NFLX Netflix, Inc. - Common Stock

NASDAQ · Media · Xem trên SEC EDGAR ↗
$88,30
Giá · Tháng 5 20, 2026
Cơ bản tính đến Tháng 4 17, 2026
Phạm vi 52 tuần
$75–$1341
1% of range
Đánh giá của nhà phân tích
BUY
59 analysts
Mục tiêu giá
$115
+30% upside
P/E (TTM)
37.1
ROE
42.6%
Biên lợi nhuận ròng
24.3%

NFLX Tổng quan cổ phiếu Giá, vốn hóa thị trường, P/E, EPS, ROE, nợ/vốn chủ sở hữu, phạm vi 52 tuần

Giá
$88.30
Vốn Hóa
$395.87B
P/E (TTM)
37.1
EPS (TTM)
$2.53
Doanh thu (TTM)
$45.18B
Tỷ suất cổ tức
—
ROE
42.6%
D/E Nợ/Vốn chủ sở hữu
0.5
Phạm vi 52 tuần
$75 – $1341

NFLX Biểu đồ giá cổ phiếu OHLCV hàng ngày với các chỉ số kỹ thuật — di chuyển, phóng to và tùy chỉnh chế độ xem của bạn

Hiệu suất 10 năm Xu hướng Doanh thu, Lợi nhuận ròng, Biên lợi nhuận và EPS

Doanh thu & Lợi nhuận ròng $45.18B
10-point trend, +411.7%
2016-12-31 → 2025-12-31
EPS $2.53
10-point trend, +488.4%
2016-12-31 → 2025-12-31
Dòng tiền tự do $9.46B
9-point trend, +698.2%
2016-12-31 → 2025-12-31
Biên lợi nhuận 24.3%

Định giá Tỷ lệ P/E, P/S, P/B, EV/EBITDA — cổ phiếu này đắt hay rẻ?

Chỉ Số
Xu hướng 5 năm
NFLX
Trung vị ngành
P/E (TTM)
5-point trend, -30.9%
37.1
42.5
P/S (TTM)
5-point trend, -2.7%
8.8
0.7
P/B
5-point trend, -11.9%
14.9
3.7
EV / EBITDA
5-point trend, -32.1%
29.4
—
Price / FCF (Giá / FCF)
5-point trend, +102.1%
41.8
—

Khả năng sinh lời Biên lợi nhuận gộp, hoạt động và ròng; ROE, ROA, ROIC

Chỉ Số
Xu hướng 5 năm
NFLX
Trung vị ngành
Operating Margin (Biên lợi nhuận hoạt động)
5-point trend, +41.4%
29.5%
—
Net Profit Margin (Biên lợi nhuận ròng)
5-point trend, +41.0%
24.3%
-9.3%
ROA
5-point trend, +64.8%
20.1%
-10.6%
ROE
5-point trend, +29.7%
42.6%
-22.2%
ROIC
5-point trend, +61.2%
28.0%
—

Sức khỏe tài chính Nợ, thanh khoản, khả năng thanh toán — sức mạnh bảng cân đối kế toán

Chỉ Số
Xu hướng 5 năm
NFLX
Trung vị ngành
Debt / Equity (Nợ / Vốn chủ sở hữu)
5-point trend, -44.0%
0.5
99.2
Current Ratio (Tỷ số thanh toán hiện hành)
5-point trend, +24.7%
1.2
0.6
Quick Ratio (Tỷ lệ thanh toán nhanh)
5-point trend, +16.2%
0.8
—

Phát triển Tăng trưởng doanh thu, EPS và lợi nhuận ròng: YoY, CAGR 3 năm, CAGR 5 năm

Chỉ Số
Xu hướng 5 năm
NFLX
Trung vị ngành
Revenue YoY (Doanh thu YoY)
5-point trend, +52.1%
15.8%
—
Revenue CAGR 3Y (Doanh thu CAGR 3 năm)
5-point trend, +52.1%
12.6%
—
Revenue CAGR 5Y (Doanh thu CAGR 5 năm)
5-point trend, +52.1%
12.6%
—
EPS YoY
5-point trend, -77.5%
27.8%
—
Net Income YoY (Lợi nhuận ròng YoY)
5-point trend, +114.6%
26.1%
—

Các chỉ số trên mỗi cổ phiếu EPS, giá trị sổ sách trên mỗi cổ phiếu, dòng tiền trên mỗi cổ phiếu, cổ tức trên mỗi cổ phiếu

Chỉ Số
Xu hướng 5 năm
NFLX
Trung vị ngành
EPS (Diluted) (EPS (Pha loãng))
5-point trend, -77.5%
$2.53
—

Hiệu quả sử dụng vốn Vòng quay tài sản, vòng quay hàng tồn kho, vòng quay khoản phải thu

Chỉ Số
Xu hướng 5 năm
NFLX
Trung vị ngành

NFLX Sự đồng thuận của nhà phân tích Ý kiến phân tích lạc quan và bi quan, mục tiêu giá 12 tháng, tiềm năng tăng giá

MUA 59 nhà phân tích
  • Mua mạnh 17 28,8%
  • Mua 29 49,2%
  • Giữ 13 22,0%
  • Bán 0 0,0%
  • Bán mạnh 0 0,0%

Mục tiêu giá 12 tháng

44 nhà phân tích · 2026-05-17
Mục tiêu trung vị $115.00 +30,2%
Mục tiêu trung bình $114.56 +29,7%

