NXP Semiconductors hissesi, 1. çeyrek kazançları ve geliri beklentileri aşınca yükseliyor

NXP Semiconductors NV (NASDAQ:NXPI) hisseleri, şirketin ilk çeyrek kazanç raporunun ardından %25 yükseldi; bu rapor, Wall Street beklentilerinin üzerinde sonuçlar ve mevcut çeyrek için beklenenden daha güçlü bir görünüm gösterdi.

Erken Nisan'da sona eren çeyrekte NXP, analistlerin 3,12 milyar dolar tahminlerinin üzerinde 3,18 milyar dolar gelir bildirdi ve bir önceki yıla göre %12 artış gösterdi.

Hisseler başına kazanç 2,98 dolarlık beklentilerin üzerinde 3,05 dolar olarak gerçekleşti.

Şirket, çekirdek otomotiv ve endüstriyel yarı iletken pazarlarındaki sürekli gücü ve iyileşen karlılık metriklerini vurguladı. GAAP bazında brüt kar marjı %56,2 ve faaliyet kar marjı %47,3 olurken, GAAP seyreltilmiş hisse başına kazanç 4,43 dolara ulaştı. GAAP olmayan bazda brüt kar marjı %57,1, faaliyet kar marjı %33,1 ve GAAP olmayan hisse başına kazanç 3,05 dolar oldu.

Faaliyetlerden elde edilen nakit akışı 793 milyon dolar olurken, sermaye harcamaları 79 milyon dolar oldu ve bunun sonucunda 714 milyon dolar serbest nakit akışı veya gelirin %22,4'ü elde edildi. NXP, çeyrek boyunca hissedarlara 358 milyon dolar geri döndürdü; bunun 102 milyon doları hisse geri alımlarından ve 256 milyon doları temettülerden oluştu ve bunun da GAAP serbest nakit akışının yaklaşık yarısını temsil etti.

Şirket ayrıca daha önce duyurulmuş MEMS Sensörleri işinin 878 milyon dolara satışını tamamladı ve bunun sonucunda 627 milyon dolarlık tek seferlik bir kazanç kaydetti. Buna ek olarak, NXP çeyrek içinde 500 milyon dolarlık kıdemli güvenceye alınmamış tahvilleri geri ödedi.

Operasyonel tarafta, NXP, otomotiv uygulamaları için S32N7 süper entegrasyonlu işlemci serisinin lansmanı, eIQ Agentic AI Framework gibi yeni kenar yapay zeka girişimleri ve GE HealthCare ve NVIDIA gibi şirketlerle kenar bilişim ve robotik teknolojileri alanındaki işbirlikleri de dahil olmak üzere çeşitli stratejik gelişmelerin altını çizdi.

Şirket, 2026'nın ikinci çeyreği için, analistlerin 3,28 milyar dolarlık konsensüs tahmininin üzerinde 3,35 milyar dolar ile 3,55 milyar dolar arasında bir gelir beklediğini duyurdu; bu da %5 ile %12 arasında sıralı büyüme ve %14 ile %21 arasında yıl bazında büyüme anlamına geliyor.

GAAP olmayan bazda, şirket hisse başına 3,29 dolar ile 3,72 dolar aralığında kazanç bekliyor; bu da ilk çeyrekte 3,05 dolardı. Faaliyet kar marjının %33,8 ile %35,6 arasında bir aralıkta olması bekleniyor.

UBS analistleri, rapor hakkında olumlu yorumlarda bulundular ve bunun, işin genelinde iyileşen momentumu pekiştiren mütevazı ama anlamlı bir yükseltme olduğunu nitelendirdiler.

Ana çıkarımın, kazanç gücünün beklentilerin üzerinde olduğunu ve karlılık eğilimlerinin döngüsel oynaklık yerine dayanıklı bir uygulamaya işaret ettiğini söylediler.

UBS, ardışık çeyreklerdeki yukarı yönlü tutarlılığın 2026 kazançları hakkında iyileşen görünürlüğü gösterdiğini ve bunun çeyreklik kazançların büyüklüğünden daha önemli olduğunu vurguladı.