고소득 가구가 헬프 투 바이(Help to Buy)로부터 가장 큰 혜택을 받았다, 싱크탱크가 발견

공화당-리브데모 연립 정부가 2013년에 출시한 조지 오스본의 헬프 투 바이(Help to Buy) 모기지 제도(mortgage schemes)는 2010년대에 도입되었으며, 재정 연구소(Institute for Fiscal Studies, IFS) 싱크탱크의 분석에 따르면 고소득 가구가 가장 큰 혜택을 받았습니다.

헬프 투 바이(Help to Buy)는 급격한 주택 가격 상승 기간에 주택 소유를 더 달성하기 쉽게 만들기 위해 설계된 두 가지 별도의 제도를 포함했습니다.

첫 번째는 구매자가 필요한 보증금을 줄이기 위한 세금 지원 대출이었습니다. 두 번째는 고 대출-담보 비율(loan-to-value) 모기지에 대한 대출 기관의 잠재적 손실의 일부를 보장하는 모기지 보증 제도였습니다.

두 제도 모두 최대 600,000파운드 상당의 주택에 적용되었으며, 2014-15년에는 첫 구매자의 구매의 약 5분의 1을 지원했습니다.

그러나 새로운 접근 방식인 설문 데이터와 지역 부동산 가격을 기반으로 한 IFS의 분석에 따르면 대부분의 혜택은 결국 주택을 구매할 수 있었던 고소득층에게 돌아갔으며, 특히 런던과 남동부 잉글랜드 외 지역의 주택 가격이 저렴한 지역에 거주하는 사람들에게 해당되었습니다.

IFS 연구 경제학자이자 브리핑의 공동 저자인 비 보일로(Bee Boileau)는 "헬프 투 바이(Help to Buy) 정책은 이론적으로 첫 구매자가 주택 사다리에 오르는 데 도움이 될 수 있지만, 주택 가격을 상승시키고 정부가 민간 부문이 그렇지 않은 경우 감수하지 않는 대출에 대한 위험을 감수해야 할 수도 있습니다."라고 말했습니다.

"저희 연구에 따르면 2013년에 도입된 헬프 투 바이(Help to Buy) 제도는 주택을 더 저렴하게 만드는 측면에서 고소득 가구에 가장 큰 영향을 미쳤습니다."

보고서는 또한 "이러한 개인은 일반적으로 헬프 투 바이(Help to Buy)가 없어도 최소 보증금을 꽤 빨리 저축할 수 있을 것으로 예상되므로, 이러한 제도는 그들의 첫 주택 구매를 몇 년 앞당겼을 가능성이 높으며, 장기적으로 주택 소유주가 되거나 그렇지 않을 것인지 여부에 차이를 만들지는 않았습니다."라고 덧붙였습니다.

분석에 따르면 모기지 보증 제도는 구매자가 여전히 자신의 소득의 최대 배수로 빌릴 수 있는 제약으로 인해 가격에 대한 저항력이 제한되어 있어 저항력이 거의 없었습니다.

대출 제도는 지역 부동산의 저렴성을 개선하는 데 있어 거의 모든 가구에 더 중요했지만, 새로운 주택에만 적용되어 효과가 "둔화"되었다고 IFS는 밝혔습니다.

싱크탱크는 이 두 제도가 사회 이동성에 거의 영향을 미치지 않았다고 밝혔습니다. 보일로(Boileau)는 미래 정부가 불평등을 해결하기 위해 노력한다면 저소득 가구에 도움을 줄 수 있지만, 그렇게 하면 세금이 더 많은 위험을 감수하게 될 수 있다고 경고했습니다.

헬프 투 바이(Help to Buy)는 많은 전문가들로부터 가격을 인플레이션시키고 주택 공급을 늘리지 않는다는 비판을 받아왔습니다. 2022년 하원의원 환경 위원회의 보고서에 따르면 이 제도에 지출된 돈은 "주택 공급을 늘리는 데 더 잘 사용될 것입니다."라고 제안했습니다.

모기지 보증 제도의 한 버전이 2021년에 재도입되었고, 노동당이 작년에 영구화하여 95% 모기지가 계속 이용 가능하도록 하는 것을 목표로 했습니다.

보수당의 주택 장관 제임스 클레벌리(James Cleverly)는 헬프 투 바이(Help to Buy)를 옹호하며 "전 정부의 헬프 투 바이(Help to Buy) 제도는 수천 명의 사람들에게 주택 소유의 꿈을 실현할 기회를 주었습니다. 반대로 노동당은 주택 건설이 급격히 감소하고 양도세가 급등하면서 첫 구매자에게 점점 더 어려워지고 있습니다."라고 말했습니다.