Gotówka traci koronę w największym na świecie korytarzu pieniężnym

Po tym, jak Maura Fonseca przeprowadziła się do Houston z Meksyku w 2011 roku, często godzinami czekała w kolejce do Western Union, aby wysłać pieniądze swoim trzem dzieciom i matce. Opłaty były tak wysokie, że czasami musiała pożyczać pieniądze, aby je zapłacić.
Obecnie Fonseca wysyła pieniądze do domu za pomocą Felix Pago, aplikacji cyfrowej opartej na WhatsApp.
„Jest o wiele lepiej, ponieważ jest taniej, natychmiastowo i nie muszę wychodzić z domu” – powiedziała 60-latka, która zarządza nieruchomościami pod wynajem w Houston i cztery lata temu otworzyła konto bankowe. „Teraz mogę wysyłać pieniądze z łóżka”.
Fonseca jest częścią szerszej transformacji w sposobie, w jaki migranci w USA wysyłają pieniądze do Ameryki Łacińskiej. Zmiany w polityce i zmieniająca się demografia przyspieszają przejście na transfery cyfrowe, które po raz pierwszy w 2025 roku wyprzedziły gotówkę w korytarzu przekazów pieniężnych z USA do Meksyku, według banku centralnego Meksyku.
Odejście od gotówki – gdzie nadawcy i odbiorcy korzystają z fizycznych punktów odbioru – przekształca branżę zdominowaną od dawna przez tradycyjne firmy, takie jak The Western Union Co. i Moneygram International Inc. Gdy migranci zwracają się ku aplikacjom lub przelewom bankowym, aby wysyłać pieniądze do Ameryki Łacińskiej i Karaibów, firmy fintech, takie jak Felix Pago, Remitly i Wise, wraz z giełdami kryptowalut, takimi jak Bitso, próbują zdobyć większy udział w rynku Ameryki Łacińskiej wartym ponad 160 miliardów dolarów rocznie, z czego około 62 miliardów dolarów trafia do Meksyku.
„Obserwujemy wyraźny trend w kierunku cyfryzacji przekazów pieniężnych, napędzany szczególnie przez młodsze pokolenia” – powiedziała Dalia Grinberg, menedżer ds. relacji korporacyjnych w meksykańskiej giełdzie kryptowalut Bitso.
Kluczowe dla oferty fintechów dla nowych użytkowników: podczas gdy średni koszt wysyłania przekazów pieniężnych na świecie wynosi około 6,4%, transakcje cyfrowe mogą spaść do około 4%, według Banku Światowego, i są często przetwarzane natychmiastowo lub w ciągu tego samego dnia.
Przekazy pieniężne mają kluczowe znaczenie dla gospodarek Ameryki Łacińskiej. W Meksyku transfery pieniędzy z USA stanowiły około 3,5% produktu krajowego brutto. Ekonomiści ostrzegali, że nowy podatek od przekazów pieniężnych w USA może zaszkodzić meksykańskiej gospodarce.
Przepływy przekazów pieniężnych do Meksyku spadły w zeszłym roku o 4,6%, przerywając 11-letni okres wzrostu, według szacunków hiszpańskiego banku BBVA. Silniejsze meksykańskie peso obniżyło wartość płatności w dolarach amerykańskich, a zmieniające się wzorce migracji również wpłynęły na przekazy pieniężne.
Gotówka historycznie dominowała w płatnościach, ponieważ wielu odbiorców przekazów pieniężnych w krajach rozwijających się należy do gospodarstw domowych o niższych dochodach z ograniczonym dostępem do formalnych usług finansowych. W Meksyku tylko około jedna trzecia dorosłych ma dostęp do formalnego kredytu, według danych rządowych. Bez kont bankowych lub kart płatniczych ponad 70% populacji korzysta z gotówki do codziennych transakcji.
