道琼斯最佳股息股票：收入投资者的精选名单

<p>道琼斯指数最佳股息股票：为收入投资者精选</p>
<p>Jeremy Salvucci</p>
<p>阅读 5 分钟</p>
<p>对于希望建立创收投资组合的投资者来说，道琼斯工业平均指数——美国最古老的股票指数——是寻找股息股票的绝佳去处。股息股票是指公司以定期现金支付的形式与股东分享部分利润的公司。</p>
<p>虽然成为股息支付者并不是进入该指数的必要条件，但长期以来增加向股东支付股息的记录表明了公司的实力和成熟度，而这些正是道琼斯指数的选股委员会在选择股票时所看重的。</p>
<p>道琼斯指数的成分股由一个由五人组成的团体选出，称为平均委员会。该委员会包括来自 S&amp;P Dow Jones Indices 的三名代表和来自《华尔街日报》的两名代表。《华尔街日报》由指数的创建者查尔斯·道（Charles Dow）于 1896 年创立。在将股票纳入道琼斯指数以替换被剔除的公司时，平均委员会会考虑每家公司的“声誉、持续增长的历史、对投资者的吸引力以及其在更广泛市场中的行业代表性”，据 S&amp;P Global 称。本质上，DJIA 由成功的蓝筹股公司组成，它们代表了各自行业或领域的佼佼者——其中许多恰好是优秀的股息支付者。</p>
<p>虽然有很多不在 DJIA 中的股票可能具有更高的股息收益率，但选择道琼斯指数中的股息股票可能是一个更安全的选择，因为这些公司通常更成熟、更强大，并且在长期持有期间不太可能大幅贬值。再加上您每季度收到的现金支付，您就拥有了一个稳健、行业多元化、创收的投资组合的开端。</p>
<p>那么，哪些道琼斯指数的股票股息收益率最高？也许同样重要的是，哪些股票的股息支付率最高，哪些股票在过去十年中股息支付增长最多，这表明了随着时间的推移增加股息的趋势？</p>
<p>在我们深入探讨细节之前，让我们先定义一些术语：</p>
<p>股息收益率与股息支付率的解释</p>
<p>股票的股息收益率是通过将公司每股年度股息支付额除以公司股价来计算的。换句话说，股息收益率是指您每年从持有一股公司股票中获得的自由现金。</p>
<p>股息收益率 = 每股股息支付额 / 股价</p>
<p>另一方面，股票的股息支付率是通过将公司每股股息支付额除以其每股收益来计算的。换句话说，它表示公司每年与股东分享的利润中用于股息的百分比。</p>
<p>股息支付率 = 每股股息支付额 / 每股收益</p>
<p>道琼斯 30 种成分股及其股息数据</p>
<p>下面，您可以查看每只道琼斯指数成分股当前的（截至本文上次更新时）股息收益率和支付额，以及过去 10 年的平均年度股息支付增长率。</p>
<p>Microsoft Corp.</p>
<p>MSFT</p>
<p>22%</p>
<p>0.88%</p>
<p>每年 10%</p>
<p>Apple Inc.</p>
<p>AAPL</p>
<p>13%</p>
<p>0.38%。</p>
<p>每年 7.5%</p>
<p>IBM Corp.</p>
<p>IBM</p>
<p>58%</p>
<p>2.76%</p>
<p>每年 2.5%</p>
<p>NVIDIA Corp.</p>
<p>NVDA</p>
<p>1%</p>
<p>0.02%</p>
<p>每年 9.2%</p>
<p>Salesforce Inc.</p>
<p>CRM</p>
<p>14%</p>
<p>0.9%</p>
<p>2024 年开始支付</p>
<p>Cisco Systems Inc.</p>
<p>CSCO</p>
<p>44%</p>
<p>2.09%</p>
<p>每年 6.6%</p>
<p>Goldman Sachs Group Inc.</p>
<p>GS</p>
<p>27%</p>
<p>1.49%</p>
<p>每年 19.5%</p>
<p>American Express Co.</p>
<p>AXP</p>
<p>21%</p>
<p>0.97%</p>
<p>每年 10.7%</p>
<p>Visa Inc.</p>
<p>V</p>
<p>21%</p>
<p>0.79%</p>
<p>每年 17.40%</p>
<p>JPMorgan Chase &amp; Co.</p>
<p>JPM</p>
<p>29%</p>
<p>1.9%</p>
