Dapatkah Saham Qualcomm Mengubah $1.000 Menjadi $10.000 Sepuluh Tahun Ini?

Poin-Poin Penting
Qualcomm kalah dari S&P 500 selama dekade terakhir.
Itu mungkin menghasilkan keuntungan yang lebih mengesankan jika berhasil mengatasi tantangan terbesarnya.
- 10 saham yang kami sukai lebih dari Qualcomm ›
Qualcomm (NASDAQ: QCOM), salah satu produsen chip seluler terkemuka di dunia, mengubah investasi $1.000 menjadi sekitar $2.500 selama dekade terakhir. Namun, investasi yang sama dalam dana indeks S&P 500 sederhana akan tumbuh menjadi hampir $3.200 selama periode yang sama.
Qualcomm tidak dapat mengungguli S&P 500 karena terlalu bergantung pada pasar ponsel cerdas, menghadapi persaingan signifikan dari MediaTek, dan sebagian besar melewatkan pergeseran sekuler menuju chip AI pusat data. Itu juga sangat terpapar pada konflik perdagangan antara AS dan China, sementara penjualannya untuk mobil, Internet of Things (IoT), jaringan tepi, dan chip PC hanya tidak tumbuh cukup cepat untuk mengimbangi penjualan chip ponsel cerdas yang melambat.
Apakah AI akan menciptakan triliuner pertama di dunia? Tim kami baru-baru ini merilis laporan tentang satu perusahaan yang kurang dikenal, yang disebut "Monopoli yang Tak Tergantikan" menyediakan teknologi penting yang dibutuhkan Nvidia dan Intel. Lanjutkan »
Itu masih menghasilkan pertumbuhan laba yang stabil dan membayar dividen yang andal, tetapi sedang berjuang untuk mendapatkan valuasi yang lebih tinggi seperti Nvidia (NASDAQ: NVDA), Broadcom (NASDAQ: AVGO), dan produsen chip AI yang tumbuh lebih tinggi lainnya. Jadi, bisakah Qualcomm mengumpulkan diri dan mengubah investasi $1.000 yang segar menjadi lebih dari $10.000 pada akhir dekade ini?
Seberapa cepat pertumbuhan Qualcomm?
Dari tahun fiskal 2025 (yang berakhir September lalu) hingga tahun fiskal 2028, analis memperkirakan pendapatan Qualcomm akan tumbuh pada tingkat pertumbuhan tahunan gabungan (CAGR) sebesar 2%. Pertumbuhan penjualannya akan tetap lesu karena berjuang untuk menjual lebih banyak chip seluler di pasar ponsel cerdas yang jenuh.
Untuk memperburuk keadaan, ledakan AI mengurangi pasokan chip memori yang tersedia untuk produsen ponsel cerdas. Jika lebih sedikit ponsel cerdas dibangun dan dijual, penjualan Qualcomm dari sistem-on-chip (SoC) Snapdragon -- yang menggabungkan CPU, GPU, dan konektivitas -- akan turun drastis. Qualcomm masih menghasilkan lebih dari setengah pendapatannya dari pasar ponsel cerdas, tetapi IDC memperkirakan pengiriman ponsel cerdas global akan turun hampir 13% tahun ini.
Qualcomm juga memperkirakan pelanggannya terbesar, Apple (NASDAQ: AAPL), akan sepenuhnya mengganti modem 5G internalnya dengan modem internalnya pada akhir tahun 2027. Kehilangan itu dapat mengurangi pendapatan tahunan Qualcomm hingga $8 miliar (18% dari pendapatan yang diproyeksikan untuk tahun fiskal 2026).
Analis memperkirakan laba per saham (EPS) Qualcomm akan tumbuh pada CAGR yang lebih sehat sebesar 28% dari tahun fiskal 2025 hingga tahun fiskal 2028 -- tetapi itu terutama karena perbandingan yang mudah dengan penurunan 44% di tahun fiskal 2025, serta rencana pembelian kembali segar senilai $20 miliar yang disetujui sebelumnya tahun ini.
Bisakah Qualcomm memberikan keuntungan sepuluh kali lipat pada tahun 2030?
Jika Qualcomm sesuai dengan perkiraan analis hingga tahun fiskal 2028, tumbuh EPS-nya pada CAGR yang stabil sebesar 10% hingga tahun fiskal 2030 saat menyelesaikan tantangan jangka panjangnya, dan masih diperdagangkan pada 15 kali laba tahun berjalan saat ini pada tahun terakhir, sahamnya dapat naik 46% menjadi hampir $190 pada akhir dekade ini. Itu akan menjadi keuntungan empat tahun yang layak -- yang dapat mengalahkan pengembalian tahunan rata-rata S&P 500 sekitar 10% -- tetapi tentu saja tidak akan mengubah investasi $1.000 menjadi $10.000.
Haruskah Anda membeli saham Qualcomm sekarang?
Sebelum Anda membeli saham Qualcomm, pertimbangkan ini:
Tim analis Motley Fool Stock Advisor baru-baru ini mengidentifikasi apa yang mereka yakini sebagai 10 saham terbaik untuk dibeli investor sekarang… dan Qualcomm bukan salah satunya. 10 saham yang masuk dalam daftar itu dapat menghasilkan pengembalian monster dalam beberapa tahun mendatang.
Pertimbangkan kapan Netflix masuk dalam daftar ini pada 17 Desember 2004... jika Anda menginvestasikan $1.000 pada saat rekomendasi kami, Anda akan memiliki $494.747!* Atau ketika Nvidia masuk dalam daftar ini pada 15 April 2005... jika Anda menginvestasikan $1.000 pada saat rekomendasi kami, Anda akan memiliki $1.094.668!*
Sekarang, perlu dicatat bahwa pengembalian rata-rata total Stock Advisor adalah 911% — kinerja yang mengungguli pasar dibandingkan dengan 186% untuk S&P 500. Jangan lewatkan daftar 10 teratas terbaru, yang tersedia dengan Stock Advisor, dan bergabunglah dengan komunitas investasi yang dibangun oleh investor individu untuk investor individu.
*Pengembalian Stock Advisor seperti pada 21 Maret 2026.
Leo Sun memiliki posisi di Apple. The Motley Fool memiliki posisi di dan merekomendasikan Apple, Nvidia, dan Qualcomm dan short shares of Apple. The Motley Fool merekomendasikan Broadcom. The Motley Fool memiliki kebijakan pengungkapan.
Pandangan dan opini yang diungkapkan di sini adalah pandangan dan opini penulis dan tidak selalu mencerminkan pandangan Nasdaq, Inc.