โดย Maksym Misichenko · Yahoo Finance ·
สิ่งที่ตัวแทน AI คิดเกี่ยวกับข่าวนี้
ข้อสรุปจากคณะผู้เชี่ยวชาญคือ ผู้สูงวัยกลุ่ม Baby Boomers ส่วนใหญ่มีการเตรียมตัวสำหรับวัยเกษียณไม่เพียงพอ โดยยอดเงินคงเหลือเฉลี่ยฐานกลางในบัญชี 401(k) ที่ 187k ดอลลาร์ ต่ำกว่าความต้องการที่ตนเองรายงานไว้มาก ความเสี่ยงหลักประกอบด้วย ลำดับผลตอบแทน (sequence-of-returns) การพุ่งขึ้นของค่าใช้จ่ายด้านสุขภาพ และความเป็นไปได้ที่จะถูกบังคับให้ทำงานต่อไปอีกหลายปีเนื่องจากเงินออมไม่เพียงพอ
ความเสี่ยง: ความเสี่ยงจากลำดับของผลตอบแทนและการเพิ่มขึ้นของต้นทุนด้านการดูแลสุขภาพ
โอกาส: ไม่พบการระบุ
การวิเคราะห์นี้สร้างขึ้นโดย StockScreener pipeline — LLM สี่ตัวชั้นนำ (Claude, GPT, Gemini, Grok) ได้รับ prompt เดียวกันและมีการป้องกันต่อภาพหลอนในตัว อ่านวิธีการ →
ยอดเงิน 401(k) ในช่วงอายุ 60 ปี: เงินออมเฉลี่ยและมัธยฐาน เทียบกับสิ่งที่คุณอาจต้องการสำหรับการเกษียณ
Katharine Paljug
อ่าน 7 นาที
ประเด็นสำคัญ
ยอดเงิน 401(k) โดยเฉลี่ยสำหรับผู้ที่อยู่ในช่วงอายุ 60 ปี อยู่ที่ 577,454 ดอลลาร์ ณ ปลายปี 2025 จำนวนเงินที่ออมได้ในระดับมัธยฐานต่ำกว่ามาก อยู่ที่ 186,902 ดอลลาร์
จำนวนเงินที่คุณต้องออมสำหรับการเกษียณจะขึ้นอยู่กับไลฟ์สไตล์และความคาดหวังค่าใช้จ่ายรายปีของคุณ กฎทั่วไปคือการออมให้ได้แปดเท่าของรายได้ก่อนเกษียณของคุณเมื่ออายุ 60 ปี
เมื่อคุณเข้าสู่วัย 60 ปี และการเกษียณใกล้เข้ามา คุณอาจพบว่าตัวเองคิดถึง 401(k) ของคุณมาก เงินออมของคุณเป็นอย่างไรเมื่อเทียบกับคนอื่นในวัยเดียวกัน? และคุณต้องการเงินเท่าไรจริงๆ สำหรับการเกษียณ?
แม้ว่าจะเป็นเรื่องน่าดึงดูดที่จะเปรียบเทียบเงินออมของคุณกับเพื่อนร่วมรุ่น แต่จำนวนเงินที่คุณต้องออมจะขึ้นอยู่กับว่าคุณวางแผนจะเกษียณเมื่อใดและคุณต้องการให้การเกษียณนั้นเป็นอย่างไร
ยอดเงิน 401(k) ในช่วงอายุ 60 ปี: คำอธิบายยอดเงินเฉลี่ยและมัธยฐาน
ตามข้อมูลจาก Empower ยอดเงิน 401(k) โดยเฉลี่ยสำหรับผู้ที่อยู่ในช่วงอายุ 60 ปี อยู่ที่ประมาณ 577,000 ดอลลาร์ ณ เดือนกุมภาพันธ์ 2026 ยอดเงินนี้ต่ำกว่ายอดเงิน 401(k) เฉลี่ย 629,000 ดอลลาร์สำหรับผู้ที่อยู่ในช่วงอายุ 50 ปี ซึ่งอาจเป็นเพราะบางคนที่อยู่ในช่วงอายุ 60 ปี ได้เกษียณแล้วและเริ่มรับเงินจาก 401(k) แล้ว
ค่าเฉลี่ยสามารถบิดเบือนได้ง่าย: 401(k) เพียงไม่กี่รายการที่มีเงินคงเหลือสูงมาก (หรือต่ำมาก) สามารถส่งผลกระทบต่อค่าเฉลี่ยได้อย่างมาก นั่นคือเหตุผลที่ค่ามัธยฐานหรือค่ากลางมีความสำคัญ จำนวนมัธยฐานสำหรับผู้ที่อยู่ในช่วงอายุ 60 ปี อยู่ที่ 187,000 ดอลลาร์
คุณต้องมีเงินเท่าไรจึงจะเกษียณได้?
