INTU Intuit Inc. - Common Stock

NASDAQ · Technology · Wyświetl na SEC EDGAR ↗
$385,18
Cena · Maj 20, 2026
Dane fundamentalne na dzień Lut 26, 2026
Zakres 52 tyg.
$342–$814
9% of range
Ocena Analityków
BUY
41 analysts
Cena Docelowa
$594
+54% upside
P/E (TTM)
57.4
ROE
20.5%
Marża Zysku Netto
20.5%

INTU Migawka akcji Cena, kapitalizacja rynkowa, P/E, EPS, ROE, zadłużenie/kapitał własny, zakres 52-tygodniowy

Cena
$385.18
Kapitalizacja Rynkowa
$219.15B
P/E (TTM)
57.4
EPS (TTM)
$13.67
Przychody (TTM)
$18.83B
Stopa dywidendy
0.54%
ROE
20.5%
D/E Dług/Kapitał
0.3
Zakres 52 tyg.
$342 – $814

INTU Wykres ceny akcji Dzienny OHLCV ze wskaźnikami technicznymi — przesuwaj, powiększaj i dostosowuj widok

Wyniki 10-letnie Trendy przychodów, zysku netto, marż i EPS

Przychody i Zysk Netto $18.83B
10-point trend, +301.2%
2016-07-31 → 2025-07-31
EPS $13.67
10-point trend, +270.5%
2016-07-31 → 2025-07-31
Wolny przepływ pieniężny $6.12B
10-point trend, +521.6%
2016-07-31 → 2025-07-31
Marże 20.5%

Wycena Wskaźniki P/E, P/S, P/B, EV/EBITDA — czy akcje są drogie, czy tanie?

Wskaźnik
Trend 5-letni
INTU
Mediana porównawcza
P/E (TTM)
5-point trend, -18.1%
57.4
50.7
P/S (TTM)
5-point trend, -22.6%
11.6
11.7
P/B
5-point trend, -24.2%
11.1
14.6
EV / EBITDA
5-point trend, -21.8%
45.1
—
Price / FCF (Cena / FCF)
5-point trend, -21.0%
35.8
—

Rentowność Marże brutto, operacyjne i netto; ROE, ROA, ROIC

Wskaźnik
Trend 5-letni
INTU
Mediana porównawcza
Operating Margin (Marża Operacyjna)
5-point trend, +0.7%
26.1%
—
Net Profit Margin (Marża Zysku Netto)
5-point trend, -4.0%
20.5%
20.8%
ROA
5-point trend, -28.2%
11.2%
10.8%
ROE
5-point trend, -1.2%
20.5%
21.5%
ROIC
5-point trend, -9.4%
15.3%
—

Zdrowie finansowe Dług, płynność, wypłacalność — siła bilansu

Wskaźnik
Trend 5-letni
INTU
Mediana porównawcza
Debt / Equity (Dług / Kapitał Własny)
5-point trend, +47.0%
0.3
49.8
Current Ratio (Wskaźnik bieżący)
5-point trend, -30.0%
1.4
1.5
Quick Ratio (Wskaźnik Szybkości)
5-point trend, -70.4%
0.3
—

Rozwój Wzrost przychodów, EPS i zysku netto: r/r, CAGR 3-letni, CAGR 5-letni

Wskaźnik
Trend 5-letni
INTU
Mediana porównawcza
Revenue YoY (Przychody R/R)
5-point trend, +95.5%
15.6%
—
Revenue CAGR 3Y (Przychody CAGR 3L)
5-point trend, +95.5%
14.0%
—
Revenue CAGR 5Y (Przychody CAGR 5L)
5-point trend, +95.5%
19.7%
—
EPS YoY
5-point trend, +80.8%
31.1%
—
Net Income YoY (Zysk Netto R/R)
5-point trend, +87.6%
30.6%
—

Wskaźniki na akcję EPS, wartość księgowa na akcję, przepływy pieniężne na akcję, dywidenda na akcję

Wskaźnik
Trend 5-letni
INTU
Mediana porównawcza
EPS (Diluted) (EPS (Rozwodniony))
5-point trend, +80.8%
$13.67
—

Efektywność kapitałowa Rotacja aktywów, rotacja zapasów, rotacja należności

Wskaźnik
Trend 5-letni
INTU
Mediana porównawcza
Payout Ratio (Wskaźnik Wypłaty Dywidendy)
5-point trend, -1.9%
30.7%
—

Dywidendy Stopa dywidendy, wskaźnik wypłaty, historia dywidend, 5-letni CAGR

Stopa Dywidendy
0.54%
Wskaźnik Wypłaty Dywidendy
30.7%
CAGR dywidendy 5-letni
—
Data ex-dywidendyKwota
9 kwietnia 2026$1,2000
9 stycznia 2026$1,2000
9 października 2025$1,2000
10 lipca 2025$1,0400
10 kwietnia 2025$1,0400
10 stycznia 2025$1,0400
10 października 2024$1,0400
10 lipca 2024$0,9000
9 kwietnia 2024$0,9000
9 stycznia 2024$0,9000
5 października 2023$0,9000
7 lipca 2023$0,7800
6 kwietnia 2023$0,7800
9 stycznia 2023$0,7800
6 października 2022$0,7800
8 lipca 2022$0,6800
8 kwietnia 2022$0,6800
7 stycznia 2022$0,6800
7 października 2021$0,6800
9 lipca 2021$0,5900

INTU Konsensus analityków Bycze i niedźwiedzie opinie analityków, 12-miesięczny cel cenowy, potencjał wzrostu

KUP 41 analityków
  • Mocne kupno 12 29,3%
  • Kup 21 51,2%
  • Trzymaj 8 19,5%
  • Sprzedaj 0 0,0%
  • Mocna sprzedaż 0 0,0%

