3 قوى دفعت نحو أسبوع تاريخي – ولكنه متقلب – لسوق الأسهم الخمسة المئة (S&P 500)

كان أسبوعًا آخر تحت وطأة حرب إيران. أنهى مؤشر الأسهم القياسي الخمسة المئة (S & P 500) ونازداك يوم الجمعة عند أعلى مستوياته القياسية في نهاية التداول بعد تقلبات بسبب التطورات في الشرق الأوسط طوال الأسبوع. كما شهدت أسعار النفط تقلبات حادة مع فرض إيران والولايات المتحدة لحصار في مضيق هرمز، وهو طريق شحن نفطي حيوي. ومع ذلك، ضمنت المكاسب القياسية أسبوعًا إيجابيًا آخر لمؤشر الأسهم القياسي الخمسة المئة ونازداك، اللذين ارتفعا بنسبة 0.6٪ و1.5٪ على التوالي. لم تكن حرب إيران هي التركيز الوحيد. كما لفتت أنظارنا الأرباح للشركات والانقسام بين أسهم الأجهزة والبرامج. فيما يلي تفصيل للموضوعات الثلاث التي أثرت على وول ستريت على مدار الجلسات الخمس الماضية. عناوين الحرب مع عدم وجود تقدم في محادثات السلام في نهاية الأسبوع الماضي، كان يوم الاثنين يومًا هبوطيًا للأسهم. لم يكن الثلاثاء أفضل بكثير بعد أن أخبر الرئيس دونالد ترامب سي إن بي سي بأن الولايات المتحدة "مستعدة" لضرب إيران إذا لم يتم التوصل إلى اتفاق بحلول الموعد النهائي للهدنة يوم الأربعاء. انعطفت الأمور يوم الأربعاء عندما أغلق مؤشر الأسهم القياسي الخمسة المئة ونازداك عند مستويات قياسية بعد أن أعلن ترامب عن تمديد الهدنة لمدة أسبوعين. في الوقت الذي استعاد فيه السوق أخيرًا توازنه، جاء انعكاس آخر يوم الخميس. تعرضت الأسهم لضغوط، وارتفع النفط، عندما قال ترامب إنه أمر البحرية الأمريكية بـ "إطلاق النار والقضاء على أي قارب" يضع ألغامًا في مضيق هرمز. ومع ذلك، تمكنت الأسهم من إنهاء الأسبوع بقوة. راهن المستثمرون على استئناف محادثات السلام قريبًا. ارتفع مؤشر الأسهم القياسي الخمسة المئة ونازداك يوم الجمعة بنسبة 0.8٪ و1.63٪ على التوالي إلى أعلى مستوياته الجديدة. علينا أن نرى ما إذا كانت محادثات السلام ستحدث في نهاية هذا الأسبوع. سيسافر المبعوث الأمريكي الخاص ستيف ويتكوف وجاريد كوشنر إلى باكستان على أمل الاجتماع مع نظرائهم الإيرانيين. ذكرتنا جميع التطورات المتعلقة بالحرب بشيء واحد: لا تقم بأي صفقات كبيرة بناءً على الصراع في الشرق الأوسط وحده. هناك الكثير من عدم اليقين والتقلبات التي لا تستند إلى أساسيات الأسهم. قلنا هذا منذ بدء الحرب في 28 فبراير. ازدواجية في التكنولوجيا عادت لعبة شراء الأجهزة وبيع البرامج. اشترى المستثمرون أسهم التكنولوجيا التي يُنظر إليها على أنها تدعم بناء بنية تحتية للذكاء الاصطناعي وتخلصوا من تلك التي يُنظر إليها على أنها مهددة لاعتمادها. أكبر الرابحين في الأسبوع؟ أسهم الرقائق. ارتفع المجموعة لجلسة متتالية 18 مدعومة بتقرير أرباح قوي من إنتل. أخبار رائعة بالنسبة لنا كمستثمرين في نفيديا وبرودكوم، وفي الآونة الأخيرة، أرم. بدأنا في الموضع أرم يوم الاثنين على الاعتقاد بأن السهم سيكون رابحًا في عصر وكلاء الذكاء الاصطناعي. ارتفعت الأسهم بنسبة 33٪ تقريبًا منذ ذلك الحين. خلال الأسبوع، ارتفع نفيديا بنسبة 3.2٪ وأغلق يوم الجمعة عند مستوى قياسي مرتفع، بينما ارتفع برودكوم بنسبة 4٪ تقريبًا. يوم الجمعة، حجزنا الأرباح مرة أخرى في برودكوم، مما أضمن مكاسب على تحركات السهم الأخيرة المرتفعة بشكل هائل. أنهى برودكوم الأسبوع عند مستوى جديد مرتفع. على الجانب الآخر من الصفقة كان البرامج. تم تراجع هذا المجموعة بعد أرباح من آي بي إم وسيرفيس ناو. خاب أمل