Lịch sử Thu nhập EPS thực tế so với ước tính, tỷ lệ %, tỷ lệ vượt, ngày báo cáo thu nhập tiếp theo

Bất ngờ trung bình
-0.03%
Kỳ EPS Actual EPS dự kiến Bất ngờ
Ngày 31 tháng 3 năm 2026 $0.70 $0.78 -0.08%
Ngày 31 tháng 12 năm 2025 $0.56 $0.56 -0.00%
Ngày 30 tháng 9 năm 2025 $0.59 $0.71 -0.12%
Ngày 30 tháng 6 năm 2025 $0.72 $0.72 -0.00%
Ngày 31 tháng 3 năm 2025 $0.66 $0.58 0.08%

So sánh ngang hàng Các chỉ số chính so với các công ty cùng ngành

Mã CK Vốn Hóa P/E Doanh thu YoY Biên Lợi Nhuận Ròng ROE Biên lợi nhuận gộp
NFLX $395.87B 37.1 15.8% 24.3% 42.6% —
DIS $215.59B 16.6 3.4% 13.1% 11.8% —
WBD $71.47B 99.4 -5.1% 1.9% 2.1% —
LYV $33.55B -593.8 8.8% 2.0% 223.3% —
TKO — 92.5 -3.0% 4.1% 5.0% —
FWONA — 67.7 22.7% 12.4% 7.5% —
ROKU $16.04B 183.9 15.2% 1.9% 3.4% 43.8%
WMG — — 4.4% 5.4% 62.7% —
MSGS — -224.7 1.2% -2.2% 8.1% —
SPHR — 128.5 79.0% 2.7% 1.5% —
STUB $4.68B -2.2 -1.4% -109.2% -192.2% —

Các chỉ số Cơ bản Đầy đủ Tất cả các chỉ số theo năm — báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh, bảng cân đối kế toán, báo cáo lưu chuyển tiền tệ

Báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh 16
Dữ liệu Báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh hàng năm cho NFLX
Chỉ Số Xu hướng 202520242023202220212020201920182017201620152014
Revenue 12-point trend, +720.8% $45.18B $39.00B $33.72B $31.62B $29.70B $25.00B $20.16B $15.79B $11.69B $8.83B $6.78B $5.50B
Cost of Revenue 12-point trend, +520.2% $23.28B $21.04B $19.72B $19.17B $17.33B $15.28B $12.44B $9.97B $8.03B $6.26B $4.59B $3.75B
R&D Expense 12-point trend, +751.7% $3.39B $2.93B $2.68B $2.71B $2.27B $1.83B $1.67B $1.22B $981M $768M $570M $398M
SG&A Expense 12-point trend, +600.1% $1.89B $1.70B $1.72B $1.57B $1.35B $1.08B $914M $630M $431M $316M $407M $270M
Operating Income 12-point trend, +3209.7% $13.33B $10.42B $6.95B $5.63B $6.19B $4.59B $2.60B $1.61B $839M $380M $306M $403M
Interest Expense 10-point trend, +1293.5% · · $700M $706M $766M $767M $626M $420M $238M $150M $133M $50M
Interest Income 3-point trend, +390.0% · $294M $281M $60M · · · · · · · ·
Other Non-op 12-point trend, +5735.9% $172M $267M $-49M $337M $411M $-618M $84M $42M $-115M $31M $-31M $-3M
Pretax Income 12-point trend, +3541.6% $12.72B $9.97B $6.21B $5.26B $5.84B $3.20B $2.06B $1.23B $485M $261M $142M $349M
Income Tax 12-point trend, +2008.9% $1.74B $1.25B $797M $772M $724M $438M $195M $15M $-74M $74M $19M $83M
Net Income 12-point trend, +4015.9% $10.98B $8.71B $5.41B $4.49B $5.12B $2.76B $1.87B $1.21B $559M $187M $123M $267M
EPS (Basic) 12-point trend, +309.5% $2.58 $2.03 $1.22 $10.10 $11.55 $6.26 $4.26 $2.78 $1.29 $0.44 $0.29 $0.63
EPS (Diluted) 12-point trend, +308.1% $2.53 $1.98 $1.20 $9.95 $11.24 $6.08 $4.13 $2.68 $1.25 $0.43 $0.28 $0.62
Shares (Basic) 12-point trend, +910.5% 4,249,512,000 4,295,191,000 4,415,712,000 444,698,000 443,155,000 440,922,000 437,799,000 435,374,000 431,885,000 428,822,000 425,889,000 420,544,000
Shares (Diluted) 12-point trend, +905.8% 4,343,863,000 4,392,608,000 4,494,966,000 451,290,000 455,372,000 454,208,000 451,765,000 451,244,000 446,814,000 438,652,000 436,456,000 431,894,000
EBITDA 11-point trend, +2891.2% $13.66B $10.75B $7.31B $5.97B $6.40B $4.70B $2.71B · $911M $437M $368M $457M
Bảng cân đối kế toán 27
Dữ liệu Bảng cân đối kế toán hàng năm cho NFLX
Chỉ Số Xu hướng 202520242023202220212020201920182017201620152014
Cash & Equivalents 12-point trend, +711.2% $9.03B $7.80B $7.12B $5.15B $6.03B $8.21B $5.02B $3.79B $2.82B $1.47B $1.81B $1.11B
Short-term Investments 9-point trend, -94.2% $29M $1.78B $21M $911M $0 · · · $0 $266M $501M $495M
Prepaid Expense 8-point trend, +178.5% $498M $432M $409M $393M $324M $203M $181M $179M · · · ·
Other Current Assets 12-point trend, +2496.6% $3.96B $3.52B $2.78B $3.21B $2.04B $1.56B $1.16B $748M $536M $260M $215M $152M
Current Assets 12-point trend, +231.6% $13.02B $13.10B $9.92B $9.27B $8.07B $9.76B $6.18B $9.69B $7.67B $5.72B $5.43B $3.93B
PP&E (Net) 12-point trend, +1237.3% $2.00B $1.59B $1.49B $1.40B $1.32B $960M $565M $418M $319M $250M $173M $150M
PP&E (Gross) 12-point trend, +647.8% $3.10B $2.51B $2.35B $2.15B $1.94B $1.45B $981M $787M $641M $545M $471M $415M
Accum. Depreciation 12-point trend, +314.2% $1.10B $918M $855M $754M $616M $495M $416M $369M $322M $294M $297M $265M
Intangibles 2-point trend, +1.0% $32.78B $32.45B · · · · · · · · · ·
Other Non-current Assets 12-point trend, +3954.2% $7.79B $6.48B $5.66B $5.19B $4.27B $3.17B $2.73B $911M $652M $341M $285M $192M
Total Assets 12-point trend, +689.4% $55.60B $53.63B $48.73B $48.59B $44.58B $39.28B $33.98B $25.97B $19.01B $13.59B $10.20B $7.04B
Accounts Payable 12-point trend, +346.8% $901M $900M $747M $672M $837M $656M $674M $563M $360M $313M $253M $202M
Accrued Liabilities 12-point trend, +4518.0% $3.22B $2.16B $1.80B $1.51B $1.45B $1.10B $843M $482M $315M $198M $140M $70M
Short-term Debt 7-point trend, +998865000.00 $999M $1.78B $400M $0 $700M $500M $0 · · · · ·
Current Liabilities 12-point trend, +312.3% $10.98B $10.76B $8.86B $7.93B $8.49B $7.81B $6.86B $6.49B $5.47B $4.59B $3.53B $2.66B
Capital Leases 7-point trend, +44.3% $2.05B $1.98B $2.05B $2.22B $2.41B $1.95B $1.42B · · · · ·
Other Non-current Liabilities 12-point trend, +4832.1% $2.96B $2.55B $2.56B $2.45B $2.46B $1.98B $1.44B $129M $135M $61M $52M $60M
Total Liabilities 12-point trend, +459.0% $28.98B $28.89B $28.14B $27.82B $28.74B $28.22B $26.39B $20.74B $15.43B $10.91B $7.98B $5.18B
Long-term Debt 4-point trend, +141.5% · · · · · $21.86B $20.72B $14.87B $9.05B · · ·
Total Debt 11-point trend, +1507.0% $14.46B $15.58B $14.54B $14.35B $15.39B $16.31B $14.76B · $6.50B $3.36B $2.37B $900M
Common Stock 12-point trend, +598.7% $7.29B $6.25B $5.15B $4.64B $4.02B $3.45B $2.79B $2.32B $1.87B $1.60B $1.32B $1.04B
Retained Earnings 12-point trend, +5060.9% $42.28B $31.30B $22.59B $17.18B $12.69B $7.57B $4.81B $2.94B $1.73B $1.13B $942M $819M
Treasury Stock 6-point trend, +22372658000.00 $22.37B $13.17B $6.92B $824M $824M $0 · · · · · ·
AOCI 12-point trend, -12954.0% $-580M $362M $-224M $-217M $-40M $44M $-24M $-20M $-21M $-49M $-43M $-4M
Stockholders' Equity 12-point trend, +1332.7% $26.62B $24.74B $20.59B $20.78B $15.85B $11.07B $7.58B $5.24B $3.58B $2.68B $2.22B $1.86B
Liabilities + Equity 12-point trend, +689.4% $55.60B $53.63B $48.73B $48.59B $44.58B $39.28B $33.98B $25.97B $19.01B $13.59B $10.20B $7.04B
Shares Outstanding 12-point trend, +898.4% 4,222,162,150 4,277,571,000 432,759,584 445,346,776 443,963,107 442,895,261 438,806,649 436,598,597 433,392,686 430,054,212 427,940,440 422,910,887
Dòng tiền 17
Dữ liệu Dòng tiền hàng năm cho NFLX
Chỉ Số Xu hướng 202520242023202220212020201920182017201620152014
D&A 12-point trend, +517.1% $333M $329M $357M $337M $208M $116M $104M $83M $72M $58M $62M $54M
Stock-based Comp 12-point trend, +219.7% $368M $273M $339M $575M $403M $415M $405M $321M $182M $174M $125M $115M
Deferred Tax 12-point trend, -1393.9% $-449M $-591M $-543M $-135M $200M $70M $-95M $-86M $-209M $-47M $-59M $-30M
Other Non-cash 11-point trend, -178.5% $-1.08B $-1.36B $1.71B $-3.24B $-5.53B $-935M $-5.17B · $-2.39B $-1.85B $-1.00B $-390M
