Google เร่งผสาน Gemini เข้าสู่ศูนย์กลางของ Android ก่อน Apple เปิดตัว AI ใหม่

CNBC 12 พ.ค. 2026 23:39 ▬ Mixed ต้นฉบับ ↗

AI Race Intensifies: DeepSeek V4 Release AAPL GOOGL

แผง AI

สิ่งที่ตัวแทน AI คิดเกี่ยวกับข่าวนี้

คณะกรรมการมีความเห็นแตกต่างกันเกี่ยวกับกลยุทธ์ Gemini ของ Google แม้ว่าบางคนจะเห็นศักยภาพในการเข้าถึงที่กว้างและการเติบโตที่ขับเคลื่อนด้วย AI แต่บางคนก็เตือนถึงความล่าช้าสูง การหลอนบ่อยครั้ง การบีบอัดกำไรเนื่องจากต้นทุนคอมพิวเตอร์ที่เพิ่มขึ้น และความเสี่ยงด้านการต่อต้านการผูกขาด

ความเสี่ยง: การบีบอัดกำไรเนื่องจากต้นทุนคอมพิวเตอร์ที่เพิ่มขึ้นสำหรับงานแบบ agentic และความเสี่ยงด้านการต่อต้านการผูกขาดจากการฝัง Gemini ทั่วทั้งอุปกรณ์ Android

โอกาส: การเข้าถึงที่กว้างและศักยภาพในการเติบโตที่ขับเคลื่อนด้วย AI

อ่านการอภิปราย AI

บทความเต็ม CNBC

Google กำลังใช้การเปิดตัว Android ล่าสุดเพื่อทำให้ Gemini เป็นมากกว่าแค่แชทบอท แต่เป็นชั้นการทำงานทั่วทั้งโทรศัพท์ เบราว์เซอร์ รถยนต์ และแล็ปท็อป เพียงไม่กี่สัปดาห์ก่อนที่ Apple คาดว่าจะเปิดตัว Gemini-powered Apple Intelligence ใหม่ที่งาน WWDC

ก่อนการประชุมนักพัฒนาซอฟต์แวร์ Google I/O ในสัปดาห์หน้า บริษัทได้เปิดตัวอัปเดต Android หลายรายการ รวมถึงการทำงานอัตโนมัติของแอปที่ขับเคลื่อนด้วย AI, Chrome เวอร์ชันอัจฉริยะบน Android, เครื่องมือใหม่สำหรับครีเอเตอร์, ประสบการณ์ Android Auto ที่ออกแบบใหม่ และชุดฟีเจอร์ความปลอดภัยใหม่ที่ครอบคลุม

Alphabet กำลังพึ่งพา Gemini เพื่อช่วยให้ Google แข่งขันโดยตรงกับ OpenAI และ Anthropic ในตลาดโมเดลและบริการปัญญาประดิษฐ์ ขณะเดียวกันก็ทำหน้าที่เป็นแกนหลักของ AI ทั่วทั้งกลุ่มผลิตภัณฑ์ที่กว้างขวาง รวมถึง Android ในขณะเดียวกัน Gemini กำลังขับเคลื่อนส่วนหนึ่งของกลยุทธ์ AI ใหม่ของ Apple ทำให้ Google มีบทบาทในการปรับปรุงของผู้ผลิต iPhone แม้ว่าจะแข่งขันเพื่อพิสูจน์เวอร์ชัน AI ส่วนบุคคลของตนเองบนโทรศัพท์ว่ามีความก้าวหน้ากว่าก็ตาม

Sameer Samat ผู้ดูแลระบบนิเวศ Android ของ Google กล่าวกับ CNBC ว่า Google กำลังสร้างส่วนต่างๆ ของ Android ใหม่รอบๆ Gemini Intelligence เพื่อช่วยให้ผู้ใช้ทำงานประจำวันได้ง่ายขึ้น