12-miesięczny cel cenowy

32 analityków · 2026-05-16
Średni cel $590.00 +53,2%
Średnia cel $594.11 +54,2%

Historia zysków EPS faktyczny vs szacowany, zaskoczenie %, wskaźnik trafień, data następnych wyników

Średnie zaskoczenie
0.29%
Okres EPS Actual EPS Szacowany Niespodzianka
31 marca 2026 $4.15 $3.74 0.41%
31 grudnia 2025 $3.34 $3.16 0.18%
30 września 2025 $2.75 $2.71 0.04%
30 czerwca 2025 $11.65 $11.13 0.52%

Porównanie jednostek Kluczowe metryki w porównaniu do konkurentów z sektora

Ticker Kapitalizacja Rynkowa P/E Przychody r/r Marża Netto ROE Marża brutto
INTU $219.15B 57.4 15.6% 20.5% 20.5% —
PLTR $425.03B 282.1 56.2% 36.3% 26.2% 82.4%
APP $227.96B 69.1 70.0% 60.8% 201.9% —
CRM $197.22B 27.2 9.6% 18.0% 12.4% 77.7%
ADBE $132.21B 19.2 10.5% 30.0% 61.8% 89.3%
CDNS $84.96B 77.0 14.1% 20.9% 21.2% —
SNPS $84.41B 56.4 15.1% 18.9% 7.1% 77.0%
DDOG $47.94B 438.7 27.7% 3.1% 3.1% 80.0%
MSTR — -10.0 3.0% -806.3% -8.4% 68.7%
ADSK $53.90B 48.6 17.5% 15.6% 39.0% 91.0%

Pełne podstawowe wskaźniki Wszystkie wskaźniki roczne — rachunek zysków i strat, bilans, przepływy pieniężne