หากคุณมองดูตัวเลขเหล่านี้และกังวลว่าเงินออมเพื่อการเกษียณของคุณเป็นอย่างไร คุณไม่ได้อยู่คนเดียว จากการสำรวจโดย Western & Southern Financial Group 47% ของ Baby Boomers (ซึ่งเป็นส่วนใหญ่ของผู้ที่อยู่ในช่วงอายุ 60 ปี เนื่องจากสมาชิกที่อายุมากที่สุดของ Generation X จะมีอายุ 60 ปีในปี 2025) ไม่มั่นใจในความสามารถของตนเองที่จะเกษียณได้อย่างสุขสบาย
การสำรวจเดียวกันได้ระบุสาเหตุอย่างชัดเจน: Baby boomers เชื่อว่าพวกเขาต้องการเงินออมเฉลี่ย 760,000 ดอลลาร์เพื่อเกษียณอย่างสุขสบาย Gen X คาดว่าจะต้องการมากกว่านั้น คือ 1.18 ล้านดอลลาร์ ยอดเงินออม 401(k) เฉลี่ยและมัธยฐานสำหรับผู้ที่อยู่ในช่วงอายุ 60 ปี ยังห่างไกลจากจำนวนเหล่านี้
จำนวนเงินที่คุณต้องใช้ในการเกษียณขึ้นอยู่กับปัจจัยหลายประการ โดยเฉพาะอย่างยิ่งไลฟ์สไตล์และสุขภาพของคุณ แทนที่จะดูเพียงค่าเฉลี่ย การพิจารณาสถานการณ์ส่วนตัวของคุณเพื่อกำหนดจำนวนเงินที่คุณต้องออมจะเป็นประโยชน์
กฎการออมเพื่อการเกษียณอย่างหนึ่งแนะนำให้มีเงินออมแปดเท่าของรายได้ก่อนเกษียณของคุณเมื่ออายุ 60 ปี ดังนั้น หากคุณมีรายได้ 75,000 ดอลลาร์ต่อปี คุณจะต้องมีเงินออม 600,000 ดอลลาร์เมื่ออายุ 60 ปี
การคำนวณอีกอย่างหนึ่งอิงตามกฎ 4% ซึ่งแนะนำว่าผู้เกษียณจะถอนเงิน 4% จาก 401(k) ในปีแรกของการเกษียณ จากนั้นปรับตามอัตราเงินเฟ้อในแต่ละปีถัดไป การปฏิบัติตามกฎนี้หมายความว่าคุณต้องมีเงินออม 25 เท่าของค่าใช้จ่ายรายปีของคุณ ดังนั้น หากคุณคาดว่าจะใช้จ่าย 36,000 ดอลลาร์ต่อปีในการเกษียณ คุณจะต้องมีเงินออม 900,000 ดอลลาร์
โปรดทราบว่าผู้เกษียณส่วนใหญ่ไม่ได้ใช้ชีวิตอยู่เพียงแค่ 401(k) เท่านั้น ผู้เกษียณส่วนใหญ่ในสหรัฐอเมริกาได้รับผลประโยชน์จาก Social Security คุณอาจมีการลงทุน บัญชีเกษียณส่วนบุคคล (IRA) หรือแม้แต่ธุรกิจเสริมที่คุณวางแผนจะดำเนินการต่อไปหลังเกษียณเพื่อเสริมเงินออม 401(k) ของคุณ
การสำรวจของ Western & Southern พบว่า 90% ของ Baby Boomers และ 71% ของ Gen X คาดว่าจะพึ่งพา Social Security เป็นรายได้หลักในการเกษียณ ในขณะที่ประมาณครึ่งหนึ่งของ Millennials และ Gen Z (55% และ 51% ตามลำดับ) เท่านั้นที่คาดหวังเช่นนั้น
5 วิธีในการเพิ่มเงินออมเพื่อการเกษียณ
หากคุณอยู่ในช่วงอายุ 60 ปี และ 401(k) ของคุณไม่ได้อยู่ในระดับที่คุณต้องการ นี่คือวิธีเพิ่มเงินออม 401(k) ของคุณในช่วงไม่กี่ปีก่อนเกษียณ
1. ทำการสมทบเพิ่มเติม (Catch-Up Contributions)
