VDC проти RSPS: Для ETF на товари першої необхідності, чи перевершує рівне зважування нижчі витрати?

Ключові моменти
VDC має значно нижчий коефіцієнт витрат і показав вищу прибутковість за один рік, ніж RSPS.
RSPS виплачує вищу дивідендну дохідність, але значно відстає за п'ятирічним зростанням і нещодавньою ефективністю.
VDC значно більший і більш диверсифікований, тоді як RSPS рівномірно зважує менший набір акцій товарів першої необхідності.
- 10 акцій, які нам подобаються більше, ніж Invesco Exchange-Traded Fund Trust - Invesco S&P 500 Equal Weight Consumer Staples ETF ›
Vanguard Consumer Staples ETF (NYSEMKT:VDC) та Invesco S&P 500 Equal Weight Consumer Staples ETF (NYSEMKT:RSPS) обидва зосереджені на секторі товарів першої необхідності, але VDC стягує частку коефіцієнта витрат, охоплює більше акцій і перевершив RSPS за один і п'ять років.
Обидва фонди надають інвесторам доступ до компаній, які виробляють і продають повсякденні побутові товари. Ця порівняння розглядає, як стратегія рівного зважування RSPS співвідноситься з підходом VDC, що зважується за ринковою капіталізацією, враховуючи витрати, прибутковість, ризик та унікальні характеристики кожного фонду.
Знімок (вартість та розмір)
| Метрика | VDC | RSPS |
|---|---|---|
| Емітент | Vanguard | Invesco |
| Коефіцієнт витрат | 0,09% | 0,40% |
| Прибутковість за 1 рік (станом на 31 березня 2026 р.) | 4,9% | (1,5%) |
| Дивідендна дохідність | 1,95% | 2,46% |
| Бета | 0,63 | 0,62 |
| AUM | 9,9 млрд доларів | 283,9 млн доларів |
Бета вимірює волатильність цін відносно S&P 500; бета розраховується на основі п'ятирічних щомісячних прибутковостей. Однорічна прибутковість означає загальну прибутковість за останні 12 місяців.
VDC виглядає помітно дешевше, стягуючи менше чверті коефіцієнта витрат RSPS, тоді як RSPS може привабити інвесторів, які шукають вищу дивідендну дохідність.
Порівняння ефективності та ризику
| Метрика | VDC | RSPS |
|---|---|---|
| Максимальне падіння (5 років) | (16,56%) | (18,61%) |
| Зростання 1000 доларів за 5 років | 1428 доларів | 1064 доларів |
Що всередині
RSPS містить 35 приблизно рівномірно зважених захисних акцій споживчих товарів, ребалансуючи щокварталу, щоб уникнути концентрації в гігантах сектору. Його найбільші позиції, такі як Brown-Forman (NYSE:BFB), Tyson Foods (NYSE:TSN) та Mondelez International (NASDAQ:MDLZ), кожна становлять трохи більше 3% портфеля. Фонд виключно зосереджується на назвах товарів першої необхідності в межах всесвіту S&P 500.
На противагу цьому, VDC розподіляє свої активи між понад 100 компаніями товарів першої необхідності, але також сильно схиляється до найбільших гравців у секторі — Walmart (NASDAQ:WMT), Costco Wholesale (NASDAQ:COST) та Procter & Gamble (NYSE:PG) разом становлять близько 36% портфеля. Це зважування за ринковою капіталізацією означає, що VDC схиляється до найбільших і найстабільніших компаній сектору, тоді як RSPS надає приблизно рівний вплив кожному зі своїх активів, запобігаючи домінуванню мега-капів сектору в прибутковості, як це відбувається у VDC.
Що це означає для інвесторів
Сектор товарів першої необхідності давно вважається "захисним" — таким, що відносно добре тримається, коли економічна невизначеність зростає, а споживачі скорочують дискреційні витрати. Ця захисна репутація робить VDC та RSPS вартими розуміння, але два фонди застосовують суттєво різні підходи до забезпечення цієї стабільності.
Розрив у витратах важко ігнорувати. Коефіцієнт витрат VDC становить менше чверті від коефіцієнта RSPS — і в інвестуванні в ETF комісії тихо накопичуються з часом, діючи як постійний тягар для довгострокової прибутковості. Для інвесторів, які купують і тримають, ця різниця може бути значною.
Розрив у ефективності розповідає схожу історію. Однорічна та п'ятирічна прибутковість VDC помітно випереджає RSPS, значною мірою тому, що його значна вага в найбільших компаніях сектору зіграла на його користь. Ці мега-капи були стабільними виконавцями, а у випадку Walmart та Costco — справжніми улюбленцями ринку в останні роки.
RSPS не позбавлений привабливості. Його структура рівного зважування обмежує ризик концентрації — жодна окрема компанія не може домінувати в результатах фонду так, як це роблять Walmart та Costco у VDC. Якщо кілька мега-капів товарів першої необхідності зазнають невдачі, менш концентрований фокус RSPS може діяти як буфер. А для інвесторів, орієнтованих на дохід, вища дивідендна дохідність RSPS може схилити терези.
Висновок: VDC виглядає сильнішим вибором для більшості довгострокових інвесторів на основі ефективності витрат та історії. Але інвестори, які побоюються концентрації мега-капів — або які надають пріоритет дивідендному доходу — можуть знайти RSPS вартим уважнішого розгляду.
Для отримання додаткових рекомендацій щодо інвестування в ETF перегляньте повний посібник за цим посиланням.
Чи варто вам зараз купувати акції Invesco Exchange-Traded Fund Trust - Invesco S&P 500 Equal Weight Consumer Staples ETF?
Перш ніж купувати акції Invesco Exchange-Traded Fund Trust - Invesco S&P 500 Equal Weight Consumer Staples ETF, врахуйте це:
Команда аналітиків The Motley Fool Stock Advisor щойно визначила 10 найкращих акцій, які інвестори можуть купити зараз... і Invesco Exchange-Traded Fund Trust - Invesco S&P 500 Equal Weight Consumer Staples ETF не була серед них. 10 акцій, які потрапили до списку, можуть принести величезний прибуток у найближчі роки.
Розгляньте, коли Netflix потрапив до цього списку 17 грудня 2004 року... якби ви інвестували 1000 доларів на момент нашої рекомендації, ви б мали 515 294 долари!* Або коли Nvidia потрапила до цього списку 15 квітня 2005 року... якби ви інвестували 1000 доларів на момент нашої рекомендації, ви б мали 1 077 442 долари!*
Зараз варто зазначити, що загальна середня прибутковість Stock Advisor становить 914% — випередження ринку порівняно з 184% для S&P 500. Не пропустіть останній список топ-10, доступний з Stock Advisor, і приєднуйтесь до інвестиційної спільноти, створеної індивідуальними інвесторами для індивідуальних інвесторів.
*Прибутковість Stock Advisor станом на 2 квітня 2026 року.
Енді Гоулд не має позицій у жодній із згаданих акцій. The Motley Fool має позиції та рекомендує Costco Wholesale та Walmart. The Motley Fool має політику розкриття інформації.
Погляди та думки, висловлені тут, є поглядами та думками автора і не обов'язково відображають погляди Nasdaq, Inc.