Rachunek zysków i strat 14
Dane roczne Rachunek zysków i strat dla INTU
Wskaźnik Trend 202520242023202220212020201920182017201620152014
Revenue 12-point trend, +343.8% $18.83B $16.29B $14.37B $12.73B $9.63B $7.68B $6.78B $6.03B $5.20B $4.69B $4.19B $4.24B
R&D Expense 12-point trend, +310.1% $2.93B $2.75B $2.54B $2.35B $1.68B $1.39B $1.23B $1.19B $998M $881M $798M $714M
SG&A Expense 12-point trend, +260.6% $1.60B $1.42B $1.30B $1.46B $982M $679M $597M $664M $553M $518M $483M $444M
Operating Expenses 7-point trend, +182.1% $13.91B $12.65B $11.23B $10.15B $7.13B $5.50B $4.93B · · · · ·
Operating Income 12-point trend, +278.7% $4.92B $3.63B $3.14B $2.57B $2.50B $2.18B $1.85B $1.56B $1.42B $1.24B $738M $1.30B
Other Non-op 12-point trend, +409.7% $158M $162M $96M $52M $85M $36M $42M $26M $3M $-4M $1M $31M
Pretax Income 12-point trend, +271.8% $4.83B $3.55B $2.99B $2.54B $2.56B $2.20B $1.88B $1.57B $1.39B $1.20B $712M $1.30B
Income Tax 12-point trend, +115.9% $965M $587M $605M $476M $494M $372M $324M $237M $405M $397M $299M $447M
Net Income 12-point trend, +326.6% $3.87B $2.96B $2.38B $2.07B $2.06B $1.83B $1.56B $1.33B $985M $979M $365M $907M
EPS (Basic) 12-point trend, +334.6% $13.82 $10.58 $8.49 $7.38 $7.65 $6.99 $5.99 $5.18 $3.83 $3.73 $1.30 $3.18
EPS (Diluted) 12-point trend, +338.1% $13.67 $10.43 $8.42 $7.28 $7.56 $6.92 $5.89 $5.09 $3.78 $3.69 $1.28 $3.12
Shares (Basic) 12-point trend, -1.8% 280,000,000 280,000,000 281,000,000 280,000,000 270,000,000 261,000,000 260,000,000 256,000,000 257,000,000 262,000,000 281,000,000 285,000,000
Shares (Diluted) 12-point trend, -2.7% 283,000,000 284,000,000 283,000,000 284,000,000 273,000,000 264,000,000 264,000,000 261,000,000 261,000,000 265,000,000 286,000,000 291,000,000
EBITDA 12-point trend, +274.7% $4.92B $3.63B $3.14B $2.57B $2.50B $2.18B $1.85B $1.50B $1.40B $1.24B $738M $1.31B
Bilans 27
Dane roczne Bilans dla INTU
Wskaźnik Trend 202520242023202220212020201920182017201620152014
Cash & Equivalents 12-point trend, +239.7% $2.88B $3.61B $2.85B $2.80B $2.56B $6.44B $2.12B $1.46B $529M $638M $808M $849M
Receivables 12-point trend, +360.9% $530M $457M $405M $446M $391M $149M $87M $98M $103M $108M $91M $115M
Prepaid Expense 12-point trend, +331.3% $496M $366M $354M $287M $184M $314M $266M $202M $100M $102M $94M $115M
Current Assets 12-point trend, +438.2% $14.11B $9.68B $5.56B $5.05B $5.16B $7.98B $3.59B $2.42B $1.42B $1.61B $2.56B $2.62B
PP&E (Net) 12-point trend, +63.2% $961M $1.01B $969M $888M $780M $734M $780M $812M $1.03B $1.03B $682M $589M
PP&E (Gross) 12-point trend, +50.4% $2.36B $2.37B $2.44B $2.33B $2.12B $2.03B $2.16B $2.19B $2.42B $2.24B $1.74B $1.57B
Accum. Depreciation 12-point trend, +42.8% $1.40B $1.36B $1.47B $1.44B $1.34B $1.29B $1.38B $1.38B $1.39B $1.21B $1.06B $982M
Goodwill 12-point trend, +956.7% $13.98B $13.84B $13.78B $13.74B $5.61B $1.65B $1.66B $1.61B $1.29B $1.28B $1.27B $1.32B
Intangibles 12-point trend, +3886.5% $5.30B $5.82B $6.42B $7.06B $3.25B $28M $54M $61M $22M $44M $87M $133M
Other Non-current Assets 12-point trend, +595.4% $751M $541M $417M $344M $283M $225M $186M $215M $143M $112M $106M $108M
Total Assets 12-point trend, +610.6% $36.96B $32.13B $27.78B $27.73B $15.52B $10.93B $6.28B $5.13B $4.07B $4.25B $4.97B $5.20B
Accounts Payable 12-point trend, +446.2% $792M $721M $638M $737M $623M $305M $274M $178M $157M $184M $190M $145M
Short-term Debt · · · · · · · · · · $0 ·
Current Liabilities 12-point trend, +629.8% $10.37B $7.49B $3.79B $3.63B $2.65B $3.53B $1.97B $1.74B $1.94B $2.25B $1.74B $1.42B
Capital Leases 6-point trend, +170.1% $597M $458M $480M $542M $380M $221M · · · · · ·
Deferred Tax 11-point trend, -67.2% $20M $3M $4M $619M $525M $2M $37M $68M · $7M $50M $61M
Other Non-current Liabilities 12-point trend, +85.5% $308M $208M $121M $87M $53M $42M $145M $119M $130M $146M $172M $166M
Total Liabilities 12-point trend, +712.4% $17.25B $13.70B $10.51B $11.29B $5.65B $5.83B $2.53B $2.32B $2.71B $3.09B $2.64B $2.12B
Long-term Debt 12-point trend, +1097.0% $5.97B $6.04B $6.12B $6.91B $2.03B $2.03B $386M $388M $438M $488M $500M $499M
Total Debt 6-point trend, +194.1% $5.97B $6.04B $6.12B $6.91B $2.03B $2.03B · · · · · ·
Common Stock Flat — no change across 12 periods $3M $3M $3M $3M $3M $3M $3M $3M $3M $3M $3M $3M
Retained Earnings 12-point trend, +230.6% $19.67B $16.99B $15.07B $13.58B $12.30B $10.88B $9.62B $8.56B $7.30B $6.69B $6.03B $5.95B
Treasury Stock 12-point trend, +235.0% $21.54B $18.75B $16.77B $14.80B $12.95B $11.93B $11.61B $11.05B $10.78B $9.94B $7.67B $6.43B
AOCI 12-point trend, -2400.0% $-50M $-54M $-55M $-60M $-24M $-32M $-36M $-36M $-22M $-32M $-30M $-2M
Stockholders' Equity 12-point trend, +540.4% $19.71B $18.44B $17.27B $16.44B $9.87B $5.11B $3.75B $2.82B $1.70B $1.49B $2.33B $3.08B
Liabilities + Equity 12-point trend, +610.6% $36.96B $32.13B $27.78B $27.73B $15.52B $10.93B $6.28B $5.13B $4.07B $4.25B $4.97B $5.20B
Shares Outstanding 12-point trend, -2.0% 279,129,000 280,268,000 280,421,000 281,932,000 273,235,000 261,740,000 260,180,000 258,616,000 255,668,000 257,853,000 277,706,000 284,950,000
Przepływy pieniężne 15
Dane roczne Przepływy pieniężne dla INTU
Wskaźnik Trend 202520242023202220212020201920182017201620152014
Stock-based Comp 12-point trend, +864.7% $1.97B $1.94B $1.71B $1.31B $753M $435M $401M $382M $326M $281M $257M $204M
Deferred Tax 12-point trend, -567.7% $-435M $-554M $-628M $120M $-42M $-179M $-7M $-5M $17M $70M $-100M $93M
Amort. of Intangibles 12-point trend, +6771.4% $481M $483M $483M $416M $146M $6M $6M $6M $2M $12M $12M $7M
Restructuring 4-point trend, +15000000.00 $15M $223M $0 $0 · · · · · · · ·
Operating Cash Flow 12-point trend, +329.3% $6.21B $4.88B $5.05B $3.89B $3.25B $2.41B $2.32B $2.11B $1.60B $1.46B $1.59B $1.45B
CapEx 12-point trend, -19.2% $84M $191M $210M $157M $53M $59M $76M $38M $102M $416M $142M $104M
Investing Cash Flow 12-point trend, -4630.6% $-2.32B $-227M $-922M $-5.42B $-3.96B $-97M $-635M $-532M $-17M $371M $-182M $-49M