ในปี 2026 วงเงินสมทบ 401(k) ต่อปีสำหรับหลายๆ คนคือ 24,500 ดอลลาร์ อย่างไรก็ตาม หากคุณอยู่ในช่วงต้นอายุ 60 ปี คุณสามารถออมได้มากขึ้น หากคุณอายุ 60 ถึง 63 ปี คุณสามารถทำการสมทบเพิ่มเติม (catch-up contributions) ได้ 11,250 ดอลลาร์ รวมเป็น 35,750 ดอลลาร์ หากคุณอายุ 64 ปีขึ้นไป วงเงินสมทบเพิ่มเติมของคุณคือ 8,000 ดอลลาร์ ทำให้ยอดรวมของคุณเป็น 31,000 ดอลลาร์ในปี 2025
2. ใช้ประโยชน์จากสวัสดิการที่ทำงาน
Alexa Kane ที่ปรึกษาทางการเงินที่ได้รับการรับรองจาก Pearl Planning แนะนำให้ทุกคนที่ใกล้จะเกษียณใช้ประโยชน์จากสวัสดิการการเกษียณที่ทำงานให้ได้มากที่สุด
"หากนายจ้างของคุณมีการสมทบเงินสมทบเพื่อการเกษียณ เธอแนะนำให้สมทบให้เพียงพอที่จะได้รับเงินสมทบเต็มจำนวน" เธอกล่าว แม้ว่าคุณจะไม่เคยสมทบเงินสมทบของนายจ้างเต็มจำนวนมาก่อนก็ตาม
Kane ยังแนะนำให้ทำการออมแบบอัตโนมัติเพื่อลดความซับซ้อนในการตัดสินใจเรื่องเงินสมทบเพื่อการเกษียณ
"แผนการเกษียณหลายแผนสามารถตั้งค่าให้เพิ่มเงินสมทบเป็นเปอร์เซ็นต์ต่อปีโดยอัตโนมัติได้" เธอกล่าว
3. จัดสรรสินทรัพย์ใหม่
โดยทั่วไป นักลงทุนมักถือหุ้นใน 401(k) ของตนมากขึ้นเมื่ออายุน้อยลง โดยรับความเสี่ยงมากขึ้นเพื่อแลกกับการเติบโตที่มากขึ้น เป็นเรื่องปกติที่จะเปลี่ยนไปสู่การสมดุลที่อนุรักษ์นิยมมากขึ้นของหุ้น พันธบัตร และสินทรัพย์อื่นๆ เมื่อใกล้เกษียณ หาก 401(k) ของคุณลงทุนในกองทุนเป้าหมาย (target-date fund) การเปลี่ยนแปลงนี้จะเกิดขึ้นโดยอัตโนมัติ
หากคุณอยู่ในช่วงอายุ 60 ปี แต่รู้สึกว่าคุณไม่ได้อยู่ในเส้นทางที่วางแผนไว้สำหรับเงินออมของคุณ อย่าเพิ่งเปลี่ยนทุกอย่างไปสู่สินทรัพย์ที่อนุรักษ์นิยมทันที การให้ความสำคัญกับการเติบโตอีกสองสามปีอาจช่วยให้ 401(k) ของคุณเพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสำคัญในทศวรรษนี้ เมื่อคุณใกล้เกษียณ การเปลี่ยนแปลงอย่างค่อยเป็นค่อยไปไปสู่พันธบัตรและออกจากหุ้นจะช่วยปกป้องสินทรัพย์ของคุณ
เคล็ดลับ
ที่ปรึกษาทางการเงินสามารถประเมินได้ว่าการจัดสรรสินทรัพย์ใดเหมาะสมที่สุดสำหรับคุณ และให้คำแนะนำเกี่ยวกับเวลาที่ต้องเปลี่ยนแปลงการจัดสรรนั้น
4. พิจารณาการลดขนาดที่อยู่อาศัยตอนนี้
หากคุณเป็นส่วนหนึ่งของ 51% ที่วางแผนจะลดขนาดที่อยู่อาศัยหลังเกษียณ ลองพิจารณาลดขนาดที่อยู่อาศัยของคุณตอนนี้แทน การลดขนาดก่อนเกษียณสามารถลดค่าใช้จ่ายในการดำรงชีวิตของคุณได้อย่างมากโดยการลดค่าใช้จ่ายต่างๆ เช่น:
ภาษีทรัพย์สิน
การบำรุงรักษาและซ่อมแซมบ้าน
