AMAT Applied Materials, Inc. - Common Stock

NASDAQ · Semiconductors · SEC EDGAR'da Görüntüle ↗
$419,13
Fiyat · May 20, 2026
Temel veriler itibarıyla Şub 19, 2026
52 Haftlık Aralık
$153–$448
90% of range
Analist Derecelendirmesi
BUY
43 analysts
Fiyat Hedefi
$509
+21% upside
P/E (TTM)
26.4
ROE
35.5%
Net Kâr Marjı
24.7%

AMAT Hisse Senedi Özeti Fiyat, piyasa değeri, P/E, EPS, ROE, borç/öz sermaye, 52 haftalık aralık

Fiyat
$419.13
Piyasa Değeri
$181.40B
P/E (TTM)
26.4
EPS (TTM)
$8.66
Gelir (TTM)
$28.37B
Temettü Verimi
0.76%
ROE
35.5%
D/E Borç/Özsermaye
0.3
52 Haftlık Aralık
$153 – $448

AMAT Hisse Senedi Fiyat Grafiği Teknik göstergeler ile günlük OHLCV — kaydır, yakınlaştır ve görünümünüzü özelleştirin

10 Yıllık Performans Gelir, net kar, marjlar ve EPS trendleri

Gelir ve Net Gelir $28.37B
10-point trend, +162.1%
2016-10-30 → 2025-10-26
Hisse Başına Kâr $8.66
10-point trend, +462.3%
2016-10-30 → 2025-10-26
Serbest Nakit Akışı $5.70B
10-point trend, +157.5%
2016-10-30 → 2025-10-26
Marjlar 24.7%
10-point trend, +16.8%
2016-10-30 → 2025-10-26

Değerleme P/E, P/S, P/B, EV/EBITDA oranları — hisse senedi pahalı mı ucuz mu?

Metrik
5 Yıllık trend
AMAT
Akran Ortalaması
P/E (TTM)
5-point trend, +23.7%
26.4
43.8
P/S (TTM) (F/S (TTM))
5-point trend, +21.0%
6.4
9.8
P/B (F/D)
5-point trend, -10.7%
8.9
4.1
EV / EBITDA
5-point trend, +29.3%
21.6
—
Price / FCF (Fiyat / Serbest Nakit Akışı)
5-point trend, +24.7%
31.8
—

Kârlılık Brüt, faaliyet ve net kâr marjları; ROE, ROA, ROIC

Metrik
5 Yıllık trend
AMAT
Akran Ortalaması
Gross Margin (Brüt Kar Marjı)
5-point trend, +2.9%
48.7%
47.8%
Operating Margin (Faaliyet Kâr Marjı)
5-point trend, -2.2%
29.2%
—
Net Profit Margin (Net Kâr Marjı)
5-point trend, -3.4%
24.7%
13.8%
ROA
5-point trend, -19.0%
19.8%
6.2%
ROE
5-point trend, -26.6%
35.5%
11.3%
ROIC
5-point trend, -31.5%
23.2%
—

Finansal Sağlık Borç, likidite, solventlik — bilanço gücü

Metrik
5 Yıllık trend
AMAT
Akran Ortalaması
Debt / Equity (Borç / Öz Sermaye)
5-point trend, -27.9%
0.3
44.0
Current Ratio (Cari Oran)
5-point trend, +2.8%
2.6
2.7
Quick Ratio (Cari Oran)
5-point trend, +4.8%
1.7
—

Büyüme Gelir, EPS ve net gelir büyümesi: YOY, 3 Yıllık CAGR, 5 Yıllık CAGR

Metrik
5 Yıllık trend
AMAT
Akran Ortalaması
Revenue YoY (Gelir Yıllık Bazda)
5-point trend, +23.0%
4.4%
—
Revenue CAGR 3Y (Gelir 3 Yıllık Bileşik Büyüme Oranı)
5-point trend, +23.0%
3.2%
—
Revenue CAGR 5Y (Gelir 5 Yıllık Bileşik Büyüme Oranı)
5-point trend, +23.0%
10.5%
—
EPS YoY (EPS YB)
5-point trend, +35.3%
0.58%
—
Net Income YoY (Net Gelir Yıllık Bazda)
5-point trend, +18.9%
-2.5%
—

Hisse Başı Metrikler Hisse Başı Kâr, hisse başına defter değeri, hisse başına nakit akışı, hisse başına temettü

Metrik
5 Yıllık trend
AMAT
Akran Ortalaması
EPS (Diluted) (Hisse Başına Kar (Seyreltilmiş))
5-point trend, +35.3%
$8.66
—

Sermaye Verimliliği Aktif devir hızı, stok devir hızı, alacak devir hızı

Metrik
5 Yıllık trend
AMAT
Akran Ortalaması
Payout Ratio (Temettü Ödeme Oranı)
5-point trend, +39.0%
19.8%
—

Temettüler Temettü verimi, ödeme oranı, temettü geçmişi, 5 Yıllık CAGR

Temettü Verimi
0.76%
Temettü Ödeme Oranı
19.8%
5 Yıllık Temettü CAGR
—
Ex-tarihiMiktar
19 Şubat 2026$0,4600
20 Kasım 2025$0,4600
21 Ağustos 2025$0,4600
22 Mayıs 2025$0,4600
20 Şubat 2025$0,4000
21 Kasım 2024$0,4000
22 Ağustos 2024$0,4000
22 Mayıs 2024$0,4000
21 Şubat 2024$0,3200
22 Kasım 2023$0,3200
23 Ağustos 2023$0,3200
24 Mayıs 2023$0,3200
22 Şubat 2023$0,2600
23 Kasım 2022$0,2600
24 Ağustos 2022$0,2600
25 Mayıs 2022$0,2600
22 Şubat 2022$0,2400
24 Kasım 2021$0,2400
25 Ağustos 2021$0,2400
26 Mayıs 2021$0,2400

AMAT Analist Uzlaşması Boğa ve ayı analist görüşleri, 12 aylık fiyat hedefi, yukarı yönlü potansiyel

AL 43 analist
  • Güçlü Al 11 25,6%
  • Al 25 58,1%
  • Tut 7 16,3%
  • Sat 0 0,0%
  • Güçlü Sat 0 0,0%