Debt Issued 6-point trend, +48000000.00 · · · · · · $48M $0 $0 $500M $0 $0
Net Debt Issued 11-point trend, -500000000.00 $-500M $-4.20B $-1.01B $0 $-338M $-50M $-2M $-50M $-512M $500M · $0
Stock Repurchased 12-point trend, +75.8% $2.77B $1.99B $1.97B $1.86B $1.00B $323M $556M $272M $839M $2.26B $1.25B $1.58B
Net Stock Activity 12-point trend, -75.8% $-2.77B $-1.99B $-1.97B $-1.86B $-1.00B $-323M $-556M $-272M $-839M $-2.26B $-1.25B $-1.58B
Dividends Paid 12-point trend, +440.5% $1.19B $1.03B $889M $774M $646M $561M $501M $407M $353M $318M $283M $220M
Financing Cash Flow 12-point trend, +2.6% $-1.51B $-397M $-4.27B $1.73B $-3.18B $2.03B $-965M $-639M $-1.63B $-2.00B $-1.42B $-1.55B
Net Change in Cash 12-point trend, +1588.8% $2.38B $4.25B $-145M $178M $-3.88B $4.34B $721M $930M $-41M $-170M $-41M $-160M
Free Cash Flow 12-point trend, +356.3% $6.12B $4.69B $4.84B $3.73B $3.20B $2.35B $2.25B $2.07B $1.50B $985M $1.36B $1.34B
Rentowność 7
Dane roczne Rentowność dla INTU
Wskaźnik Trend 202520242023202220212020201920182017201620152014
Operating Margin 12-point trend, -10.4% 26.1% 22.3% 21.9% 20.2% 25.9% 28.3% 27.3% 25.1% 27.0% 26.5% 17.6% 29.2%
Net Margin 12-point trend, +2.1% 20.5% 18.2% 16.6% 16.2% 21.4% 23.8% 22.9% 20.3% 18.8% 20.9% 8.7% 20.1%
Pretax Margin 12-point trend, -12.0% 25.7% 21.8% 20.8% 20.0% 26.5% 28.6% 27.7% 25.2% 26.4% 25.6% 17.0% 29.2%
EBITDA Margin 12-point trend, -10.4% 26.1% 22.3% 21.9% 20.2% 25.9% 28.3% 27.3% 25.1% 27.0% 26.5% 17.6% 29.2%
ROA 12-point trend, -34.0% 11.2% 9.9% 8.6% 9.6% 15.6% 21.2% 27.3% 26.2% 23.4% 21.2% 7.2% 17.0%
ROE 12-point trend, -28.4% 20.5% 15.9% 13.7% 12.4% 20.8% 37.1% 39.8% 46.0% 63.6% 81.3% 15.7% 28.7%
ROIC 12-point trend, -45.2% 15.3% 12.4% 10.7% 8.9% 16.9% 25.3% 40.9% 51.2% 73.2% 71.7% 18.4% 28.0%
Płynność i wypłacalność 4
Dane roczne Płynność i wypłacalność dla INTU
Wskaźnik Trend 202520242023202220212020201920182017201620152014
Current Ratio 12-point trend, -26.2% 1.4 1.3 1.5 1.4 1.9 2.3 1.8 1.1 0.7 0.7 1.5 1.8
Quick Ratio 12-point trend, -52.4% 0.3 0.5 0.9 0.9 1.1 1.9 1.1 0.7 0.3 0.3 0.5 0.7
Debt / Equity 6-point trend, -23.8% 0.3 0.3 0.4 0.4 0.2 0.4 · · · · · ·
LT Debt / Equity 6-point trend, -23.8% 0.3 0.3 0.4 0.4 0.2 0.4 · · · · · ·
Efektywność 2
Dane roczne Efektywność dla INTU
Wskaźnik Trend 202520242023202220212020201920182017201620152014
Asset Turnover 12-point trend, -35.4% 0.5 0.5 0.5 0.6 0.7 0.9 1.2 1.3 1.2 1.0 0.8 0.8
Receivables Turnover 12-point trend, +11.8% 38.2 37.8 33.8 30.4 35.7 65.1 73.3 59.3 49.1 47.2 40.7 34.1
Na akcję 7
Dane roczne Na akcję dla INTU
Wskaźnik Trend 202520242023202220212020201920182017201620152014
Book Value / Share 12-point trend, +553.7% $70.61 $65.78 $61.58 $58.32 $36.12 $19.51 $14.41 $9.10 $5.30 $4.50 $8.40 $10.80
Revenue / Share 12-point trend, +329.7% $66.54 $57.34 $50.77 $44.81 $35.29 $29.09 $25.70 $22.85 $19.84 $17.71 $14.66 $15.48
Cash Flow / Share 12-point trend, +341.4% $21.93 $17.20 $17.83 $13.69 $11.90 $9.14 $8.80 $8.09 $6.13 $5.29 $5.26 $4.97
Cash / Share 12-point trend, +246.8% $10.33 $12.88 $10.16 $9.92 $9.38 $24.61 $8.13 $5.66 $2.07 $2.47 $2.91 $2.98
Dividend / Share 12-point trend, +447.4% $4 $4 $3 $3 $2 $2 $2 $2 $1 $1 $1 $1
Dividend Paid / Share 12-point trend, +447.4% $4 $4 $3 $3 $2 $2 $2 $2 $1 $1 $1 $1
EPS (TTM) 12-point trend, +338.1% $13.67 $10.43 $8.42 $7.28 $7.56 $6.92 $5.89 $5.09 $3.78 $3.69 $1.28 $3.12
Stopy Wzrostu 10
Dane roczne Stopy Wzrostu dla INTU
Wskaźnik Trend 202520242023202220212020201920182017201620152014
Revenue YoY 5-point trend, -38.6% 15.6% 13.3% 12.9% 32.1% 25.4% · · · · · · ·
Revenue CAGR 3Y 3-point trend, -39.9% 14.0% 19.1% 23.2% · · · · · · · · ·
Revenue CAGR 5Y 19.7% · · · · · · · · · · ·
EPS YoY 5-point trend, +235.8% 31.1% 23.9% 15.7% -3.7% 9.2% · · · · · · ·
EPS CAGR 3Y 3-point trend, +245.7% 23.4% 11.3% 6.8% · · · · · · · · ·
EPS CAGR 5Y 14.6% · · · · · · · · · · ·
Net Income YoY 5-point trend, +136.7% 30.6% 24.3% 15.4% 0.19% 12.9% · · · · · · ·
Net Income CAGR 3Y 3-point trend, +150.1% 23.3% 12.8% 9.3% · · · · · · · · ·
Net Income CAGR 5Y 16.2% · · · · · · · · · · ·
Dividend CAGR 5Y 16.2% · · · · · · · · · · ·
Wycena (TTM) 17
Dane roczne Wycena (TTM) dla INTU
Wskaźnik Trend 202520242023202220212020201920182017201620152014
Revenue TTM 12-point trend, +343.8% $18.83B $16.29B $14.37B $12.73B $9.63B $7.68B $6.78B $6.03B $5.20B $4.69B $4.19B $4.24B
Net Income TTM 12-point trend, +326.6% $3.87B $2.96B $2.38B $2.07B $2.06B $1.83B $1.56B $1.33B $985M $979M $365M $907M
Market Cap 12-point trend, +838.3% $219.15B $181.43B $143.49B $128.61B $144.81B $80.19B $72.15B $52.82B $35.08B $28.62B $29.37B $23.36B
Enterprise Value 6-point trend, +193.3% $222.24B $183.86B $146.76B $132.73B $144.28B $75.78B · · · · · ·
P/E 12-point trend, +118.6% 57.4 62.1 60.8 62.7 70.1 44.3 47.1 40.1 36.3 30.1 82.6 26.3
P/S 12-point trend, +111.4% 11.6 11.1 10.0 10.1 15.0 10.4 10.6 8.8 6.8 6.1 7.0 5.5
P/B 12-point trend, +46.5% 11.1 9.8 8.3 7.8 14.7 15.7 19.2 22.4 25.9 24.7 12.6 7.6
P / Tangible Book 3-point trend, +2086.3% 512.0 · · · 144.2 23.4 · · · · · ·
P / Cash Flow 12-point trend, +118.6% 35.3 37.1 28.4 33.1 44.6 33.2 31.0 25.0 21.9 20.4 19.5 16.2
P / FCF 12-point trend, +105.6% 35.8 38.7 29.7 34.5 45.3 34.1 32.1 25.5 23.4 29.1 21.6 17.4
EV / EBITDA 6-point trend, +29.6% 45.1 50.7 46.7 51.6 57.7 34.8 · · · · · ·
EV / FCF 6-point trend, +12.8% 36.3 39.2 30.3 35.6 45.1 32.2 · · · · · ·
EV / Revenue 6-point trend, +19.6% 11.8 11.3 10.2 10.4 15.0 9.9 · · · · · ·
Dividend Yield 12-point trend, -42.6% 0.54% 0.57% 0.62% 0.60% 0.45% 0.70% 0.69% 0.77% 1.0% 1.1% 0.96% 0.94%
Earnings Yield 12-point trend, -54.3% 1.7% 1.6% 1.7% 1.6% 1.4% 2.3% 2.1% 2.5% 2.8% 3.3% 1.2% 3.8%
Payout Ratio 12-point trend, +26.7% 30.7% 34.9% 37.3% 37.5% 31.3% 30.7% 32.2% 33.6% 36.4% 32.5% 77.5% 24.3%
Annual Payout 12-point trend, +440.5% $1.19B $1.03B $889M $774M $646M $561M $501M $407M $353M $318M $283M $220M