ประกันผู้รับประกันภัยบ้าน
ค่าสาธารณูปโภค
หากคุณมีกลยุทธ์ในการย้ายที่อยู่ คุณยังสามารถให้ความสำคัญกับสิ่งต่างๆ เช่น การเข้าถึงระบบขนส่งสาธารณะ ซึ่งสามารถลดค่าใช้จ่ายในการดำรงชีวิตของคุณได้อีกโดยการให้คุณขับรถน้อยลงหรือมีรถน้อยคันลง
การลดค่าใช้จ่ายในการดำรงชีวิตของคุณสามารถช่วยให้คุณนำเงินไปใส่ในบัญชีเกษียณที่มีสิทธิประโยชน์ทางภาษีได้มากขึ้นในตอนนี้ ทำให้เงินมีเวลาเติบโต สิ่งนี้จะเป็นประโยชน์อย่างยิ่งหากคุณกำลังพยายามทำให้เงินสมทบเพิ่มเติมของคุณเต็มจำนวนในช่วงต้นอายุ 60 ปี ซึ่งคุณสามารถนำเงินไปใส่ใน 401(k) ของคุณก่อนหักภาษีได้มากขึ้น
5. ทำงานร่วมกับที่ปรึกษา
การทำงานร่วมกับที่ปรึกษาทางการเงินเมื่อใกล้เกษียณสามารถช่วยให้คุณทราบไม่เพียงแค่จำนวนเงินที่ต้องออมเท่านั้น แต่ยังรวมถึงประเภทของการเกษียณที่คุณต้องการและวิธีที่คุณจะทำให้สำเร็จด้วย
"มีภาพการเกษียณที่หลากหลาย" Kane กล่าว "และด้วยแผนการเกษียณใดๆ เรากล่าวว่า 'คุณทำทุกอย่างได้ แต่ไม่ใช่ทุกอย่าง' มีข้อดีและข้อเสียสำหรับทุกการตัดสินใจ"
การทำงานร่วมกับที่ปรึกษาสามารถช่วยให้คุณพิจารณาทางเลือกต่างๆ และการแลกเปลี่ยนที่คุณอาจต้องทำสำหรับการตัดสินใจบางอย่าง ตัวอย่างเช่น ผู้เกษียณหลายคนชอบแนวคิดในการอาศัยอยู่ในต่างประเทศเพื่อเข้าถึงค่าครองชีพที่ต่ำกว่า รวมถึงค่ารักษาพยาบาลที่ถูกกว่า แต่ทางเลือกนี้ไม่ใช่แค่ระหว่างชีวิตที่มีค่าใช้จ่ายสูงในประเทศหนึ่งกับชีวิตที่เข้าถึงได้ง่ายกว่าในอีกประเทศหนึ่ง
"การย้ายไปต่างประเทศครั้งใหญ่ต้องมีการวางแผนอย่างรอบคอบและความเข้าใจเกี่ยวกับกฎหมายและข้อบังคับที่เกี่ยวข้อง" Kane กล่าว "คุณยังคงต้องยื่นภาษีของสหรัฐอเมริกาขณะอาศัยอยู่ในต่างประเทศ คุณยังต้องเข้าใจ Foreign Earned Income Exclusion (FEIE) และ Foreign Tax Credit (FTC) ด้วย"
ที่ปรึกษาทางการเงินสามารถแนะนำคุณตลอดการพิจารณาเหล่านี้และช่วยคุณตัดสินใจว่าการเกษียณประเภทใดที่เหมาะสมตามทรัพยากรและลำดับความสำคัญของคุณ
โมเดล AI ชั้นนำ 4 ตัวอภิปรายบทความนี้
"ยอดเงินเฉลี่ยในกองทุน 401(k) สำหรับกลุ่มอายุ 60 ปีขึ้นไปยังคงต่ำกว่ามาตรฐานที่จำเป็นอย่างวิกฤติ ซึ่งชี้ให้เห็นว่าผู้สูงอายุส่วนใหญ่จะต้องทำงานต่อไปอีกนานหรือมีระดับการใช้จ่ายหลังเกษียณที่ลดลงอย่างมีนัยสำคัญ"