المستثمرين في عدم قيام آي بي إم برفع التوجيهات بعد تحقيق أرباح على السطر العلوي والسفلي. كانت هوامش سيرفيس ناو مصدر قلق، وكذلك كان نمو الإيرادات المشترك، والذي تضرر بسبب الحرب. ونتيجة لذلك، انخفضت أسهم البرامج، مما أدى إلى يوم سيئ لسالفورس ومايكروسوفت. خلال الأسبوع، خسرت سالسفورس 2٪، بينما ارتفع سهم مايكروسوفت بنسبة 0.4٪. حصلت أسماء الأمن السيبراني الخاصة بنا، بالو ألتو نت وركس وكرودسترايك، بشكل غير عادل على تضمينها في البيع، لكن كل منهما تمكن من تحقيق مكاسب بنسبة 6٪ تقريبًا خلال الأسبوع. الأرباح آي بي إم وسيرفيس ناو لم تكونا الوحيدتين من الأرباح الربع سنوية التي كانت على رادارنا. أظهر لنا جي فيرنوفا ودوفير أهمية بناء الذكاء الاصطناعي، في حين أن الطيران كان رئيسيًا في التقارير من بوينغ وهانيويل. كان الطلب الذي لا يشبع على الطاقة الذي يغذي طفرة الذكاء الاصطناعي بمثابة مكسب مالي لجي فيرنوفا ودوفير. ارتفعت أسهم جي فيرنوفا بنسبة 14٪ تقريبًا في أرباح الأربعاء الضخمة. رفع النادي هدف السعر لجي فيرنوفا إلى 1300 دولار من 1000 دولار. لا يتباطأ الطلبات على توربينات الغاز الثقيلة في أي وقت قريب حيث يضخ كبار المستهلكين مليارات الدولارات في بناء مراكز البيانات. "قد يكون هذا واحدًا من العصور"، قال جيم خلال اجتماع الصباح يوم الأربعاء. ارتفع سهم دوفير بنسبة 6٪ تقريبًا في نتائج الخميس. كان ذلك ربعًا رائعًا ذكرنا سبب انتمائه إلى المحفظة. رفعنا هدفنا إلى 245 دولارًا من 230 دولارًا. كان نمو الطلبات مذهلاً. يمكن لدوفير أن يستقلل موجة الذكاء الاصطناعي لأنه يلعب دورًا في تبريد السوائل لمراكز البيانات. أنهى جي فيرنوفا يوم الجمعة عند مستوى قياسي مرتفع. أنهى دوفير الأسبوع على بعد حوالي 3٪ من إغلاقه القياسي في 20 فبراير. دخل المستثمرون في الأرباح بقلق بشأن بوينغ وأقرانها في مجال الطيران على الاعتقاد بأن ارتفاع أسعار وقود الطائرات الناجم عن الحرب سيضر بالطلب والأرباح. تبين أن هذا غير صحيح بالنسبة لبوينغ، التي أبلغت عن إيرادات أفضل من المتوقع يوم الأربعاء. وارتفع السهم بنسبة 5.5٪ في الجلسة نتيجة لذلك. لقد كانت أيضًا خطوة في الاتجاه الصحيح للتحول بموجب الرئيس التنفيذي لشركة بوينغ كيلي أورتبرغ. انخفضت أسهم هانيويل يوم الخميس في إصدار أظهر أن اضطراب الشرق الأوسط في وحدتها للطيران أضر بالمبيعات. لكن الربع كان أكثر تشجيعًا مما أظهرته السوق. كانت التطورات الأكثر أهمية هي اتفاق هانيويل على بيع وحدة حلول المستودعات وسير العمل وتحديد 29 يونيو كتاريخ لفصل أعمالها الفضائية إلى شركة منفصلة. ستكون الأتمتة هي التركيز للشركة المتبقية الثانية. (راجع هنا للحصول على قائمة كاملة بالأسهم في صندوق الأعمال الخيرية لجيم كرامر.) بصفتك مشتركًا في نادي الاستثمار لدى سي إن بي سي مع جيم كرامر، ستتلقى تنبيهًا للتداول قبل قيام جيم بإجراء صفقة. ينتظر جيم 45 دقيقة بعد إرسال تنبيه تداول قبل شراء أو بيع سهم في محفظة الصندوق الخيري الخاص به. إذا تحدث جيم عن سهم على سي إن بي سي تي في، فإنه ينتظر 72 ساعة بعد إصدار تنبيه التداول قبل تنفيذ الصفقة. المعلومات أعلاه الخاصة بنادي الاستثمار خاضعة لشروطنا وأحكامنا وسياسة الخصوصية الخاصة بنا، بالإضافة إلى إخلاء المسؤولية الخاص بنا. لا يوجد التزام أو واجب وديعي، أو يتم إنشاؤه، بموجب استلامك لأي معلومات مقدمة فيما يتعلق بنادي الاستثمار. لا يتم ضمان أي نتيجة أو ربح محدد.