Wise menghadapi investigasi pencucian uang Belgia

- Wawasan utama: Investigasi ini menjadikan Belgia sebagai otoritas ketiga yang mengkritik kontrol anti-pencucian uang Wise, setelah regulator negara bagian AS dan CFPB bertindak tahun lalu.

- Apa yang dipertaruhkan: Jaksa sedang menyelesaikan surat panggilan langsung, yang merupakan jalur penuntutan yang lebih umum di Belgia (dibandingkan dengan AS) yang membawa kasus ke pengadilan pidana tanpa hakim investigasi.

- Data pendukung: Jaksa mengatakan lebih dari setengah miliar euro dalam transaksi mencurigakan, yang berasal dari ratusan berkas pidana, sedang ditinjau.

Poin ringkasan yang dihasilkan oleh AI dengan tinjauan editorial.

Wise mengungkapkan pada hari Senin bahwa jaksa Belgia sedang menyelidiki cabang Eropanya atas dugaan pencucian uang yang terkait dengan perdagangan narkoba, penipuan, dan korupsi. Saham turun 8% pada hari itu, setelah turun sebanyak 20%.

Jaksa mengatakan kepada American Banker pada hari Senin bahwa lebih dari setengah miliar euro dalam transaksi mencurigakan sedang ditinjau.

Pengungkapan tersebut dilakukan dalam pengajuan ke Komisi Sekuritas dan Bursa AS. Pada akhir pagi di London, saham perusahaan telah turun 14%, pulih perlahan sepanjang sisa hari perdagangan.

Wise bersaing dengan bank dalam pembayaran lintas batas, dan bank serta perusahaan besar menggunakan teknologinya untuk memindahkan uang melalui unit yang disebutnya Wise Platform.

Investigasi Belgia menambahkan otoritas ketiga ke regulator yang telah mengkritik kontrol Wise terhadap pencucian uang. Regulator negara bagian AS dan Biro Perlindungan Keuangan Konsumen, atau CFPB, keduanya bertindak tahun lalu.

Inti dari kasus terbaru ini adalah Wise Europe, perusahaan berlisensi Belgia yang melaluinya Wise melayani seluruh benua.

Kasus di Brussels

Jaksa Brussels telah menyelidiki Wise Europe sejak 2025. Unit kejahatan terorganisir kepolisian federal, yang dikenal sebagai DJSOC, sedang menangani kasus tersebut, kata seorang juru bicara kantor kejaksaan kepada American Banker.

Kasus tersebut timbul dari "kemunculan berulang" Wise dalam "ratusan berkas pidana yang diterima di Belgia," kata juru bicara kantor kejaksaan.

Berkas-berkas tersebut berasal dari Perintah Investigasi Eropa dan yang disebut surat rogatori internasional, yang merupakan saluran formal yang digunakan negara untuk saling meminta bantuan mengumpulkan bukti.

Secara total, transaksi yang ditinjau "akan melebihi setengah miliar" euro, kata juru bicara tersebut.

"Temuan tersebut terutama berkaitan dengan penggunaan rekening Wise untuk tujuan kriminal, dengan indikasi ketidakpatuhan terhadap undang-undang anti-pencucian uang, atau AML, terutama karena kurangnya identifikasi klien dan aktivitas mereka yang tepat," kata juru bicara kantor kejaksaan.

Pencucian uang yang dicurigai terkait dengan penipuan, korupsi, dan perdagangan narkoba, dan penyelidik sedang memeriksa apakah organisasi kriminal menggunakan layanan Wise Europe, menurut pernyataan tersebut.

Investigasi tersebut "berada pada tahap lanjut dan mendekati penyelesaian," kata juru bicara tersebut.

Kantor tersebut mengatakan sedang menyelesaikan surat panggilan langsung, sebuah dakwaan yang akan membawa kasus langsung ke pengadilan pidana, dan berencana untuk menyerahkan temuannya kepada Bank Nasional Belgia, yang melisensikan dan mengawasi Wise Europe.

Surat panggilan langsung adalah rute standar dalam hukum Belgia. Ini memungkinkan jaksa untuk membawa kasus ke pengadilan sendiri, ketika mereka menganggap bukti siap, tanpa terlebih dahulu merujuknya ke hakim investigasi.

Tanggapan Wise

Dalam pengajuannya ke SEC, Wise mengatakan belum diberitahu apa yang ditemukan penyelidik dan bahwa berkomentar sekarang akan terlalu dini.

"Kami saat ini bekerja sama dengan kejaksaan Brussels untuk menanggapi pertanyaan tentang bisnis kami, seperti yang biasa kami lakukan dengan regulator dan penegak hukum," kata Wise dalam pengajuannya, yang ditandatangani oleh Chief Executive Kristo Käärmann.