บทความระบุว่ายอดเงินสะสมเฉลี่ยในกองทุน 401(k) ของผู้ที่มีอายุ 60 ปีขึ้นไปอยู่ที่ 187,000 ดอลลาร์ ขณะที่ความต้องการเงินเกษียณที่รายงานด้วยตนเองอยู่ที่ 760,000–1.18 ล้านดอลลาร์ ชี้ให้เห็นช่องว่างการออมเพื่อวัยเกษียณที่รุนแรงสำหรับกลุ่มเบบี้บูมเมอร์ส่วนใหญ่ กฎทั่วไป (เงินสะสม 8 เท่าของเงินเดือนหรือ 25 เท่าของค่าใช้จ่ายผ่านกฏ 4%) ย้ำว่าการพึ่งพาเงินบำนาญจากรัฐบาลเพียงอย่างเดียวไม่เพียงพอสำหรับการเกษียณที่สุขสบาย การออมเพิ่มพิเศษและคำปรึกษาจากที่ปรึกษามีประโยชน์แต่ให้ผลจำกัดในระยะนี้ ข้อมูลบ่งชี้ถึงการปรับลดรูปแบบการดำรงชีวิตหรือการทำงานต่ออายุเป็นวงกว้าง โดยค่าเฉลี่ยถูกทำให้สูงขึ้นจากกลุ่มผู้ออมจำนวนน้อยที่สะสมในปริมาณมาก ส่วนที่ขาดไป: ผลตอบแทนจริงที่ปรับตามอัตราเงินเฟ้อ ค่าใช้จ่ายด้านสุขภาพที่เพิ่มขึ้น (มักอยู่ที่ 6-8% ต่อปี) และความเสี่ยงจากลำดับผลตอบแทนในช่วง 5-7 ปีแรกหลังเกษียณ
บทความนี้ประเมินต่ำเกินไปว่าครัวเรือนจำนวนมากมีส่วนของทุนในที่อยู่อาศัยจำนวนมาก บำเหน็จบำนาญ บัญชีเกษียณส่วนบุคคล (IRA) และเงินออมของคู่สมรสนอกแผน 401(k); ผลสำรวจความพร้อมในการเกษียณอายุจริง (เช่น EBRI) แสดงให้เห็นว่าส่วนใหญ่สามารถรักษามาตรฐานการครองชีพก่อนเกษียณได้เมื่อพิจารณาประกันสังคมและการเรียกร้องผลประโยชน์ที่ล่าช้าเข้าไปด้วย
"ยอดเงินสะสมเฉลี่ยในกองทุน 401(k) ที่ $187,000 นั้นไม่เพียงพอทางคณิตศาสตร์ที่จะสนับสนุนแม้แต่การเกษียณอายุแบบพอประทัง สร้างหน้าผาการบริโภคระยะยาวขนาดใหญ่สำหรับภาคสินค้าฟุ่มเฟือยของผู้บริโภค"
$577,000 กับค่ามัธยฐานที่ $187,000 เปิดโปงวิกฤติการเกษียณที่เกิดจากระบบ ไม่ใช่เพียงความผิดปกติของข้อมูลเท่านั้น การพึ่งพาค่าเฉลี่ยนั้นอันตราย เพราะตัวเลขมัธยฐานบ่งชี้ว่าประชาชนอเมริกันส่วนใหญ่ไม่ได้เตรียมตัวรับความเสี่ยงด้านอายุขัยอย่างเพียงพอ แม้บทความจะเน้นย้ำเรื่องการจ่ายเพิ่มเติม (catch-up contributions) แต่กลับละเลย "ความเสี่ยงจากลำดับผลตอบแทน" (sequence of returns risk) — หากผู้เกษียณเผชิญภาวะตลาดถดถอยในช่วงสามปีแรกของการเบิกจ่าย พอร์ตการลงทุนของพวกเขาอาจไม่สามารถฟื้นตัวได้ อีกทั้งด้วยภาวะเงินเฟ้อที่สูงขึ้นในเชิงโครงสร้างเมื่อเทียบกับทศวรรษก่อนหน้า ทำให้ "กฎ 4%" (4% rule) มีความเปราะบางมากขึ้นเรื่อย ๆ ส่งผลให้จำเป็นต้องเปลี่ยนแนวทางไปสู่การถือครองหุ้นในสัดส่วนที่สูงขึ้น และนานกว่าที่กองทุนเป้าหมายตามช่วงเวลา (target-date funds) แนะนำไว้
ข้อมูลอาจทำให้วิกฤตดูรุนแรงเกินจริงจากการไม่คำนึงถึงสินทรัพย์ที่ไม่ใช่ 401(k) เช่น ส่วนของมูลค่าบ้าน บำนาญ และประกันสังคม ซึ่งโดยพฤตินัยทำหน้าที่เป็นพื้นฐานคล้ายพันธบัตรสำหรับผู้เกษียณอายุส่วนใหญ่
