CEO Meta Mark Zuckerberg Baru Saja Memberikan Kabar Gembira untuk Investor Nvidia dan Micron

Poin-poin Penting

Meta menaikkan proyeksi capex-nya sebagian karena harga komponen yang lebih tinggi.

Pertumbuhan komputasi awan semakin cepat di antara hyperscaler, pertanda baik untuk pengeluaran AI.

Nvidia dan Micron berada dalam posisi yang baik untuk memanfaatkan kenaikan harga dan peningkatan capex.

• 10 saham yang kami sukai lebih baik daripada Meta Platforms ›

Pendapatan perusahaan teknologi besar telah diumumkan setelah Meta Platforms (NASDAQ: META), Alphabet, Amazon, dan Microsoft semuanya menyampaikan laporan triwulanan mereka pada Rabu sore, dan ada tema yang jelas.

Pengeluaran AI terus meningkat, dan hyperscaler besar meningkatkan proyeksi pengeluaran modal mereka untuk tahun ini sementara pendapatan komputasi awan meroket.

Apakah AI akan menciptakan triliuner pertama di dunia? Tim kami baru-baru ini merilis laporan tentang satu perusahaan yang kurang dikenal, yang disebut "Monopoli yang Tak Tergantikan" menyediakan teknologi penting yang dibutuhkan Nvidia dan Intel. Lanjutkan »

Google Cloud melaporkan pertumbuhan 63%. Microsoft Azure meningkat 39%, dan Amazon Web Services memberikan pertumbuhan 28%.

Berita ini mengonfirmasi bahwa ledakan AI tetap dalam kondisi yang baik dan bahkan semakin cepat, mengingat tingkat pertumbuhan yang meningkat dalam komputasi awan. Dengan pengeluaran AI yang memanas, ada sejumlah pemenang di seluruh sektor semikonduktor, tetapi Nvidia (NASDAQ: NVDA) mungkin yang paling jelas. Pemimpin GPU pusat data adalah pemasok utama untuk semua hyperscaler, dan kemungkinan akan menjadi penerima yang signifikan dari peningkatan capex, terutama dengan platform Rubin barunya yang dijadwalkan akan beroperasi pada paruh kedua tahun ini.

Namun, satu komentar dari CEO Meta Platforms Mark Zuckerberg sangat menjanjikan untuk Nvidia dan rekan-rekannya.

Apa yang dikatakan Zuckerberg

Meta sendiri memberikan hasil yang kuat pada kuartal pertama, dengan pendapatan melonjak 33%, didorong oleh peningkatan 19% dalam tayangan iklan dan peningkatan 12% dalam harga rata-rata per iklan. Namun, saham tersebut masih turun karena perusahaan menaikkan proyeksi pengeluaran modalnya untuk tahun ini dari $115 miliar-$135 miliar menjadi $125 miliar-$145 miliar karena investor tampak skeptis terhadap rencana tersebut.

Zuckerberg menjelaskan dengan jelas mengapa peningkatan itu diperlukan. Membahas proyeksi capex yang lebih tinggi, Zuckerberg mengatakan, "Sebagian besar itu disebabkan oleh biaya komponen yang lebih tinggi, terutama harga memori, tetapi setiap tanda yang kami lihat dalam pekerjaan kami sendiri dan di seluruh industri memberi kami keyakinan dalam investasi ini."

Peningkatan $10 miliar dalam pengeluaran itu tidak semuanya akan dialokasikan untuk chip, tetapi sebagian besar akan, dan Nvidia dan Micron (Nasdaq: MU) tampaknya akan menjadi dua pemenang terbesar.

Harga yang lebih tinggi juga merupakan cara yang lebih baik bagi produsen chip ini untuk mengembangkan pendapatan daripada peningkatan kapasitas karena harga yang lebih tinggi diterjemahkan menjadi margin yang lebih tinggi, dan kita sudah melihat margin kotor melonjak untuk kedua perusahaan. Akhirnya, peningkatan dalam proyeksi menunjukkan bahwa tampaknya masih relatif awal dalam ledakan investasi AI. Alphabet, misalnya, mengatakan akan menghabiskan secara signifikan lebih banyak untuk capex pada tahun 2027, dan perusahaan teknologi besar lainnya kemungkinan akan mengikutinya.

Saham chip masih terlihat murah

Kinerja kelompok teknologi besar menunjukkan mengapa saham chip telah melonjak dan juga menjelaskan mengapa saham SaaS telah terpukul begitu keras. Ada banyak alternatif yang lebih murah di sektor teknologi yang tumbuh secepat atau lebih cepat daripada saham SaaS yang menonjol. Sulit untuk membenarkan membeli saham SaaS dengan kelipatan 20 terhadap penjualan ketika Meta baru saja melaporkan pertumbuhan pendapatan 33% dan diperdagangkan dengan rasio harga terhadap pendapatan hanya 24. Demikian pula, hal yang sama dapat dikatakan tentang saham chip teratas.

Nvidia diperdagangkan dengan rasio harga terhadap pendapatan 43 meskipun tumbuh 73% pada kuartal terakhirnya, sementara Micron diperdagangkan dengan P/E 24 dan tumbuh lebih cepat. Memang benar bahwa tingkat pertumbuhan itu mungkin kurang konsisten daripada yang akan Anda temukan dalam perangkat lunak, tetapi bias terhadap chip dan saham "Magnificent Seven" seperti Meta masih tampak seperti sebuah peluang.

Saham semikonduktor secara historis bersifat siklis, dan investor masih tampak skeptis bahwa pertumbuhan semacam ini dapat terus berlanjut. Namun, berdasarkan komentar capex dari Meta dan rekan-rekannya, investor harus mengharapkan hal itu untuk semakin cepat dan mereka dapat melihat beberapa tahun pertumbuhan yang kuat.

Haruskah Anda membeli saham Meta Platforms sekarang?

Sebelum Anda membeli saham Meta Platforms, pertimbangkan hal ini:

Tim analis Motley Fool Stock Advisor baru-baru ini mengidentifikasi apa yang mereka yakini sebagai 10 saham terbaik untuk dibeli investor saat ini… dan Meta Platforms bukanlah salah satunya. 10 saham yang masuk dalam daftar tersebut dapat menghasilkan pengembalian monster dalam beberapa tahun mendatang.

Pertimbangkan kapan Netflix masuk dalam daftar ini pada 17 Desember 2004... jika Anda menginvestasikan $1.000 pada saat rekomendasi kami, Anda akan memiliki $496.797! Atau ketika Nvidia masuk dalam daftar ini pada 15 April 2005... jika Anda menginvestasikan $1.000 pada saat rekomendasi kami, Anda akan memiliki $1.282.815!

Perlu dicatat bahwa pengembalian rata-rata Stock Advisor adalah 979% — kinerja yang mengungguli pasar dibandingkan dengan 200% untuk S&P 500. Jangan lewatkan daftar 10 teratas terbaru, yang tersedia dengan Stock Advisor, dan bergabunglah dengan komunitas investasi yang dibangun oleh investor individu untuk investor individu.

**Pengembalian Stock Advisor seperti pada 30 April 2026. *

Jeremy Bowman memiliki posisi di Amazon, Meta Platforms, Micron Technology, dan Nvidia. The Motley Fool memiliki posisi dan merekomendasikan Alphabet, Amazon, Meta Platforms, Micron Technology, Microsoft, dan Nvidia. The Motley Fool memiliki kebijakan pengungkapan.

Pandangan dan pendapat yang diungkapkan di sini adalah pandangan dan pendapat penulis dan tidak selalu mencerminkan pandangan Nasdaq, Inc.