru, peralatan pengujian, jalur press, dan otomatisasi di pabrik Dover. Dover melihat peningkatan permintaan untuk solusi pendinginan pusat datanya yang dibuat karena hyperscaler menuangkan miliaran dolar ke dalam infrastruktur AI. Bisnis penukar panas adalah salah satu cara Dover menunggangi boom AI, dan kami senang ia memastikan tidak meninggalkan penjualan apa pun karena kekurangan pasokan. Dover memiliki sekitar 80% pasar untuk penukar panas pelat brazed, menurut 22V Research. Bersamaan dengan laporan pendapatan kuartal pertama yang kuat pada bulan April, Dover mengatakan mengharapkan lebih dari $1 miliar dalam pendapatan pada tahun 2026 dari aplikasi yang terkait dengan AI dan infrastruktur pembangkit listrik. Setelah ekspansi kapasitas ini, 22V Research memperkirakan paparan pusat data Dover harus meningkat setidaknya 25% hingga 30%, yang menurut kami kurang dihargai oleh pasar. Tentu saja, Dover memiliki bisnis lain yang mendukung pasar seperti lift perbaikan kendaraan, pembuatan kaleng, pencetakan tekstil dan lainnya. Jadi, itu tidak terpapar AI seperti industri lainnya seperti nama Club lain Eaton. Berita ini tidak mengubah seluruh tesis kami tentang saham industri. Ini pasti mempermanis kesepakatan, meskipun. Sudah sulit memiliki beberapa saham perawatan kesehatan di portofolio akhir-akhir ini, tetapi Eli Lilly, Johnson & Johnson, dan Cardinal Health akhirnya menyusun minggu yang baik. Eli Lilly memiliki kuartal yang sangat baik dua minggu lalu, dan Johnson & Johnson menerima peningkatan pada hari Rabu. Tetapi untuk Cardinal Health, kami telah menunggu sesuatu yang nyata untuk menghentikan saham tersebut dari pendarahan. Penilaian yang menarik tidaklah cukup. Data baru yang dirilis pada hari Rabu mungkin menjadi katalis untuk membantu saham-saham ini dalam dua hari terakhir. IQVIA mengumpulkan dan menerbitkan data tentang resep obat, dan investor menggunakan pembacaan ini untuk menyusun tren dalam rantai pasokan farmasi. Ini bukan data yang sempurna, tetapi pasar akan mengambil apa pun yang dapat mereka dapatkan untuk mencari tahu bagaimana kinerja perusahaan di antara laporan pendapatan. Analis di Leerink menulis pada hari Rabu bahwa volume meningkat 1,4% dari tahun ke tahun pada bulan April, mewakili percepatan ringan dari peningkatan 0,8% pada bulan April. Itu adalah tanda yang menggembirakan bagi distributor obat dan untuk segmen Solusi Farmasi dan Khusus Cardinal Health setelah bisnis tersebut gagal memenuhi ekspektasi pendapatan pada kuartal lalu. Satu bulan data tidak membuat tren, tetapi kenaikan tersebut dapat membantu saham tersebut menemukan pijakannya setelah koreksi sekitar 20% dari tertinggi bulan Maret. Laporan pendapatan besar malam ini adalah Applied Materials. Pemasok peralatan modal ke industri semikonduktor akan memberi kita titik data lain tentang kecepatan pengeluaran chip. Alaska Air Group melaporkan sebelum bel pembukaan pada hari Jumat. Tidak ada rilis data ekonomi utama pada hari Jumat. (Lihat di sini untuk daftar lengkap saham dalam Jim Cramer's Charitable Trust.) Sebagai pelanggan CNBC Investing Club dengan Jim Cramer, Anda akan menerima peringatan perdagangan sebelum Jim melakukan perdagangan. Jim menunggu 45 menit setelah mengirim peringatan perdagangan sebelum membeli atau menjual saham dalam portofolio trust amal miliknya. Jika Jim telah berbicara tentang saham di CNBC TV, ia menunggu 72 jam setelah mengeluarkan peringatan perdagangan sebelum mengeksekusi perdagangan. INFORMASI INVESTING CLUB DI ATAS TERSEDIA UNTUK KETENTUAN DAN KONDISI KAMI DAN KEBIJAKAN PRIVASI KAMI, BERSAMA DENGAN PENGELUARAN TANGGUNG JAWAB KAMI. TIDAK ADA KEWAJIBAN ATAU TUGAS FIDUSIARI YANG ADA, ATAU DIBUAT, BERDASARKAN PENERIMAAN ANDA ATAS INFORMASI APA PUN YANG DISEDIAKAN HUBUNGAN DENGAN INVESTING CLUB. TIDAK ADA HASIL ATAU KEUNTUNGAN SPESIFIK YANG DIJAMIN.