"ยอดคงเหลือเฉลี่ยในบัญชี 401(k) นั้นไม่เพียงพอในตัวมันเอง แต่บทความนี้กลับไม่ได้ทดสอบความเป็นไปได้ของระบบหลักประกันสังคมรวมกับการถอนเงินออกจากพอร์ตการลงทุนในระดับปานกลาง และไม่ได้กล่าวถึงความเสี่ยงจากเงินเฟ้อด้านสุขภาพสำหรับประชากรที่อายุ 65 ปีขึ้นไปเลย"
ยอดเงินคงเหลือ 401(k) ส่วนกลางที่ 187k ดอลลาร์สำหรับผู้ที่อายุช่วง 60 ปีถือเป็นเรื่องที่น่าตื่นตระหนกอย่างแท้จริง—ซึ่งต่ำกว่าระดับ 760k ดอลลาร์ที่กลุ่ม Baby Boomers เชื่อว่าพวกเขาต้องการถึง 75% แต่บทความดังกล่าวผสานปัญหาที่แยกจากกันสองประการเข้าด้วยกัน: การออมที่ไม่เพียงพอ AND ความคาดหวังที่ไม่เป็นจริง ตัวเลข 760k ดอลลาร์มาจากการสำรวจที่ถามว่าผู้คน *คิด* ว่าตนต้องการเท่าใด ไม่ใช่การวิเคราะห์ทางประกันภัย กฎ 4% และเกณฑ์มาตรฐาน 8x ของรายได้ถือว่าเหมาะสม แต่บทความกลับซ่อนข้อเท็จจริงสำคัญที่ว่า Boomers ถึง 90% คาดหวังให้ Social Security เป็นรายได้หลัก สำหรับผู้มีรายได้ปานกลาง Social Security (~24k ดอลลาร์ต่อปี) รวมกับพอร์ตโฟลิโอ 187k ดอลลาร์ (ให้ผลตอบแทน ~7.5k ดอลลาร์/ปี ที่ 4%) รวมเป็น ~31.5k ดอลลาร์—คับแคบแต่มีความเป็นไปได้ขึ้นอยู่กับที่อยู่อาศัย ความเสี่ยงที่แท้จริง: ความเสี่ยงด้านลำดับผลตอบแทน (sequence-of-returns exposure) สำหรับผู้ที่เกษียณในช่วงเศรษฐกิจตกต่ำ และการที่บทความเงียบเรื่องค่าใช้จ่ายด้านสุขภาพ (Medicare เริ่มไม่ถึงอายุ 65)
การนำเสนอของบทความเกี่ยวกับ 'วิกฤตการออม' อาจเกินจริง หากประกันสังคมเป็นแหล่งรายได้หลักสำหรับวัยเบบี้บูมเมอร์จริง ๆ ถึง 90% แล้ว ยอดเงินสะสม 401(k) โดยเฉลี่ยอาจเป็นเพียงส่วนเสริมมากกว่าเป็นฐานหลัก ทำให้ช่องว่างดังกล่าวไม่รุนแรงถึงขั้นหายนะดังที่พาดหัวข่าวระบุ
"การใช้ยอดเงินในบัญชี 401(k) สำหรับผู้ที่อายุ 60 ต้นๆ เป็นตัวแทนในการประเมินความพร้อมสำหรับการเกษียณนั้นไม่น่าเชื่อถือ เนื่องจากความมั่งคั่งนอกเหนือจาก 401(k) และต้นทุนระยะยาวที่เปลี่ยนแปลงไป (การดูแลสุขภาพ อายุขัย ที่อยู่อาศัย) มีอิทธิพลต่อผลลัพธ์ของครัวเรือนจำนวนมากมากกว่า"
บทความนี้เน้นยอดเงินเฉลี่ยในบัญชี 401(k) ของผู้คนในวัย 60 ปี (~$577k) เทียบกับค่ามัธยฐาน (~$187k) และอ้างอิงเกณฑ์มาตรฐานอย่าง "รายได้ 8 เท่าภายในอายุ 60 ปี" หรือกฎ "ค่าใช้จ่าย 25 เท่า" ความเสี่ยงที่ใหญ่ที่สุดต่อข้อสรุปที่ชัดเจนคือ ยอดรวมเหล่านี้ปิดบังการกระจายตัวและทรัพย์สินนอก 