Oleh Maksym Misichenko · Yahoo Finance ·
Apa yang dipikirkan agen AI tentang berita ini
Konsensus panel adalah bahwa ketergantungan artikel pada 'aturan 4%' dan strategi portofolio statis sangat ketinggalan zaman untuk usia 68 tahun di lingkungan makro saat ini. Risiko utama meliputi urutan pengembalian, inflasi, hambatan pajak dari RMD, dan potensi biaya perawatan jangka panjang untuk menghabiskan aset. Strategi penarikan yang dinamis dan sadar pajak, bersama dengan perlindungan aset yang tepat dan lindung nilai inflasi, adalah suatu keharusan.
Risiko: Risiko urutan pengembalian di tahun-tahun awal pensiun
Peluang: Menerapkan strategi penarikan yang dinamis dan sadar pajak
Analisis ini dihasilkan oleh pipeline StockScreener — empat LLM terkemuka (Claude, GPT, Gemini, Grok) menerima prompt identik dengan perlindungan anti-halusinasi bawaan. Baca metodologi →
Bagaimana Cara Membuat $950rb di IRA Bertahan Seumur Hidup pada Usia 68?
Eric Reed
Bacaan 7 menit
SmartAsset dan Yahoo Finance LLC dapat memperoleh komisi atau pendapatan melalui tautan dalam konten di bawah ini.
Risiko kelangsungan hidup adalah inti dari perencanaan pensiun. Anda menghentikan pekerjaan dan pendapatan, mengandalkan tabungan untuk membawa Anda melewati sisa hidup Anda. Tetapi dengan tabungan dan manajemen uang yang cermat, mungkin saja untuk membuat uang ini bertahan. Misalnya, katakanlah Anda baru saja mencapai usia pensiun pada usia 68 dan memiliki $950.000 dalam IRA tradisional pra-pajak. Memperhitungkan risiko kelangsungan hidup, Jaminan Sosial, RMD, dan lainnya dapat membantu Anda merencanakan ke depan dengan lebih akurat.
Risiko kelangsungan hidup adalah kemungkinan bahwa Anda akan hidup lebih lama dari tabungan pensiun Anda.
Tidak jarang rumah tangga meremehkan berapa lama mereka akan hidup dan, akibatnya, berapa banyak uang yang mereka butuhkan. Ini, sebagian, karena rata-rata seluruh populasi menyesatkan. Menurut CDC, di antara semua orang Amerika, rata-rata usia harapan hidup untuk wanita adalah 79,3 tahun dan 73,5 untuk pria. Namun, rata-rata harapan hidup bagi mereka yang berusia 70 tahun ke atas bisa antara 80 dan 90, menurut SSA.
Ini secara dramatis mengubah perhitungan untuk tabungan pensiun. Jadi jika Anda berencana pensiun pada usia pensiun penuh 67 tahun, rumah tangga biasa harus mengantisipasi setidaknya 20 hingga 25 tahun dalam pensiun, dengan tabungan untuk mendanai kehidupan mereka selama waktu itu.
Menghasilkan Pendapatan di Masa Pensiun
Menggunakan contoh bahwa Anda berusia 68 tahun dengan $950.000 di IRA, bagaimana Anda dapat memastikan portofolio ini bertahan? Sebagian besar, itu akan tergantung pada pengelolaan pendapatan Anda.
Jaminan Sosial
Pertama, cari tahu tunjangan Jaminan Sosial Anda. Pendapatan ini dijamin seumur hidup, jadi Anda dapat mengandalkannya untuk melengkapi portofolio pensiun Anda.
Misalnya, pensiunan rata-rata menerima $1.860 per bulan dalam tunjangan Jaminan Sosial, menurut data SSA dari Januari 2024. Ini setara dengan $22.320 per tahun seumur hidup, dan kemungkinan akan terus tumbuh dengan penyesuaian biaya hidup tahunan federal (COLA) di masa mendatang.
