Saham Ditutup Beragam di Tengah Kelemahan Teknologi dan Tekanan Inflasi

Indeks S&P 500 ($SPX) (SPY) pada hari Selasa ditutup turun -0,16%, Dow Jones Industrial Average ($DOWI) (DIA) ditutup naik +0,11%, dan Indeks Nasdaq 100 ($IUXX) (QQQ) ditutup turun -0,87%. Kontrak berjangka E-mini S&P Juni (ESM26) turun -0,16%, dan kontrak berjangka E-mini Nasdaq Juni (NQM26) turun -0,90%.

Indeks saham ditutup beragam pada hari Selasa. Pasar yang lebih luas berada di bawah tekanan di tengah kelemahan saham teknologi, menyusul reli hari Senin yang mendorong S&P 500 dan Nasdaq 100 ke rekor tertinggi baru. Kebuntuan yang sedang berlangsung di Timur Tengah antara AS dan Iran membuat Selat Hormuz tetap tertutup, membebani sentimen pasar, dan mendorong harga minyak mentah serta imbal hasil obligasi lebih tinggi. Imbal hasil T-note 10 tahun naik +5 bp menjadi 4,46%.

More News from Barchart

Indeks saham menambah kerugiannya pada hari Selasa di tengah tanda-tanda percepatan inflasi setelah CPI AS April naik 3,8% y/y, lebih kuat dari perkiraan 3,7% y/y dan kenaikan terbesar dalam hampir 3 tahun. Selain itu, inti CPI April naik +2,8% y/y, lebih kuat dari perkiraan +2,7% y/y dan kenaikan terbesar dalam enam bulan.

Namun, indeks saham memantul dari level terendahnya, dan Dow Jones Industrial Average bergerak ke wilayah positif karena kekuatan saham asuransi kesehatan.

Komentar hawkish pada hari Selasa dari Presiden Fed Chicago Austan Goolsbee bersifat bearish untuk saham dan obligasi, karena ia mengatakan bagian terburuk dari laporan CPI April hari ini adalah inflasi jasa dan bahwa "The Fed harus memikirkan bagaimana kita memutus rantai inflasi yang meningkat."

Dalam perkembangan terbaru di Timur Tengah, Presiden Trump menyebut tanggapan Iran terhadap proposal perdamaiannya sebagai "sampah" dan mengatakan bahwa gencatan senjata saat ini berada di "dukungan kehidupan." Trump mengatakan, "Iran akan membuat kesepakatan atau dihancurkan."

Harga minyak mentah WTI (CLM26) naik lebih dari 4% pada hari Selasa, karena Presiden Trump meragukan gencatan senjata dengan Iran, mengatakan gencatan senjata itu berada di "dukungan kehidupan besar-besaran," memperpanjang penutupan Selat Hormuz. Selat tersebut tetap tertutup, karena sekitar seperlima minyak dan gas alam cair dunia transit melalui selat tersebut. Goldman Sachs memperkirakan bahwa gangguan saat ini telah mengurangi hampir 500 juta barel dari stok minyak mentah global, dengan penarikan berpotensi mencapai 1 miliar barel pada bulan Juni.

Pasar memperhitungkan peluang 4% untuk penurunan suku bunga FOMC sebesar -25 bp pada pertemuan FOMC berikutnya pada 16-17 Juni.

Laporan pendapatan sejauh ini di musim pelaporan ini telah mendukung saham. Hingga Selasa, 83% dari 454 perusahaan S&P 500 yang melaporkan pendapatan Q1 telah melampaui perkiraan. Pendapatan S&P 500 Q1 diproyeksikan naik +12% y/y, menurut Bloomberg Intelligence. Jika tidak termasuk sektor teknologi, pendapatan Q1 diproyeksikan naik sekitar +3%, terlemah dalam dua tahun.

Pasar saham luar negeri ditutup beragam pada hari Selasa. Euro Stoxx 50 ditutup turun -1,48%. Shanghai Composite China turun dari tertinggi 10 tahun dan ditutup turun -0,25%. Nikkei Stock Average Jepang ditutup naik +0,52%.

