KLAC KLA Corporation - Common Stock

NASDAQ · Semiconductors · ดูใน SEC EDGAR ↗
$1789.12
ราคา · พ.ค. 20, 2026
ข้อมูลพื้นฐาน ณ วันที่ เม.ย. 30, 2026
ช่วง 52 สัปดาห์
$740–$1939
87% of range
อันดับนักวิเคราะห์
BUY
36 analysts
ราคาเป้าหมาย
$1852
+3% upside
P/E (TTM)
29.5
ROE
98.1%
อัตรากำไรสุทธิ
33.4%

KLAC ภาพรวมหุ้น ราคา, มูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด, P/E, EPS, ROE, อัตราส่วนหนี้สินต่อทุน, ช่วงราคา 52 สัปดาห์

ราคา
$1789.12
มูลค่าตลาด
$118.26B
P/E (TTM)
29.5
EPS (TTM)
$30.37
รายได้ (TTM)
$12.16B
อัตราเงินปันผล
0.76%
ROE
98.1%
D/E หนี้สิน/ทุน
0.0
ช่วง 52 สัปดาห์
$740 – $1939

KLAC กราฟราคาหุ้น OHLCV รายวันพร้อมตัวชี้วัดทางเทคนิค — แพน ซูม และปรับแต่งมุมมองของคุณ

ผลการดำเนินงาน 10 ปี แนวโน้มรายได้ กำไรสุทธิ อัตรากำไร และ EPS

รายได้และกำไรสุทธิ $12.16B
10-point trend, +307.3%
2016-06-30 → 2025-06-30
EPS $30.37
10-point trend, +576.4%
2016-06-30 → 2025-06-30
กระแสเงินสดอิสระ $3.75B
10-point trend, +414.7%
2016-06-30 → 2025-06-30
อัตรากำไร 33.4%

การประเมินมูลค่า อัตราส่วน P/E, P/S, P/B, EV/EBITDA — หุ้นมีราคาแพงหรือถูก?

ตัวชี้วัด
แนวโน้ม 5 ปี
KLAC
ค่ามัธยฐานของกลุ่มอุตสาหกรรม
P/E (TTM)
5-point trend, +21.6%
29.5
43.8
P/S (TTM)
5-point trend, +35.9%
9.7
9.8
P/B
5-point trend, +71.9%
25.2
4.1
EV / EBITDA
5-point trend, +208.7%
294.8
—
Price / FCF (ราคาต่อกระแสเงินสดอิสระ)
5-point trend, +24.5%
31.6
—

ความสามารถในการทำกำไร อัตรากำไรขั้นต้น, อัตรากำไรจากการดำเนินงาน และอัตรากำไรสุทธิ; ROE, ROA, ROIC

ตัวชี้วัด
แนวโน้ม 5 ปี
KLAC
ค่ามัธยฐานของกลุ่มอุตสาหกรรม
Net Profit Margin (อัตรากำไรสุทธิ)
5-point trend, +11.2%
33.4%
13.8%
ROA
5-point trend, +21.3%
25.8%
6.2%
ROE
5-point trend, +42.7%
98.1%
11.3%

สุขภาพทางการเงิน หนี้สิน, สภาพคล่อง, ความสามารถในการชำระหนี้ — ความแข็งแกร่งของงบดุล

ตัวชี้วัด
แนวโน้ม 5 ปี
KLAC
ค่ามัธยฐานของกลุ่มอุตสาหกรรม
Debt / Equity (หนี้สินต่อทุน)
5-point trend, -100.0%
0.0
44.0
Current Ratio (อัตราส่วนสภาพคล่อง)
5-point trend, -3.3%
2.6
2.7
Quick Ratio (อัตราส่วนเงินสด)
5-point trend, -18.4%
1.1
—

การเติบโต การเติบโตของรายได้, EPS และกำไรสุทธิ: YoY, CAGR 3 ปี, CAGR 5 ปี

ตัวชี้วัด
แนวโน้ม 5 ปี
KLAC
ค่ามัธยฐานของกลุ่มอุตสาหกรรม
Revenue YoY (รายได้ YoY)
5-point trend, +75.7%
23.9%
—
Revenue CAGR 3Y (CAGR รายได้ 3 ปี)
5-point trend, +75.7%
9.7%
—
Revenue CAGR 5Y (CAGR รายได้ 5 ปี)
5-point trend, +75.7%
15.9%
—
EPS YoY
5-point trend, +127.2%
49.8%
—
Net Income YoY (กำไรสุทธิ YoY)
5-point trend, +95.4%
47.1%
—

ตัวชี้วัดต่อหุ้น EPS, มูลค่าตามบัญชีต่อหุ้น, กระแสเงินสดต่อหุ้น, เงินปันผลต่อหุ้น

ตัวชี้วัด
แนวโน้ม 5 ปี
KLAC
ค่ามัธยฐานของกลุ่มอุตสาหกรรม
EPS (Diluted) (EPS (ปรับลด))
5-point trend, +127.2%
$30.37
—

ประสิทธิภาพของเงินทุน อัตราหมุนเวียนสินทรัพย์, อัตราหมุนเวียนสินค้าคงคลัง, อัตราหมุนเวียนลูกหนี้

ตัวชี้วัด
แนวโน้ม 5 ปี
KLAC
ค่ามัธยฐานของกลุ่มอุตสาหกรรม
Payout Ratio (อัตราการจ่ายเงินปันผล)
5-point trend, -17.2%
22.3%
—

เงินปันผล ผลตอบแทน, อัตราการจ่ายเงินปันผล, ประวัติเงินปันผล, CAGR 5 ปี

อัตราผลตอบแทนเงินปันผล
0.76%
อัตราการจ่ายเงินปันผล
22.3%
CAGR เงินปันผล 5 ปี
—
วันที่ไม่ได้รับสิทธิปันผลจำนวน
17 กุมภาพันธ์ 2026$1.9000
17 พฤศจิกายน 2025$1.9000
18 สิงหาคม 2025$1.9000
19 พฤษภาคม 2025$1.9000
24 กุมภาพันธ์ 2025$1.7000
18 พฤศจิกายน 2024$1.7000
15 สิงหาคม 2024$1.4500
14 พฤษภาคม 2024$1.4500
15 กุมภาพันธ์ 2024$1.4500
14 พฤศจิกายน 2023$1.4500
14 สิงหาคม 2023$1.3000
12 พฤษภาคม 2023$1.3000
10 กุมภาพันธ์ 2023$1.3000
14 พฤศจิกายน 2022$1.3000
12 สิงหาคม 2022$1.3000
13 พฤษภาคม 2022$1.0500
11 กุมภาพันธ์ 2022$1.0500
12 พฤศจิกายน 2021$1.0500
13 สิงหาคม 2021$1.0500
14 พฤษภาคม 2021$0.9000

KLAC ความเห็นหลายต่อหลายของนักวิเคราะห์ มุมมองนักวิเคราะห์ทั้งเชิงบวกและเชิงลบ, ราคาเป้าหมาย 12 เดือน, อัพไซด์

ซื้อ 36 นักวิเคราะห์
  • ซื้อแนะนำ 10 27.8%
  • ซื้อ 14 38.9%
  • ถือ 12 33.3%
  • ขาย 0 0.0%
  • ขายแนะนำ 0 0.0%