Pendapatan Rekening Pensiun
Bagi banyak rumah tangga, sebagian besar pendapatan akan berasal dari pendapatan IRA, 401(k), 403(b), atau portofolio pensiun lainnya. Titik awal yang populer selama bertahun-tahun adalah aturan 4%, di mana Anda berencana untuk berinvestasi secara sederhana dan menarik 4% dari portofolio Anda setiap tahun selama 20+ tahun dalam pensiun. Pada IRA $950.000, ini akan menghasilkan $38.000 per tahun dari pendapatan tersebut. Dikombinasikan dengan Jaminan Sosial, itu menjadi total $60.320 per tahun, meskipun Anda mungkin perlu meningkatkannya karena inflasi.
Untuk mengatasi risiko kelangsungan hidup, pertimbangkan untuk menyeimbangkan portofolio Anda dengan aset pendapatan. Ini adalah aset seperti obligasi, saham dividen, dan rekening tabungan, yang menghasilkan pengembalian tanpa harus menjual aset yang mendasarinya. Meskipun semua investasi memiliki risiko, aset pendapatan yang berhasil dapat memberikan pendapatan portofolio yang tidak terbatas, meskipun dengan tingkat yang relatif rendah dibandingkan dengan rekan investasi mereka.
Kontrak anuitas adalah pilihan aset pendapatan potensial untuk pensiunan. Ini adalah kontrak yang dapat menjamin pembayaran tetap seumur hidup. Misalnya, kontrak anuitas $950.000 yang dibeli pada usia 68 dapat, secara teori, menghasilkan $6.360 per bulan atau $76.320 per tahun, menurut kalkulator anuitas pendapatan Schwab.
Namun, anuitas, dan semua aset pendapatan lainnya, biasanya mengekspos portofolio Anda terhadap risiko inflasi. Tanpa pertumbuhan yang signifikan, portofolio Anda akan kehilangan daya beli seiring waktu.
Untuk mengatasi risiko ini, seringkali bijaksana untuk menyeimbangkan portofolio pensiun Anda dengan beberapa ekuitas dan aset berorientasi pertumbuhan lainnya. Biasanya, cara yang mungkin untuk melakukan ini adalah melalui dana campuran aset seperti dana indeks atau reksa dana. Aset berbasis portofolio ini dapat memberikan eksposur rekening pensiun Anda ke investasi pertumbuhan, sambil mengurangi risiko yang terlibat dalam memilih ekuitas secara lebih tunggal.
Pengeluaran dan Pajak di Masa Pensiun
Jika pendapatan adalah separuh dari pengelolaan risiko kelangsungan hidup, pengeluaran adalah separuh lainnya. Pertama, lihat situasi pajak Anda.
Dengan IRA atau 401(k) tradisional pra-pajak, Anda perlu membayar pajak penghasilan atas setiap penarikan yang Anda lakukan. Itu akan mengurangi tingkat pendapatan efektif Anda dan juga dapat meningkatkan pajak tunjangan Jaminan Sosial Anda. Anda dapat mengurangi ini dengan menggulirkan IRA Anda ke Roth IRA, tetapi itu akan melibatkan pengorbanan sebagian besar akun untuk pajak penghasilan di muka.
Jika Anda menyimpan uang Anda di IRA pra-pajak, jangan lupa untuk mengantisipasi distribusi minimum yang disyaratkan (RMD). Dengan contoh kita, IRA $950.000 Anda adalah satu-satunya bentuk rekening pensiun yang Anda miliki, jadi kemungkinan Anda tidak akan menarik kurang dari RMD tahunan Anda. Setelah Anda mencapai usia 73 tahun, pastikan untuk mengingat bahwa minimum ini ada, karena denda pajak karena mengabaikannya bisa sangat berat.
Selain itu, pertimbangkan gaya hidup yang Anda inginkan. Ketika berbicara tentang membuat rekening pensiun bertahan, sebagian besar masalah akan ditentukan oleh berapa banyak Anda membelanjakan. Beberapa masalah utama meliputi:
Apakah Anda memiliki rumah sendiri atau menyewa?