12 Aylık Fiyat Hedefi

35 analist · 2026-05-19
Medyan hedef $520.00 +24,1%
Ortalama hedef $508.63 +21,4%

Kazanç Geçmişi EPS gerçekleşen vs tahmin, sürpriz %, kazanma oranı, bir sonraki kazanç tarihi

Ort. Sürpriz
0.08%
Dönem EPS Gerçek EPS Tahmin Sürpriz
30 Haziran 2026 $2.86 $2.72 0.14%
31 Mart 2026 $2.38 $2.25 0.13%
31 Aralık 2025 $2.17 $2.14 0.03%
30 Eylül 2025 $2.48 $2.41 0.07%
30 Haziran 2025 $2.39 $2.36 0.03%

Eş Karşılaştırması Anahtar metrikler sektördeki benzerlerine karşı

Hisse Sembolü Piyasa Değeri P/E Gelir YoY Net Kar Marjı ROE Brüt Kar Marjı
AMAT $181.40B 26.4 4.4% 24.7% 35.5% 48.7%
LRCX $123.32B 23.4 23.7% 29.1% 57.4% 48.7%
KLAC $118.26B 29.5 23.9% 33.4% 98.1% —
TER $30.21B 55.8 13.1% 17.4% 19.7% 58.2%
Q — 24.7 9.7% 15.3% 8.2% —
MKSI $10.74B 36.6 9.6% 7.5% 11.2% 46.7%
ENTG $12.80B 54.4 -1.4% 7.4% 6.1% 44.4%
AMKR $9.76B 26.3 6.2% 5.6% 8.7% 14.0%
ONTO $8.24B 59.7 1.8% 13.6% 6.7% 49.7%
FORM $4.51B 84.1 2.8% 6.9% 5.4% 39.3%
AXTI $905M -33.4 -11.1% -24.1% -9.1% 12.7%