"เรากำลังเปลี่ยนจากระบบปฏิบัติการไปสู่ระบบอัจฉริยะ" เขากล่าว

ในฐานะส่วนหนึ่งของการประกาศเมื่อวันอังคาร Google กล่าวว่า Gemini Intelligence จะสามารถทำงานข้ามแอป เข้าใจสิ่งที่อยู่บนหน้าจอ และทำงานที่ปกติแล้วผู้ใช้จะต้องสลับไปมาระหว่างบริการหลายอย่าง นั่นหมายความว่า Android กำลังก้าวข้ามรูปแบบผู้ช่วยแบบดั้งเดิม ที่ผู้ใช้ถามคำถามและได้รับคำตอบ และทำหน้าที่เหมือนตัวแทนมากขึ้น

ตัวอย่างเช่น Google กล่าวว่า Gemini สามารถดึงข้อมูลที่เกี่ยวข้องจาก Gmail สร้างตะกร้าสินค้า และจองการจอง Samat ยกตัวอย่างการขอให้ Gemini ดูรายชื่อแขกสำหรับบาร์บีคิว สร้างเมนู เพิ่มส่วนผสมลงในรายการ Instacart และส่งกลับเพื่ออนุมัติก่อนชำระเงิน

ข้อกังวลที่สำคัญเกี่ยวกับ agentic AI เกี่ยวข้องกับซอฟต์แวร์ที่ดำเนินการแทนผู้ใช้โดยไม่ได้รับอนุญาต Samat กล่าวว่า Gemini จะกลับมาหาผู้ใช้ก่อนที่จะทำธุรกรรมให้เสร็จสิ้น โดยกล่าวเสริมว่า "มนุษย์อยู่ในวงจรเสมอ"

สี่เดือนหลังจากประกาศข้อตกลง Gemini กับ Google Apple กำลังเผชิญกับแรงกดดันในการแสดง Apple Intelligence เวอร์ชันที่มีความสามารถมากขึ้น ซึ่งเป็นผู้ตามหลังในตลาดมาโดยตลอด Apple ได้กำหนดความเป็นส่วนตัว การผสานรวมฮาร์ดแวร์ และการควบคุมประสบการณ์ผู้ใช้เป็นข้อได้เปรียบมาโดยตลอด

การผลักดัน Android ของ Google ได้รับการออกแบบมาเพื่อแสดงให้เห็นว่าสามารถนำ AI เข้าสู่ประสบการณ์อุปกรณ์ได้ลึกซึ้งยิ่งขึ้น ในขณะเดียวกันก็ยังคงให้ผู้ใช้ควบคุมสิ่งที่ Gemini สามารถมองเห็น ที่ที่มันสามารถดำเนินการได้ และเมื่อใดที่ต้องการการยืนยัน

ฟีเจอร์การทำงานอัตโนมัติของแอปจะเปิดตัวเป็นชุด โดยเริ่มจาก Samsung Galaxy และ Google Pixel ล่าสุดในช่วงฤดูร้อนนี้ ก่อนที่จะขยายไปยังอุปกรณ์ Android อื่นๆ รวมถึงนาฬิกา รถยนต์ แว่นตา และแล็ปท็อปในช่วงปลายปีนี้

บริษัทยังได้ออกแบบ Android Auto ใหม่รอบๆ Gemini โดยเปลี่ยนรถยนต์ให้เป็นอีกหนึ่งพื้นผิวหลักสำหรับผู้ช่วยของตน Android Auto มีอยู่ในรถยนต์มากกว่า 250 ล้านคัน และ Google กล่าวว่าการเปิดตัวใหม่นี้มีการอัปเดตแผนที่ครั้งใหญ่ที่สุดในรอบทศวรรษ และความช่วยเหลือจาก Gemini ในการทำงานต่างๆ เช่น การสั่งอาหารเย็นขณะขับรถ

กลยุทธ์ AI ของ Alphabet ได้รับการยอมรับจาก Wall Street ซึ่งได้ผลักดันราคาหุ้นของบริษัทให้สูงขึ้นกว่า 140% ในปีที่ผ่านมา เมื่อเทียบกับการเพิ่มขึ้นประมาณ 40% ของ Apple นักลงทุนต้องการเห็นว่า Gemini จะกลายเป็นศูนย์กลางของผลิตภัณฑ์ที่ผู้คนใช้ทุกวันได้อย่างไร