Apakah Anda tinggal di kota yang mahal atau murah?
Bisakah Anda dengan nyaman pindah untuk memperpanjang tabungan Anda?
Kemewahan dan hobi seperti apa yang Anda nikmati?
Apakah Anda memiliki kebutuhan medis tertentu?
Tagihan rutin seperti apa yang Anda miliki?
Apakah Anda sudah memiliki asuransi perawatan jangka panjang dan kesehatan tambahan?
Rencana warisan seperti apa yang Anda miliki?
Semua masalah ini akan menentukan kebutuhan dan fleksibilitas Anda di masa pensiun. Misalnya, seseorang yang tinggal di kota kecil kemungkinan akan menemukan IRA $950.000 lebih dari cukup untuk pensiun yang nyaman bahkan dengan pertumbuhan portofolio minimal. Sebaliknya, seseorang yang tinggal di kota mahal mungkin perlu berinvestasi untuk mendapatkan keuntungan yang signifikan agar mampu mempertahankan standar hidup mereka. Penasihat keuangan dapat membantu Anda menentukan kebutuhan Anda dan strategi yang sesuai untuk tujuan Anda.
Untuk memastikan tabungan Anda bertahan seumur hidup Anda, lihat tingkat pengeluaran Anda dan perkiraan pendapatan portofolio Anda. Jika ini terlihat seperti sesuatu yang dapat bertahan dengan nyaman hingga usia 90-an Anda, Anda mungkin telah mencapai keseimbangan yang tepat. Jika tidak, pertimbangkan untuk berinvestasi untuk pertumbuhan lebih lanjut dengan rencana untuk risiko yang menyertainya atau menemukan area untuk memotong pengeluaran.
Tips untuk Mengelola Portofolio Anda di Masa Pensiun
Mencari penasihat keuangan tidak harus sulit. Alat gratis SmartAsset mencocokkan Anda dengan penasihat keuangan terverifikasi yang melayani area Anda, dan Anda dapat melakukan panggilan pengantar gratis dengan penasihat yang cocok untuk memutuskan mana yang Anda rasa tepat untuk Anda. Jika Anda siap menemukan penasihat yang dapat membantu Anda mencapai tujuan keuangan Anda, mulailah sekarang.
Sebagai pensiunan, jangan lupa bahwa penting untuk terus berinvestasi bahkan di masa pensiun. Bagaimanapun, idealnya Anda akan memiliki waktu 25 hingga 30 tahun untuk menikmati pengembalian dari portofolio Anda. Lihat panduan SmartAsset untuk investasi pensiun untuk mempelajari lebih lanjut.
Siapkan dana darurat jika Anda menghadapi pengeluaran tak terduga. Dana darurat harus likuid -- dalam rekening yang tidak berisiko fluktuasi signifikan seperti pasar saham. Tawarannya adalah bahwa nilai uang tunai likuid dapat terkikis oleh inflasi. Tetapi rekening bunga tinggi memungkinkan Anda untuk mendapatkan bunga majemuk. Bandingkan rekening tabungan dari bank-bank ini.
Apakah Anda seorang penasihat keuangan yang ingin mengembangkan bisnis Anda? SmartAsset AMP membantu penasihat terhubung dengan prospek dan menawarkan solusi otomatisasi pemasaran sehingga Anda dapat menghabiskan lebih banyak waktu untuk melakukan konversi. Pelajari lebih lanjut tentang SmartAsset AMP.
Empat model AI terkemuka mendiskusikan artikel ini
"Kombinasi kelompok tarif pajak yang diinduksi RMD dan risiko urutan pengembalian menjadikan tingkat penarikan 4% yang statis sebagai resep untuk kelelahan portofolio sebelum usia 90 tahun."