Tüm Temeller Tüm metrikler yıla göre — gelir tablosu, bilanço, nakit akışı

Gelir Tablosu 18
AMAT için Yıllık Gelir Tablosu verileri
Metrik Eğilim 202520242023202220212020201920182017201620152014
Revenue 12-point trend, +212.7% $28.37B $27.18B $26.52B $25.79B $23.06B $17.20B $14.61B $16.70B $14.70B $10.82B $9.66B $9.07B
Cost of Revenue 12-point trend, +178.4% $14.56B $14.28B $14.13B $13.79B $12.15B $9.51B $8.22B $9.19B $8.09B $6.31B $5.71B $5.23B
Gross Profit 12-point trend, +259.3% $13.81B $12.90B $12.38B $11.99B $10.91B $7.69B $6.39B $7.52B $6.61B $4.51B $3.95B $3.84B
R&D Expense 12-point trend, +150.0% $3.57B $3.23B $3.10B $2.77B $2.48B $2.23B $2.05B $2.02B $1.78B $1.54B $1.45B $1.43B
SG&A Expense 12-point trend, +252.2% $1.77B $1.80B $1.63B $735M $620M $567M $461M $483M $438M $390M $469M $502M
Operating Expenses 12-point trend, +137.6% $5.52B $5.03B $4.73B $4.21B $4.03B $3.33B $3.04B $3.03B $2.68B $2.36B $2.26B $2.32B
Operating Income 12-point trend, +445.3% $8.29B $7.87B $7.65B $7.79B $6.89B $4.37B $3.35B $4.49B $3.94B $2.15B $1.69B $1.52B
Interest Expense 10-point trend, +150.5% · · $238M $228M $236M $240M $237M $234M $198M $155M $103M $95M
Interest Income 3-point trend, +55.0% $406M $486M $262M · · · · · · · · ·
Other Non-op 12-point trend, +5339.1% $1.25B $532M $300M $39M $118M $41M $156M $139M $78M $16M $8M $23M
Pretax Income 12-point trend, +540.3% $9.27B $8.15B $7.72B $7.60B $6.77B $4.17B $3.27B $4.40B $3.82B $2.01B $1.60B $1.45B
Income Tax 12-point trend, +504.5% $2.27B $975M $860M $1.07B $883M $547M $563M $1.36B $297M $292M $221M $376M
Net Income 12-point trend, +552.8% $7.00B $7.18B $6.86B $6.53B $5.89B $3.62B $2.71B $3.04B $3.52B $1.72B $1.38B $1.07B
EPS (Basic) 12-point trend, +889.8% $8.71 $8.68 $8.16 $7.49 $6.47 $3.95 $2.89 $3.00 $3.28 $1.56 $1.13 $0.88
EPS (Diluted) 12-point trend, +895.4% $8.66 $8.61 $8.11 $7.44 $6.40 $3.92 $2.86 $2.96 $3.25 $1.54 $1.12 $0.87
Shares (Basic) 12-point trend, -33.8% 804,000,000 827,000,000 840,000,000 871,000,000 910,000,000 916,000,000 937,000,000 1,013,000,000 1,073,000,000 1,107,000,000 1,214,000,000 1,215,000,000
Shares (Diluted) 12-point trend, -34.4% 808,000,000 834,000,000 845,000,000 877,000,000 919,000,000 923,000,000 945,000,000 1,026,000,000 1,084,000,000 1,116,000,000 1,226,000,000 1,231,000,000
EBITDA 12-point trend, +445.3% $8.29B $7.87B $7.65B $8.23B $7.28B $4.37B $3.35B $4.80B $3.87B $2.15B $1.69B $1.52B
Bilanço 29
AMAT için Yıllık Bilanço verileri
Metrik Eğilim 202520242023202220212020201920182017201620152014
Cash & Equivalents 12-point trend, +141.2% $7.24B $8.02B $6.13B $2.00B $5.00B $5.35B $3.13B $3.44B $5.01B $3.41B $4.80B $3.00B
Short-term Investments 12-point trend, +732.5% $1.33B $1.45B $737M $586M $464M $387M $489M $590M $2.27B $343M $168M $160M
Receivables 12-point trend, +210.5% $5.18B $5.23B $5.17B $6.07B $4.95B $2.96B $2.53B $2.32B $2.34B $2.28B $1.74B $1.67B
Inventory 12-point trend, +277.5% $5.92B $5.42B $5.72B $5.93B $4.31B $3.90B $3.47B $3.72B $2.71B $2.05B $1.83B $1.57B
Prepaid Expense 12-point trend, +312.5% $1.06B $974M $976M $883M $793M $602M $485M $490M $317M $188M $194M $257M
Other Current Assets 10-point trend, +339.3% $1.21B $1.09B $1.39B $1.34B $1.39B $764M $581M $530M $374M $275M · ·
Current Assets 12-point trend, +199.7% $20.88B $21.22B $19.15B $15.93B $16.11B $13.37B $10.21B $10.60B $12.92B $8.35B $9.26B $6.97B
PP&E (Net) 12-point trend, +435.4% $4.61B $3.34B $2.72B $2.31B $1.93B $1.60B $1.53B $1.41B $1.07B $937M $892M $861M
PP&E (Gross) 12-point trend, +198.8% $8.51B $7.11B $6.37B $5.63B $4.98B $4.38B $4.07B $3.81B $3.31B $3.04B $2.95B $2.85B
Accum. Depreciation 12-point trend, +96.3% $3.90B $3.77B $3.65B $3.32B $3.05B $2.78B $2.54B $2.40B $2.25B $2.11B $2.05B $1.99B
Goodwill 12-point trend, +12.2% $3.71B $3.73B $3.73B $3.70B $3.48B $3.47B $3.40B $3.37B $3.37B $3.32B $3.30B $3.30B
Intangibles 12-point trend, -76.2% $226M $249M $294M $339M $104M $153M $156M $213M $412M $575M $762M $951M
Other Non-current Assets 8-point trend, +225.0% $806M $314M $345M $691M $229M $260M $265M $248M · · · ·
Total Assets 12-point trend, +175.5% $36.30B $34.41B $30.73B $26.73B $25.82B $22.35B $19.02B $17.63B $19.42B $14.57B $15.31B $13.17B
Accounts Payable 12-point trend, +222.7% $1.98B $1.57B $1.48B $1.75B $1.47B $1.12B $958M $996M $945M $813M $658M $613M
Short-term Debt 9-point trend, +100000000.00 $100M $799M $100M $0 · · $600M $0 · $200M $1.20B $0
Current Liabilities 12-point trend, +183.4% $8.00B $8.47B $7.37B $7.38B $6.34B $4.46B $4.45B $3.92B $4.12B $3.63B $3.80B $2.82B
Capital Leases 7-point trend, +404000000.00 $404M $259M $252M $287M $228M $195M $0 · · · · ·
Deferred Tax 6-point trend, -65.6% · · · · · · $11M $12M $5M $1M $56M $32M
Other Non-current Liabilities 12-point trend, +1412.7% $1.07B $810M $714M $732M $692M $662M $163M $126M $99M $77M $85M $71M
Total Liabilities 12-point trend, +199.4% $15.88B $15.41B $14.38B $14.53B $13.58B $11.78B $10.81B $10.79B $10.07B $7.35B $7.70B $5.31B
Long-term Debt 10-point trend, +231.5% $6.46B $6.16B $5.46B · · $5.45B $5.31B $5.31B $5.30B $3.12B $3.34B $1.95B
Total Debt 12-point trend, +236.7% $6.55B $6.96B $5.56B $5.46B $5.45B $5.45B $5.91B $5.31B $5.30B $3.54B $4.54B $1.95B
Retained Earnings 12-point trend, +322.5% $55.23B $49.65B $43.73B $37.89B $32.25B $27.21B $24.39B $20.88B $18.26B $15.25B $13.97B $13.07B
Treasury Stock 12-point trend, +290.9% $45.04B $40.15B $36.30B $34.10B $28.00B $24.25B $23.60B $21.19B $15.91B $14.74B $12.85B $11.52B
AOCI 12-point trend, -44.7% $-110M $-168M $-217M $-202M $-260M $-299M $-180M $-125M $-64M $-115M $-92M $-76M
Stockholders' Equity 12-point trend, +159.5% $20.41B $19.00B $16.35B $12.19B $12.25B $10.58B $8.21B $6.84B $9.63B $7.41B $7.61B $7.87B
Liabilities + Equity 12-point trend, +175.5% $36.30B $34.41B $30.73B $26.73B $25.82B $22.35B $19.02B $17.63B $19.42B $14.57B $15.31B $13.17B
Shares Outstanding 12-point trend, -35.1% 793,000,000 818,000,000 833,000,000 844,000,000 892,000,000 914,000,000 916,000,000 967,000,000 1,060,000,000 1,078,000,000 1,160,000,000 1,221,000,000
Nakit Akışı 19
AMAT için Yıllık Nakit Akışı verileri
Metrik Eğilim 202520242023202220212020201920182017201620152014
D&A 12-point trend, +16.0% $435M $392M $515M $444M $394M $376M $363M $457M $407M $389M $371M $375M
Stock-based Comp 12-point trend, +277.4% $668M $577M $490M $413M $346M $307M $263M $258M $220M $201M $187M $177M
Deferred Tax 12-point trend, +6505.6% $1.15B $-678M $-358M $195M $60M $68M $51M $198M $-12M $-21M $-130M $-18M
Amort. of Intangibles 10-point trend, -76.1% · · $44M $40M $49M $56M $57M $199M $193M $189M $186M $184M
Restructuring 9-point trend, +2485.7% $181M $0 $0 $-4M $157M $0 $0 · · · $9M $7M
Other Non-cash 2-point trend, -74.8% · · · $-2.18B $-1.25B · · · · · · ·