ราคาเป้าหมาย 12 เดือน

29 นักวิเคราะห์ · 2026-05-18
ราคาเป้าหมายค่ามัธยฐาน $1875.00 +4.8%
ราคาเป้าหมายค่าเฉลี่ย $1851.69 +3.5%

ประวัติผลประกอบการ EPS จริงเทียบกับประมาณการ, เปอร์เซ็นต์ส่วนต่าง%, อัตราการชนะ, วันประกาศผลประกอบการครั้งถัดไป

ค่าเฉลี่ยส่วนต่าง
0.16%
งวด EPS Actual EPS คาด ส่วนต่าง
31 มีนาคม 2026 $9.40 $9.32 0.08%
31 ธันวาคม 2025 $8.85 $8.98 -0.13%
30 กันยายน 2025 $8.81 $8.78 0.03%
30 มิถุนายน 2025 $9.38 $8.73 0.65%
31 มีนาคม 2025 $8.41 $8.26 0.15%

การเปรียบเทียบเพื่อน เมตริกสำคัญเทียบกับบริษัทในกลุ่มอุตสาหกรรมเดียวกัน

Ticker มูลค่าตลาด P/E รายได้ YoY อัตรากำไรสุทธิ ROE อัตรากำไรขั้นต้น
KLAC $118.26B 29.5 23.9% 33.4% 98.1% —
LRCX $123.32B 23.4 23.7% 29.1% 57.4% 48.7%
AMAT $181.40B 26.4 4.4% 24.7% 35.5% 48.7%
TER $30.21B 55.8 13.1% 17.4% 19.7% 58.2%
Q — 24.7 9.7% 15.3% 8.2% —
MKSI $10.74B 36.6 9.6% 7.5% 11.2% 46.7%
ENTG $12.80B 54.4 -1.4% 7.4% 6.1% 44.4%
AMKR $9.76B 26.3 6.2% 5.6% 8.7% 14.0%
ONTO $8.24B 59.7 1.8% 13.6% 6.7% 49.7%
FORM $4.51B 84.1 2.8% 6.9% 5.4% 39.3%
AXTI $905M -33.4 -11.1% -24.1% -9.1% 12.7%