Suku Bunga

T-note 10 tahun Juni (ZNM6) pada hari Selasa ditutup turun -12 tick. Imbal hasil T-note 10 tahun naik +4,9 bp menjadi 4,462%. T-note Juni menyamai level terendah 6 minggu Senin lalu pada hari Selasa, dan imbal hasil T-note 10 tahun naik ke level tertinggi 6 minggu di 4,465%. T-note berada di bawah tekanan pada hari Selasa di tengah lonjakan +4% pada harga minyak mentah WTI, yang meningkatkan ekspektasi inflasi. Selain itu, laporan CPI April AS yang lebih kuat dari perkiraan pada hari Selasa menandakan percepatan inflasi, faktor bearish untuk T-note. Selain itu, T-note melemah karena komentar dari Presiden Fed Chicago Austan Goolsbee, yang mengatakan AS memiliki masalah inflasi.

Harga T-note jatuh lebih lanjut pada sore hari Selasa di tengah permintaan yang lemah untuk lelang T-note 10 tahun senilai $42 miliar dari Treasury yang memiliki rasio bid-to-cover 2,40, di bawah rata-rata 10 lelang sebesar 2,49.

Imbal hasil obligasi pemerintah Eropa bergerak lebih tinggi pada hari Selasa. Imbal hasil German Bund 10 tahun naik ke level tertinggi 1,5 minggu di 3,105% dan ditutup naik +6,1 bp menjadi 3,101%. Imbal hasil gilt Inggris 10 tahun melonjak ke level tertinggi 17 tahun di 5,135% dan ditutup naik +10,3 bp menjadi 5,101%.

Survei ZEW Jerman Mei mengenai ekspektasi pertumbuhan ekonomi secara tak terduga naik +7,0 menjadi -10,2, lebih kuat dari perkiraan penurunan menjadi -19,5.

Anggota Dewan Pengurus ECB Christodoulos Patsalides mengatakan, "Seperti sekarang, risiko inflasi memburuk," yang menunjukkan kenaikan suku bunga ECB pada bulan Juni.

Swap memperhitungkan peluang 87% untuk kenaikan suku bunga ECB sebesar +25 bp pada pertemuan kebijakan berikutnya pada 11 Juni.

Penggerak Saham AS

Produsen chip berada di posisi defensif pada hari Selasa, mengembalikan sebagian kenaikan tajam hari Senin karena reli infrastruktur AI mendingin. Qualcomm (QCOM) ditutup turun lebih dari -11% memimpin kerugian di S&P 500 dan Nasdaq 100, dan Intel (INTC) ditutup turun lebih dari -6%. Selain itu, Sandisk (SNDK) dan Western Digital (WDC) ditutup turun lebih dari -5%, dan Micron Technology (MU), Marvell Technology (MRVL), dan NXP Semiconductors NV (NXPI) ditutup turun lebih dari -3%. Selain itu, Applied Materials (AMAT), Advanced Micro Devices (AMD), ASML Holding NV (ASML), Seagate Technology Holdings Plc (STX), Lam Research (LRCX), ARM Holdings Plc (ARM), dan Broadcom (AVGO) ditutup turun lebih dari -2%.

Saham perangkat lunak mundur pada hari Selasa, membebani pasar secara keseluruhan. Salesforce (CRM) ditutup turun lebih dari -3% memimpin kerugian di Dow Jones Industrials. Selain itu, Oracle (ORCL) ditutup turun lebih dari -3%, dan ServiceNow (NOW), Adobe Systems (ADBE), dan Atlassian Corp (TEAM) ditutup turun lebih dari -2%. Selain itu, Microsoft (MSFT), Intuit (INTU), Datadog (DDOG), dan Workday (WDAY) ditutup turun lebih dari -1%.