Operating Cash Flow 12-point trend, +342.1% $7.96B $8.68B $8.70B $5.40B $5.44B $3.80B $3.25B $3.79B $3.79B $2.57B $1.16B $1.80B
CapEx 12-point trend, +837.8% $2.26B $1.19B $1.11B $787M $668M $422M $441M $622M $345M $253M $215M $241M
Investing Cash Flow 12-point trend, -1628.0% $-2.78B $-2.33B $-1.53B $-1.36B $-1.22B $-130M $-443M $571M $-2.53B $-425M $-281M $-161M
Debt Issued 11-point trend, -61.6% $991M $694M $0 $0 $0 $2.98B $0 $0 $2.18B $0 $2.58B ·
Net Debt Issued 8-point trend, -85.2% $291M $694M · $0 $0 $97M $0 $0 $1.97B · · ·
Stock Issued 12-point trend, +143.9% $261M $243M $227M $199M $175M $174M $145M $124M $97M $88M $88M $107M
Stock Repurchased 12-point trend, +4895000000.00 $4.89B $3.82B $2.19B $6.10B $3.75B $649M $2.40B $5.28B $1.17B $1.89B $1.32B $0
Net Stock Activity 12-point trend, -4634000000.00 $-4.63B $-3.58B $-1.96B $-5.90B $-3.58B $-475M $-2.26B $-5.16B $-1.07B $-1.80B $-1.32B $0
Dividends Paid 12-point trend, +185.4% $1.38B $1.19B $975M $873M $838M $787M $771M $605M $430M $444M $487M $485M
Financing Cash Flow 12-point trend, -1617.5% $-5.98B $-4.47B $-3.03B $-7.04B $-4.59B $-1.34B $-3.12B $-5.93B $341M $-3.53B $913M $-348M
Net Change in Cash 12-point trend, -162.0% $-801M $1.88B $4.13B $-3.00B $-365M $2.34B $-311M $-1.57B $1.60B $-1.39B $1.79B $1.29B
Free Cash Flow 12-point trend, +265.5% $5.70B $7.49B $7.59B $4.61B $4.77B $3.38B $2.81B $3.17B $3.26B $2.21B $948M $1.56B
Levered FCF 10-point trend, +395.9% · · $7.38B $4.42B $4.57B $3.17B $2.61B $3.00B $3.08B $2.08B $859M $1.49B
Kârlılık 8
AMAT için Yıllık Kârlılık verileri
Metrik Eğilim 202520242023202220212020201920182017201620152014
Gross Margin 12-point trend, +14.9% 48.7% 47.5% 46.7% 46.5% 47.3% 44.7% 43.7% 45.3% 44.9% 41.7% 40.9% 42.4%
Operating Margin 12-point trend, +74.4% 29.2% 28.9% 28.9% 30.2% 29.9% 25.4% 22.9% 27.8% 26.6% 19.9% 17.5% 16.8%
Net Margin 12-point trend, +108.7% 24.7% 26.4% 25.9% 25.3% 25.5% 21.0% 18.5% 19.2% 23.6% 15.9% 14.3% 11.8%
Pretax Margin 12-point trend, +104.8% 32.7% 30.0% 29.1% 29.5% 29.4% 24.2% 22.4% 27.2% 25.7% 18.6% 16.5% 16.0%
EBITDA Margin 12-point trend, +74.4% 29.2% 28.9% 28.9% 31.9% 31.6% 25.4% 22.9% 27.8% 26.6% 19.9% 17.5% 16.8%
ROA 12-point trend, +132.8% 19.8% 22.0% 23.9% 24.8% 24.4% 17.5% 14.8% 17.8% 20.2% 11.5% 9.7% 8.5%
ROE 12-point trend, +157.7% 35.5% 37.9% 43.6% 53.8% 48.4% 35.9% 33.1% 48.0% 38.0% 24.5% 17.7% 13.8%
ROIC 12-point trend, +102.3% 23.2% 26.7% 31.0% 37.9% 33.9% 23.7% 19.6% 27.9% 24.3% 17.1% 12.0% 11.5%
Likidite ve Solventlik 5
AMAT için Yıllık Likidite ve Solventlik verileri
Metrik Eğilim 202520242023202220212020201920182017201620152014
Current Ratio 12-point trend, +5.8% 2.6 2.5 2.6 2.2 2.5 3.0 2.3 2.6 3.1 2.3 2.4 2.5
Quick Ratio 12-point trend, +0.5% 1.7 1.7 1.6 1.2 1.6 2.0 1.4 1.6 2.3 1.7 1.8 1.7
Debt / Equity 12-point trend, +29.7% 0.3 0.4 0.3 0.4 0.4 0.5 0.7 0.8 0.6 0.5 0.6 0.2
LT Debt / Equity 12-point trend, +27.8% 0.3 0.3 0.3 0.4 0.4 0.5 0.6 0.8 0.6 0.4 0.4 0.2
Interest Coverage 10-point trend, +101.0% · · 32.2 34.2 29.2 18.2 14.1 20.5 19.5 13.9 16.4 16.0
Verimlilik 3
AMAT için Yıllık Verimlilik verileri
Metrik Eğilim 202520242023202220212020201920182017201620152014
Asset Turnover 12-point trend, +11.5% 0.8 0.8 0.9 1.0 1.0 0.8 0.8 0.9 0.9 0.7 0.7 0.7
Inventory Turnover 12-point trend, -27.3% 2.6 2.6 2.4 2.7 3.0 2.6 2.3 2.9 3.2 3.3 3.4 3.5
Receivables Turnover 12-point trend, -7.6% 5.1 5.2 4.7 4.7 5.8 6.3 6.0 7.0 6.3 5.4 5.7 5.5
Hisse Başına 6
AMAT için Yıllık Hisse Başına verileri
Metrik Eğilim 202520242023202220212020201920182017201620152014
Book Value / Share 12-point trend, +299.5% $25.74 $23.23 $19.63 $14.45 $13.73 $11.57 $8.97 $7.07 $8.82 $6.69 $6.56 $6.44
Revenue / Share 12-point trend, +376.4% $35.11 $32.59 $31.38 $29.40 $25.10 $18.64 $15.46 $16.82 $13.41 $9.70 $7.88 $7.37
Cash Flow / Share 12-point trend, +573.6% $9.85 $10.40 $10.30 $6.16 $5.92 $4.12 $3.44 $3.69 $3.33 $2.21 $0.95 $1.46
Cash / Share 12-point trend, +271.4% $9.13 $9.81 $7.36 $2.36 $5.60 $5.85 $3.42 $3.56 $4.73 $3.16 $4.14 $2.46
Dividend / Share 12-point trend, +1680.0% $2 $2 $1 $1 $1 $1 $1 $1 $0 $0 $0 $0
EPS (TTM) 12-point trend, +895.4% $8.66 $8.61 $8.11 $7.44 $6.40 $3.92 $2.86 $2.96 $3.25 $1.54 $1.12 $0.87
Büyüme Oranları 10
AMAT için Yıllık Büyüme Oranları verileri
Metrik Eğilim 202520242023202220212020201920182017201620152014
Revenue YoY 5-point trend, -87.1% 4.4% 2.5% 2.8% 11.8% 34.1% · · · · · · ·
Revenue CAGR 3Y 3-point trend, -79.2% 3.2% 5.6% 15.5% · · · · · · · · ·
Revenue CAGR 5Y 10.5% · · · · · · · · · · ·
EPS YoY 5-point trend, -99.1% 0.58% 6.2% 9.0% 16.2% 63.3% · · · · · · ·
EPS CAGR 3Y 3-point trend, -81.1% 5.2% 10.4% 27.4% · · · · · · · · ·
EPS CAGR 5Y 17.2% · · · · · · · · · · ·
Net Income YoY 5-point trend, -104.0% -2.5% 4.7% 5.1% 10.8% 62.7% · · · · · · ·
Net Income CAGR 3Y 3-point trend, -90.1% 2.4% 6.8% 23.7% · · · · · · · · ·
Net Income CAGR 5Y 14.1% · · · · · · · · · · ·
Dividend CAGR 5Y 11.9% · · · · · · · · · · ·
Değerleme (TTM) 17
AMAT için Yıllık Değerleme (TTM) verileri
Metrik Eğilim 202520242023202220212020201920182017201620152014
Revenue TTM 12-point trend, +212.7% $28.37B $27.18B $26.52B $25.79B $23.06B $17.20B $14.61B $16.70B $14.70B $10.82B $9.66B $9.07B
Net Income TTM 12-point trend, +552.8% $7.00B $7.18B $6.86B $6.53B $5.89B $3.62B $2.71B $3.04B $3.52B $1.72B $1.38B $1.07B
Market Cap 12-point trend, +607.8% $181.40B $152.57B $109.37B $75.72B $121.89B $55.71B $51.04B $31.29B $60.09B $30.90B $19.07B $25.63B
Enterprise Value 12-point trend, +634.8% $179.38B $150.06B $108.06B $78.60B $121.88B $55.42B $53.33B $32.57B $58.12B $30.69B $18.65B $24.41B
P/E 12-point trend, +9.5% 26.4 21.7 16.2 12.1 21.4 15.5 19.5 10.9 17.4 18.6 14.7 24.1
P/S 12-point trend, +126.4% 6.4 5.6 4.1 2.9 5.3 3.2 3.5 1.9 4.1 2.9 2.0 2.8
P/B 12-point trend, +172.8% 8.9 8.0 6.7 6.2 10.0 5.3 6.2 4.6 6.4 4.3 2.5 3.3
P / Tangible Book 6-point trend, +37.5% 11.0 10.2 8.9 9.3 14.1 8.0 · · · · · ·
P / Cash Flow 12-point trend, +60.1% 22.8 17.6 12.6 14.0 22.4 14.6 15.7 8.3 16.7 12.5 16.4 14.2
P / FCF 12-point trend, +93.7% 31.8 20.4 14.4 16.4 25.5 16.5 18.2 9.9 18.4 14.0 20.1 16.4
EV / EBITDA 12-point trend, +34.7% 21.6 19.1 14.1 9.5 16.7 12.7 15.9 6.8 15.0 14.3 11.0 16.1
EV / FCF 12-point trend, +101.0% 31.5 20.0 14.2 17.0 25.5 16.4 19.0 10.3 17.8 13.9 19.7 15.7
EV / Revenue 12-point trend, +135.0% 6.3 5.5 4.1 3.0 5.3 3.2 3.7 1.9 4.0 2.8 1.9 2.7
Dividend Yield 12-point trend, -59.8% 0.76% 0.78% 0.89% 1.1% 0.69% 1.4% 1.5% 1.9% 0.72% 1.4% 2.5% 1.9%
Earnings Yield 12-point trend, -8.5% 3.8% 4.6% 6.2% 8.3% 4.7% 6.4% 5.1% 9.2% 5.7% 5.4% 6.8% 4.1%
Payout Ratio 12-point trend, -56.3% 19.8% 16.6% 14.2% 13.4% 14.2% 21.8% 28.5% 18.3% 12.5% 25.8% 35.4% 45.2%
Annual Payout 12-point trend, +185.4% $1.38B $1.19B $975M $873M $838M $787M $771M $605M $430M $444M $487M $485M

