セクター別内訳

04
Consumer Discretionary 19.2%
Energy 0.0%
その他/マッピングなし 80.8%

ポートフォリオ全体 28 ポジション

05
タイプ 連続 8四半期トレンド
SMH SMH $378,632,835 19.16% 577,281 上昇 ×1
BBJP J.P. Morgan Exchange-Traded Fund Trust $175,913,916 8.90% 2,335,864 上昇 ×1
IEF iShares 7-10 Year Treasury Bond ETF $171,865,561 8.70% 1,817,337 $-8,441,025 下落 ×3
BWX SPDR SERIES TRUST $169,384,989 8.57% 7,812,961 $13,803,045 上昇 ×1
VOO Vanguard S&P 500 ETF $156,593,368 7.93% 228,001 $-117,008,643 下落 ×3
SCHP SCHWAB STRATEGIC TRUST $148,950,115 7.54% 5,620,759 $-1,361,314 下落 ×1
IEMG iShares, Inc. $142,284,659 7.20% 1,717,584 $21,275,452 下落 ×1
VT Vanguard Total World Stock Index ETF $137,525,697 6.96% 876,239 $21,337,589 上昇 ×1
GLD SPDR Gold Shares $99,019,070 5.01% 268,796 $-18,132,548 下落 ×1
IVV iShares Trust $88,625,889 4.49% 118,343 上昇 ×1
EIPX First Trust Exchange-Traded Fund IV $73,049,789 3.70% 2,333,859 $-3,187,486 下落 ×1
EMLP First Trust Exchange-Traded Fund IV $71,027,149 3.59% 1,632,808 $-9,101,918 下落 ×1
TLH iShares 10-20 Year Treasury Bond ETF $50,590,050 2.56% 504,136 $-5,341,982 下落 ×2
SHY iShares 1-3 Year Treasury Bond ETF $32,300,971 1.63% 393,387 $12,121,283 上昇 ×2
IDEV iShares Core MSCI International Developed Markets ETF $12,750,415 0.65% 143,247 $-2,511,389 下落 ×1
NUEM Nushares ETF Trust $12,398,386 0.63% 292,166 $3,582,127 上昇 ×3
AGG iShares Trust $11,208,929 0.57% 113,244 $-839,468 下落 ×2
GOVT iShares Trust $10,626,323 0.54% 466,476 $-1,346,489 下落 ×3
XLE SELECT SECTOR SPDR TRUST $9,931,358 0.50% 186,996 $-1,524,017
PABU iShares Trust $6,326,810 0.32% 83,041 $-2,638,431 下落 ×2
NUDM Nushares ETF Trust $4,088,123 0.21% 102,152 $-1,500,044 下落 ×1
IGOV iShares International Treasury Bond ETF $3,110,648 0.16% 75,814 $-801,302 下落 ×1
VEA Vanguard FTSE Developed Markets ETF $2,942,768 0.15% 41,302 $-5,640,107 下落 ×2
VWO Vanguard FTSE Emerging Markets ETF $2,839,752 0.14% 47,575 $-2,867,820 下落 ×1
IBND State Street SPDR Bloomberg International Corporate Bond ETF $1,616,337 0.08% 51,839 $-328,514 下落 ×1
SGOV iShares Trust $1,168,779 0.06% 11,610 上昇 ×1
BWZ SPDR SERIES TRUST $705,425 0.04% 26,371 $-165,870 下落 ×1
BSM Black Stone Minerals, L.P. Common units representing limited partner interests $336,845 0.02% 24,112 $-27,728

確信度保有銘柄

08

3四半期以上連続でポジションが増加しました。

株式数は13F提出書類に基づく（株式分割調整なし）

証券評価額% ポートフォリオの連続
NUEM $12,398,386 0.63% 3倍増

最大の新規投資

09

今四半期に新規開設されたポジション、大きい順。

証券評価額株式数% ポートフォリオの
SMH $378,632,835 577,281 19.16%
BBJP $175,913,916 2,335,864 8.90%
IVV $88,625,889 118,343 4.49%
SGOV $1,168,779 11,610 0.06%

上位変動銘柄（四半期比）

10
証券アクション株式数Δ金額Δ
VOO 削減 -230K -$117.0M
VT 買い増し +36K +$21.3M
IEMG 削減 -17K +$21.3M
GLD 削減 -3K -$18.1M
BWX 買い増し +725K +$13.8M
SHY 買い増し +149K +$12.1M
EMLP 削減 -202K -$9.1M
IEF 削減 -72K -$8.4M
VEA 削減 -93K -$5.6M
TLH 削減 -51K -$5.3M

解消済みポジション

11

企業イベント（合併、上場廃止）を含む — 全ての離脱が売りとは限らない

クローズド・ポジションは13F報告の変更を反映しています。インデックス・マネージャーの場合、これらは能動的な決定ではなく、機械的なもの（上場廃止、M&A、インデックスのリバランス）であることがよくあります。

証券四半期変更前株式数変更前評価額解消後の価格
XLK 2026年6月30日 1,691,744 $224,832,779 5.5%
MBB 2025年12月31日 375,228 $35,702,944
TLT 2025年12月31日 250,173 $22,357,961
XLE 2025年12月31日 117,719 $10,517,015 41.9%
VNQ 2026年3月31日 70,269 $6,218,104
NULG 2025年12月31日 59,825 $5,949,596
VTI 2025年9月30日 16,250 $4,938,863 16.0%
VNQI 2026年3月31日 14,745 $675,911