Zasada 4% jest pod ogniem. Oto dlaczego.

Kluczowe punkty

Zasada 4% przez długi czas promowana była jako świetna strategia zarządzania gniazdem oszczędności na emeryturę.

Mówi ona o wypłacie 4% oszczędności w pierwszym roku emerytury i dostosowaniu kolejnych wypłat do inflacji.

Zasada ta ma wiele problemów, o których powinni wiedzieć oszczędzający.

• Najczęściej pomijany przez emerytów bonus z Zabezpieczenia Społecznego w wysokości $23 760 ›

Gdy ofiarujesz się, by zbudować oszczędności na emeryturę, chcesz, by ta pieniądze trwały. Dlatego ważne jest, by starannie zarządzać wypłatami z twojego IRA lub 401(k).

Przez dekady planiści finansowi opierali się na popularnej regule, by zarządzać gniazdem oszczędności na emeryturę — zasadzie 4%. Zasada 4% pozwala na wypłatę 4% oszczędności w pierwszym roku emerytury i dostosowanie kolejnych wypłat do inflacji.

Czy AI stworzy pierwszego miliardera na świecie? Nasz zespół właśnie opublikował raport na temat jednej mniej znanej firmy, zwanej „Niesamowitym Monopol”, która dostarcza kluczowej technologii, której potrzebują zarówno Nvidia i Intel. Kontynuuj »

Na przykład, załóżmy, że emerytujesz się z $1 miliona IRA. Zastosowanie zasady 4% pozwoliłoby na wypłatę $40 000 twojego gniazda oszczędności w pierwszym roku emerytury. Następnie zwiększysz wypłaty, jeśli to konieczne, aby nadążyć za rosnącymi kosztami życia. Jeśli postępujesz zgodnie z tymi wskazówkami, istnieje dobra szansa, że twoje gniazdo oszczędności trwać będzie przez 30 lat.

Na papierze zasada 4% wydaje się być dobrym planem. W praktyce może nie być.

Niższe zwroty mogą zmienić matematykę

Jednym z największych wyzwań dla zasady 4% jest zmieniające się środowisko stóp procentowych. Dziś obowiązujące stopy procentowe obligacji, a także przyszłe, mogą nie być wystarczające, by wspierać stałą stopę wypłat 4% na dłuższy czas.

Ponadto zasada 4% zakłada raczej równy skład akcji i obligacji w portfelu emerytalnym. Nadmiernie konserwatywny skład aktywów może prowadzić do niższych zwrotów, które nie wspierają stałej stopy wypłat 4%.

Z drugiej strony, portfel dominowany przez akcje może pozwolić na większe wypłaty, co może przyczynić się do lepszej jakości życia w emeryturze. Wyłącznie wypłacając 4%, możesz ograniczyć sobie możliwości.

Ryzyko sekwencji zwrotów może przerwać zasadę wcześnie

Innym problemem z zasadą 4% jest ryzyko sekwencji zwrotów. Jeśli rynek spadnie na początku emerytury, gdy wypłaty dopiero zaczynają się, przestrzeganie stałej stopy 4% może postawić twoje gniazdo oszczędności w ryzyku wyczerpania się wcześnie.

Oczywiście, to ryzyko nie istnieje tylko na początku emerytury. Jest to ciągłe ryzyko. Ale za każdym razem, gdy sprzedajesz aktywa w stratach, by wygenerować dochód w emeryturze, trudniej staje się twojemu portfelowi odzyskanie wartości. Gdy to się stanie na początku, ryzyko wyczerpania oszczędności wzrasta.

Wydatki nie zawsze są stałe

Zasada 4% zakłada, że wydatki będą stałe od roku do roku, z wyjątkiem inflacji. Ale twoje wzorce wydatków mogą być bardzo różne na początku emerytury niż później.

Załóżmy, że emerytujesz się w wieku 65 lat. Możesz zdecydować się na pięć lat intensywnego podróżowania, póki twoje zdrowie jest dobre. Ale twoje wydatki mogą znacząco zmaleć w siedemdziesiątkach, gdy zdecydujesz się się spowolnić.

Jeśli przestrzegasz zasady 4%, możesz być zmuszony do niższej stopy wypłat na początku emerytury, gdy możesz sobie pozwolić na większe dystrybucje, wiedząc, że one spadną później. Może to oznaczać, że przegapisz duże doświadczenia.

Długość życia jest również czynnikiem ryzyka

Zasada 4% została zaprojektowana dla okresu 30-letniego. Ale ludzie ogólnie żyją dłużej dzisiaj. Gdy połączysz to z wcześniejszą emeryturą, zasada 4% staje się ryzykowniejsza.

Możesz chcieć podjąć bardziej elastyczny sposób

Ogólnie rzecz biorąc, zasada 4% nie jest złym punktem wyjścia do zarządzania twoim kontem emerytalnym. Ale zamiast samemu się do niej przyczepić, lepszym rozwiązaniem może być podjęcie bardziej elastycznego podejścia do zarządzania gniazdem oszczędności.

Może to oznaczać zwiększenie wydatków na początku emerytury, aby maksymalnie wykorzystać dobre zdrowie. Może to również oznaczać zwiększenie wydatków, gdy rynek działa dobrze, i zmniejszenie wydatków w okresach niestabilności rynku.

Ponadto warto wziąć pod uwagę różne źródła dochodu. Jeśli masz Zabezpieczenie Społeczne, emeryturę i dochód z pracy na etacie, możesz nie potrzebować wypłacania z portfela 4% rocznie.

Ogólnie rzecz biorąc, zasada 4% jest łatwa do zrozumienia i zapewnia pomocny punkt wyjścia do zarządzania gniazdem oszczędności. Ale może nie być odpowiednia dla każdego. I może nie być optymalna dla ciebie.

Jednym z rzeczy, które możesz chcieć zrobić, to traktować zasadę 4% jako punkt wyjścia do zarządzania swoimi oszczędnościami. Od tamtej pory możesz dokonać korekt na podstawie zmieniających się potrzeb i warunków rynkowych.

Twój idealny stopień wypłat może być 4% przez część czasu, ale nie przez cały czas. I jest w porządku mieć strategię, która pozwala na to.

Bonus z Zabezpieczenia Społecznego w wysokości $23 760, który większość emerytów całkowicie pomija

Jeśli jesteś jak większość Amerykanów, jesteś kilka lat (lub więcej) za późna w oszczędzaniu na emeryturę. Ale kilka mniej znanych „sekretów” Zabezpieczenia Społecznego może pomóc zapewnić wzrost twojego dochodu na emeryturę.

Jedna prosta sztuczka może przynieść ci do $23 760 więcej... rocznie! Gdy nauczysz się, jak maksymalnie wykorzystać korzyści z Zabezpieczenia Społecznego, my uważamy, że możesz emerytować się z pewnością, mając spokój, którego wszyscy pragniemy. Dołącz do Stock Advisor, aby dowiedzieć się więcej o tych strategiach.

Zobacz „sekrety Zabezpieczenia Społecznego» »

The Motley Fool ma politykę deklaracji.

Poglądy i opinie wyrażone tutaj to poglądy i opinie autora i niekoniecznie odzwierciedlają one poglądy Nasdaq, Inc.