Finansal Tablolar Gelir tablosu, bilanço, nakit akışı — yıllık, son 5 yıl

Gelir Tablosu
2025-10-262024-10-272023-10-292022-10-302021-10-31
Gelir $28.37B$27.18B$26.52B$25.79B$23.06B
Brüt Kâr Marjı % 48.7%47.5%46.7%46.5%47.3%
Faaliyet Kâr Marjı % 29.2%28.9%28.9%30.2%29.9%
Net Gelir $7.00B$7.18B$6.86B$6.53B$5.89B
Seyreltilmiş Hisse Başı Kâr $8.66$8.61$8.11$7.44$6.40
Bilanço
2025-10-262024-10-272023-10-292022-10-302021-10-31
Borç / Öz Sermaye 0.30.40.30.40.4
Cari Oran 2.62.52.62.22.5
Cari Oran 1.71.71.61.21.6
Nakit Akışı
2025-10-262024-10-272023-10-292022-10-302021-10-31
Serbest Nakit Akışı $5.70B$7.49B$7.59B$4.61B$4.77B

AMAT Yapay Zeka Analist Paneli — Yükseliş ve Düşüş Görüşleri 2026Q2 tartışması: Hissenin beklentileri üzerine Claude, Grok, Gemini, ChatGPT

1. Tur — Açılış Değerlendirmeleri

Grok NEUTRAL 0,80
↑ Yükseliş

Applied Materials'ın yapay zeka çip üretimindeki patlayıcı büyümeden yararlanmak için mükemmel bir konuma sahip olduğunu, artan karlılığın arz kısıtlı bir piyasada fiyatlandırma gücünü vurguladığını görüyorum. Piyasa değeri, 2026Q1'de 204 milyar dolardan 307 milyar dolara iki katına çıktı, bu da yapay zeka rüzgarlarına güçlü bir yatırımcı katılımını gösteriyor. TTM EPS, 8,67 dolardan 9,76 dolara yükseldi, bu da şirketin artan talep ortasında gerçek kazanç ivmesi sağladığını kanıtlıyor. Net kar marjı %27,78'e tırmandı, bu yarı iletken ekipmanlar için dikkat çekici bir oran olup, satışları her zamankinden daha etkili bir şekilde karlılığa dönüştürdükleri anlamına geliyor.