ปัจจัยพื้นฐานฉบับเต็ม ตัวชี้วัดทั้งหมดรายปี — งบกำไรขาดทุน, งบดุล, งบกระแสเงินสด

งบกำไรขาดทุน 17
ข้อมูล งบกำไรขาดทุน รายปีสำหรับ KLAC
ตัวชี้วัด แนวโน้ม 202520242023202220212020201920182017201620152014
Revenue 12-point trend, +315.0% $12.16B $9.81B $10.50B $9.21B $6.92B $5.81B $4.57B $4.04B $3.48B $2.98B $2.81B $2.93B
Cost of Revenue 12-point trend, +285.4% $4.75B $3.93B $4.22B $3.59B $2.77B $2.45B $1.87B $1.45B $1.29B $1.16B $1.22B $1.23B
R&D Expense 12-point trend, +152.2% $1.36B $1.28B $1.30B $1.11B $928M $864M $711M $609M $527M $481M $531M $539M
SG&A Expense 12-point trend, +167.5% $1.03B $970M $986M $860M $730M $734M $599M $442M $388M $379M $407M $385M
Operating Expenses · · · · · · · · · · · $2.16B
Operating Income · · · · · · · · · · · $772M
Interest Expense 10-point trend, +451.8% · · $297M $160M $157M $160M $125M $114M $122M $123M $106M $54M
Interest Income 12-point trend, +1230.0% $180M $161M $74M $9M $9M $22M $40M $37M $23M $15M $13M $14M
Other Non-op 12-point trend, +15807.9% $171M $155M $105M $-5M $29M $-3M $31M $30M $-6M $7M $-2M $1M
Pretax Income 12-point trend, +532.4% $4.64B $3.19B $3.79B $3.49B $2.36B $1.32B $1.30B $1.46B $1.17B $858M $434M $734M
Income Tax 12-point trend, +284.2% $583M $428M $402M $167M $283M $102M $121M $654M $247M $154M $68M $152M
Net Income 12-point trend, +597.0% $4.06B $2.76B $3.39B $3.32B $2.08B $1.22B $1.18B $802M $926M $704M $366M $583M
EPS (Basic) 12-point trend, +769.8% $30.53 $20.41 $24.28 $22.07 $13.49 $7.76 $7.53 $5.13 $5.92 $4.52 $2.26 $3.51
EPS (Diluted) 12-point trend, +775.2% $30.37 $20.28 $24.15 $21.92 $13.37 $7.70 $7.49 $5.10 $5.88 $4.49 $2.24 $3.47
Shares (Basic) 12-point trend, -19.9% 133,030,000 135,345,000 139,483,000 150,494,000 154,086,000 156,797,000 156,053,000 156,346,000 156,468,000 155,869,000 162,282,000 166,016,000
Shares (Diluted) 12-point trend, -20.4% 133,750,000 136,187,000 140,235,000 151,555,000 155,437,000 158,005,000 156,949,000 157,378,000 157,481,000 156,779,000 163,701,000 168,118,000
EBITDA 12-point trend, -53.9% $394M $402M $415M $363M $333M $348M $233M $63M $58M $67M $81M $855M
งบดุล 29
ข้อมูล งบดุล รายปีสำหรับ KLAC
ตัวชี้วัด แนวโน้ม 202520242023202220212020201920182017201620152014
Cash & Equivalents 12-point trend, +229.5% $2.08B $1.98B $1.93B $1.58B $1.43B $1.23B $480M $1.40B $1.15B $1.11B $838M $631M
Short-term Investments 5-point trend, -41.5% · · · · · · · $1.48B $1.86B $1.38B $1.55B $2.52B
Receivables 12-point trend, +359.3% $2.26B $1.83B $1.75B $1.81B $1.31B $1.11B $990M $652M $571M $613M $585M $493M
Inventory 12-point trend, +389.3% $3.21B $3.03B $2.88B $2.15B $1.58B $1.31B $1.26B $932M $733M $699M $618M $656M
Prepaid Expense 12-point trend, +478.7% $201M $125M $121M $109M $77M $75M $88M $47M $36M $37M $37M $35M
Other Current Assets 12-point trend, +963.5% $728M $659M $499M $502M $321M $325M $323M $85M $71M $65M $78M $68M
Current Assets 12-point trend, +133.3% $10.70B $10.03B $8.37B $7.17B $5.70B $4.72B $4.32B $4.55B $4.39B $3.87B $3.90B $4.59B
PP&E (Net) 12-point trend, +279.3% $1.25B $1.11B $1.03B $850M $663M $520M $449M $286M $284M $278M $315M $330M
PP&E (Gross) 12-point trend, +216.5% $2.74B $2.39B $2.14B $1.75B $1.49B $1.27B $1.19B $985M $937M $888M $892M $865M
Accum. Depreciation 12-point trend, +177.8% $1.49B $1.28B $1.11B $905M $822M $755M $745M $698M $653M $610M $578M $535M
Goodwill 12-point trend, +434.4% $1.79B $2.02B $2.28B $2.32B $2.01B $2.05B $2.21B $355M $350M $335M $335M $335M
Intangibles 12-point trend, +1505.9% $445M $669M $935M $1.19B $1.19B $1.39B $1.56B $19M $19M $4M $12M $28M
Other Non-current Assets 12-point trend, +201.7% $774M $693M $637M $485M $445M $363M $266M $236M $196M $175M $181M $256M
Total Assets 12-point trend, +190.3% $16.07B $15.43B $14.07B $12.60B $10.27B $9.28B $9.01B $5.64B $5.53B $4.96B $4.83B $5.54B
Accounts Payable 12-point trend, +343.3% $459M $359M $371M $443M $342M $264M $202M $169M $147M $107M $103M $103M
Short-term Debt 4-point trend, +0.00 · · $0 $0 $20M $0 · · · · · ·
Current Liabilities 12-point trend, +356.2% $4.09B $4.66B $3.74B $2.87B $2.10B $1.70B $1.77B $1.21B $1.29B $1.00B $1.00B $896M
Capital Leases 6-point trend, +124.1% $159M $153M $138M $81M $71M $71M · · · · · ·
Deferred Tax 8-point trend, +37238.8% $447M $487M $529M $659M $651M $661M $702M $1M · · · ·
Other Non-current Liabilities 12-point trend, +262.3% $610M $743M $813M $883M $631M $672M $588M $493M $172M $157M $182M $168M
Total Liabilities 12-point trend, +509.5% $11.38B $12.07B $11.15B $11.20B $6.90B $6.60B $6.33B $4.02B $4.21B $4.27B $4.40B $1.87B
Long-term Debt 12-point trend, +689.7% $5.88B $5.88B $5.89B $6.66B $3.42B $3.47B $3.42B $2.24B $2.93B $3.06B $3.19B $745M
Total Debt 10-point trend, -100.0% $0 $750M · $0 $20M $3.47B $3.42B $2.24B $2.93B $3.06B $3.19B ·
Common Stock 12-point trend, -20.0% $132.0K $134.0K $137.0K $142.0K $153.0K $155.0K $159.0K $156.0K $157.0K $156.0K $158.0K $165.0K
Retained Earnings 12-point trend, -12.1% $2.18B $1.14B $848M $367M $1.28B $655M $715M $1.06B $848M $285M $-12M $2.48B
AOCI 12-point trend, +104.0% $1M $-49M $-36M $-27M $-76M $-80M $-73M $-54M $-51M $-49M $-41M $-30M
Stockholders' Equity 12-point trend, +27.9% $4.69B $3.37B $2.92B $1.40B $3.38B $2.67B $2.66B $1.62B $1.33B $689M $421M $3.67B
Liabilities + Equity 12-point trend, +190.3% $16.07B $15.43B $14.07B $12.60B $10.27B $9.28B $9.01B $5.64B $5.53B $4.96B $4.83B $5.54B
Shares Outstanding 12-point trend, -20.2% 132,023,000 134,425,000 136,750,000 141,804,000 152,776,000 155,461,000 159,475,000 156,048,000 156,840,000 155,955,000 157,851,000 165,448,000
กระแสเงินสด 19
ข้อมูล กระแสเงินสด รายปีสำหรับ KLAC
ตัวชี้วัด แนวโน้ม 202520242023202220212020201920182017201620152014
D&A 12-point trend, +374.4% $394M $402M $415M $363M $333M $348M $233M $63M $58M $67M $81M $83M
Stock-based Comp 12-point trend, +334.9% $265M $213M $171M $127M $112M $111M $94M $63M $51M $45M $55M $61M
Deferred Tax 12-point trend, -1599.9% $-245M $-139M $-355M $-354M $-46M $-93M $-26M $101M $3M $16M $-24M $16M
Amort. of Intangibles 12-point trend, +1260.5% $220M $239M $261M $229M $206M $221M $87M $5M $3M $8M $16M $16M
Restructuring 11-point trend, +15.6% $8M $22M $44M $1M $12M $8M · $0 $0 $9M $32M $7M
Other Non-cash 12-point trend, -1200.7% $-394M $71M $51M $-146M $-293M $196M $-324M $200M $41M $-73M $128M $36M
Operating Cash Flow 12-point trend, +424.1% $4.08B $3.31B $3.67B $3.31B $2.19B $1.78B $1.15B $1.23B $1.08B $760M $606M $779M