Perusahaan mengatakan dalam pengajuannya bahwa urusannya dengan kejaksaan "masih belum selesai dan belum ada temuan spesifik yang dibagikan kepada kami hingga saat ini. Oleh karena itu, akan spekulatif bagi kami untuk mengomentari tuduhan apa pun."

Sebagian besar pengajuan berfokus pada bagaimana Wise didirikan di Eropa.

Wise Europe berbasis di Belgia dan melayani seluruh wilayah melalui sistem passporting UE, yang memungkinkan perusahaan yang berlisensi di satu negara anggota beroperasi di seluruh blok.

Karena itu, "permintaan penegakan hukum di seluruh Wilayah Ekonomi Eropa saat ini diarahkan ke Belgia," kata perusahaan itu.

Untuk bank dengan cabang di setiap negara, permintaan tersebut akan tetap berada di otoritas nasional, kata Wise.

Mengajukan laporan aktivitas mencurigakan, yang menandai transaksi yang berpotensi ilegal kepada pihak berwenang, dan menanggapi permintaan penegakan hukum "adalah bagian normal dari operasi dan tidak, dengan sendirinya, menunjukkan ketidakpatuhan ... atau kesalahan apa pun," kata perusahaan itu.

Pengajuan Wise membingkai permintaan tersebut sebagai rutin dan menjelaskan mengapa permintaan tersebut terkonsentrasi di Belgia, tetapi tidak membahas tuduhan utama kejaksaan: bahwa rekening Wise berulang kali muncul dalam berkas pidana karena perusahaan gagal mengidentifikasi klien dan aktivitas mereka dengan benar.

Wise juga menyoroti ukuran dan pengeluarannya untuk kepatuhan.

Perusahaan mengatakan memegang lebih dari 80 lisensi peraturan di seluruh dunia, melayani lebih dari 19 juta pelanggan aktif, memproses sekitar 4,7 juta transaksi per hari, dan menugaskan sekitar sepertiga staf globalnya untuk "melindungi pelanggan kami dari kejahatan keuangan," menurut pengajuan tersebut.

Bank Nasional Belgia menolak untuk membahas kasus tersebut dalam komentar kepada American Banker.

"Bank Nasional Belgia tidak mengomentari entitas individu di bawah pengawasannya," kata seorang juru bicara ketika ditanya tentang status pengawasan Wise dan penyelidikan kejaksaan.

Bank mengonfirmasi bahwa Wise Europe adalah "Institusi Pembayaran yang diotorisasi oleh Bank Nasional Belgia" dengan hak passporting di seluruh Eropa.

Taruhan untuk bisnis perbankan Wise

Gautam Pillai, seorang analis di pialang London Peel Hunt yang meliput Wise, mengatakan kepada American Banker bahwa ancaman sebenarnya dari investigasi ini adalah terhadap upaya perusahaan untuk menjual teknologinya kepada bank lain.

"Wise bukan lagi hanya aplikasi pembayaran lintas batas konsumen," kata Pillai. "Ini mencoba memposisikan dirinya sebagai infrastruktur penting bagi bank global.

"Jika muncul pertanyaan seputar kontrol anti-pencucian uang, itu secara langsung merusak kemampuannya untuk meningkatkan kemitraan seperti Morgan Stanley dan Standard Chartered," lanjutnya.

Baik Morgan Stanley maupun Standard Chartered mulai menggunakan Wise Platform, unit yang menyewakan jaringan pembayaran Wise, pada akhir tahun 2024.

Standard Chartered memindahkan uang untuk pelanggan di Asia dan Timur Tengah melalui jaringan Wise. Morgan Stanley menjadi bank investasi pertama yang menyelesaikan pembayaran lintas batas perusahaan di platform tersebut.

Untuk saat ini, "risikonya terutama reputasi dan strategis, bukan finansial langsung, tetapi itulah yang paling penting bagi Wise," kata Pillai. "Masalah kuncinya adalah kepercayaan."

Dia mengatakan penurunan saham selama satu hari mencerminkan "ketidakpastian lebih dari fundamental." Belum ada regulator yang membuat temuan terhadap Wise dalam kasus Belgia, jadi "dalam pengertian itu terlihat agresif.

"Tetapi jika ini berkembang menjadi kekurangan yang dikonfirmasi, tindakan penegakan hukum, atau bahkan hanya pengawasan yang lebih ketat terhadap onboarding dan mitra, maka reaksi tersebut akan terbukti dibenarkan," katanya.

