Analistlere Göre Alınabilecek En İyi 14 GARP Hissesi

<p>Bu makalede, Analistlere Göre Alınacak En İyi 14 GARP Hissesi'ne bakacağız.</p>
<p>Yapay zekanın yükselişiyle yönlendirilen inovasyon ve hızlı teknolojik değişim, piyasaları yeniden şekillendiriyor. Yapay zeka, giderek artan bir şekilde kar ve verimlilik artışlarının kaynağı olarak görülüyor ve bu da yatırımcıların büyüme ve değerleme hakkındaki düşüncelerini değiştirdi. Piyasalar daha önce benzer patlamalar yaşadı. Birçoğu dalgalanmayla sona erdi. Ancak bu sefer, yapay zekanın kalıcı bir değişimi temsil ettiğine olan inanç, hisse senedi performansını yönlendirmede duyarlılığın ve anlatının daha büyük bir rol oynamasına izin verdi.</p>
<p>T. Rowe Price tarafından hazırlanan bir rapora göre, gözden kaçırılmış bazı şirketler hala istikrarlı kazançlar, güvenilir nakit akışı ve makul değerlemelerle büyüme sunuyor. Makul fiyatlarla büyüme, veya GARP, şirketleri güçlü uzun vadeli getiriler sağlama potansiyeline sahip. Zamanla istikrarlı bir şekilde yükselme ve bileşikleşme eğilimindedirler. En spekülatif ralliler sırasında lider olmasalar bile, zayıf veya yatay piyasalarda genellikle iyi performans gösterirler.</p>
<p>T. Rowe Price Investment Management'ta ABD Orta Ölçekli Büyüme Öz sermaye Stratejisi portföy yöneticisi Ashley Woodruff, yaklaşımın zamanla etkili olduğunu kanıtladığını söyledi. Şu yorumu yaptı:</p>
<blockquote>
<p>“Uzun vadede GARP iyi bir yaklaşım oldu. Satın aldığınız her şey için fiyat önemlidir. Momentum, yalnızca aşırı değerli olduğunu bildiğiniz bir varlık için daha fazla ödemeye istekli biri olduğu sürece işe yarar.”</p>
</blockquote>
<p>GARP'ın yeniden dikkat çekmesi için tam bir piyasa tersine dönmesine gerek olmadığını ekledi. Şöyle devam etti:</p>
<blockquote>
<p>“GARP'ın yeniden popüler hale gelmesi için tam bir piyasa tersine dönmesine gerek yok. Eylül ayı sonu itibarıyla S&amp;P 500 Endeksi'nin Teknoloji+ ve teknoloji dışı sektörleri arasındaki kazanç büyümesi farkının 2023'ün ilk çeyreğinden bu yana en dar olduğu, ileride genişlemenin gerçekleşmesini bekliyoruz.”</p>
</blockquote>
<p>Bu değişim, dayanıklı temellere sahip şirketlere yönelik yatırımcı ilgisini yeniden canlandırabilir. Bu işletmeler genellikle iyi yönetilir ve tutarlı nakit akışı üretir. Güçlü rekabet avantajlarıyla faaliyet gösterirler ve farklı sektörlerde sağlam büyüme beklentilerini sürdürürler.</p>
<p>Bunu göz önünde bulundurarak, en iyi GARP hisselerinden bazılarına bakacağız.</p>
<p>Metodolojimiz:</p>
<p>PEG oranı 1'den az olan ve analist duyarlılığı pozitif olan hisseleri belirlemek için tarayıcılar kullandık. Nihai seçimimizi, yatırımcı duyarlılığını etkilemesi muhtemel dikkate değer gelişmeler bildiren şirketlerle sınırladık. Bu hisseler aynı zamanda analistler ve seçkin hedge fonları arasında popülerdir.</p>
<p>Hedge fonlarının yığıldığı hisseler neden ilgimizi çekiyor? Sebep basit: araştırmalarımız, en iyi hedge fonlarının en iyi hisse senedi seçimlerini taklit ederek piyasayı geride bırakabileceğimizi gösterdi. Üç aylık bültenimizin stratejisi her çeyrekte 14 küçük ve büyük ölçekli hisse senedi seçiyor ve Mayıs 2014'ten bu yana %427,7 getiri sağlayarak kıyaslamasını 264 yüzde puanı geride bıraktı (<a href="https://www.insidermonkey.com/premium/newsletters/quarterly">daha fazla ayrıntıyı buradan görün</a>).</p>
<h3>14. Global Payments Inc. (NYSE:<a href="https://www.insidermonkey.com/insider-trading/company/global%20payments%20inc/1123360/">GPN</a>)</h3>
<p>23 Şubat'ta Cantor Fitzgerald analisti Ramsey El-Assal, Global Payments Inc. (NYSE:GPN) için fiyat hedefini 80 dolardan 88 dolara yükseltti. Analist hisse senedi üzerinde Tarafsız bir notu tekrarladı. Yatırımcılara, şirketin 4Ç sonuçlarının bir temizleme olayı olarak hareket ettiğini söyledi. Satışlar hariç FY26 rehberliğinin %5'lik ayarlanmış net gelir büyümesine işaret ettiğini belirtti. Araştırma notuna göre, görünüm ayrıca 150 baz puanlık ayarlanmış faaliyet marjı genişlemesi, 13,80 ila 14,00 dolar arasında ayarlanmış EPS ve %90'ın üzerinde ayarlanmış serbest nakit akışı dönüşü içeriyor.</p>