Saham asuransi kesehatan defensif reli pada hari Selasa, memberikan dukungan pada pasar secara keseluruhan. Humana (HUM) ditutup naik lebih dari +7%, dan Centene (CNC) ditutup naik lebih dari +5%. Selain itu, UnitedHealth Group (UNH) ditutup naik lebih dari +3% memimpin kenaikan di Dow Jones Industrials, dan Elevance Health (ELV), United Health Services (UHS), CVS Health Corp (CVS), the Cigna Group (CI), dan Molina Healthcare (MOH) ditutup naik lebih dari +3%.

Power Solutions International (PSIX) ditutup turun lebih dari -38% setelah melaporkan pendapatan Q1 sebesar $128,6 juta, jauh di bawah konsensus $161 juta.

Hims & Hers Health (HIMS) ditutup turun lebih dari -13% setelah melaporkan pendapatan Q1 sebesar $608,1 juta, lebih lemah dari konsensus $617,5 juta, dan memperkirakan EBITDA yang disesuaikan sepanjang tahun sebesar $275 juta hingga $350 juta, titik tengah di bawah konsensus $319,3 juta.

AST SpaceMobile (ASTS) ditutup turun lebih dari -11% setelah melaporkan kerugian bersih Q1 sebesar -$191,0 juta, kerugian yang lebih besar dari perkiraan -$76,3 juta.

Gitlab (GTLB) ditutup turun lebih dari -9% setelah mengumumkan rencana untuk memotong pekerjaan dan melakukan perubahan operasional, langkah-langkah yang menurut Raymond James akan menantang.

Webtoon Entertainment (WBTN) ditutup turun lebih dari -8% setelah memperkirakan pendapatan Q2 sebesar $332 juta hingga $342 juta, jauh di bawah konsensus $359,9 juta.

West Pharmaceutical Services (WST) ditutup turun lebih dari -2% setelah mengatakan bahwa mereka telah mengalami serangan siber material yang mengganggu operasi secara global.

PACS Group (PACS) ditutup naik lebih dari +29% setelah melaporkan pendapatan Q1 sebesar $1,42 miliar, lebih kuat dari konsensus $1,36 miliar, dan menaikkan perkiraan EBITDA sepanjang tahun menjadi $605 juta-$625 juta dari perkiraan sebelumnya $555 juta-$575 juta, jauh di atas konsensus $567 juta.

Wendy’s (WEN) ditutup naik lebih dari +17% setelah Financial Times melaporkan bahwa Trian Fund Management mencari dukungan investor untuk tawaran mengambil perusahaan secara pribadi.

Venture Global (VG) ditutup naik lebih dari +14% setelah melaporkan laba bersih yang disesuaikan Q1 sebesar $488,0 juta, jauh di atas konsensus $337,2 juta.

Zebra Technologies (ZBRA) ditutup naik lebih dari +11% memimpin kenaikan di S&P 500 setelah melaporkan EPS yang disesuaikan Q1 sebesar $4,75, lebih kuat dari konsensus $4,25, dan menaikkan perkiraan EPS yang disesuaikan sepanjang tahun menjadi $18,30 hingga $18,70 dari perkiraan sebelumnya $17,70 hingga $18,30.

Qnity Electronics (Q) ditutup naik lebih dari +9% setelah melaporkan penjualan bersih Q1 sebesar $1,42 miliar, di atas konsensus $1,27 miliar.

Steris Plc (STE) ditutup naik lebih dari +4% setelah memperkirakan EPS yang disesuaikan 202y dari operasi berkelanjutan sebesar $11,10 hingga $11,30, di atas konsensus $11,08.

Laporan Pendapatan (13/05/2026)

Amdocs Ltd (DOX), Birkenstock Holding Plc (BIRK), Cisco Systems Inc (CSCO), Doximity Inc (DOCS), Dynatrace Inc (DT).

• Pada tanggal publikasi, Rich Asplund tidak memiliki (baik secara langsung maupun tidak langsung) posisi di sekuritas mana pun yang disebutkan dalam artikel ini. Semua informasi dan data dalam artikel ini hanya untuk tujuan informasi. Artikel ini awalnya diterbitkan di Barchart.com *