Sprawozdania finansowe Rachunek zysków i strat, bilans, przepływy pieniężne — roczne, ostatnie 5 lat

Rachunek zysków i strat
2025-07-312024-07-312023-07-312022-07-312021-07-31
Przychody $18.83B$16.29B$14.37B$12.73B$9.63B
Marża Operacyjna % 26.1%22.3%21.9%20.2%25.9%
Zysk netto $3.87B$2.96B$2.38B$2.07B$2.06B
Rozwodniony EPS $13.67$10.43$8.42$7.28$7.56
Bilans
2025-07-312024-07-312023-07-312022-07-312021-07-31
Dług / Kapitał Własny 0.30.30.40.40.2
Wskaźnik bieżący 1.41.31.51.41.9
Wskaźnik Szybkości 0.30.50.90.91.1
Przepływy pieniężne
2025-07-312024-07-312023-07-312022-07-312021-07-31
Wolny przepływ pieniężny $6.12B$4.69B$4.84B$3.73B$3.20B

INTU Panel Analityków AI — Widoki Bycze i Niedźwiedzie Debata 2026Q2: Claude, Grok, Gemini, ChatGPT na temat perspektyw akcji

Runda 1 — Pierwsze opinie

Grok NEUTRAL 0,75
↑ Byczy

Widzę najsilniejszy przypadek byka dla Intuit jako ich nienaruszalną fosę w oprogramowaniu podatkowym i księgowym dla MŚP, napędzającą stały wzrost zysków do drugiego kwartału 2026 roku. Marża brutto pozostaje bardzo stabilna na poziomie 79,89%, pokazując, że ich model subskrypcyjny skaluje się przy minimalnych dodatkowych kosztach wraz ze wzrostem bazy użytkowników. Marża netto wzrosła do 21,19%, co przekłada się na więcej gotówki na klienta przy dyscyplinie cenowej. ROE osiągnęło 21,36%, udowadniając, że generują silne zwroty bez dużego zadłużenia przy wskaźniku długu do kapitału własnego wynoszącym zaledwie 31,78. Najlepszy wybór Morgan Stanley z 25 marca wzmacnia wiarę Wall Street w tę trwałość.

↓ Niedźwiedzi

Moim największym zmartwieniem niedźwiedzim jest pęknięcie premii wyceny Intuit pod wpływem spowolnienia wzrostu lub konkurencji AI do drugiego kwartału 2026 roku. Wskaźnik P/E wynosi 44,76, co oznacza, że rynek wymaga doskonałej realizacji bez potknięć w dodawaniu subskrybentów. Akcje spadły o 4% w zeszłym tygodniu, zamykając się na poziomie 747,9 po osiągnięciu szczytu w okolicach 790, sygnalizując utratę impetu przy dużym wolumenie. Kapitalizacja rynkowa spadła do 184 miliardów w porównaniu do 196 miliardów w poprzednim kwartale, podkreślając wrażliwość, jeśli wzrost EPS utknie w porównaniu do konkurentów, takich jak CRM z niższym P/E wynoszącym 22.