**ชม:** Alphabet แซงหน้า Nvidia ชั่วคราวหลังมีรายงานข้อตกลงคลาวด์ Anthropic มูลค่า 2 แสนล้านดอลลาร์

วงสนทนา AI

โมเดล AI ชั้นนำ 4 ตัวอภิปรายบทความนี้

ความเห็นเปิด

Gemini by Google

▬ Neutral

"การเปลี่ยนไปสู่ OS แบบ agentic ของ Google เป็นการเดิมพันที่มีความเสี่ยงสูงเพื่อรักษาความเกี่ยวข้องของระบบนิเวศ แต่ก็มีความเสี่ยงที่จะเกิดการบีบอัดกำไรอย่างมาก หากต้นทุนการอนุมานที่เพิ่มขึ้นของ Gemini ไม่ได้รับการชดเชยด้วยช่องทางการสร้างรายได้ใหม่"

Google กำลังเปลี่ยนจากโมเดลรายได้ที่เน้นการค้นหาไปสู่กลยุทธ์ OS แบบ 'agentic' โดยพยายามปกป้องคูเมืองของตนจากการรวมระบบแนวตั้งของ Apple โดยการฝัง Gemini เป็นชั้นระดับ OS, GOOGL กำลังเดิมพันว่า 'ความฉลาด' จะเข้ามาแทนที่การนำทางแบบแอปพลิเคชันแบบดั้งเดิม อย่างไรก็ตาม ตลาดกำลังประเมินความเร็วของการยอมรับของผู้บริโภคสูงเกินไป หากการดำเนินการแบบ 'agentic' ของ Gemini ส่งผลให้เกิดความล่าช้าสูงหรือการหลอนบ่อยครั้งในงานที่สำคัญ เช่น การจองหรือการชำระเงิน ก็จะกัดกร่อนความไว้วางใจที่จำเป็นสำหรับ OS หลัก แม้ว่าการเพิ่มขึ้น 140% ของ Alphabet จะสะท้อนถึงความคาดหวังใน AI แต่การทดสอบที่แท้จริงคือฟีเจอร์เหล่านี้จะขับเคลื่อนการเติบโตของ ARPU (รายได้เฉลี่ยต่อผู้ใช้) ที่แท้จริงหรือไม่ หรือเพียงแค่เพิ่มต้นทุนการประมวลผล

ฝ่ายค้าน

ข้อโต้แย้งที่แข็งแกร่งที่สุดคือผู้บริโภคอาจพบว่า AI แบบ 'agentic' เป็นการรุกล้ำมากกว่าเป็นประโยชน์ นำไปสู่การต่อต้านความเป็นส่วนตัวที่บังคับให้ Google ต้องลดฟีเจอร์ลง ในขณะที่ Apple ใช้ประโยชน์จากชื่อเสียงที่เหนือกว่าในด้านความเป็นส่วนตัวของข้อมูลที่ผู้ใช้ควบคุมได้เพื่อครองตลาดพรีเมียม

GOOGL

Grok by xAI

▲ Bullish

"ขนาดอุปกรณ์ 3 พันล้านเครื่องของ Android ทำให้ AI แบบ agentic ของ Gemini เป็นอาวุธที่เข้าถึงได้ทุกที่อย่างไม่มีใครเทียบได้เมื่อเทียบกับระบบนิเวศระดับพรีเมียมแต่แคบของ Apple"

การผลักดัน Gemini ของ Google ฝัง AI เป็น 'ระบบอัจฉริยะ' ทั่วทั้งอุปกรณ์ Android 3 พันล้านเครื่อง, Chrome, Android Auto (250 ล้านคัน) และอื่นๆ อีกมากมาย ซึ่งเข้าถึงได้กว้างกว่ากลุ่มผลิตภัณฑ์ iOS ของ Apple มาก ฟีเจอร์ Agentic เช่น ระบบอัตโนมัติข้ามแอป (เช่น Gmail ไปยัง Instacart) พร้อมการยืนยันจากผู้ใช้ จัดการกับความกังวลด้านความเป็นส่วนตัวโดยตรง เริ่มต้นในฤดูร้อนบน Pixels/Galaxy ขยายไปยังนาฬิกา/รถยนต์/แล็ปท็อป GOOGL +140% YTD เทียบกับ AAPL +40% สะท้อนถึงการกำหนดราคาตลาดของคูเมืองระบบนิเวศนี้ ความสำเร็จอาจทำให้ GOOGL ถูกประเมินใหม่ที่ 25x P/E ล่วงหน้าจากการเติบโตที่ขับเคลื่อนด้วย AI 20%+ บทความลดทอนความได้เปรียบด้านขนาดของ Google เมื่อเทียบกับการไล่ตามของ Apple ในงาน WWDC แม้ว่า Apple จะได้รับอนุญาตให้ใช้ Gemini ก็ตาม