<p>每年 12.2%</p>
<p>Travelers Companies Inc.</p>
<p>TRV</p>
<p>16%</p>
<p>1.42%</p>
<p>每年 5.9%</p>
<p>Caterpillar Inc.</p>
<p>CAT</p>
<p>31%</p>
<p>0.79%</p>
<p>每年 7.5%</p>
<p>Honeywell International Inc.</p>
<p>HON</p>
<p>43%</p>
<p>1.91%</p>
<p>每年 7.5%</p>
<p>Boeing Co.</p>
<p>BA</p>
<p>N/A</p>
<p>N/A</p>
<p>N/A</p>
<p>3M Co.</p>
<p>MMM</p>
<p>36%</p>
<p>1.79%</p>
<p>每年 -1.4%</p>
<p>Home Depot Inc.</p>
<p>HD</p>
<p>63%</p>
<p>2.49%</p>
<p>每年 15.1%</p>
<p>McDonald's Corp.</p>
<p>MCD</p>
<p>59%</p>
<p>2.12%</p>
<p>每年 7.9%</p>
<p>Amazon.com Inc.</p>
<p>AMZN</p>
<p>N/A</p>
<p>N/A</p>
<p>N/A</p>
<p>Nike Inc</p>
<p>NKE</p>
<p>95%</p>
<p>2.49%</p>
<p>每年 11.2%</p>
<p>Amgen Inc</p>
<p>AMGN</p>
<p>44%</p>
<p>2.56%</p>
<p>每年 11.1%</p>
<p>UnitedHealth Group Inc</p>
<p>UNH</p>
<p>54%</p>
<p>3.01%</p>
<p>每年 16.7%</p>
<p>Johnson &amp; Johnson</p>
<p>JNJ</p>
<p>48%</p>
<p>2.14%</p>
<p>每年 5.8%</p>
<p>Merck &amp; Co Inc</p>
<p>MRK</p>
<p>37%</p>
<p>2.72%</p>
<p>每年 6.5%</p>
<p>Procter &amp; Gamble Co</p>
<p>PG</p>
<p>61%</p>
<p>2.59%</p>
<p>4.9%</p>
<p>Walmart Inc</p>
<p>WMT</p>
<p>39%</p>
<p>0.75%</p>
<p>3%</p>
<p>Coca-Cola Co</p>
<p>KO</p>
<p>68%</p>
<p>2.56%</p>
<p>4.1%</p>
<p>来源：GuruFocus</p>
<p>股息投资者在购买股票前需要考虑什么</p>
<p>在评估公司股息时，有几个重要因素需要考虑。首先，过去的表现永远不能保证未来的结果。任何公司都可能随时停止支付股息。尽管如此，它们通常会尽量避免这种情况，因为这会向投资者发出信号，表明它们没有足够的现金。</p>
<p>然而，长期以来不断增长的股息支付记录通常表明一家公司将尽其所能继续向其股东支付股息。</p>
<p>另一个需要注意的问题是过高的股息支付率。公司需要手头有资金来投资其运营并探索增长前景。股票的股息支付率越接近 100%，其用于维持公司健康的现金就越少，这可能预示着未来的不稳定性。</p>
<p>公司的股息收益率越高，您每投资一美元每年获得的自由资金就越多。然而，过高的收益率可能表明公司的股价已下跌，这也可能预示着疲软。</p>
<p>因此，最适合长期投资的股息股票应该具有健康的股息收益率、相对较高（但不过高）的股息支付率，以及在增加每股股息支付方面拥有稳固的历史记录。</p>
<p>那么，道琼斯指数的 30 只成分股中，哪些最符合这些标准？</p>
<p>股息投资者应考虑将哪些道琼斯指数的股票纳入其投资组合？</p>
<p>纵观以上列表，波音和亚马逊目前不支付股息，因此它们不在考虑之列。Salesforce 最近才开始支付股息，而 3M 的股息支付在过去几十年中平均有所下降。</p>
<p>然而，以下道琼斯指数的股票——排名不分先后——似乎拥有健康的股息增长记录、可持续的支付率和不错的收益率，这意味着它们的股票相对于它们提供的股息来说相对实惠：</p>