2027年6月に関するUCOプットおよびコールオプションの興味深いもの

$38.00のストライクプライスを持つプット契約の現在のビッド価格は$9.20です。投資家がそのプット契約を売り建てた場合、彼らは$38.00で株式を購入することを約束しますが、同時にプレミアムも受け取ることになり、株式のコストベースは$28.80になります（ブローカー手数料を除く）。すでにUCOの株式購入に関心のある投資家にとって、それは今日$38.27/株を支払うことの魅力的な代替手段となる可能性があります。
$38.00のストライクプライスは、現在の株式取引価格から約1％の割引を表している（つまり、その割合でアウト・オブ・ザ・マネーである）ため、プット契約が無価値に期限切れになる可能性もあります。現在の分析データ（グリークスおよびインプライドグリークスを含む）によると、それが起こる可能性は68％です。Stock Options Channelは、その確率を時間の経過とともに追跡し、この契約の詳細ページの下にある当社のウェブサイトでその数値のチャートを公開します。契約が無価値に期限切れになった場合、プレミアムはキャッシュコミットメントに対する24.21％のリターン、または年率19.68％を表します。Stock Options Channelでは、これをYieldBoostと呼んでいます。
以下は、ProShares Ultra Bloomberg Crude Oilの過去12か月の取引履歴を示すチャートで、$38.00のストライクプライスがその履歴に対してどこにあるかを緑色で強調表示しています。
オプションチェーンのコール側を見ると、$40.00のストライクプライスを持つコール契約の現在のビッド価格は$9.60です。投資家が現在の価格レベル$38.27/株でUCO株式を購入し、その後そのコール契約を「カバードコール」として売り建てた場合、彼らは$40.00で株式を売却することを約束します。コールセラーはプレミアムも受け取るため、株式が2027年6月の満期日にコールされた場合、合計リターン（配当を除く）は29.61％になります（ブローカー手数料を除く）。もちろん、UCO株が本当に急騰した場合、多くの潜在的な利益が残る可能性があります。そのため、ProShares Ultra Bloomberg Crude Oilの過去12か月の取引履歴を調べたり、ビジネスの基本を研究したりすることが重要になります。以下は、UCOの過去12か月の取引履歴を示すチャートで、$40.00のストライクプライスが赤色で強調表示されています。
$40.00のストライクプライスは、現在の株式取引価格から約5％のプレミアムを表している（つまり、その割合でアウト・オブ・ザ・マネーである）ことを考慮すると、カバードコール契約が無価値に期限切れになる可能性もあります。その場合、投資家は株式と受け取ったプレミアムの両方を保持します。現在の分析データ（グリークスおよびインプライドグリークスを含む）によると、それが起こる可能性は35％です。Stock Options Channelは、当社のウェブサイトのこの契約の詳細ページで、その確率を時間の経過とともに追跡し、その数値のチャート（オプション契約の取引履歴もチャート化されます）を公開します。カバードコール契約が無価値に期限切れになった場合、プレミアムは投資家への追加リターンを25.08％増加させるか、年率20.39％増加させます。当社では、これをYieldBoostと呼んでいます。
プット契約の例におけるインプライドボラティリティは74％であり、コール契約の例におけるインプライドボラティリティは69％です。
一方、過去12か月の実際のボラティリティ（過去251取引日の終値と今日の価格$38.27を考慮）を計算すると、57％になります。さらに検討する価値のあるプットおよびコールオプション契約のアイデアについては、StockOptionsChannel.comにアクセスしてください。
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