Claude NEUTRAL 0,68
↑ Byczy

Intuit generuje gotówkę z fosy, która się poszerza, a nie zwęża. Firma zamienia 21,4% przychodów na zysk — to wyjątkowe dla oprogramowania na dużą skalę — a ROE wynoszące 21,4% mówi, że kapitał akcjonariuszy pracuje ciężko. Co ważne: akcje skompresowały się z P/E na poziomie 56,5x w trzecim kwartale do 44,8x dzisiaj, podczas gdy zysk na akcję wzrósł z 12,29 USD do 14,60 USD. Oznacza to, że rynek płaci mniej za lepsze fundamenty. Podniesienie ratingu do Top Pick przez Morgan Stanley w marcu i przebicie wyników kwartalnych sygnalizują, że rynek ponownie wycenia ryzyko niżej. Jeśli popyt na oprogramowanie podatkowe i dla małych firm utrzyma się, ta wycena jest uczciwa dla firmy generującej 20%+ ROE.

↓ Niedźwiedzi

Intuit jest nadal wyceniany na perfekcję w spowalniającym cyklu oprogramowania, a margines błędu jest minimalny. Przy 44,8-krotności zysków z ostatnich dwunastu miesięcy, akcje nie pozostawiają prawie żadnego miejsca na pomyłkę — każde potknięcie we wzroście subskrypcji lub kompresja marży brutto spowodowałoby załamanie się mnożnika. Wskaźnik zadłużenia do kapitału własnego wynoszący 31,78 jest podwyższony dla firmy programistycznej, co oznacza, że dźwignia finansowa wzmacnia zarówno wzrost, jak i spadek. Najbardziej niepokojące: kapitalizacja rynkowa spadła o 6% kwartał do kwartału pomimo wzrostu zysków, sygnalizując, że nawet optymiści tracą przekonanie. Jeśli wydatki małych firm osłabną lub automatyzacja napędzana przez AI zagrozi podstawowym przepływom pracy związanym z podatkami i księgowością, ten mnożnik nie ma gdzie się ukryć.

Gemini NEUTRAL 0,75
↑ Byczy

Intuit pozostaje dominującym silnikiem finansowym, który konsekwentnie wydobywa wysoką wartość ze swojej ogromnej bazy użytkowników. Firma utrzymuje marżę brutto na poziomie 79,89%, co ilustruje, że z każdego dolara przychodów prawie 80 centów pozostaje po bezpośrednich kosztach, podkreślając ogromną siłę cenową jej ekosystemu oprogramowania podatkowego i księgowego. Ponadto, zwrot z kapitału własnego w wysokości 21,36% pokazuje, że zarząd skutecznie wdraża kapitał w celu generowania znaczącej wartości dla akcjonariuszy. Po tym, jak Morgan Stanley niedawno nazwał go najlepszym wyborem, instytucjonalne zaufanie do ich zdolności do utrzymania tego wysokomarżowego wzrostu do 2026 roku pozostaje potężnym wsparciem dla akcji.

↓ Niedźwiedzi

Wycena staje się coraz trudniejsza do uzasadnienia, biorąc pod uwagę spowalniający impet w ekspansji kapitalizacji rynkowej. Notując P/E z ostatnich dwunastu miesięcy na poziomie 44,76, rynek wycenia agresywny przyszły wzrost, który może się nie zmaterializować, jeśli wydatki konsumentów na profesjonalne usługi podatkowe ostygną. Ten mnożnik jest znacznie wyższy niż w przypadku konkurentów, takich jak Adobe, który notuje 20,55-krotność zysków, co sugeruje, że Intuit ponosi znaczną premię, która pozostawia niewiele miejsca na błędy operacyjne. Jeśli firma nie utrzyma obecnego tempa wzrostu EPS, wysoka wycena może doprowadzić do gwałtownej kontrakcji ceny akcji.

Chatgpt NEUTRAL 0,65
↑ Byczy

Rentowność i siła cenowa Intuit sprawiają, że sytuacja jest przekonująca. ROE TTM 21,36% — To sygnalizuje efektywne wykorzystanie kapitału własnego akcjonariuszy i silny profil zwrotu. EPS TTM 14,60 — Stanowi to solidną bazę zysków do wsparcia ekspansji mnożnika, jeśli wzrost pozostanie stabilny. Marża brutto TTM 79,89% — Wskazuje na skalowalną, wysokomarżową mieszankę oprogramowania/usług i stabilne przychody.

↓ Niedźwiedzi

Ryzyko wyceny i wzrostu może ograniczyć wzrost. P/E TTM 44,76 — Akcje notowane są z premią w porównaniu do wielu konkurentów, co oznacza, że stagnacja zysków może wywrzeć presję na mnożnik. P/S TTM 9,49 — Wysoki mnożnik przychodów sygnalizuje, że inwestorzy płacą za wzrost, który może nie przyspieszyć. Kapitalizacja rynkowa 184 334 — Spadek w porównaniu do poprzedniego kwartału sygnalizuje pewne wycofanie się entuzjazmu inwestorów i impetu.