<p>4Ç 2025 kazanç çağrısı sırasında CEO Cameron Bready, şirketin Worldpay satın almasını tamamladığını ve Ocak ayında Issuer Solutions işini elden çıkardığını söyledi. Bunu, son 18 aydır devam eden stratejik dönüşümde önemli bir kilometre taşı olarak nitelendirdi.</p>
<p>Şirketin dördüncü çeyrekte satışlar hariç %6 sabit para birimi ayarlanmış net gelir büyümesi sağladığını söyledi. Ayarlanmış faaliyet marjları 80 baz puan iyileşti. Ayarlanmış EPS %12 arttı. Tam yıl için Bready, ayarlanmış net gelir büyümesinin ivme kazandığını belirtti. İlk yarıda %5'ten ikinci yarıda %6'ya yükseldi. Ayarlanmış faaliyet marjları yıl boyunca 100 baz puan genişledi. Ayarlanmış EPS %11 arttı.</p>
<p>Ayrıca şirketin 2025'te %100'ün üzerinde ayarlanmış serbest nakit akışı dönüşü sağladığını söyledi. Bu, Global Payments'ın hissedarlara 1 milyar dolar geri ödemesini sağladı. Şirket, portföy satışlarından 1,2 milyar dolar daha elde etti. Global Payments'ın 2,5 milyar dolarlık bir hisse geri alım programı onayladığını ekledi. Bu, 550 milyon dolarlık acil bir hızlandırılmış geri alımı içeriyor.</p>
<p>Global Payments Inc. (NYSE:GPN), dünya çapında müşterilere ödeme teknolojisi, yazılım ve ilgili hizmetler sunmaktadır. Satıcı Çözümleri segmenti aracılığıyla şirket, ağırlıklı olarak küçük ve orta ölçekli işletmelere ve seçkin orta ölçekli ve kurumsal müşterilere ödeme teknolojisi ve yazılımı sunmaktadır.</p>
<h3>13. Centene Corporation (NYSE:<a href="https://www.insidermonkey.com/insider-trading/company/centene%20corp/1071739/">CNC</a>)</h3>
<p>25 Şubat'ta Truist, Centene Corporation (NYSE:CNC) için fiyat hedefini 47 dolardan 49 dolara yükseltti. Firma hisseler üzerinde Al tavsiyesini korudu. Analist, firmanın yönetimle yapılan olumlu görüşmelerin ardından hisse senedi konusunda yükselişini sürdürdüğünü yatırımcılara söyledi. Truist, şirketin segmentlerinde anlamlı marj fırsatları gördüğünü belirtti. Firma ayrıca mevcut girişimlerin istikrarlı iyileşmeyi desteklediğini kaydetti. Centene'in kazanç potansiyelini daha fazla ortaya çıkarmak için çalıştıkça devam eden ilerleme bekliyor.</p>
<p>4Ç 2025 kazanç çağrısı sırasında CEO Sarah London, dördüncü çeyrek için hisse başına (1,19) dolarlık ayarlanmış seyreltilmiş zarar bildirdi. 2025 mali yılı için ayarlanmış seyreltilmiş EPS toplam 2,08 dolar oldu. 2025'in zorlu bir yıl olduğunu kabul etti. Yine de, disiplinli uygulamanın şirketin üçüncü çeyrek çağrısı sırasında paylaştığı beklentilerin biraz üzerinde bitirmesine yardımcı olduğunu söyledi.</p>
<p>London, Medicaid segmentindeki karlılığın dönem boyunca iyileştiğini söyledi. Ayrıca, Marketplace ve Medicare işletmelerinin çeyrek için beklentilere paralel veya biraz daha iyi performans gösterdiğini belirtti. 2026 yılı için kayıt sonuçlarının gelecek yıl kazanç büyümesini desteklemek için güçlü bir temel oluşturduğunu ekledi.</p>
<p>İleriye dönük olarak London, şirketin 2026 mali yılı ayarlanmış EPS'sinin 3 doları aşmasını beklediğini söyledi. Bunun yıldan yıla %40'tan fazla büyümeyi temsil edeceğini belirtti. Görünümü, şirketin temel kazanç gücünü yeniden inşa etme yolunda önemli bir adım olarak nitelendirdi. Tahminin istikrarlı Medicaid marjlarını varsaydığını açıkladı. Ayrıca Marketplace segmentinde anlamlı marj iyileşmesini ve Medicare Advantage'da başa baş noktasına doğru devam eden ilerlemeyi yansıtıyor.</p>
<p>Centene Corporation (NYSE:CNC), devlet destekli ve ticari sağlık programlarına entegre hizmetler sunan bir sağlık şirketidir. Odak noktası yetersiz sigortalı ve sigortasız bireylerdir. Şirket Medicaid, Medicare, Ticari ve Diğer segmentler aracılığıyla faaliyet göstermektedir.</p>