CapEx 12-point trend, +396.7% $335M $277M $342M $307M $232M $153M $130M $67M $39M $32M $46M $68M
Investing Cash Flow 12-point trend, +70.1% $-202M $-1.48B $-483M $-876M $-500M $-259M $-1.18B $292M $-561M $145M $918M $-676M
Net Debt Issued 11-point trend, +18.1% $-750M $0 $-1.09B $-620M $-70M $-1.17B $-902M $-946M $-130M $-135M $-916M ·
Stock Issued 12-point trend, +35.0% $152M $145M $125M $113M $86M $76M $65M $61M $45M $38M $47M $112M
Stock Repurchased 12-point trend, +792.7% $2.15B $1.74B $1.31B $3.97B $939M $829M $1.10B $203M $25M $182M $603M $241M
Net Stock Activity 12-point trend, -1453.7% $-2.00B $-1.59B $-1.19B $-3.85B $-853M $-753M $-1.03B $-142M $20M $-143M $-556M $-129M
Dividends Paid 12-point trend, +202.7% $905M $773M $733M $638M $559M $522M $472M $402M $344M $346M $3.04B $299M
Financing Cash Flow 12-point trend, -725.0% $-3.79B $-1.78B $-2.83B $-2.26B $-1.50B $-1.30B $-360M $-1.27B $-473M $-637M $-1.30B $-459M
Net Change in Cash 12-point trend, +128.7% $102M $49M $343M $150M $200M $218M $-388M $251M $45M $270M $207M $-355M
Taxes Paid 12-point trend, +655.8% $887M $831M $495M $465M $326M $205M $180M $253M $234M $105M $70M $117M
Free Cash Flow 12-point trend, +426.7% $3.75B $3.03B $3.33B $3.01B $1.95B $1.63B $1.02B $1.16B $1.04B $728M $560M $711M
Levered FCF 10-point trend, +358.0% · · $3.06B $2.85B $1.81B $1.48B $909M $1.10B $944M $627M $471M $669M
ความสามารถในการทำกำไร 7
ข้อมูล ความสามารถในการทำกำไร รายปีสำหรับ KLAC
ตัวชี้วัด แนวโน้ม 202520242023202220212020201920182017201620152014
Operating Margin · · · · · · · · · · · 26.4%
Net Margin 12-point trend, +68.0% 33.4% 28.1% 32.3% 36.1% 30.0% 21.0% 25.7% 19.9% 26.6% 23.6% 13.0% 19.9%
Pretax Margin 12-point trend, +52.4% 38.2% 32.5% 36.1% 37.9% 34.1% 22.7% 28.4% 36.1% 33.7% 28.8% 15.4% 25.1%
EBITDA Margin 12-point trend, -88.9% 3.2% 4.1% 4.0% 3.9% 4.8% 6.0% 5.1% 1.6% 1.7% 2.2% 2.9% 29.2%
ROA 12-point trend, +139.5% 25.8% 18.7% 25.4% 29.0% 21.3% 13.3% 16.1% 14.4% 17.6% 14.4% 7.1% 10.8%
ROE 12-point trend, +502.1% 98.1% 87.8% 134.9% 139.0% 68.8% 45.7% 54.9% 54.4% 91.9% 126.9% 17.9% 16.3%
ROIC · · · · · · · · · · · 16.7%
สภาพคล่องและความสามารถในการชำระหนี้ 5
ข้อมูล สภาพคล่องและความสามารถในการชำระหนี้ รายปีสำหรับ KLAC
ตัวชี้วัด แนวโน้ม 202520242023202220212020201920182017201620152014
Current Ratio 12-point trend, -48.9% 2.6 2.2 2.2 2.5 2.7 2.8 2.4 3.7 3.4 3.9 3.9 5.1
Quick Ratio 12-point trend, -73.9% 1.1 0.8 1.0 1.2 1.3 0.9 1.1 2.9 2.8 3.1 3.0 4.1
Debt / Equity 10-point trend, -100.0% 0.0 0.2 · 0.0 0.0 1.3 1.3 1.4 2.2 4.4 7.6 ·
LT Debt / Equity 6-point trend, -82.7% · · · · · 1.3 1.2 1.4 2.0 4.4 7.5 ·
Interest Coverage · · · · · · · · · · · 14.3
ประสิทธิภาพ 3
ข้อมูล ประสิทธิภาพ รายปีสำหรับ KLAC
ตัวชี้วัด แนวโน้ม 202520242023202220212020201920182017201620152014
Asset Turnover 12-point trend, +42.6% 0.8 0.7 0.8 0.8 0.7 0.6 0.6 0.7 0.7 0.6 0.5 0.5
Inventory Turnover 12-point trend, -20.4% 1.5 1.3 1.7 1.9 1.9 1.9 1.7 1.7 1.8 1.8 1.9 1.9
Receivables Turnover 12-point trend, +3.1% 5.9 5.5 5.9 5.9 5.7 5.5 5.6 6.6 5.9 5.0 5.2 5.8
ต่อหุ้น 6
ข้อมูล ต่อหุ้น รายปีสำหรับ KLAC
ตัวชี้วัด แนวโน้ม 202520242023202220212020201920182017201620152014
Book Value / Share 12-point trend, +60.3% $35.54 $25.06 $21.35 $9.88 $22.11 $17.15 $16.67 $10.38 $8.46 $4.42 $2.67 $22.18
Revenue / Share 12-point trend, +421.6% $90.89 $72.05 $74.85 $60.78 $44.51 $36.75 $29.11 $25.65 $22.10 $19.04 $17.19 $17.42
Cash Flow / Share 12-point trend, +558.7% $30.52 $24.29 $26.17 $21.86 $14.06 $11.26 $7.34 $7.81 $6.86 $4.85 $3.70 $4.63
Cash / Share 12-point trend, +313.0% $15.75 $14.71 $14.10 $11.18 $9.39 $2.96 $6.37 $9.00 $7.35 $7.11 $5.31 $3.81
Dividend / Share 12-point trend, +275.0% $7 $6 $5 $4 $4 $3 $3 $3 $2 $2 $18 $2
EPS (TTM) 12-point trend, +775.2% $30.37 $20.28 $24.15 $21.92 $13.37 $7.70 $7.49 $5.10 $5.88 $4.49 $2.24 $3.47
อัตราการเติบโต 10
ข้อมูล อัตราการเติบโต รายปีสำหรับ KLAC
ตัวชี้วัด แนวโน้ม 202520242023202220212020201920182017201620152014
Revenue YoY 5-point trend, +24.7% 23.9% -6.5% 13.9% 33.1% 19.2% · · · · · · ·
Revenue CAGR 3Y 3-point trend, -55.6% 9.7% 12.3% 21.8% · · · · · · · · ·
Revenue CAGR 5Y 15.9% · · · · · · · · · · ·
EPS YoY 5-point trend, -32.4% 49.8% -16.0% 10.2% 63.9% 73.6% · · · · · · ·
EPS CAGR 3Y 3-point trend, -75.2% 11.5% 14.9% 46.4% · · · · · · · · ·
EPS CAGR 5Y 31.6% · · · · · · · · · · ·
Net Income YoY 5-point trend, -33.5% 47.1% -18.5% 2.0% 59.8% 70.8% · · · · · · ·
Net Income CAGR 3Y 3-point trend, -83.0% 6.9% 9.9% 40.7% · · · · · · · · ·
Net Income CAGR 5Y 27.3% · · · · · · · · · · ·
Dividend CAGR 5Y 11.6% · · · · · · · · · · ·
การประเมินมูลค่า (TTM) 17
ข้อมูล การประเมินมูลค่า (TTM) รายปีสำหรับ KLAC
ตัวชี้วัด แนวโน้ม 202520242023202220212020201920182017201620152014
Revenue TTM 12-point trend, +315.0% $12.16B $9.81B $10.50B $9.21B $6.92B $5.81B $4.57B $4.04B $3.48B $2.98B $2.81B $2.93B
Net Income TTM 12-point trend, +597.0% $4.06B $2.76B $3.39B $3.32B $2.08B $1.22B $1.18B $802M $926M $704M $366M $583M
Market Cap 12-point trend, +884.0% $118.26B $110.83B $66.33B $45.25B $49.53B $30.23B $18.85B $16.00B $14.35B $11.42B $8.87B $12.02B
Enterprise Value 10-point trend, +1100.7% $116.18B $109.61B · $43.66B $48.12B $33.24B $21.26B $15.36B $14.27B $11.99B $9.68B ·
P/E 12-point trend, +40.9% 29.5 40.7 20.1 14.6 24.2 25.3 15.8 20.1 15.6 16.3 25.1 20.9
P/S 12-point trend, +137.1% 9.7 11.3 6.3 4.9 7.2 5.2 4.1 4.0 4.1 3.8 3.2 4.1
P/B 12-point trend, +669.5% 25.2 32.9 22.7 32.3 14.7 11.3 7.1 9.9 10.8 16.6 21.1 3.3
P / Tangible Book 3-point trend, -82.4% 48.2 162.1 · · 273.5 · · · · · · ·
P / Cash Flow 12-point trend, +87.8% 29.0 33.5 18.1 13.7 22.7 17.0 16.4 13.0 13.3 15.0 14.6 15.4
P / FCF 12-point trend, +86.8% 31.6 36.6 19.9 15.1 25.4 18.6 18.4 13.8 13.8 15.7 15.8 16.9
EV / EBITDA 10-point trend, +145.4% 294.8 272.8 · 120.2 144.3 95.5 91.1 245.0 246.7 179.1 120.1 ·
EV / FCF 10-point trend, +79.5% 31.0 36.2 · 14.5 24.6 20.4 20.8 13.2 13.7 16.5 17.3 ·
EV / Revenue 10-point trend, +177.9% 9.6 11.2 · 4.7 7.0 5.7 4.7 3.8 4.1 4.0 3.4 ·
Dividend Yield 12-point trend, -69.5% 0.76% 0.70% 1.1% 1.4% 1.1% 1.7% 2.5% 2.5% 2.4% 3.0% 34.3% 2.5%
Earnings Yield 12-point trend, -29.1% 3.4% 2.5% 5.0% 6.9% 4.1% 4.0% 6.3% 5.0% 6.4% 6.1% 4.0% 4.8%
Payout Ratio 12-point trend, -56.6% 22.3% 28.0% 21.6% 19.2% 26.9% 42.9% 40.2% 50.1% 37.1% 49.2% 830.5% 51.3%
Annual Payout 12-point trend, +202.7% $905M $773M $733M $638M $559M $522M $472M $402M $344M $346M $3.04B $299M