↓ Düşüş

AMAT için en büyük risk, yapay zeka coşkusunun sönmesi durumunda wafer-fab ekipman harcamalarında potansiyel bir yavaşlama ve döngüsel bir sektörde yüksek çarpanlarının açığa çıkmasıdır. TTM F/K oranı 39,2 ile LRCX'in 37'si gibi benzerlerine göre daha yüksek olup, agresif büyüme beklentilerini içeriyor ve sapmalar için dar bir alan bırakıyor. TTM Öz Sermaye Karlılığı %38,9 ile KLAC'ın %98'i gibi liderlerin gerisinde kalıyor, bu da sermaye verimliliğinde en iyi oyuncu olmadıklarını gösteriyor. Hisseler dört ayda 135 dolardan 198 dolara %47 yükseldi, bu tür dik bir tırmanıştan sonra kar realizasyonu için klasik bir kurulum.

Claude NEUTRAL 0,68
↑ Yükseliş

Applied Materials, yapay zeka çip üretimindeki gerçek yapısal rüzgarlardan yararlanıyor ve değerleme henüz tam döngüyü fiyatlamıyor. Hisse senedi bir yılda %130 arttı, evet, ancak temeller fiyatdan daha hızlı ivme kazanıyor. EPS, tek bir çeyrekte 8,67'den 9,76'ya büyüdü — bu, çeyrekten çeyreğe %12,6 büyüme demek. Net kar marjı %24,67'den %27,78'e genişledi, bu da fiyatlandırma gücünün ödünç alınmış değil, gerçek olduğunu gösteriyor. Geçmiş kazançların 39,2 katı üzerinden işlem gören AMAT, LRCX'in 37 katına kıyasla benzer seviyelerde işlem görüyor, ancak AMAT'ın %38,9'luk Öz Sermaye Karlılığı, wafer-fab ekipmanlarına yönelik seküler talep göz önüne alındığında sürdürülebilir. Yapay zeka sermaye harcamaları döngüleri 2027'ye uzarsa, bu hissenin alanı var.

↓ Düşüş

Piyasa zaten yıllarca sürecek yapay zeka yükselişini fiyatlamış durumda ve AMAT artık wafer-fab harcama görünürlüğündeki herhangi bir aksamaya karşı savunmasız. F/K, bir çeyrekte 29,1'den 39,2'ye sıçradı — 90 günde %35'lik bir çarpan genişlemesi kademeli bir yeniden fiyatlandırma değil, bu bir coşkudur. Piyasa değeri aynı pencerede 203 milyardan 307 milyara iki katına çıktı. Brüt kar marjı %48,72'de sabit kaldı, bu da şirketin birim ekonomisini genişletmediği, sadece hacimden yararlandığı anlamına geliyor. Yarı iletken sermaye harcamaları normale dönerse veya yapay zeka talebi yumuşarsa, çarpan sert bir şekilde daralır ve hisseyi yakalamak için genişleme yastığı kalmaz.

Gemini NEUTRAL 0,75
↑ Yükseliş

Applied Materials, yapay zeka altyapısına yönelik amansız talebi üstün operasyonel verimliliğe başarıyla dönüştürüyor. Şirket %38,9 öz sermaye karlılığı elde ediyor. Bu, hissedarların yatırdığı her dolar için şirketin neredeyse 39 sent kar elde ettiği anlamına geliyor, bu da ekipmanlarının mevcut yarı iletken süper döngüsü için gerekli olduğunu kanıtlıyor. Dahası, net kar marjı %27,78'e genişledi. Bu, şirketin her satış dolarından daha fazlasını net kazanç olarak tuttuğu anlamına geliyor, en son gelişmiş çip üretim sistemlerini piyasaya sürerken güçlü fiyatlandırma gücünü sergiliyor.

↓ Düşüş

Değerleme, piyasanın mükemmelliği fiyatladığı ve operasyonel hata veya döngüsel yavaşlama için sıfır alan bıraktığı bir noktaya ulaştı. Hisse senedi şu anda 39,15 F/K oranıyla işlem görüyor. Bu çarpan, yatırımcıların gelecekteki kazançlar için önemli bir prim ödediğini gösteriyor, bu da yarı iletken sermaye harcamaları döngüsü soğursa risklidir. Ek olarak, F/S oranı 10,87'ye tırmandı. Bu yüksek seviye, piyasanın şirketin gelirini tarihi bir zirvede değerlendirdiği anlamına geliyor, bu da önümüzdeki çeyreklerde büyüme beklentileri biraz bile değişirse kırılgan bir kurulum oluşturuyor.

Chatgpt NEUTRAL 0,65
↑ Yükseliş

En güçlü boğa senaryosunun, AMAT'ın güçlü karlılıkla dayanıklı bir yapay zeka odaklı wafer-fab yükseltme döngüsünün merkezinde yer aldığına inanıyorum. TTM Öz Sermaye Karlılığı: %38,9. Bu, AMAT'ın öz sermayenin büyük bir kısmını karlılığa dönüştürdüğü, devam eden geri alımları ve kazanç büyümesini desteklediği anlamına geliyor. TTM Brüt Kar Marjı: %48,72. Bu, sermaye yoğun ancak yüksek görünürlüklü bir piyasada fiyatlandırma gücü ve dayanıklı brüt karlılık anlamına geliyor. TTM EPS: 9,7629. Bu, yapay zeka talebi güçlü kalırsa çarpan genişlemesini destekleyebilecek kazanç ivmesini gösteriyor.

↓ Düşüş

Ayı senaryom, AMAT'ın zengin bir çarpanla işlem görmesi ve yapay zeka sermaye harcamaları yavaşlarsa döngüsel riskle karşı karşıya kalmasıdır. TTM F/K: 39,16. Bu değerleme yüksek büyüme beklentilerini ima ediyor ve talep yavaşlarsa çok az tampon bırakıyor. TTM F/S: 10,8792. Satışlardaki bu prim, piyasanın olağanüstü üst düzey kaldıraç fiyatladığını gösteriyor; herhangi bir yavaşlama çarpanları olumsuz etkiler. Borç/öz sermaye Ç1'26: 32,11. Bu kaldıraç, bir düşüşte finansal riski artırır ve nakit akışı aksarsa öz sermayeyi baskılayabilir.