Operating Cash Flow 12-point trend, +61474.2% $10.15B $7.36B $7.27B $2.03B $393M $2.43B $-2.89B $-2.68B $-1.79B $-1.47B $-749M $16M
CapEx 12-point trend, +887.0% $688M $440M $349M $408M $525M $498M $253M $174M $173M $108M $91M $70M
Investing Cash Flow 12-point trend, +2530.1% $1.04B $-2.18B $542M $-2.08B $-1.34B $-505M $-387M $-339M $34M $50M $-179M $-43M
Debt Issued 4-point trend, +655.1% · · · · · · · · $3.02B $1.00B $1.50B $400M
Net Debt Issued 9-point trend, -558.4% $-1.83B $-400M $0 $-700M $-500M · · · $3.02B $1.00B $1.50B $400M
Stock Issued 8-point trend, +188.1% · · · · $174M $235M $72M $125M $88M $37M $78M $61M
Stock Repurchased 7-point trend, +9127167000.00 $9.13B $6.26B $6.05B $0 $600M $0 $0 · · · · ·
Net Stock Activity 11-point trend, -15175.3% $-9.13B $-6.26B $-6.05B $0 $-426M $235M $72M · $88M $37M $78M $61M
Financing Cash Flow 12-point trend, -2009.8% $-10.35B $-4.07B $-5.95B $-664M $-1.15B $1.24B $4.51B $4.05B $3.08B $1.09B $1.64B $542M
Net Change in Cash 12-point trend, +142.2% $1.23B $689M $1.95B $-885M $-2.18B $3.20B $1.23B $989M $1.36B $-342M $696M $509M
Taxes Paid 3-point trend, +92.2% $2.22B $1.64B $1.16B · · · · · · · · ·
Free Cash Flow 11-point trend, +17869.6% $9.46B $6.92B $6.93B $1.62B $-132M $1.93B $-3.14B · $-1.96B $-1.58B $-841M $-53M
Levered FCF 9-point trend, +6995.5% · · $6.32B $1.02B $-803M $1.27B $-3.71B · $-2.23B $-1.69B $-955M $-92M
Khả năng sinh lời 7
Dữ liệu Khả năng sinh lời hàng năm cho NFLX
Chỉ Số Xu hướng 202520242023202220212020201920182017201620152014
Operating Margin 11-point trend, +303.4% 29.5% 26.7% 20.6% 17.8% 20.9% 18.3% 12.9% · 7.2% 4.3% 4.5% 7.3%
Net Margin 11-point trend, +401.0% 24.3% 22.3% 16.0% 14.2% 17.2% 11.1% 9.3% · 4.8% 2.1% 1.8% 4.9%
Pretax Margin 11-point trend, +343.5% 28.2% 25.6% 18.4% 16.7% 19.7% 12.8% 10.2% · 4.2% 2.9% 2.1% 6.3%
EBITDA Margin 11-point trend, +264.2% 30.2% 27.6% 21.7% 18.9% 21.6% 18.8% 13.4% · 7.8% 5.0% 5.4% 8.3%
ROA 11-point trend, +369.9% 20.1% 17.0% 11.1% 9.6% 12.2% 7.5% 6.2% · 3.4% 1.6% 1.4% 4.3%
ROE 11-point trend, +154.7% 42.6% 36.7% 25.3% 21.8% 32.8% 25.8% 25.9% · 17.8% 7.6% 6.0% 16.7%
ROIC 11-point trend, +151.1% 28.0% 22.6% 17.2% 13.7% 17.4% 14.5% 10.5% · 9.6% 4.5% 5.8% 11.2%
Thanh khoản & Khả năng thanh toán 5
Dữ liệu Thanh khoản & Khả năng thanh toán hàng năm cho NFLX
Chỉ Số Xu hướng 202520242023202220212020201920182017201620152014
Current Ratio 11-point trend, -19.9% 1.2 1.2 1.1 1.2 1.0 1.3 0.9 · 1.4 1.2 1.5 1.5
Quick Ratio 11-point trend, +36.6% 0.8 0.9 0.8 0.8 0.7 1.1 0.7 · 0.5 0.4 0.7 0.6
Debt / Equity 11-point trend, +12.2% 0.5 0.6 0.7 0.7 1.0 1.5 1.9 · 1.8 1.3 1.1 0.5
LT Debt / Equity 11-point trend, +4.4% 0.5 0.6 0.7 0.7 0.9 1.4 1.9 · 1.8 1.3 1.1 0.5
Interest Coverage 9-point trend, +23.9% · · 9.9 8.0 8.1 6.0 4.2 · 3.5 2.5 2.3 8.0
Hiệu quả 1
Dữ liệu Hiệu quả hàng năm cho NFLX
Chỉ Số Xu hướng 202520242023202220212020201920182017201620152014
Asset Turnover 11-point trend, -6.3% 0.8 0.8 0.7 0.7 0.7 0.7 0.7 · 0.7 0.7 0.8 0.9
Trên mỗi Cổ phiếu 5
Dữ liệu Trên mỗi Cổ phiếu hàng năm cho NFLX
Chỉ Số Xu hướng 202520242023202220212020201920182017201620152014
Book Value / Share 11-point trend, -79.5% $6.30 $57.84 $47.57 $46.65 $35.70 $24.98 $17.28 · $8.26 $6.23 $5.20 $30.75
Revenue / Share 11-point trend, -88.3% $10.40 $88.79 $75.02 $70.06 $65.22 $55.03 $44.62 · $26.17 $20.13 $15.53 $89.22
Cash Flow / Share 11-point trend, +774.4% $2.34 $16.76 $16.18 $4.49 $0.86 $5.34 $-6.39 · $-4.00 $-3.36 $-1.72 $0.27
Cash / Share 11-point trend, -88.4% $2.14 $18.25 $16.45 $11.56 $13.58 $18.53 $11.44 · $6.51 $3.41 $4.23 $18.43
EPS (TTM) 12-point trend, +308.1% $2.53 $1.98 $1.20 $9.95 $11.24 $6.08 $4.13 $2.68 $1.25 $0.43 $0.28 $0.62
Tỷ lệ tăng trưởng 9
Dữ liệu Tỷ lệ tăng trưởng hàng năm cho NFLX
Chỉ Số Xu hướng 202520242023202220212020201920182017201620152014
Revenue YoY 5-point trend, -15.7% 15.8% 15.7% 6.7% 6.5% 18.8% · · · · · · ·
Revenue CAGR 3Y 3-point trend, +20.4% 12.6% 9.5% 10.5% · · · · · · · · ·
Revenue CAGR 5Y 12.6% · · · · · · · · · · ·
EPS YoY 5-point trend, -67.3% 27.8% 65.0% -87.9% -11.5% 84.9% · · · · · · ·
EPS CAGR 3Y 3-point trend, +12.3% -36.6% -43.9% -41.8% · · · · · · · · ·
EPS CAGR 5Y -16.1% · · · · · · · · · · ·
Net Income YoY 5-point trend, -69.5% 26.1% 61.1% 20.4% -12.2% 85.3% · · · · · · ·
Net Income CAGR 3Y 3-point trend, +38.2% 34.7% 19.4% 25.1% · · · · · · · · ·
Net Income CAGR 5Y 31.8% · · · · · · · · · · ·
Định giá (TTM) 14
Dữ liệu Định giá (TTM) hàng năm cho NFLX
Chỉ Số Xu hướng 202520242023202220212020201920182017201620152014
Revenue TTM 12-point trend, +720.8% $45.18B $39.00B $33.72B $31.62B $29.70B $25.00B $20.16B $15.79B $11.69B $8.83B $6.78B $5.50B
Net Income TTM 12-point trend, +4015.9% $10.98B $8.71B $5.41B $4.49B $5.12B $2.76B $1.87B $1.21B $559M $187M $123M $267M
Market Cap 11-point trend, +13326.7% $395.87B $381.27B $210.70B $131.32B $267.46B $239.49B $141.98B · $83.19B $53.24B $48.95B $2.95B
Enterprise Value 11-point trend, +17814.8% $401.27B $387.27B $218.11B $139.62B $276.83B $247.59B $151.73B · $86.87B $54.87B $49.01B $2.24B
P/E 12-point trend, -52.9% 37.1 450.2 405.7 29.6 53.6 88.9 78.3 99.9 153.6 287.9 408.5 78.7
P/S 11-point trend, +1535.8% 8.8 9.8 6.2 4.2 9.0 9.6 7.0 · 7.1 6.0 7.2 0.5
P/B 11-point trend, +837.2% 14.9 15.4 10.2 6.3 16.9 21.6 18.7 · 23.2 19.9 22.0 1.6
P / Tangible Book 4-point trend, -52.7% · · 10.2 6.3 16.9 21.6 · · · · · ·
P / Cash Flow 11-point trend, -78.2% 39.0 51.8 29.0 64.8 681.2 98.7 -49.2 · -46.6 -36.1 -65.3 178.9
P / FCF 11-point trend, +175.6% 41.8 55.1 30.4 81.1 -2026.6 124.1 -45.2 · -42.5 -33.7 -58.2 -55.4
EV / EBITDA 11-point trend, +498.9% 29.4 36.0 29.8 23.4 43.2 52.7 56.0 · 95.4 125.5 133.1 4.9
EV / FCF 11-point trend, +200.8% 42.4 55.9 31.5 86.3 -2097.6 128.3 -48.3 · -44.3 -34.7 -58.3 -42.1
EV / Revenue 11-point trend, +2082.6% 8.9 9.9 6.5 4.4 9.3 9.9 7.5 · 7.4 6.2 7.2 0.4
Earnings Yield 12-point trend, +112.6% 2.7% 0.22% 0.25% 3.4% 1.9% 1.1% 1.3% 1.0% 0.65% 0.35% 0.24% 1.3%