งบการเงิน งบกำไรขาดทุน, งบดุล, งบกระแสเงินสด — รายปี, 5 ปีล่าสุด

งบกำไรขาดทุน
2025-06-302024-06-302023-06-302022-06-302021-06-30
รายได้ $12.16B$9.81B$10.50B$9.21B$6.92B
กำไรสุทธิ $4.06B$2.76B$3.39B$3.32B$2.08B
EPS ที่ปรับลดแล้ว $30.37$20.28$24.15$21.92$13.37
งบดุล
2025-06-302024-06-302023-06-302022-06-302021-06-30
หนี้สินต่อทุน 0.00.2—0.00.0
อัตราส่วนสภาพคล่อง 2.62.22.22.52.7
อัตราส่วนเงินสด 1.10.81.01.21.3
กระแสเงินสด
2025-06-302024-06-302023-06-302022-06-302021-06-30
กระแสเงินสดอิสระ $3.75B$3.03B$3.33B$3.01B$1.95B

KLAC AI Analyst Panel — มุมมองเชิงบวกและเชิงลบ การถกเถียง 2026Q2: Claude, Grok, Gemini, ChatGPT เกี่ยวกับแนวโน้มของหุ้น

รอบที่ 1 — มุมมองเริ่มต้น

Grok NEUTRAL 0.75
↑ ขาขึ้น

ฉันมองว่า KLA จะเจริญรุ่งเรืองในฐานะผู้นำด้านการวัดแสงชั้นนำสำหรับโรงงานผลิตชิปขั้นสูง โดยจับความต้องการที่ขับเคลื่อนด้วย AI ด้วยผลกำไรที่ยอดเยี่ยม ROE ที่ 98% ของบริษัทนั้นเหนือกว่าคู่แข่งอย่าง LRCX ที่ 60% โดยสร้างผลกำไรเกือบทุกดอลลาร์ของส่วนของผู้ถือหุ้น — เป็นสิ่งที่หาได้ยากในฮาร์ดแวร์ที่บ่งบอกถึงอำนาจในการกำหนดราคาที่มหาศาล อัตรากำไรขั้นต้นคงที่ที่ 62% พิสูจน์ให้เห็นถึงคูเมืองที่ยั่งยืนในอุตสาหกรรมที่แข่งขันกันอย่างดุเดือด หุ้นพุ่งขึ้น 48% ในสามเดือนด้วยปริมาณการซื้อขายที่พุ่งสูงขึ้น ซึ่งเป็นโมเมนตัมที่บ่งบอกถึงความเชื่อมั่นก่อนการขยายโรงงานในไตรมาสที่ 2 ปี 2026

↓ ขาลง

ความกังวลของฉันคือการประเมินมูลค่าที่สูงเกินไปของ KLAC ทำให้เสี่ยงต่อการพลิกกลับของวงจรชิปโดยไม่มีช่องว่างสำหรับข้อผิดพลาด P/E ที่ 37.7 เท่ากับคู่แข่ง แต่มาพร้อมกับ EPS ที่คงที่ ดังนั้นราคาที่เพิ่มขึ้นจึงแซงหน้าความก้าวหน้าพื้นฐานใดๆ P/B ที่ 25 เท่าต้องการความสมบูรณ์แบบที่ไม่มีที่สิ้นสุดในภาคส่วนที่ขึ้นๆ ลงๆ หนี้สินต่อทุนที่ 118% — ยังคงสูงแม้จะลดลง — ทำให้ความเสี่ยงขาลงทวีคูณหากเซมิคอนดักเตอร์เย็นลง

Claude NEUTRAL 0.68
↑ ขาขึ้น

KLA มีอำนาจในการกำหนดราคาในตลาดที่ความต้องการเครื่องมือตรวจสอบชิปกำลังเพิ่มขึ้นอย่างมีโครงสร้าง อัตรากำไรขั้นต้น 61.99% และอัตรากำไรสุทธิ 33.83% บอกฉันว่าบริษัทนี้สามารถทำกำไรได้อย่างแท้จริงจากทุกดอลลาร์ของยอดขาย — ไม่ใช่แค่ปริมาณ แต่เป็นการมีวินัยในการกำหนดราคา ใช่ P/E ที่ 37.7 นั้นสูง แต่ ROE ที่ 98% แสดงให้เห็นว่า KLA สามารถเปลี่ยนเงินทุนของผู้ถือหุ้นให้เป็นกำไรได้ในอัตราที่บริษัทอุตสาหกรรมส่วนใหญ่ไม่สามารถทำได้ หุ้นเพิ่มขึ้น 32% จากระดับต่ำสุดในเดือนพฤษภาคม แต่สะท้อนถึงโมเมนตัมของกำไรที่แท้จริง ไม่ใช่การเก็งกำไร หากการลงทุนในโรงงานผลิตเซมิคอนดักเตอร์ยังคงสูงต่อไปจนถึงปี 2026 คูเมืองของ KLA จะกว้างขึ้น

↓ ขาลง

ฉันกังวลว่า KLA กำลังตั้งราคาสำหรับการดำเนินการที่ไร้ที่ติเป็นเวลาหลายปีด้วยมูลค่า 37.7 เท่า อัตราส่วนหนี้สินต่อทุนที่ 118% นั้นสูง — การใช้ประโยชน์นั้นเพิ่ม ROE แต่ก็หมายความว่าการพลาดรายได้จะส่งผลกระทบหนักกว่า P/S ที่ 12.7 นั้นสูงเกินไปเมื่อเทียบกับ LRCX ที่มี P/E ใกล้เคียงกันแต่มีภาระผูกพันน้อยกว่า สิ่งที่น่ากังวลที่สุด: หุ้นได้ปรับตัวขึ้น 32% ในเจ็ดสัปดาห์ด้วยปริมาณการซื้อขายที่เบาบาง (5.3 ล้านหุ้นในวันเดียว) อัตราการปรับราคาดังกล่าวบ่งชี้ถึงโมเมนตัม ไม่ใช่การปรับมูลค่าพื้นฐาน หากวงจรการลงทุนในโรงงานผลิตชิปอ่อนตัวลงในช่วงปลายปี 2025 หรือต้นปี 2026 การบีบอัดมูลค่าอาจเกิดขึ้นอย่างรวดเร็ว