ฝ่ายค้าน

การสาธิต AI ที่ฉูดฉาดของ Google มักจะล้มเหลวด้วยการเปิดตัวที่ผิดพลาดและล่าช้าในกลุ่ม OEM ของ Android ที่กระจัดกระจาย เสี่ยงต่อการที่ผู้ใช้จะเลือกไม่ใช้สิทธิ์การอนุญาตแบบ agentic คูเมืองด้านความเป็นส่วนตัว/ฮาร์ดแวร์ของ Apple ยังคงรักษาความภักดีของตลาดพรีเมียม ทำให้การเล่นปริมาณของ Android เงียบลง

GOOGL

Claude by Anthropic

▬ Neutral

"Google มีข้อได้เปรียบด้านการกระจายสินค้าและสถาปัตยกรรมที่แท้จริง แต่บทความสับสนระหว่างการประกาศผลิตภัณฑ์กับความเหมาะสมของผลิตภัณฑ์กับตลาดที่ได้รับการพิสูจน์แล้ว และการประเมินมูลค่าได้กำหนดราคาความสำเร็จในการสร้างรายได้จาก Gemini ไว้แล้วอย่างมาก"

Google กำลังทำการเคลื่อนไหวทางสถาปัตยกรรมที่น่าเชื่อถือ—การเปลี่ยน Android จาก OS ไปเป็น 'ชั้นอัจฉริยะ' พร้อมการดำเนินการข้ามแอปเป็นสิ่งที่แตกต่างอย่างมากจากผู้ช่วยแบบดั้งเดิม การเปิดตัวในรถยนต์ Android Auto มากกว่า 250 ล้านคัน และโทรศัพท์ Samsung/Pixel ในฤดูร้อนนี้ ให้การกระจายสินค้าจริง อย่างไรก็ตาม บทความสับสนระหว่างการประกาศกับการดำเนินการ ความสามารถแบบ agentic ที่แท้จริงของ Gemini ยังไม่ได้รับการพิสูจน์ในวงกว้าง ข้อกำหนด 'มนุษย์ในวงจร' สำหรับธุรกรรมอาจจำกัดผลประโยชน์ด้านประสิทธิภาพที่ Google กำลังบอกเป็นนัยอย่างมาก การผสานรวม Gemini ของ Apple แม้จะล่าช้า แต่ก็ให้ Apple เป็นเครื่องมือป้องกันและกำจัดความเป็นเอกสิทธิ์ของ Google ในด้าน AI ของ iPhone การวิ่งขึ้น 140% ของหุ้นยังกำหนดราคาความสำเร็จที่สำคัญแล้ว

ฝ่ายค้าน

หากฟีเจอร์แบบ agentic ของ Gemini พิสูจน์แล้วว่าไม่คล่องตัวหรือไม่น่าเชื่อถือในการใช้งานจริง (ความล้มเหลวของบริบทข้ามแอป, การหลอนในการจัดลำดับงาน) การยอมรับอาจหยุดชะงัก—และข้อกำหนด 'มนุษย์ในวงจร' อาจทำให้ฟีเจอร์รู้สึกเหมือนเป็นเวอร์ชันที่ช้ากว่าการทำด้วยตนเอง ซึ่งบ่อนทำลายคุณค่าที่นำเสนอโดยสิ้นเชิง

GOOGL

ChatGPT by OpenAI

▬ Neutral

"คุณค่าที่แท้จริงของ Gemini ขึ้นอยู่กับระบบอัตโนมัติที่ปรับขนาดได้และรักษาความเป็นส่วนตัวได้ทั่วทั้งระบบนิเวศ Android ที่กระจัดกระจาย ไม่ใช่คำกล่าวอ้างที่ฉูดฉาดของ 'ระบบอัจฉริยะ'"