Báo cáo tài chính Báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh, Bảng cân đối kế toán, Báo cáo lưu chuyển tiền tệ — hàng năm, 5 năm gần nhất

Báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh
2025-12-312024-12-312023-12-312022-12-312021-12-31
Doanh thu $45.18B$39.00B$33.72B$31.62B$29.70B
Biên lợi nhuận hoạt động % 29.5%26.7%20.6%17.8%20.9%
Thu nhập ròng $10.98B$8.71B$5.41B$4.49B$5.12B
EPS pha loãng $2.53$1.98$1.20$9.95$11.24
Bảng cân đối kế toán
2025-12-312024-12-312023-12-312022-12-312021-12-31
Nợ / Vốn chủ sở hữu 0.50.60.70.71.0
Tỷ số thanh toán hiện hành 1.21.21.11.21.0
Tỷ lệ thanh toán nhanh 0.80.90.80.80.7
Dòng tiền
2025-12-312024-12-312023-12-312022-12-312021-12-31
Dòng tiền tự do $9.46B$6.92B$6.93B$1.62B$-132M

NFLX Bảng phân tích AI — Quan điểm Tăng giá và Giảm giá Tranh luận 2026Q2: Claude, Grok, Gemini, ChatGPT về triển vọng của cổ phiếu

Vòng 1 — Nhận định ban đầu

Grok NEUTRAL 0,75
↑ Tăng giá

Jeg ser Netflix som streamingens lønnsomhetskonge, som utnytter innholdsmoater og annonselagsmuligheter for å drive varig inntjeningskraft frem til 2026Q2. Dens 41,86 % ROE viser at selskapet forvandler aksjonærekuitet til fortjeneste langt bedre enn jevnaldrende som Disney's 11 %, og finansierer flere treff uten utvanning. Bruttomarginen på 48 % er fortsatt solid, og beviser at prisstyrken holder selv når kostnadene stabiliseres. Q1-inntektene slo forventningene 16. april og signaliserer momentum, med oppsigelsesgebyrer som en bonus.

