팔란티어 주식, 초기 투자자들을 부자로 만들었다. 다시 할 수 있을까?

주요 요점

팔란티어 테크놀로지스가 상장한 지 5년이 조금 넘었지만, 그 주가는 엄청난 가치 상승을 이루었습니다.

하지만 인공지능 기반 소프트웨어 회사의 인상적인 상승세는 주로 과대 광고, 희망, 그리고 운 좋은 타이밍에 의해 주도되었습니다.

• 팔란티어 테크놀로지스보다 10배 더 좋은 주식 ›

팔란티어 테크놀로지스(NASDAQ: PLTR) 주식은 2020년 9월 회사 상장 이후 단순히 잘 수행된 것이 아닙니다. 거의 영웅적이었습니다. 이 인공지능(AI) 기반 의사결정 인텔리전스 소프트웨어 플랫폼의 주가는 그 시점부터 거의 1,700% 상승하여 이 기간 동안 최고의 성과를 낸 티커 중 하나가 되었습니다.

하지만 옛말처럼 과거의 성과는 미래 결과에 대한 보장이 아닙니다. 이 이름이 앞으로 5년 동안 그러한 성과를 다시 달성할 수 있을까요?

AI가 세계 최초의 조만장자를 만들까요? 저희 팀은 방금 Nvidia와 Intel 모두에게 필요한 핵심 기술을 제공하는 "필수적인 독점"이라고 불리는 잘 알려지지 않은 회사에 대한 보고서를 발표했습니다. 계속 »

아마도 그렇지 않을 것입니다.

어떤 기준으로 봐도 비싼

오해하지 마세요. 팔란티어는 결코 망한 것이 아닙니다.

실제로 이 회사는 이제 적자에서 벗어나 흑자로 점점 더 나아가고 있습니다. 작년 주당 순이익 $0.63은 2027년까지 세 배가 되고 그 다음 해에는 40% 더 성장할 것으로 예상되며, 이제 필요한 규모를 달성했습니다. 작년에 매출은 인상적인 56% 증가한 44억 달러를 기록했으며, 내후년에는 100억 달러를 넘어설 것으로 예상됩니다.

더 넓은 시각으로 볼 때, Precedence Research는 팔란티어가 운영하는 의사결정 인텔리전스 소프트웨어 시장이 2035년까지 연간 15% 이상 성장할 것으로 예상합니다. 이는 환상적인 순풍입니다.

하지만 이 주식 앞에는 상당한 도전이 있습니다. 바로 가치 평가입니다... 현재 및 예상 가치 평가입니다. 팔란티어의 지난 12개월 주당순이익(P/E) 비율은 180배로, S&P 500(SNPINDEX: ^GSPC)의 25배 미만 P/E 비율에 비해 매우 높습니다. 회사가 2028년에 예상되는 주당 2.56달러를 보고하더라도, 이 소프트웨어 거인의 주가는 그 금액의 50배 이상으로 책정되어 있습니다. 이는 주식이 가까운 시일 내에 큰 상승 여지를 거의 남기지 않습니다.

영원한 것은 없다

성장 스토리가 이 회사의 역사만큼 환상적일 때 가치 평가가 덜 중요해질 수 있다는 것은 사실입니다. 하지만 그것은 영원히 사실은 아닙니다. 결국, 열광은 사라집니다. 터무니없이 높은 가치 평가를 지불하려는 의지도 마찬가지입니다. 조만간 투자자들은 성숙하는 사업의 회사가 다른 회사 주식에 비해 주식 가격을 정당화하기를 기대합니다.

그리고 아무도 고려하지 않는 또 다른 장애물이 있습니다. 바로 경쟁입니다.

팔란티어 테크놀로지스는 현재 의사결정 인텔리전스 분야의 시장 선두 주자일 수 있습니다. 하지만 특히 Microsoft나 Alphabet과 같이 이미 이 비교적 젊은 산업에 완전히 진출하는 데 필요한 기술적 자원을 많이 보유하고 있는 회사들에게는 시장 진입 장벽이 거의 없습니다.

실제로 양자 컴퓨팅이 의사결정 인텔리전스 산업의 기술 플랫폼에 통합될 정도라면, Alphabet과 Microsoft조차도 이 시장에 진출할 준비가 되어 있습니다. 그리고 그것이 이 두 회사 중 하나 또는 둘 다가 아니라면, 이처럼 큰 기회가 있다면, 누군가가 팔란티어와 성공적으로 경쟁할 것이라고 확신할 수 있습니다.

어느 회사가 되든 경쟁은 가격 결정력을 감소시키고, 이는 이익 마진에 압력을 가합니다... 팔란티어가 아직 직면하지 않은 압력입니다.

관점을 유지하세요

다시 말하지만, 팔란티어 주식이 처음 나왔을 때만큼의 수익을 다시 올릴 수 있을지에 대한 제 의심을 너무 깊이 받아들이지 마세요. 덜 강력한 팔란티어 테크놀로지스라도 다른 많은 옵션보다 더 강력한 성장 주식입니다. 이 회사의 진화의 다음 장에 대한 기대치를 관리하면 됩니다.

지금 팔란티어 테크놀로지스 주식을 사야 할까요?

팔란티어 테크놀로지스 주식을 구매하기 전에 다음을 고려하십시오.

Motley Fool Stock Advisor 분석 팀은 투자자들이 지금 구매할 수 있는 10개의 최고의 주식을 식별했습니다… 그리고 팔란티어 테크놀로지스는 그중 하나가 아니었습니다. 상위 10개 주식은 향후 몇 년 동안 엄청난 수익을 창출할 수 있습니다.

Netflix가 2004년 12월 17일에 이 목록에 올랐을 때를 생각해 보세요… 당시 저희 추천에 1,000달러를 투자했다면 581,304달러를 벌었을 것입니다! 또는 Nvidia가 2005년 4월 15일에 이 목록에 올랐을 때… 당시 저희 추천에 1,000달러를 투자했다면 1,215,992달러를 벌었을 것입니다!

이제 Stock Advisor의 총 평균 수익률은 1,016%로, S&P 500의 197%에 비해 시장을 압도하는 성과를 보입니다. Stock Advisor를 통해 제공되는 최신 상위 10개 목록을 놓치지 말고, 개인 투자자를 위해 개인 투자자가 구축한 투자 커뮤니티에 참여하세요.

Stock Advisor 수익률은 2026년 4월 18일 기준입니다.*

James Brumley는 Alphabet 주식을 보유하고 있습니다. The Motley Fool은 Alphabet, Microsoft 및 Palantir Technologies의 주식을 보유하고 있으며 추천합니다. The Motley Fool은 공개 정책을 가지고 있습니다.

여기에 명시된 견해와 의견은 저자의 견해와 의견이며 Nasdaq, Inc.의 견해와 의견을 반드시 반영하는 것은 아닙니다.