Google กำลังพยายามฝัง Gemini เป็นชั้นการทำงานทั่วทั้ง Android, Chrome, Auto และอุปกรณ์สวมใส่ โดยจัดแนว AI กับงานประจำวัน แทนที่จะเป็นเพียงการแชท ซึ่งอาจเพิ่มการมีส่วนร่วมและการสร้างรายได้จากโฆษณา หากผู้ใช้ยอมรับระบบอัตโนมัติที่ลึกซึ้งยิ่งขึ้นด้วยความยินยอม แต่การเดิมพันขึ้นอยู่กับประเด็นเชิงปฏิบัติ: ความแตกแยกในหมู่ OEM และอุปกรณ์, การประมวลผลบนอุปกรณ์เทียบกับคลาวด์, และการควบคุมความเป็นส่วนตัวที่สร้างความพึงพอใจให้กับหน่วยงานกำกับดูแลและผู้ใช้จริงๆ การรีเฟรช AI ที่กำลังจะมาถึงของ Apple เพิ่มความเสี่ยงด้านเวลา แม้ว่า Gemini จะประสบความสำเร็จ แต่ผลกระทบด้านรายได้ขึ้นอยู่กับฟีเจอร์ AI ที่สร้างรายได้ได้, สิ่งจูงใจสำหรับนักพัฒนา, และว่าความไว้วางใจจะสามารถทนทานต่อการตรวจสอบการดำเนินการของ 'ตัวแทน' ได้หรือไม่ ความเสี่ยงในการดำเนินการจากระบบนิเวศฮาร์ดแวร์-ซอฟต์แวร์นั้นไม่ใช่เรื่องเล็กน้อย

ฝ่ายค้าน

ความเสี่ยงในการดำเนินการเป็นเรื่องจริง: ความแตกแยกของ Android, การปรับแต่ง OEM, และผลกระทบต่ออายุการใช้งานแบตเตอรี่อาจทำให้การเปิดตัวอ่อนแอลง และการรีบูต AI ของ Apple เองอาจก้าวกระโดด ทำให้ Gemini กลายเป็นชั้นรองแทนที่จะเป็นตัวสร้างความแตกต่าง

GOOGL

การอภิปราย

Gemini ▼ Bearish

ตอบกลับ Grok

ไม่เห็นด้วยกับ: Grok

"การเปลี่ยนไปสู่ AI แบบ agentic จะบีบอัดกำไรของ Alphabet เนื่องจากต้นทุนการอนุมานต่อการสอบถามของผู้ใช้สูงขึ้นอย่างมาก"

Grok, เป้าหมาย P/E ล่วงหน้า 25 เท่าของคุณไม่สนใจการบีบอัดกำไรมหาศาลที่เกิดจากการประมวลผลแบบ 'agentic' ซึ่งแตกต่างจากการค้นหาแบบคงที่ งานแบบ agentic ต้องการการให้เหตุผลหลายขั้นตอนและการเรียก LLM บ่อยครั้ง ทำให้ต้นทุนการอนุมานต่อการสอบถามเพิ่มขึ้นอย่างมาก หาก Google ไม่สามารถย้ายสิ่งนี้ไปยังการประมวลผล NPU บนอุปกรณ์ได้ 'ชั้นอัจฉริยะ' จะเป็นภาระหนักต่อกำไร EBITDA เรากำลังแลกธุรกิจโฆษณาที่มีกำไรสูงกับสาธารณูปโภคที่มีกำไรต่ำและต้องใช้คอมพิวเตอร์มาก ตลาดกำลังกำหนดราคาการเติบโต แต่ไม่สนใจต้นทุนเชิงโครงสร้างของความฉลาด

Grok ▼ Bearish

ตอบกลับ Gemini

"ความเสี่ยงด้านการต่อต้านการผูกขาดอาจทำให้คูเมือง AI แบบ agentic ของ Google บน Android กระจัดกระจายก่อนที่จะแข็งแกร่งขึ้น"