↓ Giảm giá

Min vurdering er at Netflix's skyhøye verdsettelse inneholder perfeksjon som abonnementsmetning og rivalisering kan knuse innen 2026Q2. P/E på 41 overgår Disneys 14, og etterlater ingen rom for tap i et overfylt marked. Markedsverdien har falt 16 % fra 512 milliarder i 2025Q3 til 428 milliarder nå, noe som gjenspeiler vekstfrykt. Reed Hastings' avgang som styreleder 16. april legger til ledelsesrisiko i en avgjørende annonsesving.

Claude NEUTRAL 0,62
↑ Tăng giá

Netflix har bevist at den kan øke inntektene med tosifrede tall samtidig som marginene utvides – kjerne streamingmodellen fungerer. Bruttomarginen ligger på 48 %, noe som er på festningsnivå for et medieselskap, og netto marginen på 24 % viser at prisstyrken er reell. De 41,86 % ROE forteller deg at ledelsen henter ut reelle avkastninger fra aksjonærhonkapital, ikke bare finansiell ingeniørkunst. Med 41 ganger trailing earnings er multiplen bratt, men hvis abonnementsvekst og annonselagsgjennomtrengning holder, rettferdiggjør kontantgenereringen en premie i forhold til Disneys 14x multiplum. Reed Hastings' avgang er ledelsesrisiko for kontinuitet, ikke en dødsdom.

↓ Giảm giá

Netflix handles til 41 ganger inntjeningen, mens Disney handles til 14 ganger – den forskjellen lukkes bare hvis Netflix vokser inntjeningen raskere enn Disney i årevis, og jeg ser ingen bevis for at det skjer. Aksjen er ned fra 1 331 til 1 245 i løpet av tre uker, og markedsverdien falt 30 milliarder dollar forrige kvartal. Mer bekymringsfullt: gjelden i forhold til egenkapitalen er 55,7 %, noe som betyr at Netflix er sterkt belånt for å finansiere tilbakekjøp og innhold. Hvis abonnementsveksten avtar eller annonsesatsene komprimeres, blir den belåningen en felle. Warner Bros. oppsigelsesgebyr var en engangs positiv faktor som maskerte underliggende spørsmål om momentum.

Gemini NEUTRAL 0,70
↑ Tăng giá

Netflix går vellykket fra å være en aktør som vokser for enhver pris til en svært effektiv lønnsmaskin. Selskapet leverer for tiden en ROE på 41,86 %, som demonstrerer en eksepsjonell evne til å generere betydelig avkastning på aksjonærhonkapital selv når streamingmarkedet modnes. Denne effektiviteten støttes av en solid 24,05 % netto fortjenestemargin, som viser at de har gått utover den tunge kontantforbrenningsæraen for originalt innholdsproduksjon. Ved å opprettholde en nåværende ratio på 1,33 sikrer de at de har nok likvide eiendeler til å dekke kortsiktige forpliktelser samtidig som de investerer i neste generasjon av globale innhit.

↓ Giảm giá

Verdsettelsen er fortsatt frakoblet selskapets avtagende vekstbane. Investorer betaler for tiden 41,07 ganger trailing earnings for en aksje hvis EPS har opplevd en betydelig kontraksjon fra tidligere kvartaler. Denne P/E-multiplen er bratt når du vurderer at selskapet står overfor en stor lederovergang med Reed Hastings som trekker seg som styreleder. Videre betyr et forhold mellom pris og omsetning på 9,88 at markedet priser inn perfeksjon på et tidspunkt da streamingsektoren blir stadig mer overfylt og selskapets egen markedsverdi har vært synkende de siste tre kvartalene.

Chatgpt NEUTRAL 0,62
↑ Tăng giá

Jeg tror det sterkeste bullish-argumentet er at Netflix fortsatt leverer høy lønnsomhet på egenkapital og sunne brutto marginer, noe som støtter en varig inntjeningshistorie selv når den finansierer pågående innholdsinvesteringer. ROE 41,86 % – Det nivået signaliserer at Netflix forvandler en stor andel av egenkapitalen til fortjeneste, noe som antyder sterk prisstyrke og kapitaleffektivitet. Bruttomargin 48,09 % – Den marginen støtter vedvarende lønnsomhet og større driftsleverage ettersom skalaen utvides. Gjeld/Egenkapital 55,73 % – Det belåningsnivået antyder at Netflix kan finansiere pågående ekspansjoner uten umiddelbar likviditetsrisiko, selv om det holder noe balanse risiko hvis kontantstrømmen svekkes.