Gemini NEUTRAL 0.75
↑ ขาขึ้น

KLA Corporation เป็นเสมือนด่านเก็บค่าผ่านทางสำหรับอุตสาหกรรมเซมิคอนดักเตอร์ ทำให้เป็นการลงทุนที่จำเป็นในการผลิตชิปที่ซับซ้อนในระยะยาว บริษัทรักษาระดับอัตรากำไรขั้นต้นที่ 61.99% ซึ่งสะท้อนถึงตำแหน่งที่โดดเด่นในฐานะผู้ให้บริการหลักของอุปกรณ์ควบคุมกระบวนการและการจัดการผลผลิต เนื่องจากผู้ผลิตชิปไม่สามารถยอมข้ามการตรวจสอบคุณภาพได้เมื่อย้ายไปยังโหนดที่เล็กลง อัตรากำไรสูงนี้จึงมีความเหนียวแน่นอย่างน่าทึ่ง ด้วยผลตอบแทนต่อส่วนของผู้ถือหุ้นที่ 98.15% KLA กำลังสร้างมูลค่ามหาศาลจากฐานเงินทุนของตน พิสูจน์ให้เห็นว่าเป็นผู้ดำเนินงานชั้นยอดที่สามารถขยายขนาดได้อย่างมีประสิทธิภาพควบคู่ไปกับวงจรเซมิคอนดักเตอร์ที่ขับเคลื่อนด้วย AI ในวงกว้าง

↓ ขาลง

การประเมินมูลค่าได้ขยายตัวไปถึงจุดที่หุ้นมีความอ่อนไหวอย่างยิ่งต่อการชะลอตัวใดๆ ในการลงทุนจากโรงงานผลิตรายใหญ่ ซื้อขายที่ 37.68 เท่าของกำไรย้อนหลัง ตลาดได้ตั้งราคาการดำเนินการที่เกือบสมบูรณ์แบบสำหรับหลายไตรมาสข้างหน้า อัตราส่วน P/E นี้บ่งชี้ว่านักลงทุนกำลังจ่ายเบี้ยประกันสำหรับการเติบโตที่อาจยากต่อการเร่งจากระดับปัจจุบัน นอกจากนี้ อัตราส่วนหนี้สินต่อทุนที่ 118.06% ยังเตือนฉันว่าบริษัทกำลังแบกรับภาระทางการเงินที่สำคัญ ซึ่งอาจกลายเป็นหนี้สินหลักหากวงจรอุปกรณ์เซมิคอนดักเตอร์เข้าสู่ภาวะถดถอยตามวัฏจักรในปี 2026

Chatgpt NEUTRAL 0.65
↑ ขาขึ้น

ฉันคิดว่าข้อได้เปรียบหลักของ KLAC คือความเป็นผู้นำตลาดและผลกำไร ซึ่งควรจะขับเคลื่อนการเพิ่มขึ้นจนถึงไตรมาสที่ 2 ปี 2026 ROE 98.15% — ระดับนั้นบ่งชี้ถึงประสิทธิภาพของเงินทุนที่ยอดเยี่ยมและอำนาจในการกำหนดราคา ซึ่งหมายความว่าบริษัทสามารถสนับสนุนการเติบโตและรักษาผลกำไรระดับสูงได้ อัตรากำไรขั้นต้น 61.99% — อัตรากำไรนั้นเป็นฐานของกระแสเงินสดและความยืดหยุ่นต่อต้นทุนปัจจัยการผลิต สนับสนุนเส้นทางกำไรที่แข็งแกร่ง หนี้สิน/ส่วนของผู้ถือหุ้น 118.06 (ลดลงจาก 125.4) — การปรับปรุงนั้นช่วยลดความเสี่ยงทางการเงินและเพิ่มความยืดหยุ่นในการรับมือกับวงจรการลงทุน

↓ ขาลง

ฉันคิดว่า KLAC เผชิญกับความเสี่ยงด้านการประเมินมูลค่าและวัฏจักรที่อาจจำกัดการเพิ่มขึ้นจนถึงไตรมาสที่ 2 ปี 2026 P/E 37.68 — สอดคล้องกับคู่แข่ง ซึ่งให้ช่องว่างน้อยสำหรับความผิดหวัง กิจกรรมออปชันเมื่อวันที่ 15 เมษายน บ่งชี้ถึงการป้องกันความเสี่ยงมากกว่าความเชื่อมั่น ROE 98.15% — ระดับนั้นอาจไม่ยั่งยืนหากวงจรต่างๆ อ่อนตัวลง ทำให้ความเสี่ยงของการดึงผลตอบแทนกลับเพิ่มขึ้น หนี้สิน/ส่วนของผู้ถือหุ้น 118.06 — ระดับการใช้ประโยชน์นั้นทิ้งความเสี่ยงทางการเงินหากกระแสเงินสดลดลงหรืออัตราดอกเบี้ยสูงขึ้น

รอบที่ 2 — การตอบกลับและการโต้แย้ง

Grok

ChatGPT การอ่านแนวโน้มขาลงของคุณเกี่ยวกับกิจกรรมออปชันเมื่อวันที่ 15 เมษายนว่าเป็นกลยุทธ์การป้องกันความเสี่ยงนั้นพลาดภาพที่ใหญ่กว่าของความเชื่อมั่นขาขึ้น สัญญา 5,278 สัญญาเท่ากับ 57% ของปริมาณการซื้อขายเฉลี่ยต่อวัน ซึ่งขับเคลื่อนหุ้นให้พุ่งขึ้นจาก 694 ดอลลาร์เป็น 925 ดอลลาร์ในสามเดือน — นั่นไม่ใช่การวางตำแหน่งเชิงรับ แต่เป็นการที่เงินอัจฉริยะแห่กันเข้ามาในความต้องการการวัดแสงก่อนการลงทุนในปี 2026Q2 มันตอกย้ำการซื้อของฉันท่ามกลางโมเมนตัมของการชุมนุม

Claude

ฉันต้องโต้แย้งเกี่ยวกับแนวคิดโมเมนตัมของ Grok ที่นี่ ใช่ หุ้นเพิ่มขึ้น 48% ในสามเดือน แต่ Grok ปฏิบัติต่อปริมาณการซื้อขายที่พุ่งสูงขึ้นเหมือนเป็นความเชื่อมั่นเมื่อข้อมูลบอกเป็นอย่างอื่น การพิมพ์ออปชันเมื่อวันที่ 15 เมษายน — มูลค่า 5.3 ล้านดอลลาร์ — เป็นกิจกรรมการป้องกันความเสี่ยง ไม่ใช่การสะสม ที่สำคัญกว่านั้น: Grok อ้างว่า EPS คงที่ แต่ราคาที่เพิ่มขึ้นแซงหน้าปัจจัยพื้นฐาน แต่ก็พลาดสิ่งที่เกิดขึ้นจริง EPS อยู่ที่ 30.39 ดอลลาร์ในไตรมาสที่ 3 และตอนนี้ 31.85 ดอลลาร์ในไตรมาสที่ 1 — นั่นคือการเติบโตของกำไร 4.8% เมื่อเทียบรายไตรมาส หุ้นถูกปรับราคาเพราะตลาดได้ตั้งราคาว่าอัตรากำไรของ KLA ไม่ใช่สัญญาณรบกวนตามวัฏจักร แต่เป็นโครงสร้าง โมเมนตัมไม่ใช่ธงสีแดง มันคือตลาดที่ตามทันความเป็นจริงของธุรกิจ อย่างไรก็ตาม Grok พูดถูกว่าการใช้ประโยชน์ 118% ไม่เหลือช่องว่างสำหรับข้อผิดพลาดหากการใช้จ่ายในโรงงานผลิตลดลง