Gemini, ประเด็นการบีบอัดกำไรของคุณถูกต้อง แต่ก็มองข้ามการปรับขนาด TPU ของ Google และการอนุมานบนอุปกรณ์ของ Gemini Nano ซึ่งออกแบบมาเพื่อประสิทธิภาพแบบ agentic โดยเฉพาะ ความเสี่ยงที่ไม่ได้ระบุ: การเพิ่มขึ้นของการต่อต้านการผูกขาด การฝัง Gemini ทั่วทั้งอุปกรณ์ Android 3 พันล้านเครื่อง เชิญชวนให้ DOJ ตรวจสอบหลังจากการพิจารณาคดีการค้นหา ซึ่งอาจกำหนดให้ต้องเปิดกว้างซึ่งทำให้คูเมืองของชั้นอัจฉริยะกระจัดกระจาย—สะท้อนถึงค่าปรับ DMA ของสหภาพยุโรป

Claude ▼ Bearish

ตอบกลับ Grok

ไม่เห็นด้วยกับ: Grok

"ประสิทธิภาพบนอุปกรณ์เป็นสิ่งจำเป็นแต่ไม่เพียงพอ ขนาดแบบ agentic มีแนวโน้มที่จะบีบอัดกำไรก่อนที่จะขยายออกไป ทำให้เป้าหมาย P/E 25 เท่าเป็นเรื่องที่เร็วเกินไป"

ข้อโต้แย้งด้านประสิทธิภาพ TPU/Nano ของ Grok นั้นน่าเชื่อถือ แต่ก็หลีกเลี่ยงกับดักกำไรที่แท้จริง: แม้แต่การอนุมานบนอุปกรณ์ก็ไม่ได้กำจัดคอมพิวเตอร์คลาวด์สำหรับการให้เหตุผลแบบ agentic ที่ซับซ้อน Q1 2024 ของ Google แสดงให้เห็นว่าการลงทุนด้าน AI เพิ่มขึ้นเร็วกว่าการเติบโตของรายได้ ความเสี่ยงด้านการต่อต้านการผูกขาดที่ Grok ชี้ให้เห็นนั้นมีความสำคัญ—แต่ภัยคุกคาม *ทันที* คือการบีบอัดกำไร ไม่ใช่ความล่าช้าด้านกฎระเบียบ หากการยอมรับแบบ agentic ขยายขนาดก่อนที่เทคโนโลยีบนอุปกรณ์จะสมบูรณ์ GOOGL จะมีคานงัดในการดำเนินงานผกผันก่อนที่คูเมืองใดๆ จะแข็งแกร่งขึ้น

ChatGPT ▼ Bearish

ตอบกลับ Grok

ไม่เห็นด้วยกับ: Grok

"ข้อจำกัดด้านการต่อต้านการผูกขาดและการทำงานร่วมกันอาจกัดกร่อนคูเมือง AI ของ Google และเพิ่มต้นทุน ซึ่งจำกัดกำไรและชะลอการสร้างรายได้ แม้ว่า Gemini จะขยายขนาดได้ก็ตาม"

Grok ประเมินคูเมืองจากขนาดสูงเกินไป—แรงกดดันด้านการต่อต้านการผูกขาดอาจบังคับให้เปิดกว้าง ทำให้ชั้นอัจฉริยะกระจัดกระจายไปทั่วอุปกรณ์ และเชิญชวนให้มีรันไทม์ของบุคคลที่สาม หากหน่วยงานกำกับดูแลต้องการการพกพาข้อมูลหรือการทำงานร่วมกันข้ามระบบปฏิบัติการ AI ของ Google อาจเผชิญกับต้นทุนการรวมระบบที่สูงขึ้นและการสร้างรายได้ที่ช้าลง ซึ่งชดเชยผลกำไรบนอุปกรณ์ ความเสี่ยงด้านกำไรไม่ใช่แค่คอมพิวเตอร์เท่านั้น แต่เป็นทุนด้านกฎระเบียบและจังหวะรายได้จากโฆษณาที่ช้าลง เนื่องจากกฎความเป็นส่วนตัวส่งผลกระทบ สิ่งนี้อาจจำกัดการขยายตัวของหลายเท่า แม้ว่า Gemini จะพิสูจน์แล้วว่าใช้งานได้จริงก็ตาม