Runda 2 — Odpowiedzi i Niewypowiedziane

Grok

Claude, twoje niedźwiedzie wezwanie dotyczące zadłużenia do kapitału własnego na poziomie 31,78 jako podwyższonego dla oprogramowania mija się z celem — to niskie zadłużenie, zaledwie 32 centy długu na dolara kapitału własnego, które bezpiecznie zwiększa ROE na poziomie 21,36% bez dodatkowego ryzyka. Pozycjonuje to Intuit do znacznie lepszego przetrwania ewentualnego spowolnienia wydatków MŚP w drugim kwartale 2026 roku niż prawdziwie zadłużonych konkurentów, zamieniając rzekomą wadę w kluczową defensywną fosę.

Claude

Muszę odeprzeć atak Groka — wskaźnik zadłużenia do kapitału własnego wynoszący 31,78 nie jest podwyższony dla Intuit i myślę, że takie przedstawienie sprawy jest mylące. Wskaźnik D/E na poziomie 31,78 oznacza, że Intuit ma 31,78 USD długu na każdy dolar kapitału własnego, co brzmi alarmująco, dopóki nie przypomnisz sobie, że Intuit generuje 14,60 USD rocznego EPS przy cenie akcji wynoszącej 748 USD — to 1,95% rentowności zysków. Przy takiej rentowności firma może tanio obsługiwać dług i nadal wdrażać kapitał na wykupy akcji i badania i rozwój. Prawdziwym ryzykiem nie jest samo zadłużenie; jest nim to, czy odpływ subskrybentów przyspieszy, jeśli AI skomodytyzuje przygotowywanie deklaracji podatkowych. To jest niedźwiedzi przypadek, na którym bym się skupił, a nie na wskaźniku zadłużenia.

Gemini

Claude, twoje skupienie na wskaźniku zadłużenia do kapitału własnego wynoszącym 31,78 ignoruje rzeczywistość modelu generującego gotówkę Intuit. Chociaż argumentujesz, że to zadłużenie jest podwyższonym ryzykiem, wskaźnik bieżącej płynności na poziomie 1,39 pokazuje, że firma ma prawie 1,40 dolara aktywów płynnych na każdy dolar krótkoterminowych zobowiązań. Ten poziom płynności zapewnia ogromny bufor, który sprawia, że ich obciążenie długiem jest znacznie mniej groźne, niż sugerujesz. Intuit nie ma problemów z pokryciem swoich zobowiązań; wykorzystuje swój bilans do finansowania dominacji ekosystemu, która utrzymuje te wysokie marże.

Chatgpt

Claude, myślę, że twój punkt dotyczący dźwigni finansowej pomija poduszkę, którą może zapewnić firma generująca gotówkę, aby przetrwać spowolnienie popytu, zwłaszcza gdy marże pozostają zdrowe. Dług/Kapitał własny = 31,78. Ten poziom może zwielokrotnić wyniki, ale solidne marże i stabilny przepływ gotówki Intuit mogą złagodzić spadki. Jeśli wzrost spowolni lub AI wywrze presję na marże, dźwignia finansowa może zaszkodzić; w przeciwnym razie bilans wspiera bieżące wykupy i inwestycje.

Runda 3 — Ostateczne Odpowiedzi

G
Grok

Claude, popełniłeś błąd w matematyce zadłużenia do kapitału własnego w swoim odparciu — wskaźnik D/E na poziomie 31,78 oznacza tylko 0,32 USD długu na dolar kapitału własnego, wspierając ROE na poziomie 21,36% bez znaczącego ryzyka. To jest ostrożna dźwignia finansowa dla krowy dojnej jak Intuit, a nie alarmujące narażenie. Przy wskaźniku bieżącej płynności na poziomie 1,39, firma posiada wystarczającą płynność, aby dwukrotnie pokryć krótkoterminowe zobowiązania, jeśli wydatki MŚP osłabną do drugiego kwartału 2026 roku. Ta siła bilansu pozwala im inwestować w obronę przed AI, zamiast redukować zadłużenie.

C
Claude

Chcę zakwestionować coś, czego nikt jeszcze nie podważył: Gemini i Grok traktują 79,89% marżę brutto Intuit jako dowód trwałości fosy, ale nie pytają, czy ta marża jest faktycznie zagrożona przez AI. Komodytyzacja oprogramowania podatkowego jest realna — podstawowy produkt TurboTax jest coraz bardziej podatny na darmowe alternatywy oparte na AI i rozszerzenie IRS Free File. Marża wygląda dziś nieskazitelnie, ale jeśli wolumeny składania deklaracji się zmienią lub średnia cena za klienta spadnie w 2026 roku, te 79,89% stanie się historią tego, co tracisz, a nie tego, co chronisz. To jest dynamika konkurencyjna, którą obserwowałbym bliżej niż wskaźniki bilansowe.

G
Gemini

Chcę przejść do reżimu makro, w szczególności wpływu obecnego cyklu stóp procentowych na bazę klientów Intuit. Claude i Grok debatują nad mechaniką bilansu, ale prawdziwym zagrożeniem dla drugiego kwartału 2026 roku jest wrażliwość małych firm na utrzymujące się wysokie stopy. Przychody Intuit w dużej mierze zależą od kondycji MŚP, które obecnie borykają się ze wskaźnikiem bieżącej płynności na poziomie 1,39 w szerszym sektorze, co wskazuje na zaostrzającą się płynność. Jeśli stopy pozostaną wyższe przez dłuższy czas, te firmy ograniczą wydatki na oprogramowanie dyskrecjonalne. To może zmusić do kontrakcji 79,89% marży brutto Intuit, ponieważ stracą siłę cenową, która obecnie utrzymuje ich oprogramowanie tak rentowne.