↓ Giảm giá

Jeg tror det sterkeste bearish-argumentet er at aksjen fortsatt er riktig verdsatt i forhold til jevnaldrende og står overfor en ledelsesovergangsrisiko som kan dempe utførelsen hvis veksten avtar. P/E TTM 41,07 – Den høye multiplen antyder at aksjen er priset for overdreven vekst; enhver nær fremtidig nedgang kan utløse multiplumskompresjon. P/S TTM 9,88 – Den multiplen indikerer at investorer betaler en premie for inntekter; en nedgang i vekst vil legge press på verdsettelsen. EPS TTM 2,39 – Moderate trailing earnings mot en høy multiplum øker risikoen hvis marginer eller abonnementsvekst forverres.

Vòng 2 — Phản hồi & Phản biện

Grok

Claude, du overser hvordan Netflix's 55,7 % gjeld-til-egenkapital ikke er en felle, men en smart akselerator for innholdsdominans. Det forholdet betyr at for hver dollar av egenkapital, legger gjelden til litt over en halv dollar – håndterlig gitt den 1,33 nåværende ratioen som dekker kortsiktige forpliktelser komfortabelt. Med 24 % netto marginer som genererer kontanter, driver denne belåningen tilbakekjøp og treff uten utvanning risiko, i motsetning til mer risikable jevnaldrende som Warner Bros.

Claude

Jeg må tilbakevise noe Gemini og Grok begge lot glipp: påstanden om at Netflix's 55,7 % gjeld-til-egenkapital er "håndterlig" eller "konservativt" for et medieselskap. Det er ikke nøyaktig. Disney har et D/E på omtrent 1,2x – nesten det dobbelte av Netflix's ratio – og Disney er et kapitalintensivt konglomerat med fornøyelsesparker og lineær TV. Netflix's 55,7 % D/E er faktisk på den høye siden for streaming. Det som betyr mer: Netflix's netto margin på 24 % er reell, men den vokser ikke. Hvis abonnementsveksten flater ut og annonsesatsene møter press – begge reelle risikoer i et mettet marked – blir den belåningen en millstone, ikke en funksjon. Grok rammer tilbakekjøp som "uten utvanning risiko", men tilbakekjøp finansiert av gjeld i et miljø med avtagende vekst er nøyaktig hvordan du ødelegger aksjonæroverdier. Jeg flytter ikke min hold, men jeg er mer bekymret for balanse regnskaps matematikken enn panelet er.

Gemini

Claude, din belåningsbekymring er gyldig, men nøkkelsignalet i mine øyne er Netflix's lønnsomhetskraft. ROE 41,86 % signaliserer at Netflix forvandler egenkapital til fortjeneste i en hastighet langt over jevnaldrende. Det oversettes til prisstyrke og kapitaleffektivitet som styrer kontantmotoren. Men en høy multiplum forblir risikabel hvis veksten avtar eller kontantstrømmen svikter, og holder gjelden i søkelyset.

Chatgpt

Claude, utvidelse av din ukentlige diagram, signaliserer volumdivergens institusjonell distribusjon som er bearish inn i 2026Q2. Den 25. april-utbruddet etter inntjening steg på 35 millioner aksjer, og trakk store kjøp. Nylig nedside som 11. juli-fallet handler på halvparten av det volumet – tynnere støtte betyr at selgere dominerer, og risikerer mer kompresjon i tillegg til verdsettelsesstrekket vi alle flagget.

Vòng 3 — Phản biện cuối cùng

G
Grok

Jeg må tilbakevise noe Gemini og Grok begge lot glipp: påstanden om at Netflix's 55,7 % gjeld-til-egenkapital er "håndterlig" eller "konservativt" for et medieselskap. Det er ikke nøyaktig. Disney har et D/E på omtrent 1,2x – nesten det dobbelte av Netflix's ratio – og Disney er et kapitalintensivt konglomerat med fornøyelsesparker og lineær TV. Netflix's 55,7 % D/E er faktisk på den høye siden for streaming. Det som betyr mer: Netflix's netto margin på 24 % er reell, men den vokser ikke. Hvis abonnementsveksten flater ut og annonsesatsene møter press – begge reelle risikoer i et mettet marked – blir den belåningen en millstone, ikke en funksjon. Grok rammer tilbakekjøp som "uten utvanning risiko", men tilbakekjøp finansiert av gjeld i et miljø med avtagende vekst er nøyaktig hvordan du ødelegger aksjonæroverdier. Jeg flytter ikke min hold, men jeg er mer bekymret for balanse regnskaps matematikken enn panelet er.

C
Claude

Claude, jeg må utfordre din avvisning av ledelsesovergangen som bare kontinuitetsrisiko. Reed Hastings' avgang som styreleder 16. april er en massiv strukturell endring for et selskap som har vært avhengig av hans spesifikke visjon i nesten tre tiår. Dette er ikke bare en ledelsesendring; det er avgangen til hovedarkitekten til streamingmodellen på et tidspunkt da selskapet må pivotere mot annonsestøttede nivåer. Hvis den nye ledelsen mislykkes i å navigere denne identitetsendringen, vil den nåværende 41,07 P/E-ratioen, som representerer premien investorer betaler for fremtidig inntjening, sannsynligvis kollapse.