Ketergantungan artikel pada 'aturan 4%' sangat ketinggalan zaman untuk usia 68 tahun di lingkungan makro saat ini. Dengan inflasi yang tetap lengket dan RMD yang membayangi pada usia 73 tahun, portofolio $950k sangat sensitif terhadap risiko urutan pengembalian. Jika koreksi pasar terjadi dalam tiga tahun pertama pensiun, tingkat penarikan secara efektif melonjak, menguras pokok lebih cepat daripada pemulihan dapat mengimbanginya. Artikel ini mengabaikan 'bom pajak' yang melekat pada IRA tradisional; begitu RMD dimulai, pensiunan menghadapi lonjakan pendapatan kena pajak paksa yang dapat mendorong mereka ke kelompok tarif yang lebih tinggi, secara bersamaan memicu premi Medicare Bagian B yang lebih tinggi (IRMAA). Portofolio statis tidak akan bertahan; strategi penarikan yang dinamis dan sadar pajak adalah suatu keharusan.
Aturan 4% tetap menjadi heuristik yang kuat karena mengasumsikan portofolio 60/40 yang terdiversifikasi yang secara historis menangkap premi risiko ekuitas yang cukup untuk mengungguli inflasi dalam jangka panjang.
"Artikel ini meremehkan tingkat penarikan setelah pajak dan risiko urutan sambil melebih-lebihkan keberlanjutan portofolio $950rb tanpa mengklarifikasi dasar pengeluaran aktual pensiunan atau struktur biaya geografis."
Artikel ini adalah pengantar perencanaan pensiun generik yang menyamar sebagai panduan yang dapat ditindaklanjuti. Contoh $950k secara matematis masuk akal—aturan 4% menghasilkan $38rb, ditambah $22,3rb Jaminan Sosial = ~$60rb per tahun—tetapi artikel ini mengabaikan ketegangan nyata: usia 68 tahun dengan hanya IRA tradisional dan tidak ada aset lain menghadapi risiko urutan pengembalian yang parah di tahun pertama penarikan 25-30 tahun. Matematika anuitas ($76,3rb/tahun) disajikan sebagai alternatif tetapi mengabaikan bahwa mengunci $950rb ke dalam pembayaran tetap menghilangkan lindung nilai inflasi sepenuhnya. Yang paling penting, artikel ini memperlakukan hambatan pajak sebagai titik gesekan kecil ketika RMD + pajak Jaminan Sosial dapat dengan mudah mendorong tingkat penarikan efektif di atas 5-6% setelah pajak, terutama jika pengembalian portofolio mengecewakan.
Tesis inti artikel—bahwa $950rb dapat menopang pensiunan—mungkin terlalu optimis jika orang tersebut hidup hingga 95 tahun dengan inflasi rata-rata 3% per tahun dan pengembalian pasar kembali ke pengembalian riil historis 7% daripada 8-10% yang diasumsikan banyak pensiunan.
"N/A"
[Tidak Tersedia]
"Mengandalkan penarikan 4% statis ditambah anuitas tetap yang tinggi dari IRA $950rb adalah kerangka kerja yang rapuh yang mengabaikan risiko urutan, inflasi, pajak, dan biaya perawatan jangka panjang, membuat keberlanjutan seumur hidup tidak mungkin terjadi dalam banyak skenario dunia nyata."
Artikel ini menyajikan rencana yang tampaknya dapat dikerjakan untuk usia 68 tahun dengan $950rb di IRA, bersandar pada aturan penarikan 4% ditambah anuitas bernilai tinggi dan Jaminan Sosial. Tetapi artikel ini mengabaikan risiko kritis: risiko urutan pengembalian di tahun-tahun awal pensiun, inflasi yang persisten mengikis pendapatan tetap, hambatan pajak dari tradisional ke Roth, RMD, dan penetapan harga/ketersediaan anuitas yang disesuaikan inflasi yang sebenarnya. Artikel ini juga meremehkan biaya perawatan kesehatan dan perawatan jangka panjang selama 25-30 tahun. Tanpa strategi penarikan yang dinamis, lindung nilai inflasi, atau perlindungan perawatan jangka panjang, rencana tersebut dapat gagal jauh lebih cepat dari yang diperkirakan jika pasar bergejolak atau biaya medis melonjak.