C
Chatgpt

Myślę, że powinniśmy poszerzyć ramy, aby uwzględnić dynamikę regulacyjną i konkurencyjną, która może wpłynąć na INTU w drugim kwartale 2026 roku poza czystymi fundamentami. INTU notuje się z P/E z ostatnich dwunastu miesięcy na poziomie około 44,8x. Oznacza to, że rynek wycenia agresywny wzrost, pozostawiając niewielki bufor, jeśli uderzą szoki polityczne lub konkurencyjne. Claude, Grok i Gemini, obserwujcie rozszerzenie IRS Free File i zasady prywatności AI, które mogą skompresować siłę cenową lub zwiększyć koszty zgodności. Dodatkowo, NetSuite i inne platformy dla MŚP mogą odebrać udział, jeśli INTU nie będzie w stanie nadal wprowadzać innowacji w zakresie automatyzacji i integracji.

Prognozy cenowe

Model Cel 3M Cel 6M Uzasadnienie
G Grok Cel 3M $760.00 Cel 6M $785.00 Uzasadnienie Prognozuję, że Intuit będzie stopniowo rósł z 748 USD do drugiego kwartału 2026 roku, ponieważ wysokomarżowy popyt na oprogramowanie dla MŚP zrównoważy presję wyceny. Kluczowym katalizatorem będzie publikacja wyników za drugi kwartał 2026 roku na początku listopada 2025 roku, gdzie przebicie wolumenów TurboTax i wzrostu NetSuite może potwierdzić najlepszy wybór Morgan Stanley i wywołać odbicie w kierunku niedawnych maksimów. Głównym ryzykiem jest przyspieszenie komodytyzacji przygotowywania deklaracji podatkowych napędzanej przez AI, prowadzące do zwiększonego odpływu subskrybentów, jak zaznaczył Claude. Utrzymanie P/E w okolicach 45 oznacza, że rynek wymaga bezbłędnego wzrostu EPS o 15%+ rocznie, co ich generowanie gotówki z ROE na poziomie 21% może zapewnić, jeśli konkurencja pozostanie na dystans.
C Claude Cel 3M $720.00 Cel 6M $765.00 Uzasadnienie Fosa Intuit jest realna, ale zagrożona przez komodytyzację przygotowywania deklaracji podatkowych przez AI — akcje są wyceniane niżej, ponieważ rynek wycenia ryzyko kompresji marży. Moja teza: P/E na poziomie 44,8x jest uczciwe tylko wtedy, gdy marże brutto utrzymają się na poziomie 79,89%, a odpływ subskrybentów pozostanie stabilny; jeśli jedno z nich pęknie, mnożnik skompresuje się o 10–15%. Katalizator: prognozy wyników za drugi kwartał 2026 roku dotyczące liczby nowych klientów MŚP i trendów ASP wskażą, czy AI wpływa na wolumeny składania deklaracji. Ryzyko: rozszerzenie IRS Free File lub pomyłka w cenie TurboTax może spowodować spadek o 15–20%, jeśli rynek straci wiarę w siłę cenową. Przy 44,8-krotności zysków z ostatnich dwunastu miesięcy i EPS na poziomie 14,60 USD, rynek płaci 666 USD za dolara rocznego zysku — zrównoważone tylko wtedy, gdy wzrost przyspieszy lub marże wzrosną, a żadne z nich nie jest prawdopodobne w spowalniającym cyklu oprogramowania. Utrzymuję przekonanie na poziomie 0,68, ponieważ ryzyko spadku przeważa nad potencjalnym wzrostem.
G Gemini Cel 3M $665.00 Cel 6M $710.00 Uzasadnienie Moja teza zakłada, że Intuit będzie stopniowo rósł, gdy rynek zda sobie sprawę, że jego ekosystem oprogramowania pozostaje stabilny pomimo obaw związanych z AI. Głównym katalizatorem ruchu w kierunku 710 jest publikacja wyników za drugi kwartał 2026 roku, gdzie spodziewam się, że zarząd wykaże, że ich zintegrowane z AI rozwiązania podatkowe faktycznie napędzają wyższe średnie przychody na użytkownika. Odwrotnie, rozszerzenie inicjatyw darmowego składania deklaracji prowadzonych przez IRS jest konkretnym ryzykiem, które mogłoby podważyć moją tezę, erodując ich podstawową siłę cenową. Przy P/E z ostatnich dwunastu miesięcy na poziomie 44,76, inwestorzy płacą premię, która zakłada, że Intuit może nadal czerpać wysokie marże od małych firm. Jeśli ta narracja wzrostu się utrzyma, wycena pozostaje obronna dla dominującego lidera rynku.
C Chatgpt Cel 3M $660.00 Cel 6M $700.00 Uzasadnienie Myślę, że INTU powinien stopniowo rosnąć w ciągu 3-6 miesięcy, jeśli jego fosa pozostanie nienaruszona, a wzrost będzie trwały. Katalizator: przebicie wyników za drugi kwartał 2026 roku przy stabilnych marżach i potwierdzenie przez Morgan Stanley jego Top Pick może odblokować ekspansję mnożnika. Ryzyko: konkurencja napędzana przez AI i presja cenowa wynikająca z komodytyzacji oprogramowania podatkowego mogą skompresować marże lub spowolnić wzrost. P/E w okolicach 44,8x. Ta premia oznacza, że INTU musi nadal dostarczać wzrost EPS powyżej rynkowego, aby uzasadnić mnożnik.

Najnowsze wiadomości Najnowsze nagłówki wspominające o tej firmie

Sygnały transakcyjne Ostatnie sygnały kupna/sprzedaży z ceną wejścia i wskaźnikiem ryzyka/zysku

Moje wskaźniki Twoja osobista lista obserwowanych — wybrane wiersze z Pełnych Fundamentów

📊

Wybierz metryki, które są dla Ciebie ważne — kliknij ➕ obok dowolnego wiersza w Pełnych Fundamentach powyżej.

Twój wybór został zapisany i będzie Ci towarzyszył we wszystkich tickerach.