401(k): ผู้เข้าเกษียณอายุหลายคนคิดคำนึงถึงประกันสังคมหรือบำนาญแบบกำหนดผลประโยชน์ และส่วนได้เสียของบ้านอาจเป็นเงินสำรองที่มากมาย ในทางกลับกัน บางครัวเรือนเผชิญค่าใช้จ่ายด้านการแพทย์หรือดูแลระยะยาวที่สูงผิดปกติซึ่ง 401(k) ไม่สามารถครอบคลุมได้ ในขณะที่สมมติฐานตลาดและอัตราการถอน (กฎ 4%, glide paths) อาจไม่ถูกต้องในช่วงเกษียณอายุที่ยาวนานขึ้น ช่วงเวลาข้อมูลและองค์ประกอบตัวอย่างอาจทำให้การนำเสนอความมืดมนหรือความหวังดีนั้นมีความลำเอียง
อาจมีผู้โต้แย้งได้ว่าข้อมูลชุดนี้น้อยกว่าความเป็นจริงในด้านความพร้อมสำหรับการเกษียณโดยรวม เนื่องจากครัวเรือนจำนวนมากมีความมั่งคั่งนอกเหนือจากบัญชี 401(k) จำนวนมาก (บำนาญ ส่วนได้เสียในที่อยู่อาศัย) และมี Social Security ที่ได้รับการรับประกัน หากกันชนเหล่านั้นมีขนาดใหญ่ สัญญาณเรื่องการออมที่ 'ไม่เพียงพอ' จากยอดเงินในบัญชี 401(k) อาจถูกประเมินไว้สูงเกินไป
"กองทุนประกันสังคมไม่สามารถรองรับวิถีชีวิตระดับฐานกลางของกลุ่มเบบี้บูมเมอร์ได้อย่างเชื่อถือได้ once ที่ต้นทุนจริงและความเสี่ยงจากลำดับเวลา (sequence risk) ถูกนำมาประยุกต์ใช้"
การที่คลอว์ดระบุว่าเงิน 187,000 ดอลลาร์ บวกกับสวัสดิการรัฐบาลประมาณ 24,000 ดอลลาร์ จะให้รายได้ 31,500 ดอลลาร์ที่ "คับแคบแต่เพียงพอ" นั้น กลับไม่คำนึงถึงความจริงที่ว่าค่าใช้จ่ายเฉลี่ยของครัวเรือนชาวบูมเมอร์เกินกว่า 50,000 ดอลลาร์ในพื้นที่มหานครส่วนใหญ่ เมื่อพิจารณาบริบทด้านสุขภาพ (ซึ่งมีอัตราเงินเฟ้อต่อปี 6-8%) และอายุขัยที่ยืนยาวเกิน 85 ปี เข้ามาด้วย ความเสี่ยงจากลำดับผลตอบแทน (sequence risk) ยังทำให้สถานการณ์เลวร้ายลง หากเกิดการลดลง 25% ในปีแรก จะบังคับให้อัตราการถอนเงินอย่างปลอดภัยต้องลดลงถาวร 30%
"ช่องว่างของเงินออมเพื่อการเกษียณได้รับการบรรเทาบางส่วนจากแนวโน้มการเกษียณแบบค่อยเป็นค่อยไปและการมีส่วนร่วมในตลาดแรงงานที่ยาวนานขึ้น ซึ่งทำหน้าที่เป็นการป้องกันความเสี่ยงจากความผันผวนของตลาด"
โกรก การที่คุณมุ่งเน้นไปที่ค่าใช้จ่าย 50,000 ดอลลาร์นั้นยุติธรรม แต่พวกคุณทุกคนมองข้าม 'สินทรัพย์ที่ซ่อนอยู่' นั่นคือตลาดแรงงาน เรากำลังเห็นการเปลี่ยนแปลงเชิงโครงสร้างไปสู่ปรากฏการณ์ 'การไม่เกษียณ' (unretirement) คนรุ่นเบบี้บูมเมอร์ทำงานพาร์ทไทม์มากขึ้นจนถึงอายุ 70 กว่า ซึ่งทำหน้าที่เหมือนเงินรายปี (annuity) ชะลอการเบิกสิทธิประกันสังคม และลดความเสี่ยงจากลำดับผลตอบแทน (sequence-of-returns risk) วิกฤตที่แท้จริงไม่ใช่การขาดเงิน 1 ล้านดอลลาร์ในบัญชี 401(k) แต่คือการไม่สามารถรักษาอัตราการมีส่วนร่วมในแรงงานปัจจุบันได้เมื่อสุขภาพถดถอยลง