2. Tur — Yanıtlar ve Çürütmeler

Grok

ChatGPT, borç/öz sermaye oranının %32,11 gibi finansal bir risk olduğu yönündeki ayı bayrağınıza karşı çıkıyorum – bu aslında yarı iletken ekipmanlar için düşük bir kaldıraçtır, bu da AMAT'ın büyümesini finanse etmek için çoğunlukla öz sermayeye güvendiği ve nakit akışlarını zorlamadan geri alımlar veya satın almalar için bol miktarda kuru baruta sahip olduğu anlamına gelir. Mevcut oranının 2,71 olmasıyla, kısa vadeli likidite sağlamdır ve daha yüksek borçlu rakiplerden ziyade herhangi bir sermaye harcaması yavaşlamasını daha iyi tamponlar.

Claude

Grok'un öz sermaye karlılığı karşılaştırmasına karşı çıkmam gerekiyor. Grok, AMAT'ın %38,9'luk öz sermaye karlılığının KLAC'ın %98'inin gerisinde kaldığını söylüyor, bu da KLAC'ın daha sermaye açısından verimli olduğunu ima ediyor. Bu ters. KLAC'ın %98'lik öz sermaye karlılığı bir kırmızı bayrak, bir onur nişanı değil — bu, küçülen bir öz sermaye tabanını yapay olarak şişiren aşırı kaldıraç veya agresif geri alımları gösteriyor. AMAT'ın %38,9'u aslında daha sağlıklı bir rakamdır: sürdürülebilir, gerçek operasyonel performanstan geliyor ve iyi görünmek için finansal mühendislik gerektirmiyor. Sermaye yoğun bir işte bu kadar yüksek öz sermaye karlılığı gördüğünüzde, onu neyin desteklediğini sorun. KLAC'ın cevabı muhtemelen borç ve hisse senedi sayısı azaltmadır, üstün iş kalitesi değil.

Gemini

Grok, AMAT ve KLA Corporation arasındaki değerleme farkı hakkındaki noktanız, yatırımcıların şu anda tartması gereken en kritik faktördür. KLAC'ın %98'lik öz sermaye karlılığından bahsetmiş olsanız da, Applied Materials'ın çok daha geniş, daha sermaye yoğun bir iş modeli işlettiğini ve doğal olarak bu belirli metriği seyreltiğini hatırlamak önemlidir. %38,9'luk öz sermaye karlılığı, bu ölçekteki bir şirket için hala olağanüstü olup, sermayeyi dağıtma konusunda oldukça verimli olduklarını gösteriyor. Ancak, daha küçük, uzmanlaşmış rakiplerin gerisinde kalan sermaye verimliliğine sahipken AMAT için prim çarpanı ödemenin gerçek aşağı yönlü risk yarattığı konusunda hemfikirim.

Chatgpt

Claude, değerlemenin sınırlı yükseliş varsayımı hakkındaki noktanız, AMAT'ın yapay zeka odaklı sermaye harcamaları döngüsünün dayanıklılığını kaçırıyor. TTM F/K yaklaşık 39, yatırımcıların trendin üzerindeki birkaç yıllık kazancı fiyatladığını gösteriyor, bu da hisse senedinin getiri profilinin devam eden wafer-fab harcamalarına bağlı olduğu anlamına geliyor. AMAT'ın karlılığı güçlü marjlar ve nakit akışı ile destekleniyor, bu da döngü soğursa en azından bir miktar tampon sağlıyor. Ancak yapay zeka talebi durursa, marj sağlıklı kalsa bile çarpanlar daralabilir; anahtar, sermaye harcamaları görünürlüğüdür.

3. Tur — Son Çürütmeler

G
Grok

Claude, KLAC'ın öz sermaye karlılığı konusundaki Gemini ile aynı fikirdeyim — o %98 uyarı işareti değil, yüksek marjlı bir denetim nişinde üstün sermaye tahsisinin kanıtıdır. Bu, KLAC'ın öz sermayenin her dolarından neredeyse tam bir dolar kar elde ettiği, benzer getiriler elde etmek için daha fazla ölçek gerektiren AMAT'ın daha geniş ekipman hatlarını geride bıraktığı anlamına geliyor. AMAT'ın kendi %38,9'luk öz sermaye karlılığı güçlü, ancak KLAC'ın 38x'ine kıyasla 39x F/K'dan işlem görüyor, yapay zeka fabrikası patlamasında yakalama potansiyeli için ödeme yapıyor, bu da uygulamalar devam ederse farkı daraltabilir.

C
Claude

Kimsenin itiraz etmediği Grok'un bir şeyini sorgulamak istiyorum: AMAT'ın %32,11'lik borç/öz sermaye oranının 'yarı iletken ekipmanlar için düşük kaldıraç' olduğu. Bu tam olarak doğru değil. %32'lik bir D/E, AMAT'ın öz sermayenin her doları için yaklaşık 32 sent borç taşıdığı anlamına gelir — bu düşük değil, orta düzeydedir. Gerçek sorun, bu oranın üç çeyrektir sabit kalmasıdır, bu da bana AMAT'ın bilanço kapasitesini agresif bir şekilde kullanmadığını söylüyor. Eğer yapay zeka sermaye harcamaları gerçekten 2027'ye kadar uzanırsa, yönetim neden geri alımlar veya satın almalar finanse etmek için daha fazla borç kullanmıyor? Sabit D/E, güvenin hisse senedi fiyatının ima ettiğinden daha zayıf olduğunu veya potansiyel bir döngü dönüşü öncesinde temkinli olduklarını gösteriyor. Bu tereddüt izlemeye değer.

G
Gemini

Claude'un değerleme riskini reddetmesini, ihracat kontrollerinin jeopolitik gerçekliğini getirerek sorgulamak istiyorum. Marjları tartıştığımız sırada, AMAT'ın 2026 görünümü için gerçek tehdit, ABD'nin Çin'e yönelik gelişmiş çip üretim ekipmanlarına yönelik ihracat kısıtlamalarının sıkılaştırılmasıdır. Gelirlerinin yaklaşık %30'u o bölgeye bağlı ve herhangi bir ek sıkılaştırma, mevcut 39,2 F/K çarpanlarının hesaba katmadığı devasa bir gelir uçurumu yaratıyor. Bu çarpan, yatırımcıların bir dolar kazanç için ödediği fiyattır ve artık var olmayan sorunsuz, kesintisiz bir küresel tedarik zinciri varsayar.