Kasus tandingan yang kuat: dalam lingkungan suku bunga yang menguntungkan, strategi klaim Jaminan Sosial yang disengaja ditambah pendapatan yang dilindungi inflasi melalui anuitas dan obligasi secara realistis dapat mendanai 25-30 tahun; nada pesimis artikel mengasumsikan pilihan pajak dan penarikan yang suboptimal dan mengabaikan alat seperti QLAC dan pengeluaran dinamis.
"Perdebatan tentang tingkat penarikan sekunder terhadap risiko katastropik yang tidak terhedging dari biaya perawatan jangka panjang yang dapat menghabiskan portofolio $950rb sepenuhnya."
Fokus Claude pada risiko inflasi anuitas valid, tetapi Anda mengabaikan nilai 'lindung nilai kelangsungan hidup'. Untuk usia 68 tahun, risiko utama bukan hanya inflasi—tetapi hidup lebih lama dari aset. Gemini, ketakutan Anda terhadap IRMAA (surcharge Medicare) benar tetapi sekunder terhadap risiko katastropik biaya perawatan jangka panjang. Portofolio $950rb pada dasarnya habis oleh masa inap di panti jompo selama lima tahun. Kita memperdebatkan tingkat penarikan sambil mengabaikan kewajiban neraca terbesar: kesenjangan kesehatan-kekayaan.
"Risiko perawatan jangka panjang itu nyata tetapi membutuhkan perencanaan Medicaid, bukan optimalisasi portofolio—keheningan artikel tentang hal ini adalah celah, bukan cacat dalam matematika 4% itu sendiri."
Pergeseran Gemini ke perawatan jangka panjang adalah ujian stres yang sebenarnya, tetapi kita mencampuradukkan dua masalah terpisah. Portofolio $950rb *ditambah* Jaminan Sosial *ditambah* cakupan Medicare tidak habis oleh biaya panti jompo—habis jika orang tersebut membutuhkan perawatan *lima tahun* *dan* tidak memiliki perencanaan Medicaid. Itu adalah masalah pengeluaran Medicaid, bukan masalah matematika portofolio. Artikel ini harus menandai strategi perlindungan aset (trust yang tidak dapat dibatalkan, perencanaan Medicaid), bukan hanya tingkat penarikan. Kita memperdebatkan variabel yang salah.
[Tidak Tersedia]
"Risiko ekor panti jompo penting, tetapi tidak boleh mengesampingkan strategi eksplisit untuk kelangsungan hidup, likuiditas, dan penarikan yang efisien pajak."
Gemini, penekanan Anda pada risiko ekor perawatan jangka panjang valid tetapi berisiko mengubah perlindungan aset menjadi skenario penghapusan universal. Masa inap panti jompo selama lima tahun bukanlah kepastian bagi setiap pensiunan, dan perencanaan Medicaid/perlindungan aset dapat mengubah hasil; artikel harus mengukur probabilitas dan menyertakan mitigasi konkret di luar kehati-hatian tingkat penarikan. Risiko nyata yang dapat diatasi tetaplah urutan pengembalian dan hambatan pajak dari RMD—ini mendorong kegagalan jauh lebih andal daripada satu peristiwa perawatan.
Konsensus panel adalah bahwa ketergantungan artikel pada 'aturan 4%' dan strategi portofolio statis sangat ketinggalan zaman untuk usia 68 tahun di lingkungan makro saat ini. Risiko utama meliputi urutan pengembalian, inflasi, hambatan pajak dari RMD, dan potensi biaya perawatan jangka panjang untuk menghabiskan aset. Strategi penarikan yang dinamis dan sadar pajak, bersama dengan perlindungan aset yang tepat dan lindung nilai inflasi, adalah suatu keharusan.
Menerapkan strategi penarikan yang dinamis dan sadar pajak
Risiko urutan pengembalian di tahun-tahun awal pensiun