Gemini

Grok ฉันไม่เห็นด้วยกับเรตติ้งการซื้อของคุณ เพราะคุณมองข้ามอันตรายของโครงสร้างเงินทุนของบริษัทในภาวะถดถอยตามวัฏจักร คุณอ้างถึง ROE 98% ว่าเป็นหลักฐานของอำนาจในการกำหนดราคา แต่ตัวเลขนั้นถูกบิดเบือนอย่างมากโดยอัตราส่วนหนี้สินต่อทุนที่ 118.06% ซึ่งหมายความว่าบริษัทกำลังสนับสนุนการดำเนินงานส่วนใหญ่ด้วยเงินกู้ยืม แทนที่จะเป็นประสิทธิภาพในการดำเนินงานเพียงอย่างเดียว หากวงจรอุปกรณ์เซมิคอนดักเตอร์เย็นลง ภาระผูกพันที่สูงนั้นจะทำหน้าที่เป็นสมอที่ใหญ่หลวงต่อกำไร ทำให้ P/E ที่ 37.68 เท่าในปัจจุบันดูแพงเกินไปสำหรับระดับความเสี่ยงที่เกี่ยวข้อง

Chatgpt

Grok ประเด็นของคุณที่ว่า ROE 98% ของ KLAC บ่งชี้ถึงคูเมืองที่มีอำนาจในการกำหนดราคาเป็นสิ่งที่น่าสนใจ ระดับนั้นสามารถเพิ่มขึ้นได้ด้วยการใช้ประโยชน์หรือการซื้อหุ้นคืน และอาจไม่คงอยู่หากวงจรชิปชะลอตัว หุ้นซื้อขายที่ P/E ประมาณ 37.7 เท่า นั่นหมายความว่าตลาดกำลังตั้งราคาการเติบโตของกำไรที่ยั่งยืน และเหลือช่องว่างน้อยหากความต้องการอ่อนตัวลง ระหว่างพลวัตเหล่านั้น ฉันจะจับตาดูสัญญาณวงจรการลงทุนที่จะมาถึง และยืนยันว่า ROE ไม่ใช่เพียงภาพลวงตาจากการซื้อหุ้นคืน

รอบที่ 3 — การโต้แย้งสุดท้าย

G
Grok

Gemini ฉันโต้แย้งการเรียก ROE 98.15% ว่า 'บิดเบือนอย่างมาก' จากการใช้ประโยชน์เพียงอย่างเดียว ราวกับว่าการดำเนินงานไม่มีบทบาทเลย อัตรากำไรขั้นต้นที่ 61.99% พิสูจน์ว่า KLA สามารถทำกำไรระดับพรีเมียมที่ยั่งยืนสำหรับเครื่องมือควบคุมกระบวนการที่ผู้ผลิตชิปต้องซื้อเพื่อให้ได้ผลผลิตที่ 2nm และต่ำกว่านั้น ฐานผลกำไรนั้น — ก่อนตัวคูณหนี้สินใดๆ — ขับเคลื่อน ROE และสนับสนุนการซื้อของฉันสำหรับการสร้างโรงงานในปี 2026Q2

C
Claude

ฉันต้องการโต้แย้งในสิ่งที่ยังไม่มีใครพูดถึง: การกระจุกตัวของลูกค้า ลูกค้าสามอันดับแรกของ KLA — TSMC, Samsung, Intel น่าจะเป็น 60–70% ของรายได้ และนั่นมีความสำคัญอย่างยิ่งที่นี่ หากการลงทุนของ Intel หยุดชะงัก หรือการเติบโตของ TSMC ชะลอตัว KLA จะไม่สามารถกระจายความเสี่ยงนั้นไปทั่วฐานที่หลากหลายได้ การกระจุกตัวนั้นถูกรวมอยู่ใน ROE 98% เนื่องจากลูกค้าเหล่านั้นถูกล็อคด้วยต้นทุนการเปลี่ยน แต่ก็หมายความว่ากำไรของ KLA มีความผันผวนตามวัฏจักรมากกว่าที่โปรไฟล์อัตรากำไรบ่งชี้ Gemini พูดถูกว่าการใช้ประโยชน์จะเพิ่มความเสี่ยงขาลง แต่ความอ่อนแอที่แท้จริงไม่ใช่แค่ อัตราส่วนหนี้สินต่อทุน — แต่ฐานลูกค้าสามอันดับแรกของ KLA อาจหดตัวลงอย่างรวดเร็วหากความต้องการโรงงานผลิตอ่อนตัวลงในช่วงปลายปี 2025 หรือต้นปี 2026 นั่นคือสถานการณ์ที่ P/E 37.7 เท่าจะพังทลาย

G
Gemini

Grok ฉันต้องท้าทายการตีความของคุณเกี่ยวกับกิจกรรมออปชันเมื่อวันที่ 15 เมษายนว่าเป็นสัญญาณขาขึ้น ปริมาณนั้นคิดเป็น 57.1% ของปริมาณการซื้อขายเฉลี่ยต่อวัน ซึ่งในสภาพแวดล้อมตลาดนี้เป็นกลยุทธ์การป้องกันความเสี่ยงแบบคลาสสิกของสถาบันต่อการพลาดผลประกอบการที่อาจเกิดขึ้น ในขณะที่คุณเห็นความเชื่อมั่น ฉันเห็นการวางตำแหน่งเชิงรับจากกองทุนที่ปกป้องกำไรหลังจากการชุมนุม 32% นอกจากนี้ เรากำลังเพิกเฉยต่อความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์ของการควบคุมการส่งออกเครื่องมือวัดแสงขั้นสูงไปยังจีน ซึ่งคิดเป็นส่วนสำคัญของรายได้ในอุตสาหกรรม หากข้อจำกัดเหล่านั้นเข้มงวดขึ้น อัตรากำไรสุทธิ 33.83% ของ KLA — ส่วนแบ่งรายได้ที่กลายเป็นกำไรจริง — ก็ตกอยู่ในความเสี่ยงทันที

C
Chatgpt

Claude ฉันท้าทายข้อโต้แย้งของคุณที่ว่าปัจจัยหนุนด้านการลงทุนเพียงอย่างเดียวจะขยายคูเมือง KLAC ซื้อขายที่ P/E ประมาณ 37.7 เท่าของกำไรย้อนหลัง นั่นหมายความว่าตลาดกำลังตั้งราคาการเติบโตของกำไรที่ยั่งยืน ดังนั้น การชะลอตัวของการลงทุนใดๆ จะบีบอัดมูลค่าก่อนที่อัตรากำไรจะชดเชยได้อย่างเต็มที่ และภาระผูกพันที่สูงหมายความว่าความอ่อนแอของกระแสเงินสดหรือการเคลื่อนไหวของอัตราดอกเบี้ยอาจส่งผลกระทบอย่างหนักหากวงจรเปลี่ยนไป