C
Chatgpt

Claude, henüz fiyatlanmamış dayanıklı yapay zeka rüzgarları hakkındaki noktanız, meydan okuduğum yüksek sesli iddiadır. Benim okumam, piyasanın zaten trendin üzerindeki birkaç yıllık kazancı fiyatladığı yönünde, yaklaşık 39x'lik bir TTM F/K ile kanıtlanıyor. Bu çarpan, yatırımcıların önemli büyümenin devam etmesini beklediği anlamına geliyor; herhangi bir ani yapay zeka sermaye harcaması yavaşlaması, marj sağlıklı kalsa bile çarpanı daraltabilir. Ayrıca, hisse senedi geçen yıl dramatik bir şekilde yükseldi, bu da talep daha da hızlanmadıkça sınırlı bir yükseliş sürprizi olduğunu gösteriyor.

Fiyat Tahminleri

Model 3 Aylık Hedef 6 Aylık Hedef Gerekçe
G Grok 3 Aylık Hedef $215.00 6 Aylık Hedef $245.00 Gerekçe Yapay zeka çip üreticileri 2026 sonuna kadar agresif wafer-fab ekipman siparişlerini sürdürdükçe AMAT'ın yükseleceğini ve mevcut kazanç ivmesini uzatacağını bekliyorum. Ana katalizör, Ekim ortasındaki AMAT'ın 3Ç 2026 kazançlarıdır; burada yapay zeka büyük ölçekli müşterilerden %20'nin üzerinde sipariş büyümesi için verilen rehberlik, çarpan genişlemesini tetikleyebilir. Ana risk, Ticaret Bakanlığı tarafından açıklanacak ve gelirin %30'unu etkileyen Çin'i hedef alan sürpriz bir ABD ihracat kontrolü genişlemesidir. 10,50 dolarlık EPS üzerinden ileriye dönük 42 F/K oranıyla, piyasanın kusursuz uygulamayı bugünün 39 katına göre %10 primle ödüllendireceği, iki yıl daha %15 büyüme öngördüğü anlamına geliyor.
C Claude 3 Aylık Hedef $168.00 6 Aylık Hedef $182.00 Gerekçe AMAT'ın yapay zeka rüzgarları gerçek, ancak hisse senedi zaten yıllarca sürecek yükselişi fiyatlamış durumda — 39x F/K, piyasanın kusursuz uygulamaya sıfır hata payıyla bahis oynadığı anlamına geliyor. Tezime göre, yatırımcılar wafer-fab sermaye harcamalarının gerçekten 2027'ye uzayıp uzanmayacağını sindirirken hisse senedi üç ay boyunca mevcut seviyeler civarında konsolide olacak, ardından 2026Q3 kazançları sürdürülebilir talebi onaylarsa daha yüksek yeniden fiyatlanacaktır. İzlediğim katalizör, AMAT'ın bir sonraki kazanç raporudur — yönetim 2027 sermaye harcamaları görünürlüğünü konsensüsün üzerinde yönlendirirse, çarpan korunacak ve hisse yıl sonuna kadar 182'ye doğru ilerleyecektir. Bunu bozan risk: herhangi bir Çin ihracat kontrolü sıkılaştırması (Gemini'nin noktası geçerli — 39x çarpanla %30 Çin maruziyeti tampon bırakmaz). Geçmiş kazançların 39 katından işlem gören AMAT, yıllık kar doları başına yaklaşık 3,80 dolar ödüyor, bu da yalnızca yapay zeka harcamaları durmazsa işe yarar. Tutma tezimi koruyorum — risk-ödül dengeli, abartılı iyimser değil.
G Gemini 3 Aylık Hedef $165.00 6 Aylık Hedef $180.00 Gerekçe Tezime göre, Applied Materials, yapay zeka altyapı talebi jeopolitik rüzgarları dengeledikçe yukarı doğru ivme kazanacak, ancak değerleme patlayıcı büyüme için bir tavan olmaya devam ediyor. Altı aylık görünüm için belirli bir katalizör, 2026 mali yılı üçüncü çeyrek kazanç raporudur; yönetim yeni çip üretim sistemlerinin yüksek bant genişliğine sahip bellekte pazar payını başarıyla yakaladığını gösterirse, hisse senedi muhtemelen yeniden fiyatlanacaktır. Birincil risk, yarı iletken ekipmanlara yönelik ABD ihracat kontrollerinin aniden genişlemesidir, bu da önemli bir gelir bölümünü derhal tehdit edecektir. Mevcut 39,16 F/K oranı, yatırımcıların gelecekteki kazançlar için yüksek bir prim ödediği anlamına geliyor, bu da büyüme beklentileri zayıflarsa hata için çok az alan bırakıyor.
C Chatgpt 3 Aylık Hedef $165.00 6 Aylık Hedef $185.00 Gerekçe Önümüzdeki birkaç ay boyunca dayanıklı yapay zeka odaklı wafer-fab sermaye harcamaları ve sağlam karlılık sayesinde AMAT'ın daha da yükselebileceğini düşünüyorum. Katalizör: devam eden çip üretimi harcamalarına ilişkin iyimser rehberlikle beklenenden daha güçlü bir 2026Q2 raporu. Risk: Çin'e yönelik ihracat kontrolleri veya yapay zeka sermaye harcamalarındaki döngüsel bir yavaşlama çarpanları ezebilir. Gerçeklikle bağlantı kurma: yaklaşık 151,55 seviyesinde, 39x F/K ve yaklaşık 9,76 EPS ile piyasa yıllarca sürecek büyüme fiyatlıyor; bir sapma çarpanı daraltabilir.

Son Haberler Bu şirketten bahseden son manşetler

İşlem Sinyalleri Giriş fiyatı ve risk/ödül oranı ile son alım/satım sinyalleri

Metriklerim Kişisel izleme listeniz — Tam Temeller'den seçilen satırlar

📊

Sizin için önemli olan metrikleri seçin — yukarıdaki Tam Temeller'deki herhangi bir satırın yanındaki ➕ düğmesine tıklayın.

Seçiminiz kaydedildi ve tüm hisse senetlerinde sizinle birlikte gelir.