Fonseca, która poleca aplikację Felix Pago przyjaciołom i rodzinie, powiedziała, że kiedy używała gotówki, czasami musiała pożyczać, aby zapłacić opłaty, na które nie mogła sobie pozwolić, aby dokonywać stałych płatności za rzeczy, które nie mogły czekać, takie jak czesne za szkołę jej dzieci. Ale nawet z opłatami, gotówka pozostaje preferowaną opcją dla wielu jej klientów, których Fonseca wozi do sklepów z przekazami pieniężnymi, ponieważ pozostają oni sceptyczni wobec transferów elektronicznych.
„Niektórzy użytkownicy wolą iść do fizycznego punktu, który znają od 20 lat, zamiast ufać aplikacji mobilnej, zwłaszcza jeśli nie rozumieją, co kryje się za ekranem” – powiedziała Grinberg z Bitso.
W ramach swojej oferty dla klientów Felix Pago oferuje pierwszy transfer za darmo, a następnie pobiera stałą opłatę w wysokości 2,49 USD, niezależnie od wysyłanej kwoty, podcinając ceny Western Union, która może pobierać opłatę w wysokości 5,99 USD za wysłanie gotówki ze sklepu, według jej strony internetowej.
Użytkownicy Felix Pago łączą swoje transfery z kontami bankowymi lub kartami debetowymi. Firma współpracuje również z dużymi sprzedawcami detalicznymi, takimi jak Walmart, umożliwiając migrantom bez jednego lub drugiego inicjowanie transferów cyfrowych osobiście, wypełniając lukę między systemami gotówkowymi a opartymi na aplikacjach.
Zmiany w polityce zmuszają społeczności migrantów do adaptacji. Agresywne egzekwowanie prawa imigracyjnego w USA sprawiło, że niektórzy migranci obawiają się odwiedzania sklepów płatniczych powiązanych ze społecznościami imigrantów, powiedzieli analitycy. Transfery mobilne pozwalają użytkownikom wysyłać środki bez wychodzenia z domu.
„Istnieje wiele obaw związanych z udawaniem się w miejsca, gdzie znajduje się wiele niezależnych punktów sprzedaży detalicznej” – powiedział Gus Gala, analityk fintech i kryptowalut w Monness, Crespi, Hardt & Co.
Gotówka również staje się droższa. Od stycznia USA nałożyły 1% podatek od przekazów pieniężnych w gotówce. Przelewy bankowe i inne płatności cyfrowe są zwolnione z tego środka, który miał na celu skierowanie ludzi w stronę bardziej identyfikowalnych transakcji finansowych, mówią dyrektorzy branżowi i analitycy.
Western Union oznaczyło ten podatek jako czynnik ryzyka dla swojego biznesu przekazów pieniężnych dla konsumentów. Transfery obejmujące Amerykę Łacińską i Karaiby wygenerowały około 385 milionów dolarów w 2025 roku, czyli 11% przychodów segmentu, w porównaniu do 12% w 2024 roku.
Aby się dostosować, firma z siedzibą w Denver promowała transfery cyfrowe. Około 39% transakcji w Western Union zostało przeprowadzonych cyfrowo pod koniec 2025 roku, według danych firmy, w porównaniu do 32% pod koniec 2024 roku.
Western Union nie odpowiedziało na prośby o komentarz.
Moneygram powiedział, że zauważa przyspieszony wzrost przekazów pieniężnych w formie cyfrowej. Firma z siedzibą w Dallas odnotowała 40% wzrost wolumenu płatności na swojej platformie cyfrowej w tym roku w porównaniu do tego samego okresu w zeszłym roku.
Demografia wzmacnia przesunięcie w kierunku płatności cyfrowych. Braulio Garzon, który prowadzi siedem punktów przekazów pieniężnych partnerskich z Western Union w Nowym Jorku, powiedział, że większość osób, które przychodzą do sklepów, ma od 50 do 60 lat.
„Młodzi ludzie to przyszłość biznesu usług finansowych” – powiedział.
--Z pomocą Paige Smith i Nino Paoli.
(Dodaje kontekst dotyczący Maury Fonseca i firmy przekazującej pieniądze Felix Pago.)