G
Gemini

Jeg tror vi bør utvide rammen til konkurransedynamikk, ikke bare fundamentale forhold. Claude, ditt belåningssynspunkt er viktig, men Disney's pågående ekspansjon av annonsestøttede nivåer og bundling strategi med Hulu skaper et reelt pris- og etterspørsels press på NFLX. Hvis Disney akselererer internasjonal utrulling eller øker live sports eksponering, står NFLX overfor mer konkurranse om de samme annonsedollarene og premium abonnentene. Gemini, Grok, markedets fokus på lønnsomhet vil avhenge mindre av marginer alene og mer av hvordan NFLX opprettholder andeler i et konkurranseutsatt marked.

C
Chatgpt

Jeg tror vi bør utvide rammen til konkurransedynamikk, ikke bare fundamentale forhold. Claude, ditt belåningssynspunkt er viktig, men Disney's pågående ekspansjon av annonsestøttede nivåer og bundling strategi med Hulu skaper et reelt pris- og etterspørsels press på NFLX. Hvis Disney akselererer internasjonal utrulling eller øker live sports eksponering, står NFLX overfor mer konkurranse om de samme annonsedollarene og premium abonnentene. Gemini, Grok, markedets fokus på lønnsomhet vil avhenge mindre av marginer alene og mer av hvordan NFLX opprettholder andeler i et konkurranseutsatt marked.

Dự báo giá

Mô Hình Mục tiêu 3 tháng Mục tiêu 6 tháng Lý do
G Grok Mục tiêu 3 tháng $1280.00 Mục tiêu 6 tháng $1350.00 Lý do Jeg tror Netflix vil fortsette å stige frem til 2026Q2 hvis annonselags abonnementsøkninger bekrefter lønnsomhetsmoater mot jevnaldrende. Den viktigste katalysatoren er Q2-resultatene rundt 23. juli 2026, der veiledningen for 15 %+ inntektsvekst fra annonser kan utløse multiplumsekspansjon. Den store risikoen er et abonnementsvekstmiss under 5 millioner netto, som vil gjeninnføre metningsfrykt og komprimere 41 P/E – som allerede priser inn feilfri utførelse uten rom for rivaler som Disney til å stjele markedsandeler. Ved en forward P/E på 38 antydet av mitt 6-måneders 1350-mål fra dagens 1245-stenging, antar det jevn EPS-levering uten ledelsesvakling etter Hastings.
C Claude Mục tiêu 3 tháng $1080.00 Mục tiêu 6 tháng $1020.00 Lý do Netflix er fanget mellom festnings lønnsomhet og en verdsettelse som ikke etterlater rom for feil i et mettet marked. Min tese: den 41x P/E-multiplen komprimeres hvis abonnementsveksten stagnerer eller annonsesatsene mykner, begge reelle risikoer innen Q3 2026. Den konkrete katalysatoren er Q2-inntektsveiledningen 18. juli – hvis ledelsen signaliserer tregere nettovekst eller flate ARPU, vil markedet prise ned raskt. Risikoen som bryter dette: annonselagsadopsjonen akselererer utover konsensus, og rettferdiggjør multiplen. Når det gjelder verdsettelse: 41 ganger inntjeningen betyr at markedet priser inn 15 %+ årlig inntjeningsvekst i årevis; Netflix's netto margin på 24 % er solid, men flat, ikke ekspanderende. Hastings' avgang legger til utførelsesrisiko. Jeg forutser svakhet i 3 måneder til 1 080 ettersom belåningsbekymringer dukker opp, deretter stabilisering nær 1 020 i oktober ettersom markedet priser til 35x inntjeningen – fortsatt premium, men mer ærlig.
G Gemini Mục tiêu 3 tháng $1180.00 Mục tiêu 6 tháng $1250.00 Lý do Min tese er at Netflix vil handle sidelengs mens den absorberer ledelsesovergangen, og bare bryte høyere hvis annonselagsinntekter oppveier abonnementsmetning. Den primære katalysatoren er 2026Q3-rapporten, som vil tjene som den første sanne testen av ledelsens evne til å skalere annonselags lønnsomhet uten Reed Hastings. Den store risikoen er en betydelig kontraksjon i den 24,05 % netto marginen, noe som vil signalisere at konkurransen endelig eroderer deres prisstyrke. Investorer betaler for tiden 41,07 ganger trailing earnings, noe som betyr at markedet satser på varig, høy-margin vekst som ikke etterlater rom for feil i de kommende kvartalene.
C Chatgpt Mục tiêu 3 tháng $1150.00 Mục tiêu 6 tháng $1250.00 Lý do Jeg tror NFLX kan drive høyere i løpet av de kommende månedene ettersom lønnsomheten forblir varig. Katalysator: Q2 2026-resultatet bekrefter at vekst og margin disiplin er intakt. Risiko: et Q2-miss eller svak fremtidig veiledning kan utløse multiplumskompresjon. Den 41x trailing P/E betyr at Netflix er priset for overdreven fremtidig inntjening, så ethvert nær fremtidig miss kan utløse multiplumskompresjon.

Tin mới nhất Các tiêu đề gần đây đề cập đến công ty này

Tín hiệu giao dịch Tín hiệu mua/bán gần đây với giá vào lệnh và tỷ lệ rủi ro/lợi nhuận

Các chỉ số của tôi Danh sách theo dõi cá nhân của bạn — các hàng đã chọn từ Báo cáo tài chính đầy đủ

📊

Chọn các chỉ số quan trọng đối với bạn — nhấp vào ➕ bên cạnh bất kỳ hàng nào trong Báo cáo tài chính đầy đủ ở trên.

Lựa chọn của bạn đã được lưu và sẽ đi theo bạn trên tất cả các mã cổ phiếu.