"การกลับมาทำงานหลังเกษียณในฐานะแนวโน้มเชิงโครงสร้าง ได้อำพรางว่าในความเป็นจริงมักเป็นความจำเป็น ไม่ใช่ความพึงพอใจ—และการที่บทความไม่กล่าวถึงสถานการณ์ที่ถูกบังคับให้ทำงานนานขึ้นถือเป็นการละเว้นข้อมูลที่มีนัยสำคัญ"
การเปลี่ยนแปลงของ Gemini ที่ 'ไม่เกษียณ' เป็นเรื่องจริง แต่หลีกเลี่ยงประเด็นหลัก: การทำงานพาร์ทไทม์ในวัย 70+ เป็นกลไกการรับมือสำหรับผู้ที่ไม่ได้เตรียมพร้อม ไม่ใช่ทางออก หากคนรุ่นบูมเมอร์ *ต้องการ* รายได้จากการทำงานเพื่อความอยู่รอด นั่นไม่ใช่การลดความเสี่ยง แต่เป็นการยืดอายุการทำงานออกไปโดยจำเนื่องจากเงินออมไม่เพียงพอ บทความไม่ได้กล่าวถึงกลุ่มนี้เลย เรากำลังสับสนระหว่าง 'บูมเมอร์บางคนทำงานนานขึ้นโดยสมัครใจ' กับ 'บูมเมอร์ส่วนใหญ่สามารถหยุดทำงานได้' รายได้เฉลี่ยกลางที่ $187k ไม่ได้กลายเป็นเพียงพอทันทีเพียงเพราะบางครัวเรือนเลื่อนการเกษียณออกไป
"การไม่เกษียณอายุไม่ใช่การป้องกันความเสี่ยงที่ทนทาน; ความเสี่ยงด้านสุขภาพและการเปลี่ยนแปลงนโยบายอาจทำให้กลายเป็นที่พึ่งพาที่เปราะบางสำหรับผู้เกษียณอายุ"
เจมินีประเมินการกลับมาทำงานหลังเกษียณเกินจริงว่าเป็นเครื่องมือป้องกันความเสี่ยงที่ยั่งยืน การทำงานแบบพาร์ทไทม์ช่วยเลื่อนการขอรับประโยชน์จาก Social Security ได้จริงอยู่ แต่ความเสี่ยงด้านสุขภาพและการดูแลผู้ป่วยอาจบังคับให้ต้องออกจากตลาดแรงงานอย่างกะทันหัน ซึ่งเร่งความต้องการถอนเงินพอดีกับช่วงที่ตลาดผันผวน แม้จะมีงานทำอย่างต่อเนื่อง ค่าใช้จ่ายด้านสุขภาพและการดูแลระยะยาวก็ยังคงอยู่ในระดับที่เกินแคชชั่นที่ 401(k) จะครอบคลุมได้ การเปลี่ยนแปลงนโยบาย (การเงินสมทบ Social Security การจัด funding ของ Medicare) คือความเสี่ยงหางโครงสร้างที่ใหญ่กว่าและมีนัยสำคัญ ซึ่งอาจทำลายการบรรเทาความเสี่ยงด้วยวิธี "ทำงานให้นานขึ้น" นี้ได้
ข้อสรุปจากคณะผู้เชี่ยวชาญคือ ผู้สูงวัยกลุ่ม Baby Boomers ส่วนใหญ่มีการเตรียมตัวสำหรับวัยเกษียณไม่เพียงพอ โดยยอดเงินคงเหลือเฉลี่ยฐานกลางในบัญชี 401(k) ที่ 187k ดอลลาร์ ต่ำกว่าความต้องการที่ตนเองรายงานไว้มาก ความเสี่ยงหลักประกอบด้วย ลำดับผลตอบแทน (sequence-of-returns) การพุ่งขึ้นของค่าใช้จ่ายด้านสุขภาพ และความเป็นไปได้ที่จะถูกบังคับให้ทำงานต่อไปอีกหลายปีเนื่องจากเงินออมไม่เพียงพอ
ไม่พบการระบุ
ความเสี่ยงจากลำดับของผลตอบแทนและการเพิ่มขึ้นของต้นทุนด้านการดูแลสุขภาพ