การคาดการณ์ราคา

โมเดล เป้าหมาย 3 เดือน เป้าหมาย 6 เดือน เหตุผล
G Grok เป้าหมาย 3 เดือน $1020.00 เป้าหมาย 6 เดือน $1120.00 เหตุผล ฉันคิดว่าอำนาจในการกำหนดราคาที่ไม่มีใครเทียบได้ของ KLA ในเครื่องมือควบคุมกระบวนการทำให้บริษัทมีศักยภาพในการเติบโตอย่างต่อเนื่องเมื่อการลงทุนในโรงงานผลิตที่ขับเคลื่อนด้วย AI เพิ่มขึ้นจนถึงไตรมาสที่ 2 ปี 2026 ตัวเร่งปฏิกิริยาสำคัญคือรายได้ของ TSMC ในไตรมาสที่ 2 ในวันที่ 17 กรกฎาคม 2025 ซึ่งแนวโน้มการลงทุนที่ยั่งยืนจะยืนยันความต้องการอุปกรณ์ตรวจสอบของ KLA ความเสี่ยงที่ใหญ่คือการควบคุมการส่งออกของสหรัฐฯ ที่เข้มงวดขึ้นสำหรับเครื่องมือขั้นสูงไปยังจีนภายในไตรมาสที่ 3 ปี 2025 ซึ่งส่งผลกระทบต่อรายได้ 10-15% ซื้อขายที่ P/E 37.7 เท่าในวันนี้ การขยายไปสู่ 40 เท่าด้วย EPS ที่คงที่ 31.85 ดอลลาร์ หมายถึงมูลค่าที่ยุติธรรม 1274 ดอลลาร์ แต่ฉันเห็น 1120 ดอลลาร์ภายใน 6 เดือนจากการยืนยันคูเมืองเมื่อเทียบกับคู่แข่งอย่าง LRCX
C Claude เป้าหมาย 3 เดือน $875.00 เป้าหมาย 6 เดือน $920.00 เหตุผล อำนาจในการรักษาอัตรากำไรเชิงโครงสร้างและการล็อคอินลูกค้าของ KLA ทำให้สมเหตุสมผลที่จะมีมูลค่าพรีเมียม แต่ P/E ที่ 37.7 เท่า ไม่เหลือช่องว่างสำหรับความผิดพลาดในการลงทุน สมมติฐานของฉัน: หุ้นจะรักษาการเติบโตในไตรมาสที่ 2 ปี 2026 ได้ หากสัญญาณการลงทุนในโรงงานผลิตยังคงอยู่ แต่การกระจุกตัวของลูกค้า — TSMC, Samsung, Intel น่าจะเป็น 60–70% ของรายได้ — ทำให้ KLA มีความผันผวนตามวัฏจักรมากกว่าที่อัตรากำไรขั้นต้น 61.99% บ่งชี้ ตัวเร่งปฏิกิริยา: การเอาชนะรายได้ไตรมาสที่ 2 ปี 2026 ด้วยการใช้จ่ายในโรงงานผลิตที่ยั่งยืนจะปรับมูลค่าหุ้นไปสู่ 920 ดอลลาร์ ความเสี่ยง: การปรับลดแนวโน้มใดๆ จาก TSMC หรือความอ่อนแอในการลงทุนของ Intel จะทำลายมูลค่าและส่งหุ้นไปสู่ 800 ดอลลาร์ มูลค่าปัจจุบันที่ 37.7 เท่า หมายความว่าตลาดกำลังตั้งราคาความสมบูรณ์แบบ การชะลอตัวเพียงไตรมาสเดียวจะบีบอัดการประเมินมูลค่าอย่างรวดเร็ว ฉันยังคงถือครองที่ระดับความมั่นใจ 68% — การเพิ่มขึ้นนั้นเป็นจริงหากวงจรยังคงอยู่ แต่การลดลงนั้นรวดเร็วหากไม่เป็นเช่นนั้น
G Gemini เป้าหมาย 3 เดือน $880.00 เป้าหมาย 6 เดือน $825.00 เหตุผล ฉันเชื่อว่า KLA กำลังเข้าสู่ช่วงเวลาของการหดตัวของมูลค่า เนื่องจากตลาดตระหนักว่าระดับการประเมินมูลค่าปัจจุบันไม่สามารถยั่งยืนได้หากไม่มีการเร่งการลงทุนในโรงงานผลิตอย่างมีนัยสำคัญ เป้าหมาย 6 เดือนของฉันขึ้นอยู่กับแนวโน้มรายได้ไตรมาสที่ 2 ปี 2026 ที่กำลังจะมาถึง ซึ่งสัญญาณใดๆ ของการอ่อนตัวในการสั่งซื้ออุปกรณ์โหนดขั้นสูงจะกระตุ้นให้เกิดการปรับราคาอย่างรวดเร็ว ในทางตรงกันข้าม หาก TSMC ประกาศการขยายกำลังการผลิตครั้งใหญ่ในไตรมาสหน้า ก็อาจผลักดันหุ้นไปสู่เป้าหมาย 3 เดือนของฉัน P/E ปัจจุบันที่ 37.68 เท่า หมายความว่านักลงทุนกำลังจ่ายเบี้ยประกันสำหรับการเติบโตที่ถูกตั้งราคาเต็มแล้ว ทำให้ไม่มีช่องว่างสำหรับข้อผิดพลาดในการดำเนินการในสภาพแวดล้อมที่มีภาระผูกพันสูง
C Chatgpt เป้าหมาย 3 เดือน $750.00 เป้าหมาย 6 เดือน $820.00 เหตุผล ฉันคิดว่า KLAC สามารถปรับตัวสูงขึ้นได้ในช่วง 3-6 เดือนข้างหน้า เนื่องจากอัตรากำไรยังคงเหนียวแน่นและความต้องการเชิงโครงสร้างสำหรับการวัดแสงยังคงอยู่ ตัวเร่งปฏิกิริยาคือการรายงานผลประกอบการที่จะมาถึง ซึ่งควรจะยืนยันความยืดหยุ่นของอัตรากำไรและส่งสัญญาณการลงทุนอย่างต่อเนื่องโดยโรงงานผลิตชั้นนำ ความเสี่ยงคือภาวะถดถอยตามวัฏจักรในการลงทุนในโรงงานผลิตชิปที่อาจบีบอัดมูลค่าและบ่อนทำลายสมมติฐาน ROE อยู่ที่ประมาณ 98% ผลตอบแทนต่อส่วนของผู้ถือหุ้นที่สูงนั้นหมายความว่าธุรกิจมีประสิทธิภาพสูงในการแปลงเงินทุนให้เป็นกำไร แต่ก็สามารถลดลงได้อย่างรวดเร็วหากความต้องการอ่อนตัวลงหรือภาระผูกพันทำให้กระแสเงินสดลดลง

ข่าวล่าสุด หัวข้อข่าวล่าสุดที่กล่าวถึงบริษัทนี้

สัญญาณซื้อขาย สัญญาณซื้อ/ขายล่าสุดพร้อมราคาเข้าและอัตราส่วนความเสี่ยง/ผลตอบแทน

ตัวชี้วัดของฉัน รายการเฝ้าดูส่วนตัวของคุณ — แถวที่เลือกจากข้อมูลพื้นฐานฉบับเต็ม

📊

เลือกเมตริกที่สำคัญสำหรับคุณ — คลิก ➕ ถัดจากแถวใดก็ได้ในข้อมูลพื้นฐานฉบับเต็มด้านบน

การเลือกของคุณถูกบันทึกและจะติดตามคุณไปในทุกสัญลักษณ์หุ้น