Jika tuduhan tersebut terbukti benar, bahaya yang lebih besar bukanlah biaya kepatuhan yang lebih ketat tetapi pertumbuhan yang lebih lambat, kata Pillai. Dia menunjuk pada "lebih banyak gesekan dalam onboarding, pengawasan peraturan yang lebih ketat, dan potensi keraguan dari mitra perbankan."

Pola di berbagai yurisdiksi

Cabang Wise di AS telah menghadapi masalah yang sama dengan yang dihadapi cabang Eropanya saat ini.

Pada Juli 2025, Wise menyetujui penyelesaian $4,2 juta dengan enam negara bagian (termasuk New York dan California) atas program anti-pencucian uangnya.

Wise US tidak meninjau program tersebut secara independen atau sesering yang disyaratkan, dan telah salah menangani penyelidikan dan pelaporan aktivitas mencurigakan, "termasuk kegagalan untuk mengajukan tepat waktu" laporan aktivitas mencurigakan, menurut perintah persetujuan.

Perusahaan juga belum segera memperbaiki masalah yang ditandai dalam pemeriksaan sebelumnya, kata perintah tersebut.

Wise belum mengakui kesalahan sehubungan dengan kasus tersebut.

Beberapa bulan sebelumnya, pada Januari 2025, CFPB memerintahkan Wise untuk membayar sekitar $450.000 kepada pelanggan dan denda $44.955 atas apa yang disebut biro sebagai pemasaran yang menipu tentang biaya ATM dan pelanggaran aturan federal tentang transfer dana elektronik.

Akun dolar AS Wise berjalan melalui lembaga sponsor yang memiliki masalah kepatuhan sendiri. OCC pada bulan April memerintahkan Community Federal Savings Bank untuk membangun kembali program AML-nya, yang menurut regulator tidak sejalan dengan pertumbuhannya yang pesat. Perintah tersebut hanya menyebutkan bank, bukan Wise.

Wise telah meremehkan penyelidikan dan laporan.

Tinjauan sebelumnya oleh Bank Nasional Belgia terhadap Wise Europe adalah "tinjauan rutin" sebagai bagian dari "latihan pasar secara keseluruhan setelah Brexit" pada tahun 2021, kata juru bicara perusahaan kepada American Banker pada hari Senin.

Wise "bekerja sama erat dengan regulator kami di Belgia dan telah sepenuhnya menerapkan rekomendasi mereka," kata juru bicara tersebut.

Pemeriksaan multi-negara bagian AS juga merupakan "pemeriksaan rutin," kata juru bicara pada hari Senin, dan Wise "sepenuhnya bekerja sama dengan regulator untuk menerapkan rekomendasi mereka."

Mengenai perintah CFPB, Wise menanggapi lebih keras.

Perusahaan "sangat tidak setuju dengan karakterisasi CFPB terhadap perilaku Wise," kata juru bicara pada hari Senin, menyebut masalah tersebut "terutama teknis." Misalnya, Wise telah menampilkan nilai tukar hingga enam desimal, bukan empat.

Perintah persetujuan atas kegagalan kepatuhan relatif umum dalam perbankan AS. Regulator mengeluarkan lebih dari 50 di antaranya dalam periode 12 bulan yang berakhir Juni 2024, menurut analisis oleh firma hukum Goodwin. Perintah tersebut mencakup masalah mulai dari kekurangan modal hingga kelalaian anti-pencucian uang.

Yang membedakan kasus Belgia adalah sifatnya yang pidana, bukan perdata. Surat panggilan langsung yang sedang disiapkan jaksa akan membawa Wise Europe ke pengadilan pidana, sebuah langkah yang tidak dibawa oleh penyelesaian administratif regulator.

Pillai, analis Peel Hunt, melihat kasus Belgia sebagai bagian dari pola.

Selain kasus AS dan UE yang disebutkan di atas, ia menunjuk pada temuan Inggris tahun 2023 bahwa Wise telah membiarkan penarikan tunai £250 lolos dari rekening orang yang dikenai sanksi.

Investigasi terbaru dari Brussels "mulai terlihat kurang seperti kasus tunggal dan lebih seperti pola kelemahan kontrol dalam skala besar" ketika ditempatkan dengan latar belakang penyelesaian dan tinjauan ini," kata Pillai. "Itulah perhatian sebenarnya bagi investor."

Kantor kejaksaan sedang menyelesaikan surat panggilan langsung dan "juga akan menyampaikan hasil temuannya kepada Bank Nasional," kata juru bicara kantor tersebut kepada American Banker pada hari Senin.

Itu akan menempatkan kasus tersebut di pengadilan pidana dan di tangan regulator yang mengizinkan Wise beroperasi di seluruh Eropa.